Bankowość. Notatki z wykładu: krótko, najważniejsze

Notatki z wykładów, ściągawki
Darmowa biblioteka / Katalog / Notatki z wykładów, ściągawki

Bankowość. Notatki z wykładu: krótko, najważniejsze

Notatki z wykładów, ściągawki

Spis treści

System kredytowy Federacji Rosyjskiej: istota, struktura, znaczenie

Nowoczesny system kredytowy to zbiór różnych instytucji finansowych działających na rynku kapitału pożyczkowego i prowadzących akumulację i mobilizację kapitału pieniężnego. Istota i funkcje kredytu realizowane są poprzez system kredytowy.

Obecnie struktura systemu kredytowego Federacji Rosyjskiej składa się z trzech poziomów:

1. Bank centralny

2. System bankowy:

▪ Banki komercyjne

▪ Niebankowe organizacje kredytowe (NPO)

▪ Kasy oszczędnościowe

▪ Banki hipoteczne

3. Wyspecjalizowane pozabankowe instytucje kredytowe i finansowe

▪ Firmy ubezpieczeniowe

▪ fundusze inwestycyjne

▪ fundusze emerytalne

▪ firmy finansowe i budowlane

▪ inne

Nowa struktura systemu kredytowego w większym stopniu odzwierciedla potrzeby gospodarki rynkowej i w coraz większym stopniu dostosowuje się do procesu nowych reform gospodarczych (Denis Shevchuk).

Jednocześnie proces tworzenia systemu kredytowego ujawnił pewne niedociągnięcia. Wyrażały się one w naruszeniach na wszystkich poziomach: nadal powstają i istnieją małe instytucje (banki, towarzystwa ubezpieczeniowe, fundusze inwestycyjne), które ze względu na słabą bazę finansową nie są w stanie sprostać potrzebom klientów; banki komercyjne i inne instytucje prowadzą głównie krótkoterminową działalność kredytową, w niewystarczającym stopniu inwestując swoje środki w przemysł i inne sektory (Szewczuk D.A. Podstawy bankowości. - Rostów nad Donem: Phoenix, 2006).

Wiele nowopowstałych instytucji kredytowych i finansowych, towarzystw ubezpieczeniowych i funduszy inwestycyjnych prowadzi działalność nietypową dla nich: przyciągają depozyty od ludności, pełniąc funkcje banków komercyjnych i oszczędnościowych. Szereg funduszy inwestycyjnych, firm finansowych i banków budowało swoją działalność nie na prawdziwie komercyjnych zasadach, ale na zasadzie piramidy, która wywołała falę bankructw. Ponadto wysokie oprocentowanie pożyczek krótkoterminowych prowadzi do nieuzasadnionego wzrostu zysków, które następnie są przeliczane na walutę obcą, co deprecjonuje rubla i prowadzi do wyższej inflacji. Dlatego wiele aspektów systemu bankowego Federacji Rosyjskiej wymaga dalszej poprawy.

Podstawa prawna działalności banków w Federacji Rosyjskiej (Ustawy „O bankach i działalności bankowej”, „O Banku Centralnym Federacji Rosyjskiej (Bank Rosji)”)

Podstawami prawnymi i określeniem statusu prawnego działalności banków na terytorium Federacji Rosyjskiej jest ustawa „O Banku Centralnym Federacji Rosyjskiej (Banku Rosji)” przyjęta 12.04.95 kwietnia 7.07.95 r. oraz ustawa „ O bankach i działalności bankowej” przyjęta XNUMX lipca XNUMX r.

Ustawa o Banku Rosji określa status prawny Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej. Ustawa stanowi, że majątek banku należy do państwa iw swojej działalności odpowiada przed organami ustawodawczymi i wykonawczymi władzy państwowej. Jednocześnie Bank posiada osobowość prawną. osoba samodzielnie wykonuje swoje funkcje iw swojej bieżącej działalności jest niezależna od państwowych organów zarządzających gospodarką. Zgodnie z ustawą najwyższym organem Banku jest Rada Dyrektorów, która kieruje działalnością Banku Centralnego w zakresie realizacji rządowej polityki pieniężnej. Prezesa banku i członków Rady wyznacza państwo. Duma na wniosek Prezydenta. Ustawa określa główne funkcje, kierunki i działania Banku Centralnego. Większość z tych funkcji Banku Centralnego ma charakter monopolowy (wydawanie gotówki, kontrola działalności CB i licencjonowanie ich działalności, ustanawianie modeli formularzy i procedur zgłaszania i dokonywania płatności, prowadzenia polityki pieniężnej kraju i organizowania obiegu gotówki itp. ). Ustawa przewiduje również sprawozdawczość banku centralnego zapewnianą przez państwo. Dumy i publikowane w prasie.

Ustawa „O bankach i działalności bankowej” określa pojęcia banku, instytucji kredytowej, pozabankowej instytucji kredytowej i banku zagranicznego, określa procedurę i formularze tworzenia banków oraz warunki ich rejestracji w Centrali Bank Federacji Rosyjskiej, określa operacje bankowe, które są głównymi rodzajami działalności bankowej, oraz operacje, które banki mogą wykonywać oprócz nich, ustanawia tryb składania wyciągów bankowych oraz procedury zapewniające stabilność systemu bankowego, chroniące prawa i interesy deponentów i wierzycieli instytucji kredytowych, tryb i metody sprawowania kontroli Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej nad działalnością instytucji kredytowych, a także ich wzajemne relacje między państwem. Odrębnie ustawa określa procedury otwierania oddziałów, przedstawicielstw i filii na terytorium obcych państw oraz prowadzenia działalności oszczędnościowej.

Te dwie ustawy rozróżniają działalność banków komercyjnych i Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej.

Banki centralne, ich funkcje (model zachodni)

Tradycyjnie Bank Centralny pełni 4 główne funkcje: prowadzi monopolistyczną emisję banknotów, jest bankiem banków, bankierem rządu, prowadzi regulację monetarną i nadzór bankowy.

Bankowi centralnemu, jako przedstawicielowi państwa, przypisuje się prawnie monopol emisyjny tylko w odniesieniu do banknotów, czyli ogólnokrajowego pieniądza kredytowego, który jest powszechnie uznanym ostatecznym środkiem spłaty zobowiązań dłużnych. W niektórych krajach monopol banku centralnego emituje monety, ale biciem monet zajmuje się zwykle ministerstwo finansów (skarbiec). Banknoty stanowią nieznaczną część podaży pieniądza krajów uprzemysłowionych, więc funkcja monopolu emisyjnego Banku Centralnego jest nieco ograniczona, chociaż emisja banknotów jest nadal niezbędna do płatności w handlu detalicznym i zapewnienia płynności systemu kredytowego. Im wyższy udział obiegu gotówkowego w kraju, tym ważniejsza jest wartość emisji banknotów.

Należy pamiętać, że monopol na emisję banknotów na obecnym etapie wcale nie oznacza jego ścisłej kontroli czy powiązania z celami regulacji monetarnej. Głównym zadaniem polityki pieniężnej jest regulacja emisji bezgotówkowej, której głównym źródłem są banki komercyjne. Jednocześnie monopol emisyjny przekształcił bank centralny w centrum emisyjne i gotówkowe systemu bankowego, ponieważ obowiązki banku centralnego (w postaci zarówno banknotów, jak i depozytów banków komercyjnych) służą jako rezerwa gotówkowa każdego Bank komercyjny.

Bank Centralny nie zajmuje się bezpośrednio przedsiębiorcami i społeczeństwem. Jego główną klientelą są banki komercyjne, pośredniczące między gospodarką a bankiem centralnym. Ten ostatni utrzymuje wolną gotówkę banków komercyjnych, tj. ich rezerwy gotówkowe. Historycznie rezerwy te były lokowane przez banki komercyjne w banku centralnym jako fundusz gwarancyjny na spłatę depozytów.

W większości krajów banki komercyjne są prawnie zobowiązane do utrzymywania części swoich rezerw gotówkowych w banku centralnym. Takie rezerwy nazywane są obowiązkowymi rezerwami bankowymi. Bank Centralny ustala minimalny stosunek rezerw obowiązkowych do zobowiązań depozytowych banków (wskaźnik rezerwy obowiązkowej). Poprzez rachunki otwierane przez banki komercyjne w banku centralnym, ten ostatni rozlicza rozliczenia między nimi. Wraz z wprowadzeniem elektronicznych systemów rozliczeniowych znacznie zmalało znaczenie tradycyjnej funkcji banku centralnego jako centrum rozliczeniowego systemu bankowego.

Przyjmując do przechowywania rezerwy gotówkowe banków komercyjnych, bank centralny zapewnia im wsparcie kredytowe. Jest pożyczkodawcą ostatniej instancji dla banków komercyjnych, czyli pożyczkodawcą ostatniej instancji. Zazwyczaj jego pożyczki udzielane są bankom po oprocentowaniu wyższym niż oprocentowanie rynkowe, dlatego banki zwracają się do banku centralnego o wsparcie tylko wtedy, gdy nie ma innej możliwości uzyskania pożyczki.

Niezależnie od własności kapitału bank centralny jest ściśle powiązany z państwem. Pełniąc rolę bankiera rządowego, bank działa jako kasjer i wierzyciel oraz prowadzi rachunki dla rządu i departamentów rządowych. W większości krajów bank centralny realizuje kasową egzekucję budżetu państwa. Dochody rządowe z podatków i pożyczek są zapisywane na nieoprocentowanym rachunku Skarbu Państwa (Ministerstwa Finansów) w banku centralnym, z którego pokrywane są wszystkie wydatki rządowe. W niektórych krajach, takich jak Stany Zjednoczone, większość środków budżetowych lokowana jest w bankach komercyjnych.

W kontekście chronicznego deficytu budżetów państwa wzmacniana jest funkcja kredytowania państwa i zarządzania długiem publicznym (Denis Shevchuk). Zarządzanie długiem publicznym odnosi się do operacji banku centralnego polegających na udzielaniu i spłacaniu kredytów, organizacji wypłaty z nich dochodów, przeprowadzaniu konwersji i konsolidacji. Bank Centralny stosuje różne metody zarządzania długiem publicznym: kupuje lub sprzedaje obligacje rządowe, aby wpływać na ich stopy i rentowność, zmienia warunki sprzedaży i na różne sposoby zwiększa atrakcyjność obligacji rządowych dla inwestorów prywatnych.

W imieniu rządu bank centralny reguluje dewizy i rezerwy złota i jest tradycyjnym depozytariuszem państwowych rezerw złota i walut. Reguluje rozliczenia międzynarodowe, bilanse płatnicze, uczestniczy w operacjach światowego rynku kapitału pożyczkowego i złota. Bank Centralny z reguły reprezentuje swój kraj w międzynarodowych i regionalnych organizacjach monetarnych.

Wszystkie funkcje banku centralnego są ze sobą ściśle powiązane. Pożyczając państwo i banki, bank centralny jednocześnie tworzy obiegowe instrumenty kredytowe, emitując i spłacając zobowiązania rządowe oraz wpływa na wysokość oprocentowania kredytów. Te funkcje banku centralnego stwarzają obiektywne przesłanki do pełnienia przez niego funkcji regulowania całego systemu monetarnego kraju, aw konsekwencji regulowania gospodarki. Funkcja regulacji monetarnej i nadzoru bankowego na obecnym etapie jest najważniejszą funkcją banku centralnego.

Bank centralny realizuje swoje funkcje poprzez operacje bankowe – pasywne i aktywne. Operacje pasywne nazywane są operacjami, poprzez które generowane są zasoby bankowe, aktywne to operacje polegające na lokowaniu zasobów bankowych (Szewczuk D.A. Podstawy bankowości. - Rostów nad Donem: Phoenix, 2006).

Funkcje Centralnego Banku Rosji

Ustawa federalna z dnia 12.04.95 kwietnia XNUMX r. ustanowiła główne funkcje i operacje Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej:

Funkcja prowadzenia polityki pieniężnej państwa na rozwoju gospodarki rynkowej, zapewniającej stabilność obiegu pieniężnego i siłę nabywczą waluty krajowej. Pełniąc tę funkcję Bank uczestniczy w tworzeniu podstaw polityki gospodarczej rządu oraz stosuje różne metody zarządzania pieniężną systemem bankowym, które znajdują się w jego kompetencjach.

Funkcja emisji pieniądza i organizowania obiegu pieniężnego. Emisja pieniądza jest monopolistycznym prawem Banku Centralnego i leży wyłącznie w jego kompetencjach. BC nie mają prawa samodzielnie wprowadzać środków do obiegu. O potrzebie emisji nowego pieniądza decyduje realizacja dochodu narodowego lub nowo wytworzona wartość całkowitego produktu społecznego.

Funkcja kredytowania banków komercyjnych polegająca na refinansowaniu portfela ich środków. Główną cechą tej funkcji jest to, że Bank Centralny, jako „bank banków”, udziela kredytów wyłącznie instytucjom bankowym. Proces kredytowy polega na przywracaniu środków banków oddolnych inwestowanych w obieg kapitału przedsiębiorstw różnych sektorów gospodarki narodowej. Pożyczki udzielane są według stóp refinansowania ustalanych przez Bank Centralny.

Funkcja organizacji płatności bezgotówkowych w gospodarce narodowej. Wykonując tę funkcję, „bank banków” ustala zasady organizacji rozliczeń, sposoby dokonywania płatności, formy form dokumentów pieniężnych, etapy ich przetwarzania księgowego oraz tryb przeprowadzania transakcji rozliczeniowych.

Funkcja organizacji operacji bankowych, księgowość i sprawozdawczość statystyczna na temat pracy banków. W związku z tą funkcją Bank tworzy zasady finansowania, kredytowania, rozliczeń i transakcji gotówkowych, a także rachunkowości i raportowania dla głównych obszarów działalności instytucji kredytowych.

Funkcja rejestracji państwowej instytucji kredytowych. Pełniąc tę funkcję Bank dokonuje przeglądu pakietu dokumentów do otwarcia nowej instytucji kredytowej i podejmuje decyzję o udzieleniu licencji na prowadzenie działalności bankowej. Licencje takie wydawane są wyłącznie instytucjom kredytowym, które posiadają wykwalifikowany personel do wykonywania powierzonych im obowiązków.

Funkcja organizowania kontroli państwa nad działalnością instytucji kredytowych. Po otwarciu instytucji kredytowych i rozpoczęciu ich działalności Bank Centralny sprawuje stałą kontrolę nad ich działalnością. Prace te realizują centra rozliczeń gotówkowych banku, w których prowadzone są rachunki korespondencyjne instytucji kredytowych niższego szczebla. Analizując obroty i salda środków pieniężnych na tych rachunkach, RCC uzyskują niezbędne informacje o płynności, wypłacalności i kondycji finansowej banku komercyjnego.

Funkcja sprzedaży obligacji skarbowych. pożyczki i kredytowanie wydatków budżetu federalnego. Bank Centralny jest uprawnionym organem Ministerstwa Finansów Federacji Rosyjskiej do sprzedaży obligacji rządowych. Obligacje tych kredytów sprzedają banki dealerskie, których skład tworzą Ministerstwo Finansów i Bank Centralny.

Funkcja regulowania krajowych rezerw złota i walut. Bank Centralny Federacji Rosyjskiej jest głównym depozytariuszem państwowych rezerw złota i walut obcych oraz organizuje wszelkie operacje sprzedaży i zakupu złota i walut obcych. Transakcje z tymi wartościami przeprowadzane są po cenach podaży i popytu na rynku złota i walut.

Funkcja sporządzania bilansu płatniczego kraju. W kontekście detronizacji złota, likwidacji standardu złotej monety i parytetu monetarnego, podstawą zabezpieczenia banknotów Banku Centralnego są masy towarowe, w tym towary produkcji krajowej i zagranicznej. W celu kontroli stanu handlu zagranicznego, płatności oraz rezerw złota i dewiz Bank Centralny Federacji Rosyjskiej sporządza bilans płatniczy Federacji Rosyjskiej.

Bierna i aktywna działalność Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej

Operacje pasywne

Głównym źródłem środków banków centralnych w większości krajów jest emisja banknotów (od 54 do 85% wszystkich zobowiązań). Na obecnym etapie emisja banknotów jest całkowicie powiernicza, to znaczy nie jest poparta złotem. Złote podłoże banknotów zostało zniesione, chociaż w niektórych krajach formalnie nadal obowiązują przepisy ograniczające limity emisji powierniczych. Oficjalna zawartość złota w jednostkach monetarnych została wszędzie zniesiona.

Nowoczesny mechanizm emisji banknotów opiera się na udzielaniu pożyczek bankom komercyjnym, państwu oraz zwiększeniu rezerw złota i walut obcych. Mechanizm emisji z góry determinuje charakter zabezpieczenia kredytu banknotów. Emisja banknotów przy udzielaniu pożyczek bankom jest zabezpieczona wekslami i innymi zobowiązaniami bankowymi; przy udzielaniu pożyczek państwu - z długoterminowymi zobowiązaniami państwa, a przy zakupie złota i waluty obcej - odpowiednio w złocie i walucie obcej. Innymi słowy, aktywa banku centralnego służą jako zabezpieczenie emisji banknotów. W tym w szczególności przejawia się związek między pasywną a aktywną działalnością banku. Wielkość pasywnej operacji banku centralnego „emisja banknotów” zależy od jego aktywnych operacji: kredytów dla banków, Skarbu Państwa (Ministerstwa Finansów), zakupu walut obcych i złota. W tym sensie można powiedzieć, że wymienione aktywne operacje banku centralnego są pierwszorzędne w stosunku do pasywnych.

Nie oznacza to jednak, że jakakolwiek pożyczka z banku centralnego dla systemu kredytowego lub państwa wiąże się z nową emisją banknotów. Takie pożyczki mogą być kredytowane na rachunkach banków komercyjnych i skarbu otwartego w banku centralnym, w którym to przypadku nie ma banknotu, ale jest emisja depozytowa banku centralnego. Źródłem zasobów banku centralnego są depozyty banków komercyjnych i ich rezerwa obowiązkowa na kontach specjalnych oraz depozyty skarbu państwa (środki budżetu państwa). Zazwyczaj nie więcej niż 4% zobowiązania stanowi kapitał własny banku.

Aktywne operacje

Główne aktywne działania banków centralnych obejmują: operacje księgowe i sądowe; inwestycje bankowe; transakcje ze złotem i walutą obcą.

Księgowość i operacje kredytowe prezentowane w dwóch rodzajach:

▪ pożyczki dla banków komercyjnych i państwa zabezpieczone wekslami komercyjnymi (akceptowanymi przez renomowane banki), bonami skarbowymi, obligacjami rządowymi i innymi papierami wartościowymi;

▪ operacje księgowe – zakup przez bank centralny bonów od państwa i banków. Zakup bonów od banków komercyjnych nazywany jest redyskontażem, ponieważ obejmuje księgowość wtórną, czyli wtórny zakup bonów, które banki komercyjne kupiły od swoich klientów. Różnica między kwotą, którą bank centralny płaci bankowi komercyjnemu przy zakupie weksla, a kwotą, która zostanie otrzymana od dłużnika na wekslu w terminie jego zapadalności, stanowi dochód banku (operacje bankowe Szewczuka D.A.). - Rostów nad Donem: Phoenix, 2006).

Stopa, po jakiej bank centralny pożycza bankom komercyjnym i redyskontuje ich weksle, nazywana jest oficjalną stopą dyskontową lub stopą dyskontową banku centralnego.

Inwestycje bankowe jest zakup papierów wartościowych przez bank. Inwestycje banku centralnego obejmują inwestycje w rządowe papiery wartościowe. Skup przez bank centralny obligacji rządowych w większości krajów uprzemysłowionych jest główną, a nawet jedyną formą udzielania pożyczek rządowi. Bezpośrednie pożyczanie do państwa, czyli udzielanie kredytu bankowego, jest w tych krajach praktycznie nieobecne (np. w USA, Kanadzie, Japonii, Wielkiej Brytanii, Szwajcarii, Szwecji) lub jest ograniczone prawem (w Niemczech, Francji , Holandia). Należy zauważyć, że tylko niewielka część rządowych papierów wartościowych znajduje się w portfelu banku centralnego. W związku z tym głównymi wierzycielami państwa nie są banki centralne, ale banki komercyjne i inne instytucje finansowe i kredytowe, firmy i ludność.

Ważnym, a często głównym celem zakupu rządowych papierów wartościowych przez bank centralny jest regulowanie płynności systemu bankowego oraz zarządzanie długiem publicznym w toku polityki pieniężnej.

Pieniężna regulacja gospodarki przez Bank Centralny (modele zachodnie i rosyjskie)

Bank Centralny jest głównym przewodnikiem monetarnej regulacji gospodarki, która jest integralną częścią polityki gospodarczej rządu, której głównymi celami są osiągnięcie stabilnego wzrostu gospodarczego, zmniejszenie bezrobocia i inflacji oraz wyrównanie bilansu płatniczego.

Ogólny stan gospodarki w dużej mierze zależy od stanu sfery monetarnej. Pod względem liczby instytucji, wielkości zasobów kredytowych i operacji, podstawę całego systemu monetarnego stanowią banki komercyjne i inne instytucje kredytowe. Wystarczy zauważyć, że od 75 do 90% podaży pieniądza w większości krajów to depozyty bankowe, a tylko 25-10% to banknoty banku centralnego. Dlatego państwowa regulacja sfery monetarnej może być skuteczna tylko wtedy, gdy państwo za pośrednictwem banku centralnego jest w stanie wpływać na skalę i charakter działalności banków komercyjnych. Metody tego oddziaływania są różnorodne, najczęstsze z nich to:

▪ zmiana stopy dyskontowej lub oficjalnej stopy dyskontowej banku centralnego (polityka dyskontowa lub dyskontowa);

▪ zmiany standardów rezerwy obowiązkowej;

▪ operacje na otwartym rynku, tj. transakcje kupna i sprzedaży bonów, obligacji skarbowych i innych papierów wartościowych;

▪ regulacja standardów ekonomicznych banków (stosunek rezerw gotówkowych do depozytów, aktywów płynnych do depozytów, kapitału własnego do kapitału obcego, kapitału własnego do aktywów, kwoty kredytu udzielonego jednemu kredytobiorcy do kapitału lub aktywów itp.).

Te metody regulacji monetarnej można nazwać ogólnymi w tym sensie, że wpływają one na działalność wszystkich banków komercyjnych, na cały pożyczkowy rynek kapitałowy.

Można również zastosować metody selektywne (selektywne), mające na celu uregulowanie niektórych form kredytu (na przykład kredytu konsumenckiego) lub kredytowania dla różnych branż (budownictwo mieszkaniowe, handel eksportowy). Metody selektywne obejmują:

▪ bezpośrednie ograniczenia wielkości kredytów bankowych dla poszczególnych banków lub kredytów (tzw. pułapy kredytowe);

▪ uregulowanie warunków emisji poszczególnych typów, w szczególności ustalenie marży, czyli różnicy pomiędzy kwotą zabezpieczenia a wielkością udzielonego kredytu; oprocentowanie depozytów i kredytów itp.

Wiodącą metodą regulacji jest polityka rachunkowości. Podnosząc lub obniżając oficjalną stopę dyskontową, bank centralny wpływa na zdolność banków komercyjnych i ich klientów do uzyskania kredytu, co z kolei wpływa na wzrost gospodarczy, podaż pieniądza i poziom zainteresowania rynkowego. Zmiana stopy dyskontowej banku centralnego, powodująca odpowiednią zmianę oprocentowania rynkowego, znajduje odzwierciedlenie w stanie bilansu płatniczego i kursie walutowym. Wzrost kursu pomaga przyciągnąć do kraju kapitał zagraniczny krótkoterminowy, w wyniku czego bilans płatniczy staje się bardziej aktywny, wzrasta podaż waluty obcej, kurs waluty spada, a kurs waluty krajowej odpowiednio wzrasta . Zmniejszenie stawki prowadzi do odwrotnych rezultatów.

Istotny wpływ na zasoby kredytowe banków komercyjnych, ich zdolność do udzielania kredytów, ma zmiana stopy rezerwy obowiązkowej. Podniesienie go nie oznacza, że większość środków bankowych jest „zamrożona” na rachunkach banku centralnego i nie może być wykorzystywana przez banki komercyjne do udzielania kredytów. W rezultacie kredyty bankowe i podaż pieniądza w obiegu ulegają zmniejszeniu, a odsetki od kredytów bankowych rosną. Spadek normy rezerw bankowych prowadzi do ekspansji kredytów bankowych i podaży pieniądza, do spadku zainteresowania rynkowego (Szewczuk D.A. Operacje bankowe. Zasady. Kontrola. Rentowność. Ryzyka. - M.: GrossMedia: ROSBUH, 2007).

W krajach o rozwiniętym rynku papierów wartościowych najpowszechniejszą metodą regulacji monetarnej są operacje otwartego rynku, które wpływają na działalność banków komercyjnych poprzez ilość posiadanych przez nie zasobów. Jeżeli bank centralny sprzedaje papiery wartościowe na wolnym rynku, a banki komercyjne je kupują, to zmniejszają się zasoby tych ostatnich, a tym samym ich zdolność do udzielania kredytów klientom. Prowadzi to do zmniejszenia podaży pieniądza w obiegu i wzrostu oprocentowania kredytu. Kupując papiery wartościowe na rynku od banków komercyjnych, bank centralny zapewnia im dodatkowe środki i poszerza ich zdolność do udzielania kredytów. Operacje otwartego rynku przyczyniają się do regulacji zasobów bankowych, stóp procentowych i kursu rządowych papierów wartościowych.

Do regulowania krótkoterminowych stóp procentowych tradycyjnie stosuje się operacje banku centralnego z wekslami (skarbowymi i komercyjnymi) oraz krótkoterminowymi obligacjami rządowymi. Ich sprzedaż ogranicza dostępność rynku pieniężnego i prowadzi do wzrostu rynkowych stóp procentowych. Jeżeli bank centralny nie chce dopuścić do wzrostu rynkowej stopy procentowej, to wspiera banki, kupując od nich krótkoterminowe papiery wartościowe i bony po bieżących stawkach rynkowych.

Tradycyjnym sposobem regulowania długoterminowych stóp procentowych są operacje banku centralnego z długoterminowymi zobowiązaniami rządowymi. Skup takich obligacji przez bank centralny powoduje wzrost ich ceny rynkowej (w efekcie rośnie na nie popyt). Wzrost ceny obligacji oznacza spadek ich rzeczywistej rentowności, którą określa stosunek wysokości przychodu kuponowego z obligacji do jej rynkowej stopy procentowej. Spadek rzeczywistej rentowności obligacji długoterminowych prowadzi do spadku długoterminowych stóp procentowych na rynku. Sprzedaż obligacji przez bank centralny na otwartym rynku powoduje spadek ich ceny i wzrost rentowności obligacji, a co za tym idzie długoterminowych stóp procentowych. Ponadto kupno i sprzedaż papierów wartościowych wpływa na stopy procentowe poprzez ekspansję lub ograniczenie gotówki bankowej.

Politykę pieniężną należy rozpatrywać w szerokim i wąskim znaczeniu. W szerokim znaczeniu ma on na celu walkę z inflacją i bezrobociem, osiągnięcie stabilnych tempa rozwoju gospodarczego poprzez regulację podaży pieniądza w obiegu, płynności systemu bankowego oraz długoterminowych stóp procentowych. W wąskim znaczeniu taka polityka ma na celu osiągnięcie optymalnego kursu walutowego poprzez interwencję walutową, politykę rachunkowości i inne metody regulacji krótkoterminowych stóp procentowych. Pod interwencją walutową rozumie się politykę kupowania i sprzedawania przez bank centralny waluty obcej do waluty krajowej na rynku walutowym.

Kiedy bank centralny sprzedaje lub kupuje walutę obcą w zamian za walutę krajową, zmienia się odpowiednio stosunek podaży i popytu na walutę obcą oraz kurs waluty krajowej. Jeśli na przykład Bank Rosji sprzedaje dolary na giełdzie, to podaż dolarów wzrasta i odpowiednio spada ich kurs, a kurs rubla wzrasta. Kupując dolary, ich kurs rośnie.

Pieniężną regulację gospodarki Federacji Rosyjskiej przeprowadza Bank Rosji, określając normy rezerw obowiązkowych, stóp dyskontowych kredytów, przeprowadzając transakcje papierami wartościowymi i ustalając standardy ekonomiczne dla banków.

Aby wpłynąć na płynność systemu bankowego, Bank Rosji refinansuje banki udzielając im kredytów krótkoterminowych po swojej stopie dyskontowej oraz określa warunki udzielania kredytów zabezpieczonych różnymi aktywami.

Bank Rosji ustanawia następujące standardy ekonomiczne dla banków: minimalna kwota kapitału docelowego; stosunek graniczny między wielkością kapitału docelowego banku a wielkością jego aktywów, z uwzględnieniem oceny ryzyka; wskaźniki płynności bilansu banku w postaci standardowego stosunku aktywów i pasywów banku z uwzględnieniem ich zapadalności, a także możliwości sprzedaży aktywów; minimalna kwota rezerw obowiązkowych zdeponowanych w Banku Rosji jako procent zobowiązań banków; maksymalna kwota ryzyka przypadająca na pożyczkobiorcę w postaci określonego procentu całkowitej kwoty kapitału banku (przy obliczaniu maksymalnego ryzyka pojęcie ryzyka obejmuje całą kwotę inwestycji i pożyczek udzielonych temu pożyczkobiorcy, a także wyemitowane zobowiązania w jego imieniu); ograniczenie wielkości ryzyka walutowego i kursowego; ograniczenie wykorzystania przyciągniętych depozytów na nabywanie udziałów osób prawnych.

Bank Rosji pełni funkcje regulujące i nadzorujące działalność banków w celu utrzymania stabilności systemu monetarnego, podczas gdy Bank Rosji nie ingeruje w działalność operacyjną banków.

Regulacja i kontrola przez Bank Centralny działalności banków komercyjnych Federacji Rosyjskiej

Funkcję ogólnej regulacji działalności każdego banku komercyjnego w ramach jednolitego systemu monetarnego kraju powierzono Bankowi Centralnemu. Niniejsze rozporządzenie ma na celu zapewnienie: trwałości pracy i wzmocnienia pozycji finansowej banku komercyjnego; ukierunkowanie i pobudzenie działalności kredytowej banku do realizacji priorytetowych zadań rozwoju gospodarki i poprawy dobrobytu społeczeństwa; naukowa organizacja obiegu pieniądza w gospodarce narodowej. Jednocześnie CBR stosuje przede wszystkim metody zarządzania gospodarczego (zmiany stóp rezerwy obowiązkowej banków komercyjnych w Banku Centralnym Federacji Rosyjskiej; zmiany wolumenu kredytów udzielanych przez Bank Centralny Federacji Rosyjskiej bankom komercyjnym , a także oprocentowanie kredytów; przeprowadzanie operacji na papierach wartościowych i walutach obcych) i tylko po ich wyczerpaniu - administracyjnym (ograniczenie wielkości inwestycji kredytowych, ustalanie limitów oprocentowania udzielanych przez nie kredytów, wprowadzenie tymczasowej administracji, cofnięcie koncesję i likwidację banku).

Ponadto, w celu uregulowania działalności banków komercyjnych, Bank Rosji ustanawia następujące standardy ekonomiczne dla banków: minimalna kwota kapitału docelowego; stosunek graniczny między wielkością kapitału docelowego banku a wielkością jego aktywów, z uwzględnieniem oceny ryzyka; wskaźniki płynności bilansu banku w postaci standardowego stosunku aktywów i pasywów banku z uwzględnieniem ich zapadalności, a także możliwości sprzedaży aktywów; minimalna kwota rezerw obowiązkowych zdeponowanych w Banku Rosji jako procent zobowiązań banków; maksymalna kwota ryzyka przypadająca na pożyczkobiorcę w postaci określonego procentu całkowitej kwoty kapitału banku (przy obliczaniu maksymalnego ryzyka pojęcie ryzyka obejmuje całą kwotę inwestycji i pożyczek udzielonych temu pożyczkobiorcy, a także wyemitowane zobowiązania w jego imieniu); ograniczenie wielkości ryzyka walutowego i kursowego; ograniczenie wykorzystania przyciągniętych depozytów na nabywanie udziałów osób prawnych.

Organizacja przez Bank Centralny obiegu gotówki w Federacji Rosyjskiej

Emisja pieniądza jest głównym źródłem środków Banku Centralnego, służących wspieraniu reprodukcji rozszerzonej. Emisja pieniądza odbywa się w dwóch formach: pieniądza obrotowego banku przy pożyczaniu bankom komercyjnym; gotówka, zapewniająca transakcje gotówkowe dla obsługi gospodarki narodowej i budżetu.

Przy udzielaniu pożyczek bankom komercyjnym środki Banku Centralnego są zapisywane na ich rachunkach w centrach rozliczeń gotówkowych (RCC). Operacje bankowe związane z wydawaniem gotówki przedsiębiorstwom i organizacjom realizowane są na podstawie wniosków gotówkowych od klientów. Wnioski te są składane do banków obsługujących i zawierają wszystkie niezbędne dane o zbliżających się transakcjach gotówkowych.

Na podstawie wniosków gotówkowych przedsiębiorstw opracowywane są prognozy obrotów gotówkowych banków komercyjnych. Część dochodowa tych programów jest obliczana na podstawie wpływu gotówki w kasach banków. Odbiór pieniędzy organizowany jest za pomocą zbierania (dostawy do banku) gotówki ze struktur handlowych i zakupowych, przedsiębiorstw gastronomicznych, systemów transportowych i innych podmiotów świadczących płatne usługi dla ludności. Część wydatkowa prognozowana jest na podstawie nadchodzących wypłat wynagrodzeń i innych wydatków przedsiębiorstw, instytucji i organizacji.

Ilość pieniądza w obiegu zależy od proporcji przychodzącej i wychodzącej części programów gotówkowych banku. Wraz ze wzrostem działalności przedsiębiorczej występuje stała nadwyżka strony wydatkowej programu nad dochodami i uwalnianie nowych środków do obiegu (Szewczuk D.A., Szewczuk V.A. Pieniądze. Kredyt. Banki. Kurs wykładów w zwięzłej prezentacji : Metoda nauczania Pomoc - M: Finanse i statystyka, 2006).

Refinansowanie banków komercyjnych przez Bank Centralny Federacji Rosyjskiej

REFINANSOWANIE - wymiana przeterminowanych papierów wartościowych na nowe rodzaje papierów wartościowych (słowa)

Stopy procentowe CB są regulowane poprzez ustalenie marży lub pułapu wzrostu stóp refinansowania CB. Tak więc marża jest różnicą stóp procentowych banków centralnych i komercyjnych (Szewczuk D.A., Szewczuk V.A. Makroekonomia: Uwagi do wykładu. - M .: Szkolnictwo wyższe, 2006).

Obecnie stopa refinansowania wynosi 12% rocznie, co ma na celu ograniczenie tempa wzrostu inflacji poprzez „kompresję” podaży pieniądza w obiegu. Wprowadzenie takiej stawki jest środkiem przejściowym, charakteryzującym obieg pieniądza w okresie przechodzenia do gospodarki rynkowej. W krajach zachodnich stopy refinansowania banków komercyjnych wynoszą 6-8% rocznie. Taka „taniość” kredytów banku centralnego stymuluje aktywne wykorzystanie pożyczonego kapitału do rozwijania przedsiębiorczości i wprowadzania do produkcji osiągnięć postępu naukowo-technicznego.

Działalność Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej na otwartym rynku

Ustawa o Banku Rosji przewiduje prowadzenie przez Bank Centralny operacji na otwartym rynku. Art. 39 stanowi, że operacje otwartego rynku oznaczają kupno i sprzedaż przez Bank bonów skarbowych, obligacji skarbowych i innych rządowych papierów wartościowych, operacje krótkoterminowe na papierach wartościowych z późniejszą transakcją odwracalną.

Istota i cel funduszu rezerw obowiązkowych banków komercyjnych w Banku Centralnym Federacji Rosyjskiej

Przyjmując do przechowywania rezerwy gotówkowe banków komercyjnych, bank centralny zapewnia im wsparcie kredytowe. Jest pożyczkodawcą ostatniej instancji dla banków komercyjnych, czyli pożyczkodawcą ostatniej instancji (Denis Shevchuk). Zazwyczaj jego pożyczki udzielane są bankom po oprocentowaniu wyższym niż oprocentowanie rynkowe, dlatego banki zwracają się do banku centralnego o wsparcie tylko wtedy, gdy nie ma innej możliwości uzyskania pożyczki.

Istotny wpływ na zasoby kredytowe banków komercyjnych, ich zdolność do udzielania kredytów, ma zmiana stopy rezerwy obowiązkowej. Podniesienie go nie oznacza, że większość środków bankowych jest „zamrożona” na rachunkach banku centralnego i nie może być wykorzystana przez banki komercyjne do udzielania kredytów. W rezultacie kredyty bankowe i podaż pieniądza w obiegu ulegają zmniejszeniu, a odsetki od kredytów bankowych rosną. Spadek normy rezerw bankowych prowadzi do ekspansji kredytów bankowych i podaży pieniądza, do spadku oprocentowania rynkowego (Shevchuk D.A. Pricing. Study Guide. - M .: GrossMedia: ROSBUH, 2008).

Banki indywidualnej elitarnej usługi - Bankowość prywatna („Private banking”)

Inwestor indywidualny gubi się przed różnorodnymi instrumentami rynkowymi. Na ratunek przychodzi bank, oferując doradztwo finansowe lub przejmując zarządzanie portfelem klienta. Ponieważ inwestor zazwyczaj dąży do utrzymania stałej relacji z bankiem, wypłaty prowizji, które dokonuje na rzecz banku, przybierają charakter stabilnego rocznego dochodu odsetkowego. Bank, który sprawdził się w dziedzinie zarządzania majątkiem prywatnym, otrzymuje stały, stabilny zysk, którego istnienie czyni go odpornym na wpływ niekorzystnych warunków rynkowych. Potężne szwajcarskie banki są w stanie przejąć najbardziej ryzykowne transakcje, wiedząc, że niezależnie od wyniku, będą one bezpiecznie zabezpieczone kwotami, które pobierają od swoich wielu klientów prywatnych i instytucjonalnych.

Zarządzanie aktywami jest oczywiście podstawową działalnością banków obsługujących dużych inwestorów prywatnych, ale w ich kompetencjach znajduje się wiele innych złożonych operacji. Praca z klientami prywatnymi obejmuje m.in. planowanie nieruchomości, doradztwo w zakresie handlu na rynkach zagranicznych oraz pracy z walutami, aranżowanie emerytur i udzielanie pożyczek. Chęć urozmaicenia indywidualnej obsługi podnosi reputację firmy finansowej w oczach klienta.

Jedną z wiodących uczelni w Rosji w dziedzinie finansów, bankowości, wyceny i zarządzania nieruchomościami jest Moskiewski Państwowy Uniwersytet Geodezji i Kartografii (MIIGAiK), w szczególności Wydział Ekonomii i Zarządzania Terytorium (FEUT).

Rynek indywidualnych usług bankowych jest tak szeroki, formy działalności na nim tak różnorodne, że jest miejsce dla specjalistów na dowolne strategie finansowe. Większość bankierów, pracując z osobami fizycznymi, kieruje się zasadami tradycyjnie przyjętymi w ich firmach. Na przykład kontynentalne banki oszczędnościowe działały dotychczas przede wszystkim jako powiernicy kapitału. W angielskich bankach rozliczeniowych zamożny klient ma prawo oczekiwać jedynie wyższego poziomu obsługi. Amerykańskie banki inwestycyjne zajęły się sprzedażą złożonych produktów finansowych, z których znaczna część, według twórców, przeznaczona była na potrzeby inwestorów instytucjonalnych. Wzrost liczby klientów i wzrost ich kompetencji finansowych doprowadziły w ostatnim czasie do zmiany początkowych strategii. Bankierzy w Anglii i na kontynencie muszą liczyć się z chęcią klienta nie tylko do utrzymywania oszczędności, ale także do ich powiększania poprzez osobiste uczestnictwo w procesie inwestycyjnym.

Amerykańscy specjaliści zmuszeni są uwzględniać odmienność zadań korporacyjnych i indywidualnych: technologie, które sprawdziły się wśród finansistów, nie zawsze przyciągają zamożnych inwestorów prywatnych. Ważne jest również, aby bank dostosował się do specyfiki narodowej swoich klientów. Tym samym Brytyjczyków cechuje tradycyjny szacunek dla papierów wartościowych, jednym z wymagań brytyjskich klientów jest wysoki poziom profesjonalizmu w tej dziedzinie. Właściciele dużych fortun w Azji wolą lokować aktywa w nieruchomościach i innych rodzajach nieruchomości i szukają kompetentnych porad bankierów w tej dziedzinie finansów. Firma, która będzie w stanie odnieść sukces w indywidualnych usługach bankowych, to taka, w której wszelkie życzenia klientów są traktowane z najwyższą uwagą. Banki, które najlepiej radzą sobie z dużym kapitałem prywatnym, stosują jedną z dwóch głównych taktyk. Lub, jak to jest w zwyczaju wśród angielskich i szwajcarskich bankierów, działają oni przede wszystkim jako doradcy, a charakter usług dostosowany jest do bardzo specyficznych wymagań klientów należących do ścisłej elity ekonomicznej; lub, jak w przypadku większości amerykańskich banków inwestycyjnych, koncentrują się na tworzeniu wysoce wyrafinowanych produktów finansowych, które znajdują nabywców wśród bardzo zamożnych i szerszej populacji. Obecnie spersonalizowana pielęgnacja często obejmuje oba te elementy. Cenione brytyjskie i szwajcarskie firmy oferują instrumenty finansowe przeznaczone dla różnych segmentów rynku, a amerykańskie banki inwestycyjne otwierają oddziały na potrzeby konkretnych klientów.

Według Denisa Shevchuka, zastępcy dyrektora generalnego, wiceprezesa INTERFINANCE Credit Broker (POŻYCZKI HIPOTECZNE * BIZNESOWE), wzrost bogactwa i bardziej demokratyczny podział bogactwa stały się możliwe dzięki liberalizacji handlu, osłabieniu zakazów celnych i rozwojowi systemów telekomunikacyjnych . Niestety swobodny przepływ kapitału otwiera pole do działań niezgodnych z prawem. Zarówno prywatni bankierzy, jak i organy ścigania muszą balansować między potrzebą należytej staranności a niechęcią do krępowania lub obrażania uczciwego inwestora. W wielu krajach prawnicy opracowali specjalne formularze ankiet, a także normy postępowania dla specjalistów, pozwalające firmie finansowej chronić się przed przestępczymi pieniędzmi. Surowość i rozwaga zwykle tylko przyciągają klientów, gdyż są gwarancją profesjonalizmu i sumienności banku. Rozsądne działania due diligence, prowadzone we współpracy z wykwalifikowanymi bankierami, pozwalają praworządnemu klientowi czuć się bezpiecznie.

Banki zajmujące się spersonalizowaną obsługą wysoko cenią swoją przeszłość. Najstarsze z nich, tradycyjnie istniejące w formie spółek osobowych, znane są od połowy XVIII wieku.

Zdecydowana większość banków private banking (a także banki, które mają oddziały do pracy z dużym kapitałem prywatnym) otwiera swoje prospekty z akapitami opowiadającymi o ich historii (Denis Shevchuk). Do gry włączają się nawet nowicjusze, do niedawna obcy tej sferze finansowej – na przykład amerykańskie banki inwestycyjne, prezentując swoją historię i tradycje w najbardziej kuszącym świetle. Oto, co piszą kompilatorzy prospektu:

Bankowość osobista przeszła (i przechodzi) istotne zmiany w naszych czasach.

Tymczasem szczególny styl przyjęty w traktowaniu bankiera z klientem wciąż żyje. Relacje biznesowe budują się tu dość osobliwie.

Pictet Bank nie posiada wind. Są tu tak nie na miejscu, jak szare stalowe meble, komputery czy brzęczące drukarki. Gość schodzi po schodach. Nie idzie do "biura", ale do recepcji - kilka drzwi prowadzi z niej do biur. Wystrój Picteta jest nieco swobodny, co jest wspólną cechą wielu banków genewskich. Nieco odrapane meble, wyblakłe portrety na ścianach - tymczasem po przybyciu tutaj bardzo szybko zdajesz sobie sprawę, że tylko bardzo bogaci ludzie mogą sobie pozwolić na takie zaniedbanie luksusu.

Pictet, Bordier i Lombard zachowują cechy, które opuszczają świat bankowości - urok, indywidualny styl biznesowy, niechęć do bezosobowości...

Za własne pieniądze Pictet mógł wyposażyć więcej niż jedno biuro w najlepsze IBM. Brak komputerów jest oznaką wierności tradycjom tak cenionym przez klientów Pictet.

Dokumenty są pisane ręcznie. Martwe ikony wydrukowane na arkuszu spowodowałyby dezaprobatę klienta. Forma dokumentów biznesowych zależy również od chęci odwiedzającego: jeśli Francuzka życzy sobie korespondencji z nią w gęsim piórze, niebieskim tuszem na czerwonym tle, Pictet spełni jej prośbę.

Czynniki takie jak historia, kultura, charakter, reputacja firmy odgrywają istotną rolę w momencie wyboru doradcy lub menedżera.

Aukcje kredytowe: istota, porządek organizacji, znaczenie

Istotą udziału banków komercyjnych w przetargach kredytowych jest otrzymywanie przez nie MARGIN, czyli różnicy między ceną pozyskania środków a ich dalszą odsprzedażą w formie kredytu klientom. Tylko centrale banków, które spełniają wszystkie niezbędne wymagania Banku Centralnego, mogą brać udział w aukcjach kredytowych prowadzonych przez Bank Centralny Federacji Rosyjskiej. Bank Centralny Federacji Rosyjskiej dopuszcza różne sposoby organizowania sprzedaży aukcyjnej – metodą amerykańską, holenderską oraz ze stałym oprocentowaniem.

w Amerykańska droga Wnioski banków uczestniczących są uszeregowane według poziomu proponowanego oprocentowania w kolejności malejącej, a następnie realizowane w tej samej kolejności, począwszy od maksymalnej oferowanej stopy procentowej, aż do wyczerpania całkowitej kwoty kredytu ustalonej na tej aukcji. W efekcie ilość ostatniej z zadowolonych aplikacji może ulec zmniejszeniu.

w Holenderski sposób wszystkie wnioski są realizowane po cut-off price - minimalnej stawce oferowanej przez banki, które znalazły się w kręgu nabywców.

W przypadku aukcja o stałym oprocentowaniu wszystkie oferty są spełnione, jeżeli jednak łączna kwota tych ofert przekracza wielkość kredytu oferowanego na przetarg, wszystkie oferty są częściowo spełnione. Stopień zaspokojenia wniosków odpowiada stosunkowi łącznego wolumenu kredytu aukcyjnego do jego łącznej kwoty.

Organizując aukcje kredytowe, Bank Centralny Federacji Rosyjskiej zdemokratyzował proces dystrybucji scentralizowanych środków kredytowych, dając szansę wszystkim bankom komercyjnym, które spełniają ustalone wymagania, aby stały się nabywcami kredytu aukcyjnego. Jednocześnie Bank Centralny Federacji Rosyjskiej otrzymał instrument, który określa stosunek podaży i popytu na środki w systemie bankowym oraz ich „wartość”. Analiza sytuacji na rynku środków kredytowych, która rozwinęła się po wynikach aukcji, pozwala na racjonalną korektę stopy dyskontowej Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej, warunków przeprowadzania kolejnych aukcji oraz konieczności manewru z innymi instrumentami regulacji monetarnej.

Operacje Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej w zakresie obsługi długu publicznego Rosji

Funkcja sprzedaży obligacji pożyczek rządowych i udzielania pożyczek na wydatki budżetu federalnego. Bank Centralny jest uprawnionym organem Ministerstwa Finansów Federacji Rosyjskiej do sprzedaży obligacji rządowych. Obligacje tych kredytów sprzedają banki dealerskie, których skład tworzą Ministerstwo Finansów i Bank Centralny.

Obligacje sprzedawane są na trzech poziomach rynkowych:

1. Przedsiębiorstwa, organizacje, instytucje i ludność. Swobodnie kupują i sprzedają obligacje rządowe kosztem tymczasowo wolnej gotówki. Główna część obligacji jest przedmiotem sprzedaży na tym rynku.

2. CB, które lokują swoje aktywa w transakcjach z rządowymi papierami wartościowymi. Takie operacje charakteryzują się niższym stopniem ryzyka w porównaniu z kredytami biznesowymi dla funkcjonujących przedsiębiorców.

3. Sam Bank Centralny, który skupuje pozostałą (nieodkupioną) część wyemitowanych obligacji. W większości krajów świata przepisy dotyczące banków centralnych zabraniają tym ostatnim jawnego kupowania obligacji rządowych. W tym celu bank musi posiadać uprawnienia przyznane przez władze ustawodawcze i wykonawcze.

Oprócz dystrybucji obligacji rządowych Bank Centralny zapewnia bezpośrednie kredytowanie wydatków budżetowych kosztem swojego funduszu emisyjnego. W latach 1992-94 główna część funduszu została przeznaczona na pokrycie bieżących wydatków państwa w wysokości 75% deficytu budżetowego. Spłata zadłużenia odbywała się kosztem podatków w części dochodowej budżetu. W przypadku braku dochodów udzielone pożyczki zostały odpisane na straty Banku Centralnego, a następnie rekompensaty z różnych źródeł środków Ministerstwa Finansów. 1 stycznia 1995 r. zaprzestano bezpośredniego pożyczania przez Bank Centralny wydatków budżetu federalnego.

Współczesna inflacja: istota, przyczyny, formy manifestacji i ich rodzaje w Federacji Rosyjskiej

Termin „inflacja” oznacza inflację. Rzeczywiście, finansowanie wydatków publicznych (na przykład w okresach skrajnego rozwoju gospodarczego podczas wojen, rewolucji) za pomocą emisji pieniądza papierowego przy zaprzestaniu wymiany banknotów doprowadziło do „rozdęcia” obiegu pieniądza i deprecjacji papierowe pieniądze.

Inflacja była charakterystyczna dla obiegu pieniężnego: w Rosji - od 1769 do 1895 r. (z wyjątkiem okresu 1843-1853); Stany Zjednoczone - w czasie wojny o niepodległość 1775-17783. i wojna domowa 1861-1865; Anglia - w czasie wojny z Napoleonem na początku XIX wieku; Francja - podczas Rewolucji Francuskiej 19-1789. Inflacja osiągnęła szczególnie wysoki poziom w Niemczech po I wojnie światowej, kiedy jesienią 1791 r. podaż pieniądza w obiegu osiągnęła 1923 trylionów marek, a jednostka monetarna uległa deprecjacji bilion razy.

Podane przykłady historyczne dowodzą, że inflacja nie jest wytworem teraźniejszości, lecz miała miejsce w przeszłości.

Współczesna inflacja ma szereg charakterystycznych cech: jeśli wcześniej inflacja miała charakter lokalny, teraz jest wszechobecna, wszechogarniająca; jeśli wcześniej obejmowała dłuższy i krótszy okres, czyli miała charakter okresowy, teraz jest chroniczny; na współczesną inflację wpływają nie tylko czynniki pieniężne, ale także niepieniężne.

W konsekwencji na współczesną inflację wpływa wiele czynników.

Pierwsza grupa obejmuje czynniki, które powodują przerost popytu na pieniądz nad podażą towarów, w wyniku czego dochodzi do naruszenia wymogów prawa obiegu pieniężnego. Druga grupa łączy w sobie czynniki, które prowadzą do początkowego wzrostu kosztów i cen towarów, wspieranego przez późniejsze ściąganie podaży pieniądza do ich zwiększonego poziomu. W rzeczywistości obie grupy czynników są ze sobą powiązane i oddziałują na siebie, powodując wzrost cen towarów i usług lub inflację.

W zależności od przewagi czynników tej czy innej grupy wyróżnia się dwa rodzaje inflacji: inflację popytową i inflację kosztową.

Inflacja popytu spowodowane przez następujące czynniki pieniężne.

Militaryzacja gospodarki i wzrost wydatków wojskowych. Sprzęt wojskowy coraz mniej nadaje się do wykorzystania w przemysłach cywilnych, w wyniku czego ekwiwalent pieniężny przeciwstawiający się sprzętowi wojskowemu staje się czynnikiem zbędnym do obiegu.

Deficyt budżetu państwa a wzrost długu krajowego. Na przykład realny deficyt budżetu państwa Federacji Rosyjskiej w 1992 r. wynosił 11% PKB, a w 1994 r. nie powinien przekroczyć 9,4% PKB (czyli 70 bilionów rubli). na rynku pieniężnym lub za pomocą dodatkowej emisji banknotów fiducjarnych banku centralnego. Pierwsza ścieżka jest typowa dla Stanów Zjednoczonych, druga dla Rosji, jednak od maja 1993 r. deficyt budżetu państwa Federacji Rosyjskiej zaczął być pokrywany poprzez dopuszczenie rządowych zobowiązań krótkoterminowych (GKO) na rynek: do połowy -1994 wyemitowano je na kwotę 3 020,8 mld rubli.

Ekspansja kredytowa banków. Tak więc na dzień 1 czerwca 1994 r. wielkość pożyczek udzielonych przez Bank Rosji rządowi wyniosła 27 655 mld rubli, czyli 38,9% skonsolidowanego bilansu.

importowana inflacja. Jest to kwestia waluty krajowej przekraczającej potrzeby handlu przy zakupie walut obcych przez kraje o aktywnym bilansie płatniczym.

Przeinwestowanie w przemyśle ciężkim. Jednocześnie elementy kapitału produkcyjnego są stale wycofywane z rynku, w zamian za co do obiegu trafia dodatkowy ekwiwalent pieniężny.

inflacja kosztów charakteryzuje się wpływem następujących czynników monetarnych na procesy cenowe.

Przywództwo cenowe. Obserwowano to od połowy lat 60. do 1973, kiedy duże firmy w branżach, kształtując i zmieniając ceny, kierowały się cenami ustalanymi przez firmy wiodące, tj. największych producentów w branży lub na rynku lokalno-terytorialnym.

Zmniejszony wzrost wydajności pracy i spadająca produkcja. Zjawisko to wystąpiło w drugiej połowie lat 70-tych. Na przykład, jeśli w gospodarce amerykańskiej średnia roczna stopa wydajności pracy w latach 1961-1973. wynosiła 2,3%, a następnie w latach 1974-1980. - 0,2%, aw przemyśle odpowiednio 3,5 i 0,1%. Podobne procesy były typowe dla innych krajów uprzemysłowionych. Decydującą rolę w spowalnianiu wzrostu wydajności pracy odegrało pogorszenie ogólnych warunków reprodukcji spowodowane zarówno kryzysem cyklicznym, jak i strukturalnym.

Rosnące znaczenie sektora usług. Charakteryzuje się z jednej strony wolniejszym wzrostem wydajności pracy w porównaniu do działów produkcji materialnej, z drugiej zaś dużym udziałem płac w kosztach produkcji ogółem, gwałtownym wzrostem popytu na usługi w w drugiej połowie lat 60. i na początku lat 70. W latach 1,5. stymulował ją zauważalny wzrost cen: w krajach uprzemysłowionych wzrost cen usług był 2–XNUMX razy wyższy niż wzrost cen innych towarów.

Przyspieszony wzrost kosztów, a zwłaszcza płac na jednostkę produkcji. Siła ekonomiczna klasy robotniczej, działalność organizacji związkowych nie pozwalają dużym firmom na obniżenie wzrostu płac do poziomu powolnego wzrostu wydajności pracy. Jednocześnie w wyniku monopolistycznej praktyki cenowej duże firmy zrekompensowały straty z powodu przyspieszonego wzrostu cen, czyli uruchomiła się spirala płacowo-cenowa.

Kryzys energetyczny. W latach 70. spowodowała ogromny wzrost cen ropy i innych surowców energetycznych. W rezultacie, jeśli w latach 60. średni roczny wzrost światowych cen produktów krajów uprzemysłowionych wynosił tylko 1,5%, to w latach 70. było to ponad 12%.

W praktyce międzynarodowej, w zależności od wielkości podwyżek cen, inflacja dzieli się na trzy typy:

▪ pełzanie – jeżeli średnioroczne tempo wzrostu cen nie jest wyższe niż 5-10%;

▪ galopujący – ze średnioroczną dynamiką cen od 10 do 50% (czasami nawet do 100%)

▪ hiperinflacja – gdy wzrost cen przekracza 100% w skali roku (obecnie MFW definiuje hiperinflację jako 50% wzrost cen w miesiącu)

Obieg pieniądza i jego struktura

Obieg pieniądza to przepływ pieniądza w formie gotówkowej i bezgotówkowej, służący sprzedaży towarów, a także płatności i rozliczeń nietowarowych w gospodarce. Obiektywną podstawą obiegu pieniądza jest produkcja towarowa, w której świat towarów dzieli się na dobra i pieniądze, powodując powstanie sprzeczności między nimi. Wraz z pogłębianiem się społecznego podziału pracy i kształtowaniem się rynków narodowych i światowych w warunkach kapitalizmu obieg pieniądza i wymiana całego produktu społecznego, łącznie z dochodami różnych klas. Za pomocą pieniądza w formie gotówkowej i bezgotówkowej realizowany jest proces obiegu towarów, a także przepływu kapitału pożyczkowego i fikcyjnego.

Obieg pieniądza dzieli się na dwie sfery: gotówkową i bezgotówkową. Obieg gotówki to przepływ gotówki. Obsługiwane są przez banknoty, banknoty i pieniądze papierowe (bony skarbowe). W rozwiniętych krajach kapitalistycznych banknoty emitowane przez bank centralny stanowią przytłaczającą większość obiegu gotówki. Znikomą część emisji pieniądza (około 10%) stanowią skarby państwa, które emitują głównie monety oraz papierowe pieniądze o małych nominałach – bony skarbowe.

Obieg bezgotówkowy to przepływ pieniądza obrotu bezgotówkowego. Są to przede wszystkim lokaty bankowe na rachunkach klientów, których wykorzystanie odbywa się za pomocą czeków, indosów, kart kredytowych, przelewów. W obrocie pieniężnym stosuje się również weksle, certyfikaty, aw wielu krajach inne obowiązki i wymagania.

Istnieje ścisła i wzajemna zależność między obiegiem gotówkowym a bezgotówkowym: pieniądz nieustannie przemieszcza się z jednej sfery obiegu do drugiej, zmieniając formę gotówki na depozyt w banku i odwrotnie. Wpłaty środków bezgotówkowych na rachunki bankowe są niezbędnym warunkiem wydawania pieniędzy. W związku z tym obrót płatnościami bezgotówkowymi jest nierozerwalnie związany z obiegiem gotówki i razem z nim tworzy jeden obrót pieniężny kraju, w którym krążą jeden pieniądz jednego nazwiska.

Wskaźniki wielkości i struktury podaży pieniądza w obiegu w Federacji Rosyjskiej

Najważniejszym ilościowym wskaźnikiem obiegu pieniądza jest podaż pieniądza, czyli suma środków zakupowych i płatniczych służących obrotowi gospodarczemu, będących własnością osób fizycznych, przedsiębiorstw i państwa.

Do analizy ilościowych zmian w obiegu pieniądza w określonym terminie i okresie, a także do opracowania środków regulacji tempa wzrostu i wielkości podaży pieniądza wykorzystuje się różne wskaźniki (agregaty pieniężne).

W statystyce finansowej krajów uprzemysłowionych do określenia podaży pieniądza stosuje się następujący zestaw podstawowych agregatów monetarnych:

▪ agregat M-1 – obejmuje gotówkę w obiegu (banknoty, monety) oraz środki na rachunkach bieżących banków;

▪ agregat M-2 - składa się z agregatu M-1 oraz lokat terminowych i oszczędnościowych w bankach komercyjnych (do czterech lat);

▪ agregat M-3 – zawiera agregat M-2 plus lokaty oszczędnościowe w wyspecjalizowanych instytucjach kredytowych;

▪ Jednostka M-4 - składa się z jednostki M-3 oraz świadectw depozytowych dużych banków komercyjnych.

W Stanach Zjednoczonych do określenia podaży pieniądza stosuje się cztery agregaty monetarne, w Japonii i Niemczech – trzy, w Anglii i Francji – dwa.

Analiza struktury i dynamiki podaży pieniądza ma duże znaczenie w opracowywaniu przez banki centralne założeń polityki pieniężnej.

Aby obliczyć całkowitą podaż pieniądza w obiegu w Federacji Rosyjskiej, podano następujące agregaty pieniężne:

▪ jednostka M-0 - gotówka;

▪ agregat M-1 - równy agregatowi M-0 powiększony o rachunki bieżące i pozostałe rozliczeniowe (rachunki bieżące, rachunki specjalne, rachunki lokat kapitałowych, rachunki akredytyw i czeków, rachunki budżetów samorządowych, rachunki budżetowe, związkowe, publiczne i inne organizacje, państwowe fundusze ubezpieczeniowe, fundusz pożyczek długoterminowych); plus depozyty w bankach komercyjnych; plus depozyty na żądanie w Sbierbanku;

▪ agregat M-2 - równy agregatowi M-1 plus lokaty terminowe w Sbierbanku;

▪ agregat M-3 - równy agregatowi M-2 plus certyfikaty depozytowe i obligacje skarbowe.

Wykorzystanie różnych wskaźników podaży pieniądza pozwala na zróżnicowane podejście do analizy stanu obiegu pieniądza.

Zmiana wielkości podaży pieniądza może być wynikiem zarówno zmiany masy pieniądza w obiegu, jak i przyspieszenia jego obrotu. Szybkość obiegu pieniądza jest wskaźnikiem nasilenia ruchu pieniądza, gdy pełni on funkcję środka obiegu i środka płatniczego. Trudno to określić ilościowo, dlatego do jego obliczenia wykorzystuje się dane pośrednie.

W krajach uprzemysłowionych oblicza się głównie dwa wskaźniki tempa wzrostu obrotu pieniężnego:

▪ wskaźnik szybkości obiegu w obiegu dochodów – stosunek produktu narodowego brutto (PNB) lub dochodu narodowego do podaży pieniądza, czyli agregatu M-1 lub M-2, wskaźnik ten ukazuje związek pomiędzy pieniędzmi procesy obiegu i rozwoju gospodarczego;

▪ wskaźnik obrotu pieniędzmi w obiegu płatniczym – stosunek wielkości środków przekazywanych na rachunkach bieżących banków do średniej wartości podaży pieniądza.

W Federacji Rosyjskiej w praktyce prac statystycznych, w zależności od kompletności pokrycia obiegu gotówki, rozróżnia się: po pierwsze, stopę zwrotu pieniędzy do kas instytucji Banku Centralnego Rosji jako stosunek ilości otrzymanych pieniędzy do kas banku do średniej rocznej masy pieniądza w obiegu; po drugie, prędkość obiegu pieniądza w obiegu gotówkowym, obliczona poprzez podzielenie kwoty wpływów i wypłat gotówki, w tym obiegu poczty i instytucji Sbierbanku, przez średnią roczną podaż pieniądza w obiegu.

Zmiana szybkości obiegu pieniądza zależy od wielu czynników, zarówno ogólnoekonomicznych (cykliczny rozwój gospodarki, tempo wzrostu gospodarczego, ruchy cen), jak i czysto monetarnych (struktura obrotu płatniczego, rozwój operacji kredytowych i wzajemnych rozliczeń, poziom stóp procentowych na rynku pieniężnym itp.).

Przyspieszenie obiegu pieniądza ułatwia zastąpienie pieniądza metalicznego kredytem, rozwój systemu wzajemnych rozliczeń, wprowadzenie komputerów do bankowości oraz zastosowanie elektronicznych środków rozliczeń pieniężnych.

Kiedy pieniądz deprecjonuje, konsumenci zwiększają zakupy towarów, aby uchronić się przed spadkiem siły nabywczej pieniądza, co przyspiesza obieg pieniądza. Ceteris paribus, przyspieszenie prędkości pieniądza jest równoznaczne ze wzrostem podaży pieniądza i jest jednym z czynników inflacji.

Systemy monetarne, ich główne elementy (model zachodni)

System monetarny jest formą organizacji obiegu pieniężnego w kraju, która rozwinęła się historycznie i jest zapisana w ustawodawstwie krajowym. Systemy monetarne powstały w XVI-XVII wieku. wraz z pojawieniem się i ustanowieniem kapitalistycznego sposobu produkcji, chociaż niektóre ich elementy pojawiły się we wcześniejszym okresie. W miarę rozwoju stosunków towar-pieniądz i kapitalistycznego sposobu produkcji, w systemie monetarnym zachodzą istotne zmiany.

Rodzaj systemu monetarnego zależy od formy, w jakiej pieniądz funkcjonuje: jako towar – uniwersalny ekwiwalent lub jako znaki wartości. W związku z tym wyróżnia się następujące rodzaje systemów monetarnych:

▪ systemy obiegu metali, w których towar pieniężny krąży bezpośrednio i spełnia wszystkie funkcje pieniądza, a pieniądz kredytowy wymieniany jest na metal;

▪ systemy obiegu kredytu i pieniądza papierowego, w których złoto jest wypychane z obiegu.

W zależności od metalu, który w danym kraju został przyjęty jako uniwersalny ekwiwalent oraz podstawy obiegu pieniężnego, rozróżnia się bimetalizm i monometalizm.

Współczesny system monetarny obejmuje następujące elementy: jednostkę monetarną; skala cen; rodzaje pieniędzy; system emisji; aparat państwowy lub kredytowy.

Integralną częścią systemu monetarnego jest krajowy system monetarny, choć jest on względnie niezależny.

Jednostka monetarna to prawnie ustanowiona jednostka monetarna, która służy do mierzenia i wyrażania cen wszystkich towarów. Jednostka monetarna jest zwykle dzielona na małe wielokrotności. Większość krajów ma system dzielenia dziesiętnego.

Oficjalna skala cen straciła znaczenie gospodarcze wraz z rozwojem kapitalizmu państwowo-monopolowego i zaprzestaniem wymiany pieniądza kredytowego na złoto. W wyniku reformy walutowej na Jamajce z lat 1976-1978. zniesiono oficjalną cenę złota i zawartość złota w jednostkach monetarnych.

Rodzaje pieniędzy, które są prawnym środkiem płatniczym, to głównie banknoty kredytowe, a także pieniądze papierowe (bony skarbowe) i drobne. Jeśli w krajach uprzemysłowionych z reguły nie emitują rządowego pieniądza papierowego w wąskim znaczeniu tego słowa (bonów skarbowych), to w niektórych krajach rozwijających się są one powszechne.

System emisyjny w rozwiniętych krajach kapitalistycznych oznacza emisję banknotów przez banki centralne oraz banknotów i monet skarbowych przez skarby państwa zgodnie z prawnie ustalonym prawem emisyjnym. Głównym kanałem emisji pieniędzy w tych krajach jest emisja czeków: wzrost depozytów na rachunkach klientów, a co za tym idzie, masy czeków obsługujących obrót płatniczy. Uczestniczą w nim banki komercyjne i inne instytucje kredytowe (Szewczuk D.A. Podstawy bankowości. – Rostów nad Donem: Phoenix, 2006).

Ze względu na to, że polityka pieniężna jest ściśle powiązana z polityką kredytową, w warunkach współczesnego kapitalizmu prowadzona jest państwowa regulacja monetarna i kredytowa gospodarki. Od lat 70. wiele krajów uprzemysłowionych wprowadziło targetowanie, czyli wyznaczanie celów w zakresie regulowania wzrostu podaży pieniądza w obiegu i kredytu, za czym kierują się banki centralne w swojej polityce.

Charakterystyczne cechy nowoczesnych systemów monetarnych rozwiniętych przemysłowo państw kapitalistycznych to (Denis Shevchuk):

▪ zniesienie oficjalnej zawartości złota, zabezpieczenia i wymiany banknotów na złoto;

▪ przejście na pieniądz kredytowy, którego nie można wymienić na złoto, które ulega degeneracji na pieniądz papierowy;

▪ wprowadzanie pieniądza do obiegu nie tylko w drodze kredytów bankowych dla gospodarki, ale także w dużej mierze na pokrycie wydatków państwa (zabezpieczeniem emisji są głównie rządowe papiery wartościowe);

▪ dominacja obrotu bezgotówkowego w obiegu pieniężnym;

▪ wzmocnienie państwowej monopolistycznej regulacji obiegu pieniężnego.

Powstały podczas i po światowym kryzysie gospodarczym 1929-1933. bloki walutowe zapewniały zachowanie w krajach rozwijających się systemów monetarnych zależnych od państw metropolitalnych, które kontrolowały instytucje emitujące i ich działalność. O wielkości emisji decydował stan bilansu płatniczego, a nie potrzeby gospodarki. W czasie II wojny światowej i po jej zakończeniu, na bazie przedwojennych bloków walutowych, powstały strefy walutowe, których charakterystycznymi cechami są: utrzymywanie sztywnego kursu walutowego w stosunku do głównej waluty; przechowywanie walut narodowych w bankach państwa hegemonicznego; preferencyjna procedura rozliczeń walutowych w strefie.

Na początku lat 80. w większości małych państw, w tym wyspiarskich, powstały narodowe systemy monetarne, zapewniające stabilność, które jest najważniejszym warunkiem prawidłowego rozwoju gospodarek narodowych.

Cechy systemu monetarnego Federacji Rosyjskiej

Ustawa „O systemie monetarnym Federacji Rosyjskiej” z dnia 25 września 1992 r. ustanawia podstawy prawne funkcjonowania rosyjskiego systemu monetarnego.

Oficjalną jednostką monetarną (waluta) jest rubel. Ustawa o systemie monetarnym zakazuje emisji innych jednostek monetarnych i surogatów monetarnych oraz podkreśla odpowiedzialność osób, które odcinają jedność obiegu pieniężnego. Nie ustalono oficjalnego stosunku rubla do złota lub innych metali szlachetnych. Wyłączne prawo do emisji gotówki, organizowania i wycofywania jej z obrotu na terytorium Federacji Rosyjskiej należy do Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej.

Rodzaje pieniędzy, które mają wartość prawnego środka płatniczego, to banknoty (banknoty) i monety metalowe, których próbki są zatwierdzone przez Bank Centralny Federacji Rosyjskiej. Banknoty i monety metalowe są bezwarunkowymi zobowiązaniami Banku Centralnego i są zabezpieczone jego aktywami. Są one obowiązkowe do akceptacji według ich wartości nominalnej w całej Federacji Rosyjskiej we wszystkich rodzajach płatności, a także do uznania rachunków, depozytów, akredytyw i przelewów.

Płatności na terenie Federacji Rosyjskiej realizowane są w formie gotówkowej i bezgotówkowej. Formy płatności bezgotówkowych określają zasady ustalone przez Bank Centralny zgodnie z aktami ustawodawczymi Federacji Rosyjskiej.

Bank Centralny zatwierdza wzory dokumentów płatniczych wykorzystywanych do płatności bezgotówkowych: polecenia zapłaty, weksle, czeki itp.

Ustawa podzieliła kompetencje rządu i Banku Centralnego w zakresie wytwarzania banknotów. Bank Centralny odpowiada jedynie za planowanie wielkości ich produkcji. Odpowiada również za:

▪ tworzenie funduszy rezerwowych banknotów i monet;

▪ określenie zasad przechowywania, transportu i odbioru gotówki;

▪ ustalanie znaków wpłaty banknotów oraz trybu wymiany i niszczenia banknotów;

▪ zatwierdzenie zasad obrotu gotówkowego w gospodarstwie domowym.

Rząd Federacji Rosyjskiej wraz z Bankiem Centralnym opracowuje główne kierunki polityki gospodarczej, w tym monetarnej i kredytowej. Wdrażanie monetarnej regulacji gospodarki Banku Centralnego odbywa się za pomocą narzędzi ogólnie przyjętych w gospodarce rynkowej: określania wielkości i stopy refinansowania (stopy dyskontowej), rezerw obowiązkowych oraz prowadzenia operacji na otwartym rynku. Reguluje wielkość i tempo wzrostu podaży pieniądza.

Aby przeprowadzić emisję i regulację gotówkową, obsługę gotówkową dla banków komercyjnych, a także przedsiębiorstw, organizacji i instytucji, głównych oddziałów terytorialnych Banku Centralnego, centra rozliczeń gotówkowych posiadają kasy obiegowe do przyjmowania i wydawania gotówki, a także fundusze rezerwowe banknotów i monet. W 1992 r. w poszczególnych głównych oddziałach terytorialnych Banku Centralnego utworzono także regionalne fundusze rezerwowe banknotów i monet. Saldo środków pieniężnych w kasie roboczej jest ograniczone, ponieważ jest wliczane do całkowitej kwoty pieniędzy w obiegu. Jeżeli ilość pieniędzy w kasie roboczej przekracza ustalony limit, wówczas nadwyżka pieniędzy jest przekazywana z kasy roboczej do funduszy rezerwowych.

Fundusze rezerwowe banknotów i monet to zapasy biletów i monet nie wprowadzonych do obiegu w skarbcach Banku Centralnego. Fundusze te tworzone są na zlecenie Banku Centralnego, który ustala ich wartość na podstawie wielkości kasy obrotu, wielkości obiegu gotówki, warunków przechowywania. Tworzenie funduszy rezerwowych umożliwia zaspokojenie potrzeb gospodarki narodowej w gotówce, szybką aktualizację podaży pieniądza w obiegu, utrzymanie niezbędnego składu banknotów oraz obniżenie kosztów transportu i przechowywania banknotów.

Wydawanie gotówki do obiegu odbywa się na podstawie zezwolenia na wydanie - dokumentu uprawniającego do wsparcia kapitału obrotowego kosztem środków rezerwowych. W bankach komercyjnych takie fundusze nie są tworzone - mają działające kasy, w których maksymalne saldo pieniędzy ustalane jest w porozumieniu z Bankiem Centralnym lub jego zarządem. Obsługa gotówkowa dla banków komercyjnych prowadzona jest przez centra rozliczeniowo-kasowe na podstawie umów.

Pożyczki międzybankowe w bankach komercyjnych Federacji Rosyjskiej

Banki komercyjne mogą uzupełniać swoje zasoby kredytowe kosztem środków innych banków, czyli kosztem kredytów międzybankowych. Wolnymi środkami kredytowymi obracają stabilne finansowo banki komercyjne, które zawsze posiadają nadwyżkę środków. Aby zasoby te generowały dochód, banki starają się lokować je bezpośrednio lub poprzez pośredników (giełdy) w innych bankach pożyczających. Dla banku lokowanie środków kredytowych w innych bankach jest korzystniejsze niż lokowanie środków w gospodarce, ponieważ gwarancja spłaty kredytu z banku jest większa niż z gospodarki. Oprócz solidnych banków, wolne środki kredytowe posiadają banki znajdujące się na etapie organizacji i rozwoju.

Warunki spłaty środków kredytowych są bardzo różne – od 1 dnia do kilku lat. Stopa kredytu międzybankowego jest zwykle niższa niż oprocentowanie kredytów udzielanych menedżerom i koreluje z oficjalną stopą dyskontową Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej. Powodem pozyskiwania środków kredytowych przez bank pożyczający od innych banków jest zaspokojenie potrzeb jego klientów na pożyczone środki, czyli zwiększenie ich inwestycji kredytowych oraz konieczność uregulowania płynności banku.

W przypadku pożyczki bezpośrednio z jednego banku do drugiego ich związek jest sformalizowany umową, która odzwierciedla warunki pożyczki, stawkę, odpowiedzialność stron itp.

W związku z zaostrzeniem polityki kredytowej Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej, wyrażającym się wzrostem poziomu stopy dyskontowej oraz wzrostem rezerw obowiązkowych, zapotrzebowanie banków komercyjnych na dodatkowe środki kredytowe w wzrosła forma kredytów międzybankowych. Atrakcyjność pożyczek międzybankowych wynika również z faktu, że środki te nie są uwzględniane w składzie środków przy obliczaniu kwoty rezerw obowiązkowych przekazywanych przez Bank Centralny Federacji Rosyjskiej. Dla wielu banków, które nie dostosowały jeszcze dostatecznie swojej pracy nad transakcjami depozytowymi z ludnością lub ich klientelą, pożyczki międzybankowe są znaczącym dodatkowym zasobem, choć dość drogim.

W warunkach słabo rozwiniętego rynku międzybankowego w Rosji pozyskanie kredytów międzybankowych na krótkie okresy – od 1 do kilku dni – jest szczególnie trudne (związane ze słabym wsparciem technicznym banków), choć kredyty te przyczyniają się do normalizacji bieżącej płynności banków.

Aby scharakteryzować obecny stan rynku kredytów międzybankowych, wiele największych banków w Rosji oraz agencje informacyjno-analityczne zatwierdziły szereg wskaźników: MIBOR (średnie oprocentowanie kredytów międzybankowych udzielanych przez 9 największych banków Federacji Rosyjskiej ), MIBID (średnie oprocentowanie, po jakim te same banki są gotowe kupować kredyty międzybankowe) i MIACR (średnie rzeczywiste oprocentowanie kredytów międzybankowych w tych bankach).

Polityka stóp procentowych rosyjskich banków

Ważnym środkiem konkurowania między bankami o pozyskanie środków jest zróżnicowana polityka stóp procentowych, ponieważ uzyskiwanie dochodów z zainwestowanych środków stanowi istotną zachętę dla klientów do wpłacania depozytów. Poziom oprocentowania depozytów ustalany jest przez każdy bank niezależnie, koncentrując się na stopie dyskontowej Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej, stanie rynku pieniężnego oraz w oparciu o własną politykę depozytową. W przypadku niektórych rodzajów rachunków depozytowych wysokość dochodu jest określana przez termin lokaty, kwotę, specyfikę działania rachunku, wielkość i charakter powiązanych usług, a wreszcie zależy od przestrzegania przez klienta warunki depozytu (Shevchuk D.A., Shevchuk V.A. Money. Credit. Banks: Wykłady kursowe w zwięzłej prezentacji - M: Finanse i statystyka, 2006).

W celu oprocentowania deponentów w lokowaniu środków w banku stosuje się różne metody naliczania i wypłacania odsetek: odsetki proste i składane.

Proste zainteresowanie - za podstawę obliczenia przyjmuje się rzeczywiste saldo lokaty, az ustaloną częstotliwością, na podstawie ustalonych w umowie odsetek, następuje naliczenie i wypłata dochodu z lokaty.

Odsetki składane (naliczone odsetki od odsetek). W takim przypadku po upływie okresu rozliczeniowego od kwoty lokaty naliczane są odsetki, a uzyskana kwota doliczana jest do kwoty lokaty. Tym samym w kolejnym okresie rozliczeniowym oprocentowanie naliczane jest od nowej podstawy, która powiększyła się o kwotę uprzednio naliczonych dochodów. Odsetki składane zaleca się stosować, jeśli faktyczna wypłata dochodu odbywa się na koniec okresu lokaty.

Atrakcyjne dla deponenta jest korzystanie z oprocentowania, które stopniowo wzrasta w zależności od czasu, w którym środki faktycznie znajdują się na lokacie. Ta procedura naliczania dochodu stymuluje wydłużenie okresu przechowywania środków i chroni depozyt przed inflacją.

Niektóre banki, aby zrekompensować straty inflacyjne, oferują wypłatę odsetek z góry. W takim przypadku deponent, wpłacając środki na konto, natychmiast otrzymuje należny mu dochód. W przypadku wypowiedzenia umowy przed terminem, bank naliczy ponownie odsetki od lokaty, a nadpłacone kwoty zostaną potrącone z kwoty lokaty.

Dla deponenta, który wybiera bank w celu lokowania środków, przy innych warunkach bez zmian, procedura obliczania stopy procentowej, dla której banki stosują podstawę 365-366, a pozostałe 360 dni w roku, co znajduje odzwierciedlenie w kwocie dochodów, mogą stać się decydujące.

Zapasy: rodzaje i charakterystyka

Akcja jest zaświadczeniem o udziale w kapitale spółki akcyjnej, uprawniającym do kontrolowania przez głosowanie, do uzyskiwania dochodów z działalności spółki, do udziału w jej funduszach własnych.

Akcje imienne i na okaziciela rozróżnia się według sposobu rejestracji. Akcje imienne przewidują oznaczenie imienia i nazwiska właściciela na papierze firmowym lub świadectwie akcyjnym. Na akcjach na okaziciela nie jest wskazane nazwisko właściciela (właściciela). Zgodnie z ustawodawstwem Federacji Rosyjskiej akcje mogą być rejestrowane tylko.

W zależności od rodzaju praw akcje dzieli się na zwykłe i uprzywilejowane. Akcje uprzywilejowane (preferencje, prefacje) dają ich posiadaczom przywileje, których nie posiadają zwykli akcjonariusze. Pierwszy przywilej dotyczy majątku: w likwidacji spółki roszczenia do majątku posiadaczy prefakcji są zaspokajane w pierwszej kolejności w porównaniu z posiadaczami akcji zwykłych. Drugi przywilej dotyczy dywidend: posiadacze prefrakcji zwykle otrzymują stałą dywidendę, wyrażoną albo w określonej kwocie pieniężnej, albo jako procent wartości nominalnej. W momencie emisji akcji uprzywilejowanych ustalana jest stała dywidenda. Przy wypłacie dywidendy najpierw wypłacane są dywidendy od zaliczek, a następnie dywidendy od akcji zwykłych.

Papiery wartościowe w Federacji Rosyjskiej. Rodzaje i cechy

O klasyfikacji papierów wartościowych decyduje przede wszystkim ich przeznaczenie, które z kolei determinuje warunki emisji, notowania oraz ich rentowność. Na tej podstawie papiery wartościowe dzieli się na:

1) akcje spółek prywatnych, spółek mieszanych i państwowych;

2) obligacje spółek akcyjnych, banków i instytucji finansowych;

3) półpapiery wartościowe (vouchery);

4) Instrumenty finansowe (bony, oszczędności, lokaty, certyfikaty inwestycyjne);

5) rządowe papiery wartościowe:

a) GKO z trzymiesięcznym okresem ważności b) GKO z sześciomiesięcznym okresem ważności c) GKO z ośmiomiesięcznym okresem ważności d) GKO z rocznym okresem ważności e) Obligacje krajowych kredytów walutowych i Wnesheconombank f) instrument finansowy (złoty certyfikat Ministerstwa Finansów Federacji Rosyjskiej).

akcji służą trzem głównym celom. Po pierwsze, ich uwolnienie jest konieczne przy organizacji spółki akcyjnej w celu zapewnienia nowemu przedsiębiorstwu pewnego kapitału początkowego na rozwój działalności gospodarczej. Po drugie, to przyciąganie dodatkowych środków finansowych już w toku działalności gospodarczej. Po trzecie, emisja akcji służy do zamiany w celu połączenia z inną spółką. O rentowności akcji decyduje wyłącznie wypłata z nich dywidendy.

Wyemitowane przez firmy obligacje służą wyłącznie do pozyskiwania środków na odnowienie kapitału trwałego, wymianę sprzętu i zwiększenie mocy produkcyjnych. Z reguły obligacje emitowane są w trzech przypadkach, gdy korporacje lub firmy nie mają wystarczających własnych źródeł finansowania (zysku i amortyzacji) na rozszerzenie swojej działalności gospodarczej.

Cechą obligacji emitowanych przez spółki są zróżnicowane terminy: od jednego roku do kilku lat. Rentowności obligacji są zwykle określane przez roczną ratę odsetek (która jest dość wysoka).

Kolejnym ważnym rodzajem papierów wartościowych są obligacje emitowane przez rząd centralny i samorządy, zwykle w celu pokrycia deficytów budżetowych. Faktem jest, że władza wykonawcza nie ma wystarczających wpływów z podatków, aby zrównoważyć wydatki budżetowe, a emisja pieniędzy prowadzi do inflacji. Dlatego ważnym dodatkowym elementem pokrycia kosztów jest: pożyczki rządowe, czyli emisja obligacji przez różne szczeble władzy wykonawczej (centralnej i samorządowej) na różne okresy – od kilku tygodni do kilku lat. W zależności od okresu emisji obligacji zmienia się ich dochód, czyli procent płacony nabywcom przez państwo.

Tym samym rynek papierów wartościowych, w zależności od rodzaju papierów wartościowych, dzieli się na rynki akcji, obligacji prywatnych i obligacji rządowych. Dwa ostatnie są czasami nazywane rynkiem obligacji. Pomiędzy tymi rodzajami papierów wartościowych istnieje ciągła konkurencja pod względem rentowności, to znaczy z jednej strony mówimy o stosunku dywidendy od akcji do odsetek płaconych od obligacji prywatnych i rządowych, a z jednej strony o stosunku odsetek od obligacji prywatnych i rządowych. obligacje z drugiej.

Pożyczkowy rynek kapitałowy: struktura i funkcje

Kapitał pożyczkowy to pieniądze pożyczone na określony procent podlegające spłacie.

Nowoczesną strukturę pożyczkowego rynku kapitałowego charakteryzują dwie główne cechy: czasowa i instytucjonalna.

Przejściowo rozróżniają rynek pieniężny, na którym pożyczki udzielane są na okres od kilku tygodni do roku, oraz sam rynek kapitałowy, na którym środki emitowane są na dłuższe okresy: od roku do piątego i od pięciu lub jeszcze.

Na gruncie instytucjonalnym współczesny pożyczkowy rynek kapitałowy zakłada istnienie dwóch głównych ogniw: systemu kredytowego (zestawu różnych instytucji finansowych) oraz rynku papierów wartościowych, który podzielony jest na rynek pierwotny, na którym sprzedawane są nowe emisje papierów wartościowych oraz kupione, rynek giełdowy (wtórny), na którym są kupowane i sprzedawane wcześniej wyemitowane papiery wartościowe, a także rynek pozagiełdowy (uliczny), na którym sprzedawane są papiery wartościowe, których nie można sprzedać na giełdzie.

Czasowe i instytucjonalne cechy pożyczkowego rynku kapitałowego są charakterystyczne dla wszystkich krajów. Jednocześnie stan rynku krajowego oceniany jest na podstawie instytucjonalnych, to znaczy obecności dwóch głównych warstw: systemu kredytowego i rynku papierów wartościowych.

Funkcje pożyczkowego rynku kapitałowego są zdeterminowane jego istotą i rolą, jaką odgrywa w systemie gospodarki kapitalistycznej, a także zadaniami odtwarzania kapitalistycznych stosunków produkcji.

Istnieje pięć głównych funkcji rynku kapitału pożyczkowego (Denis Shevchuk):

1. Utrzymanie obrotu towarowego poprzez kredyt;

2. Gromadzenie lub gromadzenie oszczędności pieniężnych przedsiębiorstw, ludności, państwa oraz klientów zagranicznych;

3. Przekształcenie środków pieniężnych bezpośrednio w kapitał pożyczkowy i jego wykorzystanie w formie inwestycji kapitałowych do obsługi procesu produkcyjnego;

4. Służenie państwu i ludności jako źródło kapitału na pokrycie wydatków rządowych i konsumenckich;

5. Przyspieszenie koncentracji i centralizacji kapitału, promowanie tworzenia potężnych grup finansowych i przemysłowych.

Te funkcje pożyczkowego rynku kapitałowego mają na celu utrzymanie kapitalistycznego sposobu produkcji i zapewnienie funkcjonowania systemu gospodarczego kapitalizmu państwowo-monopolowego. Odzwierciedlając akumulację i przepływ kapitału pieniężnego, rynek kapitału pożyczkowego jest organicznie powiązany z ruchem wartości w jego formie pieniężnej, z tworzeniem i wykorzystaniem różnych funduszy pieniężnych w postaci zasobów kredytowych i papierów wartościowych. Poprzez rynek kapitału pożyczkowego jako kategorię ekonomiczną można zmierzyć i określić przepływ, wielkość, kierunek środków pieniężnych wykorzystywanych na rzecz rozwoju reprodukcji kapitalistycznej, ustalić spektrum klasowe wykorzystania kapitału pieniężnego i jego wpływ na temat stosunków społeczno-gospodarczych.

Rynek papierów wartościowych: struktura i funkcje

1) akcje spółek prywatnych, spółek mieszanych i państwowych;

2) obligacje spółek prywatnych, spółek mieszanych i publicznych oraz korporacji;

3) obligacje skarbowe emitowane przez rząd centralny i samorządy lokalne.

Rynek pierwotny papierów wartościowych. Metody emisji papierów wartościowych

Rynek pierwotny papierów wartościowych z reguły obejmuje tylko nowe emisje papierów wartościowych, a przede wszystkim plasowanie obligacji przedsiębiorstw handlowych i przemysłowych (te ostatnie wchodzą w bezpośredni kontakt poprzez banki inwestycyjne i domy bankowe z instytucjami finansowymi), które nabywają te papiery wartościowe. Za pośrednictwem rynku pierwotnego finansowany jest głównie proces reprodukcji. Na rynku pierwotnym istnieje inwestor zbiorowy reprezentowany przez duże instytucje kredytowe i finansowe, przede wszystkim CB, firmy ubezpieczeniowe, fundusze emerytalne i inwestycyjne. Obrót pierwotny posiada własne metody obrotu papierami wartościowymi, głównie obligacjami, pozwalające na bezpośrednią komunikację emitenta papierów wartościowych z ich nabywcą. Jednak jedynym pośrednikiem organizującym są tu banki inwestycyjne. Rynek pierwotny, który ma własne metody lokowania, jest niezależnym, dość złożonym i rozgałęzionym mechanizmem. Mechanizm ten nie ma jednak swojego specyficznego miejsca dla obrotu papierami wartościowymi, w przeciwieństwie do giełdy. Specyfika rynku pierwotnego polega również na tym, że przepuszcza on przez siebie nowe emisje akcji i obligacji, które następnie, gdy są następnie kupowane i odkupywane, trafiają na giełdę. Jednak zdecydowana większość nowych obligacji nie wraca na giełdę i znajduje się w rękach (aktywach) instytucji finansowych.

Główna rola rynku pierwotnego związana jest z obrotem obligacjami, ale na nim sprzedawane są również akcje. W takich przypadkach mediacja jest zwykle podejmowana przez inwestycję. banki, domy bankowe oraz wyspecjalizowane firmy brokerskie i dealerskie. Wolumen i wartość akcji w obrotach pierwotnych są znacznie gorsze od giełdowych, ale istnieje tendencja do ich wzrostu. Szerokie wejście akcji np. w Stanach Zjednoczonych na rynek pierwotny wiąże się głównie ze specyfiką procesów dywersyfikacji i transakcji spekulacyjnych, a także specyfiką powstawania nowych spółek. Dodatkowo koszty notowania akcji tutaj mogą być niższe niż na giełdzie, gdzie zwykle działają drodzy wyspecjalizowani pośrednicy. Oceniając relację ilościową i kosztową rynku pierwotnego i giełdy, można powiedzieć, że ilościowo rynek pierwotny jest większy niż rynek akcji, ponieważ do tego pierwszego co roku trafia duża liczba emisji papierów wartościowych. Jednocześnie pod względem wartości rynek giełdowy może być większy niż pierwotny, ponieważ na giełdzie koncentruje się wiele drogich wartości akcji. Ponadto częste spekulacje, boomy i inflacja powodują wzrost cen akcji.

Metody emisji obejmują:

W porządku - Subskrypcja;

Direct (bezpośrednia) - bezpośrednia sprzedaż korporacji inwestorom z pominięciem banków, działając wyłącznie jako konsultanci;

Publiczny - gdy kilka banków łączy się i zaczyna umieszczać na warunkach korporacji emitującej;

Licytacja konkurencyjna - aukcje;

Nowa technologia umieszczania papierów wartościowych - korporacje tworzą specjalne działy, które bezpośrednio lokują papiery wartościowe.

Giełda: mechanizm organizacyjny i funkcjonalny w Federacji Rosyjskiej

Giełda to rynek, na którym sprzedają swoje papiery wartościowe, głównie akcje, z jednej strony korporacje i instytucje finansowe potrzebujące dodatkowych środków, az drugiej osoby prywatne, różne organizacje dążące do zyskownego lokowania osobistych oszczędności. Korporacje sprzedające akcje na giełdzie sprzedają inwestorom (nabywcom) udział w ich nieruchomości.

Jednocześnie specyfiką giełdy jako rynku papierów wartościowych jest to, że sprzedaje i kupuje głównie akcje starych emisji, tj. następuje przeniesienie istniejących akcji z jednego właściciela na drugiego. Tego typu transakcje zwykle nie generują nowego kapitału, ale tworzą tak zwaną płynność, aby zwiększyć ilość gotówki. Bez płynności oszczędzający nie kupowaliby nowych emisji akcji.

Zakup udziałów przez inwestora to nie tylko nabycie udziału we własności jakiegoś przedsiębiorstwa, ale także odpowiedzialność i pewne ryzyko finansowe przedsiębiorcy. Jeśli spółka osiągnie zysk, nabywca udziałów otrzyma wynagrodzenie w postaci dodatkowego dochodu, w przeciwnym razie zostanie bez dywidendy lub straci wkład w przypadku upadłości spółki.

Inwestorów przyciągają akcje, ponieważ ich wartość może rosnąć znacznie szybciej niż depozyty w bankach czy rządowych papierach wartościowych. W warunkach boomu gospodarczego, procesów inflacyjnych cena akcji rośnie szczególnie szybko. Jednocześnie zysk z takiego wzrostu jest czysto teoretyczny i może być zrealizowany jedynie poprzez sprzedaż akcji. Atrakcyjność tej formy lokowania kapitału tłumaczy się również pewnymi zachętami podatkowymi.

Generalnie giełda przyjmuje znacznie większą liczbę deponentów pośrednio, głównie poprzez fundusze emerytalne przedsiębiorstw, które za pośrednictwem giełdy częściowo inwestują w papiery wartościowe.

Charakterystyka wtórnego rynku papierów wartościowych

Rynek wtórny papierów wartościowych to giełda, na której sprzedają swoje papiery wartościowe, głównie akcje, z jednej strony korporacjom i instytucjom finansowym potrzebującym dodatkowych środków, az drugiej osobom fizycznym, różnym organizacjom dążącym do zyskownego inwestowania osobistych pieniędzy. Korporacje, sprzedając akcje na giełdzie, sprzedają inwestorom (nabywcom) udział w ich nieruchomości.

Jednocześnie specyfiką giełdy jako rynku papierów wartościowych jest to, że służy głównie do sprzedaży i kupna akcji starych emisji, tj. następuje przeniesienie istniejących akcji z jednego właściciela na drugiego. Tego typu transakcje zazwyczaj nie prowadzą do powstania nowego kapitału, ale tworzą tzw. środki płynne, pozwalające na zwiększenie ilości gotówki. Bez dostępności płynności (możliwości sprzedaży akcji w dowolnym momencie) inwestorzy nie kupowaliby nowych emisji akcji.

Operacje sprzedaży akcji przeprowadzane są na giełdzie, czyli w określonych rynkach lub miejscach. Jednocześnie wyróżniane są giełdy centralne i regionalne.

Zakup akcji przez inwestora to nie tylko udział we własności w jakimś przedsiębiorstwie, ale odpowiedzialność i pewne ryzyko finansowe przedsiębiorcy. Nabywca akcji zostanie wynagrodzony w formie dodatkowego dochodu, jeśli korporacja lub firma osiągnie zysk. W przeciwnym razie akcjonariusz pozostanie bez dywidendy. Może również stracić swój wkład, jeśli firma zbankrutuje.

Cechy usług bankowości detalicznej - Bankowość detaliczna („Bankowość detaliczna”)

Świadczenie usług bankowości detalicznej jest jednym z obiecujących obszarów działalności bankowej, która z dnia na dzień zyskuje na znaczeniu dla krajowych instytucji kredytowych (Denis Shevchuk). Tymczasem praca z ludnością ma swoją specyfikę. W szczególności przy jej organizacji konieczne jest zapewnienie obsługi klienta masowego, stworzenie sieci dodatkowych biur, prowadzenie kas i kantorów oraz jak najszersze poszerzenie listy oferowanych usług. W transakcjach z osobami fizycznymi z reguły zaangażowane są niewielkie kwoty, dlatego przy wdrażaniu tej usługi bank będzie musiał minimalizować swoje koszty w tym obszarze. Stąd rygorystyczne wymagania dotyczące środków, które ją automatyzują.

Pakiet oprogramowania może być zaprojektowany tak, aby zautomatyzować działy front-office i back-office banku i obejmuje niemal wszystkie obszary jego działalności w zakresie obsługi osób fizycznych. Bazy danych i algorytmy są projektowane i rozwijane w taki sposób, aby mogły obsługiwać jednocześnie dużą liczbę klientów. Istnieją różne schematy organizacji procesu informacyjno-księgowego: online (kiedy transakcje są wykonywane jednocześnie na jednej bazie danych w kilku oddziałach banku) oraz offline (kiedy bazy danych tych oddziałów są rozdzielone). Produkty programowe zbudowane w ramach jednej ideologii mogą być wykorzystywane w oddziałach instytucji kredytowej o różnej liczbie pracowników, wolumenie i zakresie wykonywanych operacji.

System automatyzuje szeroki zakres usług bankowości detalicznej, obejmujący następujące operacje:

▪ na depozytach gospodarstw domowych w rublach i walutach obcych (wraz z wdrożeniem kontroli logicznej i arytmetycznej nad prawidłowym wykonaniem tych operacji);

▪ z kartami plastikowymi;

▪ wymiana walut (w tym przyjęcie do odbioru i realizacji) oraz czekami podróżnymi;

▪ papierami wartościowymi, losami loteryjnymi, monetami okolicznościowymi i metalami szlachetnymi;

▪ ze skrytkami depozytowymi;

▪ za przyjmowanie płatności za media przy pomocy kas rejestrujących i bez ich używania;

▪ o księgowaniu przedmiotów wartościowych przechowywanych w różnych oddziałach banku i ich przyjęciu do odbioru w kasie wieczornej i biurze rachunkowym;

▪ inne przychodzące i wychodzące transakcje gotówkowe oraz wydawanie gotówki za pomocą kasjera elektronicznego.

Aktywność można zautomatyzować obsługa kas poza węzłem kasowym zainstalowanym w organizacjach handlowych,, co pozwala płacić za towary zarówno w walucie krajowej, jak i w walucie innych państw.

System może wdrożyć uniwersalna „Kasa operacyjna”, który umożliwia pracę z różnego rodzaju kosztownościami (waluty, karty plastikowe, dokumenty płatnicze, papiery wartościowe i blankiety, monety, sztabki) oraz zapewnia ujednoliconą ewidencję tych kosztowności w ramach struktury organizacyjnej i kadrowej banku.

System pozwala na wdrożenie dowolnej struktury organizacyjnej i kadrowej instytucji kredytowej, wykorzystując elastyczne mechanizmy podziału uprawnień użytkowników, przydzielania niezbędnych funkcji oraz łączenia użytkowników w grupy (zespoły, zmiany).

Możliwe jest zautomatyzowanie zarówno naliczania podatków dla różnych rodzajów transakcji, jak i prowadzenia rachunków klientów nierezydentów zgodnie z wymogami organów podatkowych.

Realizacja transakcji musi być zgodna ze wszystkimi wymogami aktualnych aktów prawnych i ustawodawczych Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej i Kasy Oszczędności Rosji w zakresie świadczenia usług na rzecz osób fizycznych (zarówno rezydentów, jak i nierezydentów).

System umożliwia realizację w oddziale centralnym banku arytmetyczna i logiczna kontrola operacjiodbywa się w podległych oddziałach. Dzięki elastycznemu mechanizmowi odzwierciedlenia transakcji dokonanych w bilansie banku (przypisanie rachunku) klient może założyć dowolne schematy księgowania księgowego te operacje.

Integracja z innymi aplikacjami back-office pozwala na skonfigurowanie niezbędnych łańcuchów technologicznych, aby spełnić niemal wszystkie wymagania księgowe dla różnego rodzaju usług bankowych. Do pracy z bazą danych można wykorzystać zapytania SQL i przywrócić bazę danych w przypadku jej zniszczenia w wyniku awarii systemu.

Istota pieniędzy, ich funkcje

Istota pieniądza polega na tym, że jest to specyficzny rodzaj towaru, którego naturalna forma łączy się z funkcją społeczną uniwersalnego ekwiwalentu.

Istota pieniądza wyraża się w jedności trzech właściwości:

▪ uniwersalna bezpośrednia wymienność;

▪ krystalizacja wartości wymiennej;

▪ materializacja powszechnego czasu pracy.

W konsekwencji pieniądze, które powstały z rozwiązania sprzeczności towaru, nie są technicznym środkiem obiegu, ale odzwierciedlają głębokie stosunki społeczne.

W swojej ewolucji pieniądz pojawia się w postaci metalu (miedź, srebro, złoto), papieru, kredytu oraz nowego rodzaju pieniądza kredytowego - pieniądza elektronicznego.

Pieniądz spełnia pięć funkcji: mierniki wartości; środki obiegu; sposoby tworzenia skarbów, oszczędności i oszczędności; środki płatnicze; światowe pieniądze.

Teorie pieniądza i inflacji

Ewolucja teorii pieniądza jest zdeterminowana ekonomicznymi i politycznymi warunkami rozwoju, ale wszystkie te teorie mają na celu wypracowanie praktycznych rekomendacji w dziedzinie polityki gospodarczej.

W teoriach pieniądza należy wyróżnić trzy główne obszary: 1. Metaliczny; 2. nominalistyczny; 3. Ilościowe.

teoria metalu utożsamiał pieniądz z metalami szlachetnymi - złotem i srebrem oraz odzwierciedlał interesy burżuazji handlowej i jej kierunek w ekonomii politycznej - merkantylizm. Zgodnie z tą teorią źródłem bogactwa społeczeństwa jest handel zagraniczny, którego nadwyżka zapewnia dopływ metali szlachetnych do kraju.

Teoria nominalistyczna zaprzeczył rzeczywistej wartości pieniądza, aby uzasadnić niszczenie monet w celu zwiększenia dochodów skarbu państwa. Istota nominalizmu najdobitniej przejawiała się w teorii niemieckiego ekonomisty G. Knapa. Jej główne postanowienia sprowadzały się do tego, że: pieniądz jest wytworem państwowego porządku prawnego, tworem władzy państwowej; pieniądz jest statutowym środkiem płatniczym, tj. znakami nadanymi przez państwo mocą płatniczą; Główną funkcją pieniądza jest środek płatniczy.

Ilościowa teoria pieniądza wyjaśnia poziom cen towarów i wartość pieniądza ich ilością w obiegu i stał się dominujący w zachodniej myśli ekonomicznej na początku XX wieku jako ważny element neoklasycznej teorii reprodukcji. Najpopularniejsze są dwie opcje – transakcyjna i Cambridge. W latach 60-80 nastąpiło odrodzenie ilościowej teorii pieniądza w postaci jednego z neoklasycznych nurtów ekonomii politycznej – monetaryzmu, zgodnie z którym determinującym czynnikiem kształtującym się jest ilość pieniądza w obiegu. sytuacji gospodarczej, ponieważ istnieje bezpośredni związek między zmianami podaży pieniądza w obiegu a wartością produktu narodowego brutto.

Obecnie w teorii inflacji istnieją trzy główne kierunki:

1. Keynesowska teoria inflacji wywołanej nadmiernym popytem. Przedstawiciele tej teorii wychodzą z analizy dochodów i wydatków podmiotów gospodarczych oraz ich wpływu na rosnący popyt. Uważają, że zwiększony popyt ze strony państwa i przedsiębiorców prowadzi do wzrostu produkcji i zatrudnienia. Jednocześnie wzrost popytu ludności prowadzi do inflacji, ponieważ popyt ma charakter nieproduktywny;

2. Monetarystyczna koncepcja ilościowa. Przedstawiciele tej szkoły myślenia postrzegają inflację jako zjawisko monetarne, czyli wynik nadmiaru pieniądza w obiegu i proponują utrzymanie jej na umiarkowanym poziomie, gdyż inflacja powoduje wzrost produkcji przemysłowej;

3. Teoria kosztów nadzwyczajnych. Teoria ta wyjaśnia wzrost cen wzrostem kosztów produkcji, związanym głównie ze wzrostem płac.

Pieniądze kredytowe, ich rodzaje

Ekspansja kredytu komercyjnego i bankowego w gospodarce, w warunkach, w których stosunki towarowe nabrały wszechstronnego charakteru, doprowadziła do tego, że pieniądz kredytowy, który należy do najwyższej sfery procesu społeczno-gospodarczego i rządzi się zupełnie innymi prawami , stał się powszechnym towarem kontraktów.

Bezpośrednią formą obiegu towarowego jest C-M-C, czyli przemiana towaru w pieniądz i odwrotna przemiana pieniądza w towar. Do obiegu towarów z ich otoczenia przydzielany jest określony towar, obdarzony funkcjami pieniężnymi. W warunkach rozwiniętej produkcji kapitalistycznej, kiedy nie krążenie dóbr, lecz krążenie kapitału staje się wszechobecne, ten ostatni również przydziela ze swojego Otoczenia część kapitału, któremu przypisuje się funkcje pieniężne.

W prostej produkcji towarowej cyrkulacja jest oddzielona od produkcji, a towary zyskują społeczne uznanie tylko poprzez ich zamianę na pieniądz. W produkcji kapitalistycznej, którą charakteryzuje formuła M-C-M, cyrkulacja jest tylko jednym z momentów produkcji. W takim przypadku produkt nie musi uzyskać publicznego uznania tylko za pomocą pieniędzy. Odnajduje ją w samym procesie produkcji, działając jako kapitał, który jest relacją społeczną. Pieniądz wyraża tu więź społeczną, która została nawiązana, zanim zaczął funkcjonować.

W miarę rozwoju obiegu forma pieniężna staje się coraz bardziej ulotna. Jednocześnie towary zyskują coraz większe uznanie społeczne nie tyle za pośrednictwem pieniędzy, ile bezpośrednio w procesie produkcji. Zawarty w nich czas pracy już w procesie produkcji zaczyna więc jawić się jako społecznie niezbędny, w wyniku czego towary okazują się zdolne do skorelowania ze sobą już na tym etapie, a nie po ich skorelowaniu. poprzednio utożsamiany z towarem pieniężnym w obiegu. Tak więc pieniądz kredytowy powstaje, gdy kapitał przejmuje w posiadanie samą produkcję i nadaje jej zupełnie inną, zmodyfikowaną i specyficzną formę niż wcześniej. Nie wyrastają one z obiegu, jak pieniądz towarowy w formacji przedkapitalistycznej, ale z produkcji, z obiegu kapitału.

Ponieważ głównym przedmiotem stosunków wymiany w kapitalizmie nie jest sam towar, lecz kapitał towarowy, rolę pieniądza odgrywa nie towar pieniężny, lecz kapitał pieniężny. W konsekwencji to nie pieniądz pojawia się w postaci kapitału pieniężnego, ale kapitał pieniężny w postaci pieniądza kredytowego.

Pieniądz kredytowy przeszedł następującą ewolucję: weksel, zaakceptowany rachunek, banknot, czek, pieniądz elektroniczny, karty kredytowe.

Bill, jego istota, typy

Weksel to pisemne zobowiązanie dłużnika (weksel własny) lub polecenie wierzyciela skierowane do dłużnika (weksel – weksel) do zapłaty wskazanej na nim kwoty po określonym czasie. Weksel i weksel to rodzaj weksla handlowego. Istnieją również rachunki finansowe, czyli zobowiązania dłużne wynikające z udostępnienia określonej kwoty pieniędzy na kredyt; ich odmianą są bony skarbowe (tu dłużnikiem jest państwo). Przyjazne rachunki układane są jeden na drugim w celu późniejszego ich rozliczenia w banku. Banknoty brązowe (lub zawyżone) - zobowiązania dłużne, które nie mają realnego zabezpieczenia.

Charakterystycznymi cechami rachunku są:

▪ abstrakcyjność – na wekslu nie jest wskazany konkretny rodzaj transakcji;

▪ bezsporność – przymusowa spłata długu do czasu podjęcia środków przymusowych po sporządzeniu przez notariusza aktu protestu;

▪ zbywalność - przeniesienie weksla jako środka płatniczego na inne osoby z indosem na odwrocie (giro lub indosem), co stwarza możliwość wzajemnego potrącenia zobowiązań wekslowych.

Siła okrężna ustawy rośnie wraz ze wzrostem liczby potwierdzeń. Ale takie rachunki miały ograniczony obieg ze względu na brak informacji o wypłacalności żyrantów. Ograniczenie obiegu weksli zostało przezwyciężone dzięki bankowemu akceptowaniu weksli, które otrzymywały gwarancje płatności od dużych banków.

Jednak mimo to korzystanie z rachunku ma swoje ograniczenia: po pierwsze rachunek służy tylko do handlu hurtowego; po drugie, nawet w handlu hurtowym saldo należności wzajemnych rozlicza się w gotówce; po trzecie, w obieg weksli zaangażowany jest ograniczony krąg osób, które są przekonane o wypłacalności wystawcy i indosów (girantów).

Rządowe papiery wartościowe (model zachodni)

Zbywalne papiery wartościowe, które stanowią 2/3 całkowitego zadłużenia i które są swobodnie sprzedawane i kupowane, są reprezentowane przez bony skarbowe, weksle i obligacje.

Weksle - zobowiązania na 3, 6 i 12 miesięcy - nie zawierają kuponów odsetkowych i są sprzedawane z dyskontem od wartości nominalnej, ale są umarzane po pełnej wartości nominalnej. Z reguły lokowane są wśród instytucji finansowych oraz korporacji handlowych i przemysłowych, a także są wykorzystywane jako rezerwa wtórna środków płynnych. Daje to kapitalistom pożyczkowym przywłaszczenie dochodów z odsetek, ponieważ lokaty terminowe nie przynoszą dodatkowych dochodów.

Nuty - obligacje średnioterminowe na okres od roku do 5 lat, które można wykorzystać do późniejszej zapłaty podatków. Odsetki od nich wypłacane są raz na sześć miesięcy. Wykorzystanie banknotów, a także zaświadczeń o zadłużeniu, umożliwia korporacjom uzyskiwanie dużych zwrotów ze środków przeznaczonych na podatki do terminu wymagalności.

Kościsty - obligacje długoterminowe na okres od 5 do 25 lat, od których odsetki wypłacane są dwa razy w roku.

Trudności w plasowaniu rządowych papierów wartościowych doprowadziły do emisji nierynkowych papierów wartościowych, na które składają się obligacje oszczędnościowe i podatkowe bony oszczędnościowe. Te ostatnie mogą być przedstawione do zapłaty w dowolnym momencie na żądanie deponenta. Jednak w obecnych warunkach wczesnej prezentacji zainteresowanie jest znacznie zmniejszone. Głównym celem emisji niezbywalnych papierów wartościowych jest szerokie przyciągnięcie oszczędności pieniężnych ludności.

Banki komercyjne: istota, rodzaje i rola w gospodarce (model zachodni)

Bank komercyjny jest instytucją komercyjną stworzoną w celu przyciągania środków od osób prawnych i osób fizycznych i lokowania ich we własnym imieniu na warunkach spłaty, płatności w trybie pilnym, a także innych operacji bankowych. Z jednej strony bank, jak każde inne przedsiębiorstwo, jest tworzony w celu zaspokojenia interesów właściciela banku (akcjonariuszy) i interesu publicznego (klientów). Z drugiej strony bank to szczególny rodzaj przedsiębiorstwa, które organizuje i realizuje przepływ kapitału pożyczkowego, przynosząc zysk właścicielom banku (Denis Shevchuk).

Banki komercyjne można sklasyfikować według szeregu cech: według charakteru własności (państwowa, akcyjna, spółdzielcza, prywatna, komunalna i mieszana); według rodzajów operacji (uniwersalne i specjalistyczne); terytorialnie (międzynarodowy, republikański, regionalny i obsługujący kilka regionów kraju); według orientacji branżowej (przemysłowa, rolnicza, budowlana, handlowa).

Główne funkcje banków komercyjnych to:

▪ mobilizacja czasowo wolnych środków i zamiana ich na kapitał;

▪ kredytowanie przedsiębiorstw, państwa, ludności;

▪ emisja pieniądza kredytowego;

▪ dokonywanie rozliczeń i płatności w gospodarstwie;

▪ funkcja wydawnicza i założycielska;

▪ doradztwo, prezentacja informacji ekonomiczno-finansowych.

W nowoczesnych warunkach wpływ banków na gospodarkę rośnie. Działalność instytucji kredytowych nie ogranicza się do gromadzenia i lokowania rosnącej masy środków od firm, przedsiębiorstw i części ludności. Przyczyniają się do akumulacji kapitału, nie tylko aktywnie interweniując we wszystkie aspekty życia gospodarczego, ale także bezpośrednio uczestnicząc w działalności funkcjonującego kapitału lub sprawując nad nim kontrolę. Dzięki bankom istnieje mechanizm dystrybucji i redystrybucji kapitału między sferami i gałęziami produkcji, który w dużej mierze zapewnia rozwój gospodarki narodowej w zależności od obiektywnych potrzeb produkcji. Finansując dodatkowe potrzeby przedsiębiorstw przemysłowych, transportowych i rolniczych na inwestycje i rozwój produkcji, banki mają możliwość wpływania na tworzenie progresywnej struktury reprodukcyjnej gospodarki narodowej.

Banki komercyjne: istota, rodzaje i rola w rosyjskiej gospodarce

Zgodnie z ustawodawstwem Federacji Rosyjskiej bank jest instytucją komercyjną stworzoną w celu przyciągania środków od osób prawnych i osób fizycznych i umieszczania ich we własnym imieniu na warunkach spłaty, płatności za pilność, a także innych operacji bankowych. Z jednej strony bank, jak każde przedsiębiorstwo, jest tworzony w celu zaspokojenia interesów właściciela banku (akcjonariuszy) i interesu publicznego (klientów). Z drugiej strony bank to szczególny rodzaj przedsiębiorstwa, które organizuje i realizuje przepływ kapitału pożyczkowego, zapewniając zysk właścicielom banku.

Tworzenie systemu bankowego odpowiadającego rozwiniętej gospodarce rynkowej w Federacji Rosyjskiej rozpoczęło się w 1987 roku, a następnie towarzyszył wzrost liczby banków komercyjnych.

Główne funkcje banków to: mobilizacja czasowo wolnych środków i ich przekształcenie w kapitał; kredytowanie przedsiębiorstw, państwa i ludności; emisja instrumentów kredytowych w obiegu (pieniądz kredytowy); realizacja rozliczeń i płatności w gospodarce; działalność wydawnicza i założycielska; doradztwo, dostarczanie informacji ekonomiczno-finansowych.

W krajach rozwiniętych, dzięki bankom, istnieje mechanizm dystrybucji i redystrybucji kapitału między sferami i gałęziami produkcji, co w dużej mierze zapewnia rozwój gospodarki narodowej w zależności od obiektywnych potrzeb produkcji. Finansując dodatkowe potrzeby przedsiębiorstw przemysłowych, transportowych i rolniczych na inwestycje i rozwój produkcji, banki mają możliwość wpływania na tworzenie progresywnej struktury reprodukcyjnej gospodarki narodowej.

Obecnie działania banków komercyjnych Federacji Rosyjskiej w zakresie udzielania kredytów przedsiębiorstwom nie wpływają skutecznie na politykę strukturalną i inwestycyjną. W działalności wielu banków komercyjnych kredyt nie jest głównym miejscem. Konieczność poprawy jakościowej akcji kredytowej w działalności banków komercyjnych Federacji Rosyjskiej wymaga zwiększenia alokacji środków na cele inwestycyjne, wprowadzenia do praktyki bankowej nowych form kredytowania.

W okresie transformacji gospodarki rosyjskiej poważnym problemem stała się regulacja emisji złóż. Niestabilność obiegu pieniężnego, inflacja na znaczną skalę wymagały od Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej prowadzenia polityki ograniczania podaży środków kredytowych do banków komercyjnych. Ograniczeniami zdolności banków komercyjnych do zwiększania podaży pieniądza są przede wszystkim rezerwy obowiązkowe oraz poziom stopy procentowej Banku Centralnego przy udzielaniu kredytów bankom komercyjnym. Ponadto Bank Centralny ustalił limity wzrostu scentralizowanych kredytów i kieruje je do priorytetowych sektorów gospodarki narodowej.

Jednak w chwili obecnej, we współczesnych warunkach, nadal obserwuje się rozszerzanie funkcji banków komercyjnych, które w celu poprawy płynności bankowej, generowania przychodów i zajmowania pozycji na rynku rozwijają nietypowe dla banków dotychczas operacje i usługi ( Denisa Szewczuka).

Bierna działalność banków komercyjnych Federacji Rosyjskiej

Zobowiązanie bilansu banku składa się z pozycji kapitałowych i bieżących. Statuty pasywów - kapitał zakładowy, kapitał rezerwowy i zyski zatrzymane; pozycje bieżące – przede wszystkim depozyty bankowe (depozyty) i kilka innych.

Operacje pasywne nazywane są operacjami, za pomocą których tworzone są zasoby bankowe.

Zasoby bankowe dzielą się na własne i pożyczone. Duże znaczenie mają operacje pasywne, w wyniku których tworzony jest kapitał własny banku. Obecność tego kapitału jest podstawą do przyciągania funduszy zagranicznych. Źródłami kapitału własnego są: kapitał zakładowy (fundusz docelowy), kapitał rezerwowy (rezerwowy i inne fundusze utworzone z zysku) oraz zyski zatrzymane.

Pozyskane środki banków komercyjnych stanowią przeważającą część zasobów bankowych i składają się z depozytów (depozytów) oraz kredytów (pożyczek) otrzymywanych przez bank. Przyjmowanie środków od deponentów i innych wierzycieli jest głównym rodzajem pasywnych operacji banków.

Głównym źródłem przyciąganych środków są depozyty, które stanowią znaczną część wszystkich zobowiązań banków komercyjnych. Depozyty dzielą się na następujące typy: depozyty na żądanie, depozyty terminowe i oszczędnościowe i są głównym źródłem środków bankowych.

Innym źródłem zasobów banku są środki pieniężne, które bank sam pozyskuje w celu zapewnienia sobie płynności. Wzrost popytu na kredyty bankowe, wzrost inflacji z jednej strony, a relatywnie powolny wzrost depozytów na żądanie z drugiej, wymuszały na bankach przyciąganie dodatkowych źródeł. Wśród nich - pożyczki otrzymane z innych banków; papiery wartościowe sprzedawane z przyrzeczeniem odkupu; pożyczki na rynku eurodolara. Nazywane są zobowiązaniami zarządzanymi. Zobowiązania te dają bankom możliwość zrekompensowania strat depozytowych, przygotowania się na nieprzewidziane okoliczności (np. nieoczekiwany odpływ depozytów, nieoczekiwane wnioski kredytowe).

Banki komercyjne mogą pozyskiwać kredyty, pozyskując środki rezerwowe od banków centralnych. Takimi środkami są salda depozytów na rachunkach w bankach rezerwy centralnej. W wyniku nieoczekiwanych napływów depozytów lub zaciągania kredytów banki komercyjne mogą tworzyć nadwyżki rezerw, które nie generują dochodów, które na krótki czas oddają do dyspozycji innych banków. Środki rezerwowe różnią się od innych form kredytu bankowego tym, że są to środki przechowywane na rachunkach w bankach rezerwowych: wpłaty na te rachunki są wypłacane natychmiast.

Uzyskiwanie pożyczki z banku centralnego to tradycyjna pasywna operacja banków komercyjnych związana z udzielaniem im pomocy przez bank centralny w przypadku chwilowego braku rezerw (Denis Shevchuk).

Umowy odkupu pojawiły się jako nowe źródła zasobów dla banków komercyjnych. Taka umowa może być zawarta między bankiem a firmą (lub dealerami rządowych papierów wartościowych). Kiedy firma chce zainwestować dużą kwotę pieniędzy na bardzo krótki okres czasu, zawiera ją w umowie odkupu, ponieważ ma dużą płynność. Firma może zwrócić środki następnego dnia i otrzymać od nich tylko nieznacznie niższe odsetki niż od certyfikatów depozytowych. Umowy te stały się ważnym kanałem lokowania czasowo wolnych środków.

Kredyty eurowalutowe są instrumentem finansowym służącym do zarządzania pasywnymi operacjami wynikającymi z depozytów denominowanych w walutach obcych i przechowywanych w bankach komercyjnych danego kraju. Bankowość eurowalutowa nabrała globalnego charakteru. Eurodolary są wiodącą walutą euro w strukturze międzynarodowego rynku kapitałowego pożyczek. Banki komercyjne, które posiadają takie depozyty, wykorzystują je do operacji kredytowych.

Tworzenie zasobów własnych banków rosyjskich

Kapitał zakładowy powstaje z emisji akcji banku, dobrowolnych wkładów pieniężnych i rzeczowych akcjonariuszy (założycieli) banku. Akumulacja zysku jest głównym zasobem zwiększania kapitału zakładowego. Jej podwyższenie następuje decyzją zgromadzenia wspólników (wspólników) poprzez ustalenie dywidendy wypłacanej akcjonariuszom z otrzymanych zysków, a także poprzez sprzedaż dodatkowych akcji. Cena akcji uzależniona jest od wysokości dywidend. Wraz ze wzrostem dywidendy rośnie wartość rynkowa akcji banku, a tym samym rosną dochody akcjonariuszy, a co za tym idzie wartość ewidencyjna kapitału zakładowego. Jednocześnie rośnie popyt na akcje, co umożliwia bankowi emisję dodatkowej serii akcji. Ponieważ jednak dodatkowa emisja akcji wiąże się z pewnymi kosztami, ta metoda podwyższania kapitału jest stosowana, jeśli wpływa na rentowność banku w wyniku efektywnego kredytowania i inwestycji.

Kapitał rezerwowy (fundusz rezerwowy) tworzony jest z corocznych odpisów z zysku, których wysokość ustala zgromadzenie wspólników. Kapitał ten przeznaczony jest na pokrycie ewentualnych strat na działalności banku (np. z tytułu niespłaconych kredytów) oraz innych celów związanych z zabezpieczeniem zobowiązań banku. Jego minimalna wielkość jest regulowana zgodnie z przepisami bankowymi.

Zyski zatrzymane to część zysku pozostała po wypłacie dywidendy i odpisach na kapitał rezerwowy. Jego wzrost jest możliwy dzięki akumulacji zysków poprzez inwestowanie dochodów banku w określone rodzaje aktywów (pożyczki lub inwestycje).

W strukturze pasywów bilansowych udział kapitałów własnych jest nieznaczny. Powinno to jednak wystarczyć do wypełnienia zobowiązań zaciągniętych przez bank, ochrony interesów deponentów i innych wierzycieli oraz zapobieżenia bankructwu banku. Kontroluje działalność banków komercyjnych, państwo wymaga utrzymywania określonego poziomu kapitału własnego. W ten sposób Bank Centralny Federacji Rosyjskiej ustala współczynniki adekwatności kapitałowej dla banków komercyjnych. Wskaźnik ten jest określany przez minimalną dopuszczalną wielkość kapitału docelowego banku oraz maksymalną relację całego jego kapitału do wielkości aktywów, z uwzględnieniem oceny ryzyka.

Przyciągnięte zasoby banków komercyjnych w Federacji Rosyjskiej

Depozyty na żądanie (depozyty bezterminowe) mogą być wycofane przez deponenta lub przeniesione na inną osobę na pierwsze żądanie właściciela. Dla deponenta otwierany jest rachunek bieżący, na który można w każdej chwili otrzymać gotówkę lub wystawić czek (lub inny dokument rozliczeniowo-płatniczy). Zdecydowana większość transakcji giełdowych (obrót płatniczy) realizowana jest za pomocą depozytów na żądanie, które pełnią funkcję medium obiegu.

Lokaty terminowe są księgowane na rachunkach lokat na czas nieokreślony i są od nich płacone odsetki. Właściciel lokaty otrzymuje certyfikat depozytowy, w którym wskazuje zainwestowaną kwotę, oprocentowanie, termin zapadalności i inne warunki umowy. Oprocentowanie uzależnione jest od wielkości i okresu lokaty. Lokaty terminowe nie mogą być wypłacane czekiem. Przed terminem płatności deponent może wycofać kaucję tylko po wcześniejszym powiadomieniu przewidzianym w umowie. Czasami depozyty mogą zostać wycofane bez wcześniejszego powiadomienia, ale w ten sposób klient zazwyczaj traci odsetki w postaci kary za wcześniejszą wypłatę.

Banki mogą wystawiać lokaty terminowe na dowolną kwotę o dowolnych cechach.

Większość odmian certyfikatów nie może zostać przeniesiona na inną osobę, a zatem można je zamienić na gotówkę jedynie poprzez zwrócenie ich do banku, który je wystawił.

Certyfikaty depozytowe dużych rozmiarów to nowy rodzaj certyfikatów. Przyciągają duże firmy i banki, są krótkoterminowe (wydawane na okres nie dłuższy niż rok) i mogą zostać przeniesione na inną osobę. Posiadacz takiego certyfikatu może go sprzedać za gotówkę przed terminem wykupu na rynku wtórnym. Certyfikaty te kupują inwestorzy uczestniczący w transakcjach na papierach wartościowych.

Lokaty terminowe dla banku są co do zasady bardziej atrakcyjne, bo przez pewien czas pozwalają na utrzymywanie mniejszej rezerwy (tj. zapewniają płynność) niż lokaty na żądanie (które można w każdej chwili wycofać).

Lokaty oszczędnościowe to niesprawdzalne, oprocentowane lokaty, które można natychmiast wypłacić. Wyróżnia się następujące rodzaje lokat: rachunki z książką oszczędnościową (deponent musi okazać księgę, aby dokonać wpłaty lub wypłaty); rachunki z oświadczeniem o stanie lokaty oszczędnościowej (deponent kontaktuje się z bankiem za pośrednictwem poczty bez korzystania z książeczek oszczędnościowych); rachunki depozytowe rynku pieniężnego. Te ostatnie to nowy rodzaj lokat oszczędnościowych, które nie wykorzystują księgi oszczędnościowej do ewidencjonowania transakcji, a stopy procentowe są dostosowywane co tydzień przez każdy bank niezależnie, zgodnie ze zmieniającymi się warunkami rynkowymi.

Opisane powyżej depozyty są głównym źródłem środków banku. Struktura depozytów w bankach komercyjnych jest zróżnicowana w zależności od warunków na rynku pieniężnym i państwowej regulacji oprocentowania depozytów. Realizując pasywne operacje związane z depozytami, menedżerowie kontrolują sytuację, biorąc pod uwagę wielkość kosztów dla różnych kategorii depozytów, możliwe ryzyka oraz starają się przyciągać depozyty i optymalizować ich strukturę.

Zarządzanie zobowiązaniami w bankach komercyjnych Federacji Rosyjskiej

Teoria zarządzania pasywami, która rozwija i uzupełnia politykę zarządzania płynnością banków komercyjnych, opiera się na dwóch następujących stwierdzeniach.

Po pierwsze, bank komercyjny może rozwiązać problem płynności, pozyskując dodatkowe środki, kupując je na rynku kapitałowym. W rzeczywistości stwierdzenie to znalazło praktyczne zastosowanie w krajach zachodnich.

Po drugie, bank komercyjny może zapewnić sobie płynność, uciekając się do szerokiego pożyczania środków z Systemu Rezerwy Federalnej lub banków korespondentów, a także pożyczek otrzymywanych na rynku eurowalutowym.

W rosyjskim systemie bankowym instrumenty finansowe służące do zarządzania płynnością banków komercyjnych poprzez pasywne operacje zarządzanych zobowiązań) są obecnie bardzo ograniczone. Wynika to z przyczyn związanych zarówno z pewnymi trudnościami i złożonością przejścia całej gospodarki gospodarki narodowej do relacji rynkowych, jak i z faktu, że system bankowy Federacji Rosyjskiej jest jeszcze zbyt młody, jest na etapie tworzenia , rozwoju i w rzeczywistości ma bardzo małe doświadczenie operacyjne. Z tych powodów CB pod wieloma względami nie odpowiadają rzeczywistym obrazom banków komercyjnych, które ugruntowały swoją pozycję w krajach o stabilnej gospodarce rynkowej.

Niska aktywność wielu banków komercyjnych w Federacji Rosyjskiej wiąże się z bardzo poważnymi konsekwencjami ekonomicznymi, w tym ich zamknięciem i bankructwem. Dlatego te banki, które szybko opanują arsenał globalnych praktyk zarządzania płynnością, zapewnią sobie stabilny, niezawodny, konkurencyjny charakter pracy w systemach bankowych jako całości.

Aktywna działalność banków komercyjnych Federacji Rosyjskiej

Aktywa bankowe, podobnie jak pasywa, składają się z pozycji kapitałowych i bieżących. Pozycje kapitałowe aktywów - grunty, budynki będące własnością banku; bieżące - gotówka bankowa, zdyskontowane weksle i inne zobowiązania krótkoterminowe, pożyczki i inwestycje. Z punktu widzenia płynności i rentowności można wyróżnić cztery grupy aktywów bankowych.

Pierwsza grupa aktywów bankowych to rezerwy pierwotne. Są to najbardziej płynne aktywa, do których należą gotówka bankowa, czeki i inne dokumenty płatnicze w trakcie inkasa, środki na korr. rachunki w innych bankach komercyjnych. Takie aktywa nie przynoszą dochodu, ale są głównym źródłem płynności banku.

Druga grupa aktywów to rezerwy wtórne. Są to niskooprocentowane, ale wysoce płynne aktywa, które obejmują weksle i inne krótkoterminowe papiery wartościowe, pożyczki na żądanie oraz krótkoterminowe pożyczki dla najlepszych kredytobiorców. Głównym celem tej grupy aktywów jest służenie jako źródło uzupełnienia rezerw pierwotnych.

Trzecia – najważniejsza część aktywów bankowych – portfel kredytów bankowych. Kredyty bankowe są najbardziej dochodowymi, ale i najbardziej ryzykownymi aktywami. Ta grupa aktywów jest głównym źródłem zysku banku.

Czwartą grupę aktywów bankowych tworzy portfel papierów wartościowych (portfel inwestycji bankowych). Tworzenie tego portfela ma dwa cele: przynieść bankowi dochód i stanowić uzupełnienie rezerw wtórnych w miarę dojrzewania długoterminowych papierów wartościowych i przekształcania się w krótkoterminowe.

Do 80% aktywów bankowych stanowią operacje księgowe i kredytowe lub operacje kredytowe i operacje na papierach wartościowych. Pierwszy typ obejmuje operacje pożyczkowe. Operacje, w których banki występują jako poręczyciele, ale nie inwestują środków własnych, nie pojawiają się w aktywach bilansowych, lecz znajdują odzwierciedlenie na kontach pozabilansowych i nazywane są pozabilansowymi, oprócz różnego rodzaju gwarancji, obejmuje to niewykorzystane zobowiązania do udzielania pożyczek, transakcje terminowe na waluty i papiery wartościowe, różne operacje pośrednictwa i powiernicze. Na obecnym etapie gwałtownie wzrósł udział zysków banków uzyskiwanych z operacji pozabilansowych.

Rosnące wykorzystanie papierów wartościowych jako metody mobilizacji zasobów („sekurytyzacja”, „miareczkowanie”) na kilka sposobów wpłynęło na strukturę operacji bankowych. Przede wszystkim zwiększył się udział banków komercyjnych w operacjach papierami wartościowymi. Drugi kierunek to przekształcenie wierzytelności bankowych wobec pożyczkobiorców w papiery wartościowe, zwykle obligacje („sekurytyzacja”). Najpopularniejszą formą jest emisja obligacji przez bank w oparciu o zobowiązania kredytobiorców kredytu hipotecznego. Sprzedając obligacje na rynku wtórnym, banki refinansują swoim klientom kredyty hipoteczne. Wreszcie sekurytyzacja doprowadziła do ekspansji pozabilansowego obrotu papierami wartościowymi.

Operacje kredytowe banków komercyjnych w Federacji Rosyjskiej: istota, rodzaje, charakterystyka

W zależności od treści ekonomicznej i celu, operacje księgowe i pożyczkowe (kredytowe) dzielą się w następujący sposób:

▪ pożyczki na cele komercyjne:

a) na tymczasowe potrzeby w celu finansowania bieżących potrzeb w zakresie kapitału obrotowego przedsiębiorstw przemysłowych, handlowych i rolniczych;

b) na inwestycje kapitałowe, rozbudowę i modernizację środków trwałych w różnych gałęziach przemysłu; c) spekulacji giełdowych;

▪ kredyty konsumenckie lub osobiste na budowę mieszkań, zakup dóbr konsumpcyjnych trwałego użytku, opłacenie edukacji, leczenia itp.

Według kategorii kredytobiorców wyróżnia się kredyty bankowe:

▪ spółki akcyjne i przedsiębiorstwa prywatne;

▪ instytucje kredytowe i finansowe;

▪ władze rządowe i lokalne.

Kredyty bankowe mogą być niezabezpieczone lub zabezpieczone (zabezpieczenie).

Według terminu zapadalności pożyczki dzieli się na pożyczki na żądanie i pożyczki terminowe. Te ostatnie dzielą się na krótkoterminowe (od 1 dnia do 1 roku), średnioterminowe (od roku do 8 lat) i długoterminowe (ponad 8 lat).

Kredyty bankowe według sposobu spłaty dzielą się na dwa – bezpośrednie i ratalne. Według pierwszego całość zadłużenia głównego jest spłacana w jednym terminie płatnością ryczałtową (bez odsetek), według drugiego pożyczka jest spłacana w równych ratach przez cały okres trwania umowy pożyczki i jest zwykle stosowana do kredytów średnioterminowych.

Źródła spłaty kredytu zależą od rodzaju kredytu. Pożyczki krótkoterminowe są zwykle spłacane poprzez upłynnienie zapasów lub należności, za które pożyczkobiorca otrzymał pożyczkę. Pożyczki średnio- i długoterminowe spłacane są z zysku uzyskanego z wykorzystania pożyczki. Odsetki od pożyczki można również spłacać ryczałtowo na koniec okresu kredytowania lub w równych ratach przez cały okres trwania pożyczki.

Dokumenty złożone przez pożyczkobiorcę w celu uzyskania pożyczki w banku komercyjnym Federacji Rosyjskiej

Aby uzyskać pożyczkę, przedsiębiorstwo musi złożyć do obsługującego go banku następujące dokumenty:

1. Wniosek – petycja o pożyczkę (wskazuje kwotę, cel i termin wnioskowanej pożyczki).

2. Studium wykonalności potrzeby pożyczki (pozwala ocenić efektywność pożyczki, skutki okresu spłaty, a tym samym warunki spłaty pożyczki) lub biznesplan

3. Kopie umów lub innych dokumentów potwierdzających przeznaczenie pożyczki zgodnie ze studium wykonalności oraz możliwość jego spłaty.

4. Salda: roczne i na ostatni dzień sprawozdawczy (służą do ustalenia wypłacalności i zdolności kredytowej klienta)

5. Projekt umowy kredytowej (według wzoru przyjętego przez ten bank).

6. Umowa zastawu lub umowa gwarancji lub umowa ubezpieczenia odpowiedzialności kredytobiorcy na wypadek niespłacenia kredytu. W zależności od wybranej w porozumieniu z bankiem formy zabezpieczenia spłaty kredytu dołączane są do umowy kredytowej.

7. Pilne zobowiązanie – polecenie spłaty pożyczki zgodnie z ustalonymi terminami.

8. Zaświadczenie o pożyczonych środkach otrzymanych od innych banków (należy wskazać bank wierzyciela, kwotę zaciągniętego kredytu, formę jego zabezpieczenia oraz okres spłaty).

Jeżeli przedsiębiorca ubiega się o kredyt w innych instytucjach bankowych, tj. nie w lokalizacji rachunku głównego – rachunku rozliczeniowego, musi złożyć w tej instytucji bankowej pisemny wniosek kredytowy zawierający następujące informacje: pełną i skróconą nazwę przedsiębiorstwa pożyczającego , ze wskazaniem formy własności, sposobu tworzenia kapitału, składu działów strukturalnych i oddziałów; adres prawny przedsiębiorstwa; nazwa instytucji bankowej, w której otwarty jest rachunek bieżący; imię i nazwisko założycieli; przez kogo i kiedy zostało zarejestrowane przedsiębiorstwo; Główne działania; biznesplan (lub protokół intencji); wysokość kapitału docelowego, w tym kapitału wpłaconego; wartość księgową majątku przedsiębiorstwa, w tym majątku trwałego i obrotowego, na którym jest zastawiony lub ubezpieczony; cel i kwota wnioskowanej pożyczki; pożądane warunki uzyskania kredytu (okres, oprocentowanie, tryb spłaty: jednorazowa, etapowa, proponowane rodzaje zabezpieczeń); nazwiska szefów przedsiębiorstw i służb gospodarczych, którzy mają prawo podpisywać dokumenty bankowe.

Jednocześnie z wnioskiem o pożyczkę firma pożyczająca musi złożyć w banku swój statut i bilans, poświadczony notarialnie, a także inną sprawozdawczość statystyczną, pozwalającą, wraz z bilansem, ocenić jego wypłacalność i rentowność, kopie statutu , dowód rejestracyjny, karta z przykładowymi podpisami pierwszych osób oraz druk firmowy.

Formy zabezpieczenia kredytu

Ustawodawstwo bankowe Federacji Rosyjskiej przewiduje, że udzielenie kredytu przez banki komercyjne powinno odbywać się z różnymi formami zabezpieczenia kredytu. Najważniejszymi rodzajami zabezpieczeń kredytowych szeroko stosowanymi za granicą i przyjętymi przez banki komercyjne Federacji Rosyjskiej są: zabezpieczenia, gwarancje, gwarancje, ubezpieczenie ryzyka kredytowego, cesja (cesja) na rzecz banku wierzytelności i rachunków kredytobiorcy na rzecz osoby trzeciej itp.

Kredytobiorca może skorzystać z jednej lub kilku form jednocześnie jako zabezpieczenia kredytu, które jest określone w umowie kredytowej. Zobowiązania zabezpieczające spłatę kredytu są sporządzane wraz z umową pożyczki i stanowią obowiązkowy załącznik do niej (Operacje bankowe Szewczuka D.A. - Rostów nad Donem: Phoenix, 2006).

Operacje banków komercyjnych Federacji Rosyjskiej z papierami wartościowymi

1. Emisja akcji

2. Emisja i wykup długu rynkowego

3. Inwestycje bankowe w papiery wartościowe

4. Operacje pośredniczące banku

5. Zabezpieczenia transakcji papierami wartościowymi

Działalność inwestycyjna rosyjskich banków

Obecnie na terenie Federacji Rosyjskiej nie działają banki inwestycyjne, ich funkcje pełnią największe banki komercyjne, które udzielają kredytów na średnio- i długoterminowe projekty inwestycyjne.

W nowoczesnych warunkach znacząco wzrasta rola banków komercyjnych w finansowaniu rosyjskiej gospodarki na nowych podstawach technologicznych. Duże banki realizują w praktyce transfer kapitału do bardziej dochodowych, perspektywicznych branż, ponosząc bezpośrednią odpowiedzialność za ich wybór. Finansowanie długoterminowych programów inwestycyjnych wiąże się z analizą i kontrolą bieżącej działalności przedsiębiorstw przez banki, ale nie wszystkie przedsiębiorstwa są na to gotowe. Tam, gdzie tak się dzieje, banki stają się bezpośrednimi aktywnymi uczestnikami tworzenia strategii i finansowego wsparcia działalności innowacyjnej przedsiębiorstw i organizacji naukowych w ramach nowych struktur organizacyjnych.

O powadze intencji banków w zakresie inwestycji w realne sektory gospodarki świadczy również rozwój przez duże banki takiego kierunku działalności jak finansowanie projektów.

Jednym ze skutecznych sposobów rozwiązania problemu inwestycji jest tworzenie grup finansowo-przemysłowych, holdingów. CB aktywnie wspierały ideę takich stowarzyszeń, jednak faktyczne tworzenie takich grup w większości przypadków nie jest formalnie rejestrowane. Wynika to z przyczyn niedoskonałości ustawodawstwa, niedorozwoju instytucji własności prywatnej, spowolnienia reformy rolnej, a także niezgodności form rozliczania struktur produkcyjnych i finansowych.

Niemniej jednak istnieją podstawy do rozszerzenia finansowania inwestycji przez banki, ponieważ są wolne środki, które można zainwestować: proces realnej akumulacji środków w przedsiębiorstwach i wśród ludności wznowiony pod koniec 1993 roku.

Jednak CB napotykają na dość trudne problemy. Pracując przy inwestycjach, banki są obecnie praktycznie jedynym elementem w systemie prywatnych instytucji, które finansują projekty inwestycyjne w przemyśle. Nie ma więc centrów marketingowych, przedsiębiorstw zajmujących się przygotowaniem projektów inwestycyjnych i projektowaniem inwestycji; dopiero rozpoczęto projektowanie biur ratingowych, które zbierają informacje o jakości potencjalnego kredytobiorcy lub instytucji inwestycyjnej; nie ma sieci depozytowej; fundusze inwestycyjne nie otrzymały wystarczającego rozwoju. W efekcie koszty przygotowania i realizacji projektu inwestycyjnego przez banki są niezwykle wysokie, a ryzyko na każdym etapie wysokie, ponieważ istnieje wiele czynników ekonomicznych, które mogą negatywnie wpłynąć na proces inwestycyjny banków. Jednocześnie ekspansja działalności banków komercyjnych w sferze inwestycyjnej uzależniona jest od takich czynników jak przyznanie bankom komercyjnym większej niezależności i uprawnień, utrzymanie trendu zwiększania efektywności inwestycji długoterminowych oraz obniżanie rentowności krótkoterminowych transakcje finansowe, kierunek polityki inwestycyjnej państwa w celu zachęcenia do inwestycji prywatnych oraz stabilizacja samego systemu bankowego w czasach kryzysu.

Zarządzanie aktywami banków komercyjnych

Dochody z operacji księgowych i kredytowych, odsetki i dywidendy z inwestycji w papiery wartościowe są głównym źródłem zysków banku. Jednak przy tworzeniu aktywów bankowych (zarządzaniu aktywami) żaden bank nie może postępować tylko z ich rentowności. Głównym zadaniem zarządzania majątkiem banku jest zapewnienie odpowiedniej rentowności, a jednocześnie wiarygodności banku dla swoich klientów. W praktyce światowej istnieje kilka podejść do zarządzania aktywami bankowymi. Przy takim czy innym podejściu do zarządzania, kierownictwo banku w różny sposób alokuje zasoby pomiędzy różne grupy aktywów.

„Ogólny fundusz funduszy” opiera się na idei podziału łącznej kwoty środków bankowych (ogólnego funduszu funduszy) pomiędzy różne rodzaje aktywów, niezależnie od źródła powstawania środków. Dla realizacji określonej aktywnej operacji zgodnie z tym modelem nie ma znaczenia, z jakiego źródła pochodziły środki: z depozytów na żądanie czy lokat terminowych. Podejście to nie uwzględnia różnych wymogów płynnościowych dla różnych depozytów.

Przy innej metodzie zarządzania aktywami - "banki w bankach" - tworzenie aktywów odbywa się w zależności nie tylko od całkowitej kwoty, ale także od struktury przyciąganych zasobów. W związku z tym duża część środków mobilizowanych za pomocą depozytów na żądanie powinna być lokowana w rezerwach pierwotnych i wtórnych, a lokat terminowych w kredytach i papierach wartościowych. Zgodnie z tą metodą określa się kilka „centrów płynnościowo-rentowności”, które służą do lokowania środków pozyskanych z różnych źródeł. Takie centra nazywane są „bankami w banku”. W banku istnieje niejako „bank depozytów na żądanie”, „bank depozytów terminowych”, „bank kapitału trwałego”.

Po ustaleniu przynależności funduszy do różnych „banków” pod względem ich płynności i rentowności, kierownictwo banku ustala kolejność ich lokowania z każdego „banku”. Lokowanie środków z każdego „banku” odbywa się niezależnie od innych „banków”.

Ponieważ depozyty na żądanie wymagają najwyższego pokrycia aktywów płynnych, znaczna część środków z „banku depozytów na żądanie” zostanie skierowana do rezerw pierwotnych. Reszta trafi głównie do rezerw wtórnych, a tylko niewielka część do kredytów krótkoterminowych.

W przeciwnym razie rozdzielane będą środki „banku lokaty terminowej”. Większa część zostanie przeznaczona na tworzenie rezerwy wtórnej, udzielanie pożyczek średnioterminowych i długoterminowych papierów wartościowych. Regulacja inwestycji bankowych to niezależny obszar zarządzania aktywami.

Płynność instytucji kredytowych Federacji Rosyjskiej. Wskaźniki płynności

Płynność banku komercyjnego to zdolność do wykorzystania swoich aktywów jako gotówki lub szybkiego zamienienia ich na gotówkę. Konieczność zarządzania płynnością samych banków jest uzupełniona regulacjami rządowymi w interesie makroekonomii. Ustanawiając Bank Centralny wskaźników i norm płynności, monitorując zgodność z tymi wymogami oraz ogólny nadzór nad działalnością banków, państwa zarządzają operacjami CB, zapewniając tym samym stabilność systemu bankowego, chroniąc interesy deponentów i wierzycieli , a przede wszystkim realizowanie polityki pieniężnej państwa.

W odniesieniu do rosyjskiego systemu bankowego, w okresie przejścia gospodarki narodowej kraju do stosunków rynkowych, w tym systemu finansowego i kredytowego, Bank Centralny, w oparciu o swoje uprawnienia w zakresie polityki pieniężnej państwa, realizuje funkcje regulacji bankowej i nadzoru nad działalnością instytucji kredytowych, zgodnie z Instrukcją nr 1 „W sprawie procedury regulowania działalności organizacji kredytowych” z dnia 30.01.96 stycznia 1.03.96 r., ustanowiła następujące obowiązkowe wskaźniki płynności ekonomicznej dla CB od XNUMX marca, XNUMX:

1. Bieżąca płynność - H2 - (stosunek wielkości środków płynnych do wysokości zobowiązań banku na rachunkach na żądanie i do 30 dni) - określa tzw. „złota zasada bankowości” - kwota i terminy wymogów finansowych banku muszą odpowiadać wielkości i terminowi jego zobowiązań. Utrzymanie H2 na wymaganym poziomie (a więc płynności bilansowej) oznacza, że bank musi przestrzegać ścisłej zależności pomiędzy warunkami pozyskiwania środków deponentów a warunkami, na jakich środki te są umieszczane w aktywnych operacjach. Z punktu widzenia obligatoryjnego nadzoru przez Bank Centralny nad zapewnieniem przez CB minimalnego ustalonego limitu H2 jest to bezpośrednia forma ochrony interesów ludności w ich depozytach. Min. Dodaj. wartość od 1.02.97 - 30%, od 1.02.98-50%, od 1.02.99-70%

2. Natychmiastowa płynność - H3 - (stosunek wielkości aktywów wysoce płynnych do wielkości zobowiązań na rachunkach na żądanie) - oznacza zdolność banku do wywiązywania się z bieżących zobowiązań wobec deponentów. Min. Dodaj. wartość od 1.02.97 - 20%.

3. Płynność długoterminowa - H4 - (stosunek kredytów udzielonych przez bank o terminie zapadalności powyżej roku do kapitałów banku, a także do zobowiązań banku na rachunkach depozytowych, kredytów otrzymanych i innych zobowiązań dłużnych na okres powyżej roku ) - pod względem treści ekonomicznej wskaźnik ten ma takie samo znaczenie funkcjonalne jak i H2 i H3, oceniając i monitorując działania banku w celu zapewnienia jego płynności i terminowego wywiązywania się z zobowiązań dłużnych. Maks. Dodaj. wartość c wynosi 120%.

4. Stosunek aktywów płynnych do aktywów banku ogółem - H5 - oznacza w jakich skrajnych proporcjach konieczne i ekonomicznie uzasadnione jest utrzymanie proporcji składowych kalkulacji H5, tak aby jednocześnie zapewniały zarówno właściwy poziom płynności bilansowej, jak i wysoki poziom rentowności banku na aktywnym operacje. W przypadku spadku w półroczu - bank traci płynność, przy wzroście - realne straty w przychodach z aktywnej działalności. Wartość od 5-1.02.97%.

Ryzyka finansowe

Ryzyko jest wyrazem kosztów zdarzenia probabilistycznego prowadzącego do strat. Im większa szansa na osiągnięcie zysku, tym większe ryzyko. Ryzyka powstają z odchyleń rzeczywistych danych od oceny stanu obecnego i przyszłego rozwoju. Tak więc możliwe jest osiągnięcie zysku tylko wtedy, gdy możliwości poniesienia strat (ryzyka) są z góry przewidziane (ważone) i zabezpieczone. Dlatego należy poświęcić dużo uwagi problematyce ryzyka w działalności banków komercyjnych. Najważniejsze z nich to: opracowanie klasyfikacji ryzyk bankowych, podstawa oceny i metody obliczania ryzyka gospodarczego, politycznego i innego banku, indywidualnego kredytobiorcy, grupy przedsiębiorstw, branży, republiki, kraju .

Najważniejszymi elementami leżącymi u podstaw klasyfikacji ryzyk bankowych są: 1. rodzaj lub typ banku komercyjnego; 2. strefa wpływów lub występowania ryzyka bankowego; 3. skład klientów banku; 4. metoda obliczania ryzyka; 5. stopień ryzyka bankowego; 6. rozkład ryzyka w czasie; 7. charakter rachunku ryzyka; 8. umiejętność zarządzania ryzykiem bankowym; 9. Narzędzia zarządzania ryzykiem bankowym.

Głównym zadaniem naukowego zarządzania operacjami ryzyka bankowego jest określenie stopnia dopuszczalności i uzasadnienia określonego ryzyka oraz podjęcie natychmiastowej praktycznej decyzji mającej na celu wykorzystanie sytuacji ryzyka lub opracowanie systemu środków ograniczających możliwość wystąpienia strat bankowych przeprowadzenie określonej operacji.

Charakterystyka aktywów banku pod kątem zapewnienia płynności, rentowności

Aktywa płynne to udzielone przez bank kredyty z terminem zapadalności w ciągu kolejnych 30 dni, w tym z uwzględnieniem udokumentowanego przedłużenia, a także inne płatności na rzecz banku, które mają zostać przelane w tych terminach.

Obecnie teoria zarządzania aktywami opiera się na trzech stwierdzeniach metodologicznych:

1. Bank komercyjny może zachować płynność, jeżeli jego aktywa są lokowane w krótkoterminowych pożyczkach i spłacane w terminie. Stwierdzenie to potwierdza się tylko w warunkach normalnego rozwoju gospodarczego, ale nie w warunkach spowolnienia gospodarczego, gdy tak potrzebne są płynne środki. Ponadto stwierdzenie to nie uwzględnia zapotrzebowania na środki kredytowe w rozwijającej się gospodarce, a także stabilności lub niestabilności depozytów bankowych.

2. Bank komercyjny może być płynny, jeżeli jego aktywa można przenieść lub sprzedać innym wierzycielom lub inwestorom za gotówkę. W praktyce źródłem płynnych zasobów są pewne rodzaje papierów wartościowych, które można łatwo zamienić na gotówkę.

3. Płynność banku komercyjnego można zaplanować, jeśli harmonogram spłaty kredytu jest oparty na przyszłych dochodach kredytobiorcy. W konsekwencji na płynność banków może wpływać zmiana struktury zapadalności kredytów i inwestycji. W praktyce stwierdzenie to stało się podstawą tworzenia i zarządzania portfelem inwestycyjnym za pomocą efektu steppingu. Sposób prowadzenia polityki inwestycyjnej przez banki komercyjne, wykorzystujący efekt stopniowania dochodów i wydatków, nazywa się dywersyfikacją.

Realizując w praktyce teoretyczne zapisy dotyczące płynności banków komercyjnych, banki zmuszone są do balansowania pomiędzy rentownością, płynnością i wypłacalnością.

Banki, które nie są w stanie zapewnić płynności w niektórych nieprzewidzianych sytuacjach, mogą stać się niewypłacalne, a ostatecznie nawet zbankrutować. Dlatego kwestia zarządzania płynnością banków ma fundamentalne znaczenie i zajmuje jedno z najważniejszych miejsc w praktyce bankowości światowej.

Zapotrzebowanie na płynność jest zdeterminowane charakterem kredytów bankowych iw takim samym stopniu zależy od ilości gotówki. Z kolei przyciągnięcie depozytów zależy od możliwości inwestycyjnych dostępnych dla banku. Wszystkie te czynniki łączy i łączy jedna strategia zarządzania płynnością banków komercyjnych, zwana zarządzaniem portfelowym banku komercyjnego (zarządzanie aktywami i pasywami banku, dążenie do osiągnięcia rentowności, wypłacalności i płynności).

Formy kredytu: komercyjny, bankowy, konsumencki, państwowy, międzynarodowy

Na rynku istnieją dwie główne formy kredytu: komercyjna i bankowa. Różnią się one między sobą składem uczestników, przedmiotem pożyczek, dynamiką, wysokością odsetek oraz zakresem działania.

kredyt komercyjny jest świadczone przez jedno działające przedsiębiorstwo drugiemu w formie sprzedaży towarów z odroczonym terminem płatności. Instrumentem takiej pożyczki jest rachunek opłacany za pośrednictwem banku komercyjnego. Cechą kredytu komercyjnego jest to, że kapitał pożyczkowy łączy się tutaj z kapitałem przemysłowym. Głównym celem takiej pożyczki jest przyspieszenie procesu sprzedaży towarów i zawartych w nich zysków. Oprocentowanie kredytu komercyjnego, które wliczone jest w cenę towaru i wysokość rachunku, jest zazwyczaj niższe niż w przypadku kredytu bankowego. Wielkość kredytu komercyjnego jest ograniczona wielkością kapitału rezerwowego dostępnego dla firm przemysłowych i handlowych.

pożyczka bankowa udzielane przez banki i inne instytucje finansowe osobom prawnym, publicznym, państwowym, klientom zagranicznym w formie pożyczki gotówkowej. Kredyt bankowy przekracza granice kredytu komercyjnego pod względem kierunku, terminu, wielkości i ma szerszy zakres. Zastąpienie rachunku komercyjnego rachunkiem bankowym uelastycznia ten kredyt, rozszerza jego skalę i zwiększa bezpieczeństwo. Pożyczka bankowa ma dwojaki charakter: może pełnić funkcję pożyczki kapitału dla funkcjonujących przedsiębiorstw, firm lub w formie pożyczki pieniężnej, czyli jako środek płatniczy na spłatę długów. W miarę rozwoju i rozszerzania się systemu kredytowego zwiększa się tempo wzrostu kredytu bankowego. Obecnie istnieje kilka form kredytu bankowego:

Kredyt konsumencki, co do zasady jest świadczona przez firmy handlowe, banki i wyspecjalizowane instytucje finansowe na zakup towarów i usług przez ludność w ratach. Zwykle za pomocą takiej pożyczki sprzedaje się dobra trwałe. Okres kredytowania - lata, odsetki - od 10 do 25. W przypadku braku spłaty nieruchomość jest wycofywana przez wierzyciela.

Pożyczka państwowa należy podzielić na kredyt publiczny i dług publiczny. W pierwszym przypadku państwowe instytucje kredytowe udzielają pożyczek różnym sektorom gospodarki. W drugim przypadku państwo pożycza pieniądze od banków i innych instytucji finansowych na rynku kapitałowym na finansowanie deficytu budżetowego i długu publicznego. Jednocześnie, oprócz instytucji kredytowych, obligacje rządowe kupuje ludność, osoby prawne, czyli różne przedsiębiorstwa i firmy.

Kredyt międzynarodowy ma charakter zarówno prywatny, jak i publiczny, odzwierciedlając przepływ kapitału pożyczkowego w sferze międzynarodowych stosunków gospodarczych i walutowo-finansowych.

Obsługa finansowa banków komercyjnych (leasing, faktoring, transakcje powiernicze)

Banki komercyjne świadczą różnorodne usługi, za które pobierane są opłaty, prowizje i prowizje, generując odrębny dochód. Wielkość i różnorodność tych usług bankowych znacznie wzrosła w ostatnich latach, co staje się ważnym źródłem zysków bankowych. Rozważmy trzy rodzaje określonych operacji: leasing, faktoring i operacje powiernicze.

Leasing to leasing przez banki maszyn, urządzeń, pojazdów, obiektów przemysłowych przedsiębiorstwom przemysłowym i zawarcie z nimi umowy leasingu (leasingu). Zatem zamiast udzielać przedsiębiorstwu pożyczki na zakup tych środków, sam bank kupuje je i leasinguje, zachowując własność, jednocześnie otrzymując czynsz (opłaty leasingowe), a nie odsetki od kredytu. Leasing to specyficzna forma finansowania inwestycji dla przedsiębiorstwa. W operację leasingową zaangażowane są trzy strony: leasingodawca (zwykle wyspecjalizowana firma finansowa kontrolowana przez bank lub będąca jego spółką zależną), leasingobiorca (stowarzyszenie przemysłowe lub handlowe, które leasinguje sprzęt) oraz dostawca (przedsiębiorstwo przemysłowe lub handlowe zaopatrujące przedmiot transakcji leasingu). Na czas trwania umowy leasingu warunkiem obowiązkowym jest ubezpieczenie przedmiotu leasingu. W rzeczywistości leasing finansowy jest formą długoterminowego kredytowania kupna, różniącą się od zwykłej transakcji kupna-sprzedaży momentem przeniesienia własności przedmiotu transakcji na konsumenta.

Czynności faktoringowe - rodzaj operacji handlowych i prowizyjnych, połączonych z pożyczaniem na kapitał obrotowy klienta, które są realizowane przez specjalne firmy faktoringowe, które są ściśle związane z bankami lub są ich wyspecjalizowanymi oddziałami i spółkami. Transakcje faktoringowe polegają na tym, że bank skupuje od swoich klientów wierzytelności na rzecz dłużników, spłacając od 70 do 90% wierzytelności w formie zaliczki, a pozostałą część spłacając w ściśle określonych terminach (minus odsetki od kredytu ), niezależnie od otrzymania zapłaty od dłużników . Faktoring jest uniwersalnym systemem obsługi klienta finansowego, gdyż ci ostatni mogą nie prowadzić ewidencji księgowej swoich roszczeń, nie mogą sprawdzać wypłacalności swoich nabywców i są w stanie zgromadzić potrzebne im płynne środki, a banki mogą określić ryzyko finansowe przy zakupie twierdzi, ponieważ posiadają informacje (ze względu na istnienie rozbudowanej informatycznej sieci informacyjnej w krajach uprzemysłowionych) o sytuacji finansowej większości przedsiębiorstw, w tym zagranicznych.

Operacje powiernicze (trustowe) - usługi bankowe związane z relacjami przez pełnomocnika. Departamenty powiernicze banków komercyjnych działają w imieniu klientów jako powiernicy i prowadzą operacje związane głównie z zarządzaniem majątkiem. Operacje zaufania dzielą się na trzy główne typy: zarządzanie dziedziczeniem; wykonywanie czynności przez pełnomocnika oraz w związku z opieką; usługi agencyjne. Banki otrzymują prowizję od transakcji powierniczych. Wielkość operacji powierniczych powinna być taka, aby zrekompensować koszty związane z tymi operacjami i zapewnić bankowi zysk.

Operacje rozliczeniowe banków komercyjnych

Transakcje rozliczeniowe przeprowadzane przez banki komercyjne obejmują operacje na zleceniach płatniczych, wezwaniach do zapłaty, czekach, akredytywach, wekslach i kartach kredytowych. Procedura wykonywania tych operacji obejmuje ich dokumentację, obieg dokumentów, księgowość i kontrolę. Zasady ich doskonalenia, ustanowione przez Bank Centralny Federacji Rosyjskiej, są obowiązkowe dla przedsiębiorstw wszystkich form własności. Podczas dokumentowania dokumenty rozliczeniowe muszą spełniać wymagania ustalonych norm i zawierać niezbędne szczegóły.

Żądanie zapłaty - jest to dokument rozliczeniowy zawierający zobowiązanie odbiorcy środków do płatnika zapłaty określonej kwoty za pośrednictwem banku. Wnioski o płatność są najbardziej odpowiednie w przypadku płatności za towary i usługi. Istnieją wymagania dotyczące płatności ze wstępną i późniejszą akceptacją. Wadami rozliczeń z wezwaniami do zapłaty są długi przepływ dokumentów oraz możliwość braku płatności z powodu braku środków od płatnika.

Polecenie zapłaty jest dokumentem rozliczeniowym zawierającym dyspozycję płatnika dla banku, aby przelać określoną kwotę z jego rachunku na rachunek beneficjenta. Zlecenia płatnicze są najczęściej stosowane w rozliczeniach za produkty rolne zakupione od kołchozów i PGR-ów, a także w zaliczkach na usługi i towary, zaliczkach oraz przeważającej części płatności nietowarowych, np. do budżetu. Wadą jest to, że dostawcy mogą stać się zależni od kupujących, którzy mogą opóźniać wydawanie zleceń płatniczych.

Sprawdzenie rozliczenia - dokument zawierający dyspozycję wystawcy dla banku przelewu określonej kwoty z jego rachunku na rachunek czeku posiadacza. Czeki rozliczeniowe należy odróżnić od czeków pieniężnych, za które wydana jest gotówka z banku: nie można im wydać reszty w gotówce. Czeki wykorzystywane są w płatnościach za towary przyjęte zgodnie z dokumentami odbioru, a także za usługi transportowe. To jedna z gwarantowanych form płatności. Wypłata czeków jest zabezpieczona kredytem bankowym lub specjalnie utworzonym depozytem.

Akredytywa - zlecenie z banku nabywcy do banku dostawcy na wysłane towary lub usługi wykonane na warunkach określonych we wniosku akredytywy nabywcy. Akredytywy wykorzystywane są w rozliczeniach pozamiejskich towarów, głównie przy dostawach jednorazowych. Wadą formy płatności akredytywy jest opóźnienie w obrocie ładunku: towar wysyłamy dopiero po otrzymaniu akredytywy.

Kontrolę prawidłowości rozliczeń między agencjami gospodarczymi sprawują same banki komercyjne i ich instytucje. RCC kontroluje poprawność i kompletność realizacji rozliczeń (wzajemne uzgadnianie rachunków). W przypadku normalnych rozliczeń CB muszą utrzymywać salda kredytowe na swoich rachunkach. Za popełnione naruszenia odpowiadają banki i RCC, jednak złożenie skargi lub pozwu nie wstrzymuje działalności, ale przewiduje określone kary. Organizacja rozliczeń musi spełniać wymagania rzetelności, przewidywalności i optymalnych terminów płatności. Jednak na obecnym etapie rozwoju realizacja rozliczeń ma szereg trudności (rejestracja dodatkowej dokumentacji biur projektowych, słaba obsługa techniczna RCC, duża liczba dokumentów w obecnych 4 formach rozliczeń, nieuprawniony dostęp do Informacja). Systemy rozliczeń w Banku Centralnym Federacji Rosyjskiej i CB są stale ulepszane: ujednolicane są formy rozliczeń, przeprowadzana jest standaryzacja i typizacja dokumentów rozliczeniowych i płatniczych, Bank Centralny Federacji Rosyjskiej tworzy elektroniczny system płatności zaprojektowany w celu skrócenia czasu rozliczeń i skrócenia ilości dokumentów papierowych.

Sformułowanie to najczęściej używane usługi rozliczeń gotówkowych (RKO).

Główne formy płatności bezgotówkowych w Federacji Rosyjskiej

Rodzaj dokumentów rozliczeniowych oraz organizacja obiegu w banku, płatnicy i odbiorcy pieniędzy determinują następujące główne formy płatności bezgotówkowych: wezwania do zapłaty, polecenia wypłaty, czeki rozliczeniowe i akredytywy.

Sprawdzenie rozliczenia - dokument zawierający polecenie wystawcy skierowane do banku, aby przelać określoną kwotę z jego rachunku na rachunek posiadacza czeku. Czeki płatnicze należy odróżnić od czeków gotówkowych, w przypadku których bank wydaje gotówkę: nie można ich używać do wydawania reszty w gotówce. Czeki służą do płatności za towary przyjęte na podstawie dokumentów odbioru, a także za usługi transportowe. Jest to jedna z gwarantowanych form płatności. Zabezpieczeniem wypłaty czeków jest kredyt bankowy lub specjalnie utworzony depozyt.

Takie gwarantowane formy płatności jak czeki i akredytywy są korzystne dla dostawców w rozliczeniach z niedokładnymi płatnikami lub nabywcami, których wypłacalność jest im nieznana. Dla płatników deponowanie własnych środków w celu wystawienia akredytywy lub zakupu książeczki czekowej na oddzielnych rachunkach opóźnia obieg pieniędzy i może prowadzić do przejściowych trudności finansowych. Aby temu zapobiec, warto sięgnąć po pożyczki krótkoterminowe na te cele.

Tworzenie obiegu czeków w Federacji Rosyjskiej (czeki banków komercyjnych)

Płatności czekiem - forma płatności bezgotówkowej, w której posiadacz rachunku (wydawca) wydaje płatnikowi pisemną dyspozycję dokonania płatności na rzecz posiadacza czeku w określonej w nim wysokości. Płacąc czekiem z książeczek czekowych, firma deponuje określoną kwotę środków na oddzielnym rachunku. W książeczce czekowej bank wskazuje całkowity limit kwoty (limit), na który czeki mogą być wystawione. Bank może zawrzeć umowę z wypłacalnymi przedsiębiorstwami bez deponowania środków na oddzielnym rachunku i gwarantować wypłatę czeków na rzecz wystawcy. Rozliczenia czekiem są stosowane przy płatności za towary przyjęte zgodnie z dokumentami przyjęcia, ze stałymi rozliczeniami z organizacjami transportowymi i przedsiębiorstwami komunikacyjnymi. To jedna z gwarantowanych form płatności. Wypłata czeków jest zabezpieczona kredytem bankowym lub specjalnie utworzonym depozytem.

Od 1 marca 1992 r. obowiązuje Regulamin regulujący stosowanie czeków w transakcjach płatniczych (Regulamin w wielu punktach odbiega od tradycyjnej, powszechnie uznanej międzynarodowej teorii i praktyki obiegu czeków, przewidzianych w zatwierdzoną przez jednolitą ustawę czekową przez Konwencję Genewską z 1931 r.). Płatnikiem jest bank lub inna instytucja kredytowa, która otrzymała licencję Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej na wykonywanie operacji bankowych i dokonuje płatności na podstawie przedstawionego czeku. Czek jest zazwyczaj wypłacany do banku, w którym wydawca ma fundusze.

Czeki na okaziciela i czeki gwarancyjne mogą zostać przeniesione w posiadanie dowolnej innej osoby poprzez zwykłą dostawę lub za pomocą indosu (indos). Płatność czekiem może być gwarantowana w całości lub w części poprzez gwarancję wypłaty czeku (awal). Gwarancję płatności czekiem może wystawić dowolna osoba (dostawca), z wyjątkiem płatnika.

Czek jest płatny po przedstawieniu właściwemu płatnikowi w ciągu: 10 dni w przypadku czeku wystawionego na terytorium Federacji Rosyjskiej, 20 dni w przypadku terytorium WNP i 70 dni w przypadku terytorium innego państwa. W celu dodatkowego zabezpieczenia czeku w przypadku zagubienia, fałszerstwa, szuflada czeku lub posiadacz czeku może przeciąć czek, tj. narysować dwie równoległe linie na przedniej stronie czeku. Przekroczenie może być ogólne, jeśli między wierszami nie ma oznaczenia lub występuje znak „banku”, a także specjalne, gdy między wierszami wpisana jest nazwa zleceniodawcy. Wystawca lub posiadacz czeku może zabronić wypłaty czeku gotówką, umieszczając na awersie napis „rozliczenie”. Czek rozliczeniowy przeznaczony jest wyłącznie do płatności bezgotówkowych.

Czeki wystawione poza Federacją Rosyjską z płatnością na jej terytorium muszą spełniać wymagania dotyczące szczegółów czeku i jego przygotowania, przewidziane w Regulaminie czeków. Czek wystawiony na terytorium Federacji Rosyjskiej z płatnością za granicą musi spełniać wymagania ustawodawstwa państwa w miejscu płatności.

Od 1 lipca 1992 r. na terytorium Federacji Rosyjskiej do rozliczeń za pośrednictwem instytucji Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej stosuje się czeki, które mają na awersie oznaczenie „Rosja” i dwie równoległe linie oznaczające wspólny przejście. Czeki te były wykorzystywane przez osoby fizyczne i prawne i stanowiły środek płatniczy. Od listopada 1992 roku są one stosowane przez osoby prawne tylko w ramach poszczególnych jednostek administracyjnych. Osoby fizyczne używają czeków rozliczeniowych do płacenia za towary i usługi - nominalny dokument pieniężny, który można wystawić w dowolnej instytucji Sbierbanku na dowolną kwotę w ramach depozytu lub depozytu gotówkowego.

Główne formy płatności międzynarodowych

Głównymi formami rozliczeń międzynarodowych wykorzystywanych przez banki przy prowadzeniu przez swoich klientów operacji handlu zagranicznego są inkaso i akredytywy. Przy takich formach płatności importer dokonuje płatności, a eksporter otrzymuje walutę pod warunkiem, że towar zostanie wysłany zgodnie z warunkami zawartej umowy. Akredytywa i inkaso mogą być formą zapłaty za sprzedaż towaru zarówno za gotówkę, jak i na kredyt. Formy inkasa i akredytywy są różne (inkaso zwykłe, inkaso dokumentowe, akredytywa odwołalna, akredytywa nieodwołalna, która z kolei jest odwołalna i nieodwołalna, a nieodwołalna - potwierdzona i niepotwierdzona itp.) i każda z nich znajduje odzwierciedlenie w stosowanej praktyce rozliczeń międzynarodowych. Płatności akredytyw regulują przepisy ujednolicone dla akredytyw wydane przez Międzynarodową Izbę Handlową w 1993 r. (wersja nr 500), a do odbioru według ujednoliconych reguł inkasa wydanych w 1995 r. (nr 522).

W praktyce handlu zagranicznego Federacji Rosyjskiej takie formy płatności jak przelew bankowy, czek, otwarte konto są używane rzadziej i częściej wykorzystywane są do transakcji o charakterze niekomercyjnym.

Operacje walutowe rosyjskich banków

Operacje walutowe:

▪ operacje związane z przeniesieniem własności i innych praw do wartości walutowych, w tym operacje dotyczące waluty obcej jako środka płatniczego i dokumentów płatniczych w walucie obcej;

▪ import i wysyłka do Federacji Rosyjskiej oraz eksport i wysyłka z Federacji Rosyjskiej wartości walutowych

▪ realizacja międzynarodowych płatności pieniężnych

Operacje z walutą:

1. Bieżące transakcje walutowe: przelewy z i do Federacji Rosyjskiej w walucie obcej za dokonywanie rozliczeń bez odroczonej płatności z tytułu eksportu i importu towarów, robót i usług oraz dokonywanie rozliczeń transakcji eksportowo-importowych związanych z udzielaniem kredytów na okres nie dłuższy niż 180 dni; otrzymywanie i dostarczanie środków finansowych pożyczki na okres nieprzekraczający 180 dni; transfery do iz Federacji Rosyjskiej, dywidendy i inne dochody z depozytów, inwestycji, pożyczek i innych transakcji związanych z przepływem kapitału; przelewy o charakterze niekomercyjnym, w tym przelewy wysokości wynagrodzenia, alimenty, spadki i inne podobne transakcje.

2. Operacje związane z przepływem kapitału: inwestycje bezpośrednie, tj. inwestycje w kapitał zakładowy przedsiębiorstw w celu przyciągnięcia dochodu i uzyskania praw do udziału w zarządzaniu przedsiębiorstwem; inwestycje portfelowe (nabycie papierów wartościowych); przelewy za zapłatą prawa własności budynków, budowli i innego majątku, w tym gruntu i jego podłoża, które zgodnie z ustawodawstwem kraju jego lokalizacji, należą do nieruchomości, a także inne prawa do nieruchomości; złożenie i otrzymanie odroczonej płatności na okres powyżej 180 dni w przypadku eksportu-importu towarów, robót i usług.; udzielanie i otrzymywanie pożyczek finansowych na okres dłuższy niż 180 dni; wszystkie inne transakcje walutowe, które nie są bieżącymi transakcjami walutowymi.

Wymienione transakcje walutowe mogą być przeprowadzane przez przedmiot transakcji walutowych. Z prawnego punktu widzenia mogą to być: obywatele Federacji Rosyjskiej, bezpaństwowcy i cudzoziemcy; osoby prawne; inne organizacje, które nie są osobami prawnymi; państwo.

Rynek walutowy w Federacji Rosyjskiej: uczestnicy, struktura

Rynki walutowe to centra operacyjne, w których dokonywane są transakcje kupna i sprzedaży walut w oparciu o podaż i popyt.

Uczestnikami rynku walutowego są: po pierwsze banki komercyjne. Są to nie tylko duże banki, ale także średnie i małe banki, a wszystkie z nich mają tendencję do koncentrowania operacji na dużych giełdach; po drugie, niebankowe instytucje finansowe: fundusze hedgingowe (głównie fundusze spekulacyjne) i emerytalne (instytucje te nie działają bezpośrednio na rynku, ale korzystają z pośrednictwa banków. Ich rola rośnie, gdyż ich transakcje osiągają duże rozmiary i są nie podlega przepisom ze względów ostrożności jako instytucje bankowe); po trzecie, przedsiębiorstwa i osoby fizyczne. Duże firmy działają prawie jak banki i przeprowadzają transakcje, które nie zawsze są związane z zaspokajaniem ich potrzeb handlowych. Ponadto małe i średnie firmy „zasilają” banki własnymi środkami; po czwarte, brokerzy działający na dużych giełdach. Ich rola stale się zmienia wraz ze zmianami technologicznymi. Muszą zawsze móc świadczyć bankom usługi, których bankierzy nie mogą znaleźć ani w bezpośrednich transakcjach z innymi instytucjami, ani przy użyciu nowej technologii (wycena elektroniczna); i wreszcie, po piąte, banki centralne pełniące rolę regulatora. Jednak w systemie wolnego handlu interwencje banków centralnych są stosunkowo rzadkie i służą wyeliminowaniu nieregularnych wahań kursów walutowych.

Motywacją do wejścia na rynek walutowy może być zaspokojenie celów komercyjnych (rynek spot, rynek terminowy, rynek opcji, rynek terminowy finansowy), czysta spekulacja i interwencja. Wszystkie te operacje wyznaczają trendy na rynku walutowym.

„Pracujący” porządek rynków walutowych można podzielić według organizacji, funkcji i operacji:

1. Organizacja wewnętrzna banków: sporządzanie listy banków kontrahentów; określenie stopnia ryzyka dla każdego kontrahenta z osobna; wprowadzenie limitów na pozycje walutowe w trakcie i na koniec dnia; śledzenie pozycji; organizacja back office odpowiedzialnego za rejestrację transakcji, wysyłanie wiadomości potwierdzających i wiadomości o przelewie środków, śledzenie rachunków korespondencyjnych, księgowość.

2. Rynki międzynarodowe. Podstawowe zasady ich funkcjonowania: wierność danemu słowu; jasne określenie celu zapytania o stawkę: cena transakcji, cena informacji; określenie wymienianych kwot bez uprzedniego wyjaśnienia; Okres ważności oferowanego dla transakcji kursu walutowego: zwykle kilkadziesiąt sekund, z wyjątkiem specjalnego wskazania kwotującego; natychmiastowe pisemne potwierdzenie transakcji teleksem, faksem lub poprzez system SWIFT; rozwiązywanie sporów; wprowadzenie kodeksów etyki zawodowej.

3. Przebieg dnia giełdowego na rynkach międzynarodowych: otwarcie: analiza otrzymanych i oczekiwanych informacji, uwzględnienie ewolucji kursów walut po zamknięciu dnia poprzedniego, kontakty z istniejącymi giełdami w celu zrozumienia sytuacji dnia ; edukacja pierwszego roku; mocna lub niestabilna oferta cenowa; arbitraż; relacje z klientem; utrzymywanie pozycji walutowej.

Banki hipoteczne i ich działalność (model zachodni, doświadczenia w Federacji Rosyjskiej)

Banki hipoteczne - banki specjalizujące się w udzielaniu kredytów zabezpieczonych nieruchomościami - gruntami i budynkami. Należą do nich banki ziemi, które udzielają kredytów długoterminowych, głównie zabezpieczonych gruntami.

Zasobami banków hipotecznych są własne oszczędności i listy zastawne. Banki hipoteczne prowadzą zwykle regularne operacje bankowe, co pozwala im zwiększać dochody i utrzymywać powiązania z szerszym rynkiem pieniężnym.

Listy zastawne to długoterminowe papiery wartościowe emitowane pod zastaw nieruchomości i oprocentowane według stałej stopy procentowej. Listy zastawne emitowane są zarówno przez banki hipoteczne, jak i korporacje handlowe i przemysłowe.

Zasoby banku hipotecznego są wykorzystywane do udzielania kredytów hipotecznych.

Pożyczka hipoteczna to pożyczka długoterminowa pod zastaw nieruchomości. Zastaw na nieruchomości w celu uzyskania kredytu nazywany jest również hipoteką.

Pożyczka ta pozwala przedsiębiorcom na zwiększenie produkcyjnego wykorzystania kapitału, a właścicielom gruntów na sfinansowanie zakupu dodatkowych gruntów. Świadczą go specjalne banki hipoteczne (w krajach, w których są dostępne), a także banki komercyjne, rolnicze i inne.

W przypadku kredytu hipotecznego, poza długoterminowym, typowe jest pozostawienie zastawionej nieruchomości w rękach dłużnika, który nadal ją eksploatuje. Dopuszcza się re-hipotekę z dodatkowym kredytem, jeśli wartość nieruchomości nie jest uszczuplona przez wcześniejsze hipoteki, a dłużnik ma ekonomiczną zdolność do spłaty odsetek i spłaty zadłużenia.

Obecnie kredyt hipoteczny rozszerza swój zakres – kredyty wykorzystywane są głównie na budowę budynków mieszkalnych, budynków komercyjnych oraz wzrost majątku produkcyjnego, czyli rośnie skala działalności związanej z nieruchomościami miejskimi, rozwijają się miejskie hipoteki ( Denisa Szewczuka).

Oprocentowanie kredytów hipotecznych co do zasady jest zróżnicowane w zależności od sytuacji finansowej kredytobiorców.

Jeśli dług nie zostanie spłacony w terminie, pożyczkobiorca traci majątek, który stanowi zabezpieczenie pożyczki.

Na rynku hipotecznym będącym częścią rynku papierów wartościowych gromadzone były długoterminowe oszczędności gotówkowe, powstałe w wyniku emisji listów zastawnych. Przedmiotem transakcji na rynku hipotecznym są listy zastawne. Źródłem zasobów są oszczędności pieniężne korporacji, ludności i państwa, zgromadzone na rachunkach instytucji kredytowych i finansowych zaangażowanych w operacje hipoteczne.

W nowoczesnych warunkach zasoby rynku hipotecznego są aktywnie wykorzystywane do aktualizacji i rozbudowy majątku produkcyjnego korporacji handlowych i przemysłowych, finansowania rolnictwa i budownictwa mieszkaniowego.

Kredyt hipoteczny podlega regulacji państwowej, co wynika z ogólnego kierunku rosnącej po II wojnie światowej roli regulacji monetarnej gospodarki rozwiniętych krajów kapitalistycznych. Regulacja ta obejmuje zapewnienie płynności bankom hipotecznym, obowiązkowe przechowywanie określonej części przyciąganych przez nie środków w bankach centralnych, kontrolę wielkości operacji kredytowych i emisji papierów wartościowych oraz inne środki.

Po 1917 r. zlikwidowano banki hipoteczne w Rosji. W 1992 roku w Rosji powstał bank ziemi inwestycyjnej.

Akcjonariusze tego banku mogli prowadzić na dużą skalę działalność na gruntach i nieruchomościach, otrzymywać pożyczki pod zastaw, brać udział w regularnych licytacjach gruntów banku, a także korzystać z usług banku.

Banki inwestycyjne i ich działalność (model zachodni, doświadczenia w Federacji Rosyjskiej)

Banki inwestycyjne to specjalne instytucje pożyczkowe, które finansują i pożyczają inwestycje. Banki te nie są identycznymi instytucjami bankowymi, co wynika ze specyfiki pożyczkowego rynku kapitałowego oraz różnic w ustawodawstwie bankowym poszczególnych krajów uprzemysłowionych.

Banki inwestycyjne, podobnie jak inne banki w państwach kapitalistycznych, prowadzą działalność pasywną i aktywną. Operacje pasywne obejmują operacje, dzięki którym banki formują swoje zasoby, oraz operacje aktywne, poprzez które alokują te zasoby.

Zasoby banków inwestycyjnych tworzone są kosztem środków własnych i pożyczonych, przede wszystkim poprzez emisję i lokowanie papierów wartościowych.

Aktywna działalność obejmuje udzielanie pożyczek pod papiery wartościowe oraz inwestycje bankowe. Transakcje te nazywane są również transakcjami giełdowymi.

W rozwiniętej czapce. W krajach, duże banki udzielają bezpośrednich długoterminowych kredytów przemysłowych dużym przedsiębiorstwom przemysłowym, zabezpieczonych przez fabryki, zakłady i sprzęt. Pożyczka taka często rozwija się w finansowanie przemysłu przez banki, kiedy inwestują część swoich środków w rozwój przedsiębiorstwa i stają się jego uczestnikami, czyli dochodzi do połączenia kapitału bankowego i przemysłowego. Transakcje giełdowe służą również jako forma finansowania przez banki państwa burżuazyjnego, gdyż papiery wartościowe rządu zajmują znaczące miejsce w portfelu papierów wartościowych banku.

Inwestycje bankowe to zakup papierów wartościowych przez banki, gdy te papiery wartościowe stają się własnością banku. Udział banków inwestycyjnych w finansowaniu inwestycji w różnych krajach nie jest jednakowy i realizowany jest z uwzględnieniem specyficznej struktury organizacyjnej tych banków.

Finansowanie i pożyczanie inwestycji kapitałowych na terytorium Rosji jest prowadzone od dawna i jest częściowo realizowane obecnie przez banki inwestycji długoterminowych. Po raz pierwszy takie banki zostały utworzone w 1922 roku. W ostatnich latach istnienia ZSRR instytucjami kredytowymi finansującymi inwestycje kapitałowe stały się: Promstroybank ZSRR, Agroprombank ZSRR, Żhilsotsbank ZSRR, Kasa Oszczędności ZSRR.

Następnie, w związku z powstaniem Wspólnoty Niepodległych Państw, dokonano nowych dostosowań w strukturze długoterminowych banków inwestycyjnych, przede wszystkim w Rosji. System bankowy Rosji (a także system długoterminowych banków inwestycyjnych) nie osiągnął jeszcze gotowej formy i jest w trakcie tworzenia.

Istnieją dwa rodzaje banków inwestycyjnych - pierwszy - osoba zajmująca się pośredniczeniem na rynku papierów wartościowych; drugi - banki komercyjne specjalizujące się w udzielaniu kredytów długoterminowych.

Banki oszczędnościowe i ich operacje (model zachodni)

W Wielkiej Brytanii historycznie rozwinęły się dwa rodzaje kas oszczędnościowych: powiernicze kasy oszczędnościowe i National Savings NPO NSB) – największy bank oszczędnościowy. Otwiera dwa rodzaje rachunków: zwykły i inwestycyjny. Wypłaty środków z konta (do 20 50 GBP) można dokonać w dowolnym urzędzie pocztowym na pierwsze żądanie klienta (większe kwoty wypłacane są po uprzednim zawiadomieniu z kilkudniowym wyprzedzeniem). Wpłaty na rachunki inwestycyjne są oprocentowane wyżej niż zwykłe rachunki. Klient ma prawo otworzyć rachunek inwestycyjny tylko wtedy, gdy posiada lokatę na rachunku zwykłym w wysokości co najmniej XNUMXl. Sztuka. Wypłata kaucji odbywa się z obowiązkowym powiadomieniem z miesięcznym wyprzedzeniem. Salda kont NSB są wykorzystywane do inwestowania w rządowe papiery wartościowe.

Trust Savings Banks to banki lokalne utworzone w większości małych miast i obsługujące każdy konkretny obszar, dlatego banki te nie konkurują ze sobą i są bardziej jak kasy oszczędnościowe niż banki, pomimo niedawnej ekspansji działalności bankowej. Głównym rodzajem usługi jest otwieranie kilku rodzajów rachunków (regularny, specjalny bieżący inwestycyjny), sposób prowadzenia różni się nieco od prowadzenia podobnych rachunków w BBN (rachunki są otwierane dla jednego deponenta tylko w jednym banku, ale Ty może go zamknąć i otrzymać należność w dowolnym banku itp.). Banki powiernicze biorą również udział we wdrażaniu specjalnego systemu mobilizacji środków publicznych w Wielkiej Brytanii dla odbiorców o niskich dochodach. Banki te mogą również udzielać pożyczek korporacjom i kredytobiorcom indywidualnym.

We Francji biznes oszczędnościowy reprezentuje sieć pocztowych kas oszczędnościowych oraz sieć kas oszczędnościowych, których głównym przedmiotem działalności jest stymulowane przez państwo za pomocą dotacji udzielanie kredytów na budownictwo mieszkaniowe oraz zaspokajanie potrzeb konsumentów. Udzielanie pożyczek osobom fizycznym odbywa się metodą „pożyczki po akumulacji”. Wiodącą rolę w strukturze kas oszczędnościowych zajmuje Krajowe Centrum Kas Oszczędnościowych, do którego zadań należy reprezentowanie interesów kas oszczędnościowych w relacjach ze skarbem, bankami komercyjnymi i zagranicznymi, zarządzanie spółkami zależnymi, zarządzanie strukturą kas oszczędnościowych oraz monitorowanie działalności lokalnych kas oszczędnościowych.

Głównymi środkami płatniczymi stosowanymi przez kasy oszczędnościowe są książeczki czekowe i karty kredytowe.

Elastyczna struktura inwestycji pozwala państwu realizować jednolitą strategię w zakresie polityki stóp procentowych, obiegu pieniężnego i zabezpieczenia społecznego interesów najsłabiej zamożnej części społeczeństwa przy zachowaniu niezależności kasy oszczędnościowej manewr w rozwoju operacji z klientelą.

W Niemczech kasy oszczędnościowe są głównie własnością państwa i odpowiadają za większość aktywów w państwowym systemie kredytowym. Główne operacje pasywne to przyciąganie oszczędności od ludności, operacje aktywne to głównie udzielanie długoterminowych kredytów hipotecznych i komunalnych.

Kasy oszczędnościowe Federacji Rosyjskiej

Bank Oszczędności Federacji Rosyjskiej został utworzony w celu przyciągnięcia czasowo wolnych środków ludności i przedsiębiorstw oraz ich efektywnego lokowania na warunkach spłaty, płatności, pilności w interesie deponentów banku i rozwoju gospodarki. Bank zajmuje się obsługą kredytowo-rozliczeniową dla struktur biznesowych, realizuje transakcje wymiany walut dla rozliczeń klientów z partnerami zagranicznymi. Wraz z przejściem do stosunków rynkowych Bank Oszczędności Federacji Rosyjskiej przyczynia się do inwestowania oszczędności ludności w gospodarkę poprzez udział w rynku papierów wartościowych lub bezpośrednio poprzez nabywanie środków produkcji i niezależną działalność przedsiębiorczą. Bank koncentruje znaczną ilość depozytów i operacji, posiada szeroką sieć instytucji, oddziałów, znaczną liczbę pracowników.

Główne funkcje to:

▪ lokowanie pozyskanych środków w gospodarce oraz w transakcjach papierami wartościowymi;

▪ usługi kredytowe i rozliczeniowe dla przedsiębiorstw i organizacji;

▪ kredytowanie potrzeb konsumenckich ludności;

▪ przeprowadzanie rozliczeń i płatności gotówkowych w gospodarstwie oraz z ludnością;

▪ emitowanie, kupno, sprzedaż i przechowywanie weksli, czeków, certyfikatów i innych papierów wartościowych;

▪ doradztwo i dostarczanie informacji ekonomiczno-finansowych;

▪ świadczenie usług komercyjnych (faktoring, leasing itp.)

▪ funkcja założycielska;

▪ przeprowadzanie transakcji walutowych i płatności międzynarodowych.

Jedną z najważniejszych funkcji Sbierbanku jest przyciąganie środków od ludności i przedsiębiorstw, które tymczasowo nie są wykorzystywane do bieżących celów konsumenckich. Dzięki tej funkcji deponenci otrzymują gwarantowany przez państwo dochód w postaci odsetek od wolnych środków zainwestowanych w banku.

Operacje pasywne odzwierciedlają przyciąganie funduszy od przedsiębiorstw i ludności, a operacje aktywne odzwierciedlają wykorzystanie tych funduszy na podstawie kredytu.

Operacje pasywne obejmują operacje związane z: przyjmowaniem i przechowywaniem depozytów ludności i przedsiębiorstw; rozliczenia obywateli i przedsiębiorstw z tytułu różnego rodzaju zobowiązań finansowych; sprzedaż i kupno rządowych i innych papierów wartościowych.

Aktywne operacje Sbierbanku wiążą się z udzielaniem pożyczek bankom, organizacjom i społeczeństwu w granicach posiadanych zasobów. Pożyczki udzielane są na potrzeby konsumentów; do lokowania środków publicznych w rządowych i innych papierach wartościowych; w pożyczkach bankom komercyjnym i innym podmiotom prawnym poprzez przekazanie środków Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej.

Na rozwój działalności Sbierbanku istotny wpływ miały czynniki związane ze zmianami warunków ekonomicznych w społeczeństwie, z których najważniejsze to eliminacja monopolu Sbierbanku i zwiększona konkurencja między bankami komercyjnymi w przyciąganiu funduszy gospodarstw domowych; wzrost popytu na kredyt; dynamika struktury cen, podaży towarów i usług oraz odpowiadających im wydatków ludności; zróżnicowanie ludności według poziomu dochodów; polityka stóp procentowych banków; otwieranie rachunków prywatyzacyjnych obywateli w celu nabycia od państwowych i gminnych przedsiębiorstw państwowych i komunalnych, udziałów w kapitale spółek akcyjnych i osobowych, a także nabycia innych obiektów mienia państwowego i komunalnego na terytorium Rosji Federacja.

Bank dąży do maksymalnego przestrzegania interesów deponentów i dba o zaspokojenie własnych interesów, dążąc do uzyskania jak największego zysku z działalności kredytowej i innej.

Firmy ubezpieczeniowe i ich działalność

Obecnie zakłady ubezpieczeń mają cztery formy organizacyjne:

1. Formularz akcjonariusza

2. Na zasadzie „wzajemności” (firma nie emituje akcji, a każdy ubezpieczający jest współwłaścicielem firmy na podstawie polisy ubezpieczeniowej)

3. Wzajemna wymiana. Zasadniczo powstaje na zasadzie spółdzielni, a uczestnicy wymieniają się ryzykiem ubezpieczeniowym, ubezpieczają się i nie sprzedają ubezpieczenia na bok.

4. System Lloyd's, składający się z konsorcjów, w skład których wchodzą zazwyczaj firmy ubezpieczeniowe oraz firmy brokerskie ubezpieczeniowe na akcjach. Odpowiedzialność za ryzyko ubezpieczeniowe rozkłada się na członków konsorcjum lub na wszystkich uczestników Lloyd's.

Cechą akumulacji kapitału zakładów ubezpieczeń jest otrzymywanie od osób prawnych i osób fizycznych składek ubezpieczeniowych, których wysokość obliczana jest na podstawie taryf lub stawek ubezpieczeniowych, a także dochodów z inwestycji. Specyfika akumulacji kapitału w zakładach ubezpieczeń sprowadza się głównie do kalkulacji składek ubezpieczeniowych. Inaczej jest jednak w przypadku ubezpieczeń na życie i ubezpieczeń majątkowych. Tworzenie oszczędności zależy również od rozwoju rynku ubezpieczeniowego, wprowadzania nowych rodzajów ubezpieczeń oraz doskonalenia istniejących rodzajów ubezpieczeń.

Wynikiem działalności finansowej zakładów ubezpieczeń jest zysk i rezerwy składek ubezpieczeniowych jako różnica między składką ubezpieczeniową a wypłatą odszkodowania ubezpieczeniowego powiększone o koszty działalności. Zysk zawsze rozlicza się w firmie, a rezerwy składek jako przyszłe zobowiązania wobec ubezpieczających kierowane są na inwestycje.

Działalność pasywna powstaje głównie kosztem składek ubezpieczeniowych płaconych przez osoby prawne. i fizyczne twarze. Udział pozostałych pozycji odpowiedzialności jest nieznaczny.

Aktywna działalność obejmuje inwestycje w obligacje rządowe i samorządowe, obligacje i akcje prywatnych korporacji, kredyty hipoteczne i nieruchomości oraz pożyczki na polisy.

Struktura działalności czynnej i biernej zakładów ubezpieczeń na życie nieco różni się od struktury zakładów ubezpieczeń majątkowych (te ostatnie zmuszone są do posiadania bardziej płynnych środków ze względu na brak środków długoterminowych), niemniej jednak majątkowe i towarzystwa ubezpieczeń wypadkowych są również dostawcą kapitału długoterminowego wraz z towarzystwami ubezpieczeń na życie, które są głównymi dostawcami kapitału długoterminowego na rynki krajowe wiodących krajów zachodnich.

Cechą charakterystyczną zakładów ubezpieczeń majątkowych jest to, że utrzymują rentowność nie poprzez działalność ubezpieczeniową, ale poprzez inwestycje i dochody z nich. Wynika to z faktu, że wiele rodzajów działalności w zakresie ubezpieczeń majątkowych jest dla wielu firm nieopłacalnych, aw niektórych przypadkach straty pokrywane są z dochodów z lokat, a nie z rezerwy ubezpieczeniowej.

Fundusze emerytalne i ich działalność

Tworzenie i rozwój funduszy emerytalnych jest nowym zjawiskiem na rynku pożyczkowego kapitału, na rynku papierów wartościowych iw ogóle w systemie kredytowym krajów kapitalistycznych.

Struktura organizacyjna funduszy emerytalnych różni się od struktury innych instytucji finansowych tym, że nie przewiduje współwłasności akcyjnej, spółdzielczej czy jednostkowej. Z reguły fundusze emerytalne tworzone są w prywatnych korporacjach, które są ich właścicielami, ale fundusz emerytalny jest przekazywany do zarządzania bankom komercyjnym lub towarzystwom ubezpieczeniowym. Taki fundusz emerytalny nazywa się nieubezpieczonym. Jeśli jednak korporacja zawrze umowę z towarzystwem ubezpieczeniowym, na które przekazuje składki ubezpieczeniowe i zapewnia dalszą wypłatę emerytur, fundusz emerytalny nazywany jest ubezpieczonym.

Podstawą pasywnego działania funduszy emerytalnych są środki pochodzące od korporacji, przedsiębiorstw oraz składki pracowników i pracowników. Im potężniejsza i bogatsza korporacja, tym mniejszy wkład pracowników i pracowników. Specyfika akumulacji kapitału funduszy emerytalnych polega na tym, że powstaje on głównie kosztem składek przedsiębiorców, pracowników i pracowników, gromadzonych w taki sam sposób jak w ubezpieczeniach na życie, przez dość długie okresy i inwestując te środki w rządowe i prywatne papiery wartościowe. Większość aktywów funduszy emerytalnych to papiery wartościowe prywatnych korporacji.

Fundusze emerytalne zarządzane przez banki są szeroko wykorzystywane przez te ostatnie do zakupu dużych pakietów akcji dużych korporacji. Pozwala to na skoncentrowanie w rękach kilku funduszy większości papierów wartościowych, zwłaszcza akcji.

Obok prywatnych funduszy emerytalnych tworzonych przez prywatne korporacje są też publiczne. Są one zwykle ustanawiane na poziomie rządu centralnego lub samorządów. Podstawą biernego działania tych funduszy są fundusze budżetów różnych szczebli rządowych oraz składki pracowników. Aktywne operacje koncentrują się głównie na inwestycjach w rządowe papiery wartościowe iw niewielkim stopniu w korporacyjne papiery wartościowe. W działalności państwowych funduszy emerytalnych występują szczególne różnice między krajami pod względem organizacji, form działalności i inwestowania środków.

Firmy inwestycyjne i fundusze inwestycyjne (model zachodni, doświadczenie w Federacji Rosyjskiej)

Jest to nowa forma instytucji finansowych, których główną działalnością jest pozyskiwanie funduszy poprzez emisję własnych akcji, które następnie lokowane są w papiery wartościowe przedsiębiorstw przemysłowych i innych. Tym samym poprzez nabywanie papierów wartościowych realizują, na równi z innymi instytucjami finansowymi, finansowanie różnych sektorów gospodarki.

Obecnie istnieją firmy inwestycyjne typu zamkniętego i otwartego. Różnica polega na terminach emisji akcji własnych – pierwsza emisja od razu w określonej ilości, druga stopniowo, w określonych porcjach, głównie nowym nabywcom. Wygodniejszą formą jest spółka publiczna (fundusze inwestycyjne), ponieważ stała emisja pozwala na zwiększenie inwestycji w papiery wartościowe korporacji.

Cechą firm inwestycyjnych jest to, że wśród nabywców ich papierów wartościowych rośnie udział instytucji kredytowych i finansowych oraz korporacji handlowych i przemysłowych.

Rozwój firm inwestycyjnych jest ściśle związany z dynamiką i skalą rynku papierów wartościowych. Im wyższy poziom rozwoju tych ostatnich, tym wyższy stopień rozwoju firm inwestycyjnych.

Podstawą pasywnej działalności firm inwestycyjnych są wpływy ze sprzedaży własnych papierów wartościowych, kapitału zakładowego, funduszu rezerwowego, nieruchomości firmy.

Aktywne operacje są specyficzne i różnią się od podobnych operacji innych instytucji finansowych. Większość aktywów firm inwestycyjnych składa się z akcji różnych firm i korporacji, a ostatnio zainwestowały one w obligacje korporacyjne. Istnieje specjalizacja inwestycji: niektóre firmy koncentrują swoje inwestycje na akcjach zwykłych, inne na akcjach uprzywilejowanych, a jeszcze inne na obligacjach. Ponadto istnieje specjalizacja branżowa.

Ponieważ rozwój firm inwestycyjnych uzależniony jest od rynku papierów wartościowych, głównie akcji, częste wahania cen akcji wpływają na kondycję finansową firm inwestycyjnych, gdyż spadek cen akcji, a zwłaszcza krach na giełdzie spowalnia ich rozwój, a w niektórych przypadkach prowadzi do bankructwo.

Firmy inwestycyjne przyciągają do działalności inwestycyjnej dużą część ludności, dzięki czemu możliwe jest zmobilizowanie znacznych środków na inwestycje w gospodarce i stworzenie pewnej iluzji, że każdy może zostać udziałowcem, a tym samym właścicielem. Zwykle mali inwestorzy są przyciągani w okresie boomu giełdowego, wraz ze wzrostem cen akcji, jednak w obliczu pogarszającej się koniunktury ponoszą duże straty. Praktyka krajów zachodnich pokazuje, że przecież głównymi udziałowcami są duzi inwestorzy indywidualni i zbiorowi, a kontrolę nad działalnością firm inwestycyjnych sprawują najwięksi akcjonariusze.

Teorie kredytu

Pożyczka to operacja bankowa mająca na celu zapewnienie pożyczkobiorcy środków na pożyczkę na warunkach pilności, spłaty i spłaty odsetek.

Istnieją dwie teorie kredytu: naturalistyczna i kapitałotwórcza.

naturalistyczna teoria kredytu. Przedstawiciele szkoły naturalistycznej podali zniekształconą interpretację istoty kredytu i jego roli w gospodarce kapitalistycznej. Błąd ich poglądów polegał na tym, że nie rozumieli obiegu kapitału przemysłowego w formie pieniężnej, a co za tym idzie samodzielnej roli kapitału pożyczkowego i jego specyfiki. W rezultacie zinterpretowali kredyt jako sposób redystrybucji wartości materialnych w naturze, podczas gdy w rzeczywistości kredyt jest przepływem kapitału pożyczkowego. Utożsamiając pożyczkę i kapitał realny, przyrodnicy nie rozumieli nie tylko roli kredytu i jego twórcy – banków, ale także jego dwoistości, dzięki której kredyt może przyczynić się zarówno do ekspansji kapitalistycznej reprodukcji, jak i do zaostrzenia jej sprzeczności. Pozytywne aspekty – przyrodnicy słusznie uważali, że kredyt nie tworzy realnego kapitału, który powstaje w procesie produkcji. Pokazali zależność kredytu od produkcji, nie wyolbrzymiając jego roli, podkreślając zależność oprocentowania od wahań i dynamiki zysku.

Kapitałotwórcza teoria kredytu. Głównym postulatem jest, aby kredyt zajmował pozycję niezależną od procesu reprodukcji i odgrywał decydującą rolę w rozwoju gospodarki. Teoria była stale ulepszana, wprowadzano do niej nowe koncepcje. Keynes odegrał aktywną rolę w rozwoju teorii, uzasadniając zasady regulacji kredytowej gospodarki, zgodnie z którymi kredyt determinuje rozwój gospodarczy. Teoretyczne koncepcje Keynesa, przyjęte przez koła rządzące jako metody regulacji, przyczyniły się do wycofania gospodarki kapitałowej. kraje z kryzysu za 29-33 lata. i złagodziła głębokość recesji w latach powojennych. W latach powojennych teorię tę rozwijały jako naśladowcy dwie grupy ekonomistów – neokensyjska szkoła regulacji monetarnej oraz grupa R. Goldsmitha, s. 80; Kuznets, H.Dugel, D.Krimer. Każda z tych grup przyczyniła się do rozwoju teorii... Np. druga grupa, badając pożyczkowy rynek kapitałowy, prześledziła pewną zależność rozwoju gospodarki od akumulacji kapitału pieniężnego, dynamiki rynku kapitałowego i kredyt. Pokazują, że korporacje, państwo i ludność nie mogą rozwijać się w oparciu o własne zasoby finansowe i wymagają ciągłego zastrzyku środków z rynku kapitałowego. Zasługa tych naukowców polega na tym, że stworzyli przejrzystą strukturę i parametry funkcjonowania rynku kapitałowego i systemu kredytowego. Teoria tworzenia kapitału jest dalej rozwijana w teorii monetaryzmu, której istota polega na realizacji ograniczenia podaży pieniądza i wzrostu stóp procentowych. Teoria ta została również nazwana „antyinflacyjną”, ponieważ jej zalecenia były wykorzystywane w polityce gospodarczej USA i zachodnich kręgów rządzących. Europa od lat 80. do naszych czasów. Chociaż środki te pomogły zmniejszyć wzrost cen w latach 90. i XNUMX., nie wyeliminowały inflacji i jej podstawowych przyczyn w krajach zachodnich.

Istota, funkcje i rola kredytu w gospodarce rynkowej Federacji Rosyjskiej

Kredyt w warunkach wejścia Federacji Rosyjskiej na rynek jest formą przepływu kapitału pożyczkowego, tj. kapitału pieniężnego udostępnianego w formie pożyczki. Kredyt zapewnia przekształcenie kapitału pieniężnego w kapitał pożyczkowy i wyraża relację pomiędzy pożyczkodawcami i pożyczkobiorcami. Za jego pomocą gromadzone są wolne środki pieniężne i dochody przedsiębiorstw, sektora osobistego i państwa, które następnie przekształcane są w kapitał pożyczkowy, który za opłatą oddawany jest do czasowego użytku. Kapitał pożyczkowy ulega redystrybucji pomiędzy gałęziami przemysłu, pędząc, biorąc pod uwagę wytyczne rynkowe, do tych obszarów, które zapewniają wyższe zyski lub są preferowane zgodnie z narodowymi programami rozwoju gospodarczego Federacji Rosyjskiej. Kredyt pełni zatem funkcję redystrybucyjną, aktywnie wykorzystywaną przez państwo w regulowaniu proporcji produkcji i zarządzaniu całkowitym kapitałem pieniężnym. Kredyt może aktywnie wpływać na wielkość i strukturę podaży pieniądza, obrót płatniczy i prędkość obiegu pieniądza, a w okresie przechodzenia Federacji Rosyjskiej do gospodarki rynkowej stwarza podstawy do przyspieszenia rozwoju płatności bezgotówkowych i wprowadzenie nowych sposobów płatności, co pozwala obniżyć koszty obiegu i ogólnie zwiększyć efektywność reprodukcji społecznej. Dzięki kredytowi następuje szybszy proces kapitalizacji zysków, a co za tym idzie koncentracji produkcji.

Przejście Federacji Rosyjskiej do gospodarki rynkowej, wzrost efektywności jej funkcjonowania, stworzenie niezbędnej infrastruktury nie może być zapewnione bez wykorzystania i dalszego rozwoju stosunków kredytowych. Kredyt stymuluje rozwój sił wytwórczych, przyspiesza tworzenie źródeł kapitału dla rozszerzenia reprodukcji opartej na osiągnięciach postępu naukowo-technicznego. Regulując dostęp kredytobiorców do pożyczkowego rynku kapitałowego, udzielając gwarancji i świadczeń rządowych, państwo ukierunkowuje banki na preferencyjne kredytowanie tych przedsiębiorstw i branż, których działalność odpowiada zadaniom realizacji krajowych programów rozwoju społeczno-gospodarczego. Wsparcie kredytowe odgrywa ważną rolę w rozwoju gospodarstw rolnych, małych przedsiębiorstw, we wprowadzaniu innych rodzajów działalności przedsiębiorczej w krajowej i zagranicznej przestrzeni gospodarczej.

Międzynarodowe instytucje finansowe

Międzynarodowe regionalne organizacje monetarne i finansowe - instytucje utworzone na podstawie umów międzypaństwowych w celu regulowania międzynarodowych stosunków gospodarczych, w tym monetarnych i finansowych. Do organizacji tych należą: Bank Rozrachunków Międzynarodowych, Międzynarodowy Fundusz Walutowy, Międzynarodowy Bank Odbudowy i Rozwoju oraz banki rozwoju regionalnego.

Bank Rozrachunków Międzynarodowych (BIS) jest pierwszym bankiem międzypaństwowym zorganizowanym jako międzynarodowy bank banków centralnych, zorganizowanym w 1930 r. przez szereg banków emisyjnych w Anglii, Francji, Włoszech, Niemczech, Belgii, Japonii oraz grupę banków amerykańskich na czele przez dom bankowy Morgan.

Jednym z zadań BIS było ułatwienie regulowania niemieckich reparacji i długów wojennych, a także promowanie współpracy między bankami centralnymi i rozliczeń między nimi. BIS nadal zachowuje swoją główną funkcję koordynatora banków centralnych wiodących krajów rozwiniętych i obecnie wykonuje operacje depozytowo-kredytowe, walutowe, giełdowe, skup i sprzedaż oraz przechowywanie złota, działa jako agent banków centralnych, dokonuje rozliczeń pomiędzy krajami Europejskiego Systemu Walutowego, pełni funkcję depozytariusza Europejskiego Stowarzyszenia Węgla i Stali, wykonuje operacje w imieniu OECD i jej krajów członkowskich. Będąc międzynarodowym bankiem zachodnioeuropejskim, realizuje międzypaństwową regulację stosunków monetarnych i kredytowych.

Międzynarodowy Fundusz Walutowy (MFW) jest międzynarodową organizacją monetarną i kredytową o statusie wyspecjalizowanej agencji ONZ. Oficjalne cele to: wspieranie rozwoju handlu międzynarodowego i współpracy monetarnej poprzez ustanowienie norm regulujących kursy walutowe i kontrolę ich przestrzegania, wielostronny system płatności i eliminację ograniczeń dewizowych; zapewnienie państwom członkowskim środków walutowych na wyrównanie bilansu płatniczego. W 1947 r. w skład funduszu wchodziło 49 państw, w 1991 r. – 155. Głosy między państwami w organach zarządzających MFW rozdzielane są zgodnie z ustalonym dla każdego z nich kontyngentem składek, których wartość zależy od rozwoju gospodarczego kraj i jego rola w światowej gospodarce kapitalistycznej i handlu międzynarodowym.

Kraje członkowskie MFW są zobowiązane do przekazywania mu informacji o oficjalnych rezerwach złota i rezerwach walutowych, stanie gospodarki, bilansie płatniczym, obiegu pieniądza, inwestycjach zagranicznych itp. Dane te są wykorzystywane przez prywatne banki do określenia wypłacalności pożyczających krajów.

Należy zauważyć, że członkostwo danego kraju w MFW jest warunkiem wstępnym jego wejścia do Międzynarodowego Banku Odbudowy i Rozwoju, a także uzyskania uprzywilejowanych pożyczek od jego spółki zależnej, Międzynarodowego Stowarzyszenia Rozwoju.

Międzynarodowy Bank Odbudowy i Rozwoju (IBRD) jest wyspecjalizowaną agencją ONZ, międzypaństwową instytucją inwestycyjną, utworzoną równolegle z MFW. Oficjalnym celem IBRD jest pomoc krajom członkowskim w rozwoju ich gospodarek poprzez udzielanie długoterminowych pożyczek i kredytów, gwarantujących inwestycje prywatne.

Źródłem zasobów banku, poza kapitałem własnym, są lokaty emisji obligacji, głównie na rynku amerykańskim, oraz środki otrzymane ze sprzedaży obligacji.

IBRD zazwyczaj udziela pożyczek na okres do 20 lat na rozbudowę mocy produkcyjnych krajów członkowskich banku. Są wydawane pod gwarancją rządów krajów członkowskich. IBBR udziela również gwarancji na długoterminowe pożyczki z innych banków. Podobnie jak MFW wymaga on obowiązkowego przekazywania informacji o sytuacji finansowej kraju pożyczkobiorcy, obiektach, które mają być finansowane oraz treści misji banku badającej te obiekty.

W ostatnich latach IBRD zajmował się problemem uregulowania zadłużenia zagranicznego krajów rozwijających się i udziela pożyczek strukturalnych na regulację struktury gospodarki i poprawę bilansu płatniczego.

Oprócz IBRD utworzono następujące instytucje finansowe: Międzynarodowe Stowarzyszenie Rozwoju (IDA) (głównym celem jest udzielanie pożyczek uprzywilejowanych krajom rozwijającym się), Międzynarodowa Korporacja Finansowa (utworzona w celu zachęcania do inwestowania kapitału prywatnego w krajów rozwijających się) oraz Agencją Wielostronnych Gwarancji Inwestycji (wdraża ubezpieczenie inwestycji od ryzyka politycznego na wypadek wywłaszczenia, wojny, niepokojów społecznych i zerwania kontraktów).

Ponadto w latach 60. pojawiły się banki regionalne (Międzyamerykański Bank Rozwoju, Afrykański Bank Rozwoju, Azjatycki Bank Rozwoju), których głównym celem jest rozwój współpracy gospodarczej i integracja krajów rozwijających się, przezwyciężenie zależności zewnętrznej.

Regionalne organizacje monetarne Wspólnego Rynku to: Europejski Bank Inwestycyjny (EBI), Europejski Fundusz Współpracy Walutowej (EUFS) oraz Europejski Bank Odbudowy i Rozwoju (EBOR), którego członkiem jest Rosja i którego głównym celem jest pełnią rolę stymulatora i akceleratora przyciągania kapitału w sektorze infrastruktury krajów Europy Środkowo-Wschodniej, co przyczyni się do szybkiego przejścia krajów Europy Wschodniej do stabilności gospodarczej i wprowadzenia wymienialności ich walut.

Istota i funkcje marketingu bankowego

W zagranicznej praktyce bankowej koncepcja marketingu bankowego jako narzędzia realizacji globalnej strategii zorientowanej na konsumenta jest mocno zakorzeniona. Istotą marketingu bankowego jest rozwiązanie następujących zadań:

1. Utworzenie istniejących i potencjalnych rynków usług bankowych.

2. Wybór konkretnych rynków i ustalanie potrzeb klientów

3. Wyznaczanie celów długo- i krótkoterminowych dla rozwoju istniejących i nowych rodzajów usług.

4. Wprowadzenie do praktyki nowych rodzajów usług i kontrola banku nad realizacją programów wdrożeniowych.

Do badania rynków usług bankowych i potencjalnych konsumentów banki wykorzystują tradycyjne techniki marketingu przemysłowego, takie jak typologia i segmentacja (segmentacja rynku, segmentacja geograficzna, segmentacja demograficzna, segmentacja psychograficzna, segmentacja geodemograficzna), a także działalność przeciwną do segmentacji – rynek zbiór.

Główną funkcją jest strategia marketingowa – wybór najlepszych sposobów realizacji celów banku za pomocą marketingu (Denis Shevchuk). Podobnie jak wszystkie inne przedsiębiorstwa komercyjne, banki muszą określać swój rozwój na podstawie określonych celów końcowych, które sobie wyznaczyły. Sformułowanie szczegółowych celów banku jest niezwykle ważne, ponieważ nadaje jasny kierunek wszystkim działaniom banku na rynku i sprawia, że wszystkie prywatne decyzje banku w różnych sprawach są bardziej efektywne i spójne. Sformułowanie celów banku jest również ważne z punktu widzenia wyjaśniania pracownikom, akcjonariuszom i klientom głównych celów i działań banku. Aby osiągnąć wyznaczone cele, każdy bank opracowuje własną strategię. Banki o złożonej strukturze organizacyjnej i rozbudowanej sieci oddziałów nie mogą ograniczać się do jednej strategii satysfakcjonującej wszystkie poziomy ich organizacji, ale tworzą piramidę powiązanych ze sobą strategii: skonsolidowana strategia banku – strategia banku regionalnego – strategia oddziału – specyficzna strategia sprzedaży. Prawidłowo opracowana i jasno sformułowana strategia jest podstawą do skoordynowanych działań wszystkich departamentów banku, wymiany informacji itp. Opracowana i przyjęta do realizacji przez bank strategia musi być stale analizowana przez bank pod kątem zgodności z celami i określonymi praktycznymi zadania banku.

Prawie wszystkie banki mają własną strategię marketingową, ale nie w każdym banku przybiera ona oficjalne formy, jest jasno sformułowana i sprowadzona na wszystkie poziomy. Strategia banku powinna dostarczać odpowiedzi na pytania: jak bank zamierza osiągnąć cel? Na jakie rynki jest skierowany? Jak ma się dostać na te rynki? Jakie usługi zaoferuje rynkowi?

Istota i funkcje zarządzania bankowością

Zarządzanie jest nauką o najbardziej racjonalnym systemie organizacji i zarządzania. Zarządzanie bankowe ma pewną specyfikę, ze względu na charakter działań tego podziału społecznego podziału pracy. Bank działa jako rodzaj przedsiębiorstwa biznesowego (Denis Shevchuk).

Istotą zarządzania bankowego jest: zapewnienie efektywnego kosztowo działania banku jako podmiotu gospodarczego na rynku pieniężnym; zapewnienie płynności bilansu banku jako gwarancji wiarygodności banku, przestrzegania interesów wierzyciela i deponenta; maksymalne zaspokojenie potrzeb klientów w zakresie wolumenu, struktury i jakości świadczonych przez bank usług, które determinują czas trwania i stabilność relacji biznesowych; połączenie udanego rozwiązania problemów produkcyjnych, handlowych i społecznych tego zespołu; stworzenie efektywnego systemu szkolenia, przekwalifikowania i stażu specjalistów, pozwalającego w pełni wykorzystać ich potencjał.

Zgodnie z tymi celami zarządzanie bankowością koncentruje się na realizacji szeregu wskaźników ilościowych, jakościowych i społecznych.

Wskaźniki ilościowe istotne dla wszystkich obszarów zarządzania bankowością. Liczba klientów banku i ich rachunków, wielkość depozytów, inwestycji kredytowych, inwestycji; wolumen transakcji i usług wykonywanych przez bank - to tylko niektóre wskaźniki służące do analizy i oceny ogólnej wydajności.

Wskaźniki jakości można podzielić na kilka typów. Pierwsza grupa to wskaźniki dochodów i wydatków banku. Z ich pomocą zarządzana jest rentowność banku. Druga grupa obejmuje wskaźniki tempa rotacji środków, złożoność kosztów transakcji, szybkość przetwarzania dokumentów. Trzecia grupa obejmuje wskaźniki stopnia zaspokojenia żądań klientów pod względem wielkości, struktury i jakości usług świadczonych przez bank. Obejmuje to również zdolność banku do zapewnienia poufności negocjacji biznesowych, bezpieczeństwa informacji.

Wskaźniki społeczne scharakteryzować rozwój przygotowania zawodowego członków zespołu, ich stosunek do pracy, stopień rozwiązania problemów społecznych.

Do funkcji zarządzania bankowego należy również spełnienie wymagań państwa wobec banków w celu ochrony interesów właścicieli depozytów gotówkowych i depozytów. Oprócz takich przepisów istnieje szereg norm i regulacji obligatoryjnych mających na celu zapewnienie płynności instytucji kredytowych, co oznacza, że istnieją pewne ograniczenia niezależności podejmowania decyzji ze względu na przestrzeganie obowiązujących norm i regulacji oraz konieczność szukania przez menedżerów w ciągle zmieniających się warunkach rynku pieniężnego sposobów zapewnienia płynności banku.

Doradztwo kredytowe, inwestycyjne i finansowe

Doradztwo kredytowe - świadczenie usług doradczych w zakresie pozyskiwania finansowania kredytowego i inwestycyjnego dla osób prawnych i osób fizycznych.

Zakres problemów rozwiązywanych przez doradztwo jest dość szeroki. A specjalizacja firm świadczących usługi doradcze może być różna: od wąskiej, ograniczonej do jednego obszaru usług konsultingowych (np. audyt), do najszerszej, obejmującej pełen zakres usług w tym obszarze. W związku z tym każdy specjalista (lub każda firma) działająca w tej dziedzinie nadaje pojęciu konsultingu swój własny sens i nadaje mu własny odcień, wyznaczony kierunkiem działania konkretnej firmy.

Doradztwo kredytowe, według Szewczuka Denisa Aleksandrowicza, to nowy rodzaj biznesu, który dziś aktywnie się rozprzestrzenia. Biorąc pod uwagę stale rosnące zainteresowanie naszych klientów środkami pozyskiwanymi z zewnątrz na rozwój biznesu, powstała obiektywna potrzeba rozwoju tego typu usługi, jaką jest doradztwo kredytowe.

Według Denisa Shevchuka, zastępcy dyrektora generalnego, wiceprezesa „Credit Broker INTERFINANCE” (POŻYCZKI HIPOTECZNE * DLA FIRM), Strona internetowa: http://www.deniskredit.ru, poszerza się również oferta różnych programów kredytowych banków. Każdy z nich nie tylko oferuje klientowi specjalne warunki, ale wymaga od niego dostarczenia kompletnie określonego kompletu dokumentów i gwarancji. Potencjalnemu pożyczkobiorcy coraz trudniej jest samodzielnie poruszać się w tym obszarze i coraz łatwiej się w tym nurcie zagubić.

Spróbujmy zdefiniować doradztwo w najszerszym tego słowa znaczeniu.

Doradztwo to rodzaj działalności intelektualnej, której głównym zadaniem jest analiza, uzasadnienie perspektyw rozwoju i wykorzystania innowacji naukowych, technicznych, organizacyjnych i ekonomicznych z uwzględnieniem tematyki i problemów Klienta.

Doradztwo rozwiązuje kwestie zarządzania, ekonomiczne, finansowe, inwestycyjne działalności organizacji, planowania strategicznego, optymalizacji ogólnego funkcjonowania firmy, prowadzenia działalności gospodarczej, badania i prognozowania rynków zbytu, ruchów cen itp. Innymi słowy doradztwo to wszelka udzielona pomoc przez zewnętrznych konsultantów w rozwiązaniu konkretnego problemu.

Głównym celem doradztwa jest poprawa jakości zarządzania, zwiększenie wydajności firmy jako całości oraz zwiększenie indywidualnej produktywności każdego pracownika.

Kiedy klienci zwracają się o pomoc do firmy konsultingowej?

Zgodnie z powszechnym przekonaniem, z usług konsultantów zewnętrznych korzystają głównie i przede wszystkim te organizacje, które znajdują się w krytycznej sytuacji. Jednak pomoc w sytuacjach krytycznych nie jest bynajmniej główną funkcją doradztwa. W jakich przypadkach i kto zwraca się o pomoc do firmy konsultingowej?

Po pierwsze, w przypadkach, gdy przedsiębiorstwo o wiarygodnym statusie planuje restrukturyzację całego systemu, związaną albo z rozbudową, albo ze zmianą formy własności, albo z radykalną zmianą spektrum działalności przedsiębiorstwa i reorientacją na bardziej obiecujące i/lub dochodowe obszary biznesowe.

Po drugie, w przypadkach, gdy przedsiębiorstwo o wiarygodnym statusie, w celu ugruntowania swojej pozycji na rynku i stworzenia niezbędnego wizerunku w oczach potencjalnych partnerów, korzysta z usług doradcy (np. audytora), przeprowadza audyt swojej działalności (np. audyt), a następnie upublicznia jego wyniki.

Po trzecie, w przypadku gdy przedsiębiorstwo znajduje się w sytuacji krytycznej (lub wręcz na skraju upadku) i nie jest w stanie samodzielnie wyjść z tej sytuacji ze względu na brak doświadczenia i wewnętrznych zasobów umożliwiających adekwatną i terminową reakcję na zaistniałe obecna sytuacja. Usługi konsultanta (firmy konsultingowej) mają w tym przypadku charakter doradztwa kryzysowego.

Profesjonalne usługi doradcze są świadczone w Rosji od ponad dziesięciu lat. Mimo tak długiego czasu, wśród potencjalnych konsumentów usług doradczych nie było jeszcze jasnego zrozumienia, dlaczego warto zapraszać konsultantów i czy w ogóle należy ich zapraszać. Powodem tego jest w dużej mierze niedostateczne zrozumienie tego, co konsultanci mogą, a czego nie mogą robić, kiedy warto ich zaprosić i jakie są warunki niezbędne do udanej współpracy z konsultantami.

Według Denisa Aleksandrovicha Shevchuka głównym zadaniem konsultantów jest pomoc klientom w rozwiązywaniu ich problemów menedżerskich.

Mogą rozwiązać ten problem na kilka sposobów:

▪ Znajdź problem i zaproponuj rozwiązania. W sytuacji, gdy klient zdaje sobie sprawę, że ma problem, ale nie jest w stanie określić, czym dokładnie jest, jakie są jego prawdziwe przyczyny, konsultanci mogą przeanalizować sytuację i zidentyfikować problem oraz przyczyny jego wystąpienia, a także opracować i zaproponować sposoby klienta na rozwiązanie tego problemu. Jest to tak zwane doradztwo eksperckie, podczas którego całą pracę nad identyfikacją i rozwiązaniem problemu wykonują sami konsultanci.

▪ Pomóż klientowi samodzielnie znaleźć problem i określić sposoby jego rozwiązania. Zdarzają się sytuacje, gdy klient jest gotowy zidentyfikować problem i go rozwiązać, ale brakuje mu wsparcia metodologicznego, aby skutecznie zrealizować swoje zamierzenia. Następnie konsultanci mogą zapewnić klientowi wsparcie metodologiczne i towarzyszyć mu przez całą drogę od zidentyfikowania problemu do jego rozwiązania.

Takie podejście nazywamy konsultingiem procesowym, czyli doradztwem w trakcie czynności zarządczych klienta.

▪ Naucz klienta, jak znajdować i rozwiązywać problemy. Stworzenie w kliencie systemu wiedzy praktycznej, mechanizmu, który pozwala mu odtąd znajdować i rozwiązywać swoje problemy, to istota trzeciego podejścia, zwanego doradztwem edukacyjnym.

Dzięki takiemu podejściu konsultant nie uczestniczy bezpośrednio w procesie wyszukiwania i rozwiązywania problemów, a jedynie szkoli klienta i sprawdza poprawność „pracy domowej”.

W praktyce wszystkie trzy podejścia często się przecinają i uzupełniają. Nacisk zmienia się w zależności od tego, czego klient najbardziej potrzebuje: znaleźć dla niego rozwiązanie problemu, pomóc mu rozwiązać problem lub nauczyć się, jak go rozwiązać.

Określenie zakresu tej potrzeby, a także potrzeby zaangażowania konsultantów w ogóle, zależy od wielu czynników:

▪ Czas. Z reguły każdy problem wprowadza własne ograniczenia czasowe. W zależności od tego, ile czasu jest dostępnego na rozwiązanie konkretnego problemu, dokonuje się wyboru na korzyść jednego lub drugiego podejścia. Zazwyczaj doradztwo eksperckie jest najszybszym sposobem rozwiązania problemu, jeśli zaproszony konsultant ma sprawdzone metody rozwiązywania takich problemów.

▪ Zasoby pracy. Każdy problem wymaga zasobów pracy włożonych w jego rozwiązanie. Gdy skala problemu jest wystarczająco duża, przydzielenie osób, które będą skupione wyłącznie na jego rozwiązaniu, może być dość trudne, biorąc pod uwagę, że wszyscy pełnoetatowi pracownicy klienta mają swoje codzienne obowiązki w ramach bieżąca działalność. Jednocześnie zatrudnienie i utrzymanie specjalnej kadry specjalistów na wypadek każdego problemu, jak czasami wolą robić niektóre firmy, jest nieopłacalne ekonomicznie.

Konsultanci w tym przypadku stanowią dodatkową siłę roboczą, która jest dostępna w razie potrzeby i usuwana, gdy potrzeba minie.

▪ Pieniądze. Zatrudnianie konsultantów wiąże się z kosztami. W zależności od tego, jakie zasoby finansowe klient może przeznaczyć na rozwiązanie problemu, wybiera się jedno lub drugie podejście doradcze. Z reguły doradztwo szkoleniowe jest najtańszym sposobem rozwiązania problemów, jeśli klient dysponuje niezbędnymi zasobami pracy i czasem na ich przeszkolenie.

▪ Wiedza. Poziom specjalistycznej wiedzy jest czynnikiem nie mniej krytycznym niż czas i pieniądze. Oczywiście wiedzę można zdobyć poprzez samokształcenie.

Jednak stopień utrwalenia wiedzy i umiejętności jej praktycznego zastosowania będzie w tym przypadku inny. To nie przypadek, że skuteczność kształcenia w trybie stacjonarnym jest wyższa niż w przypadku kształcenia na odległość. Ponadto samokształcenie to uczenie się na własnych błędach, a przyciągając konsultantów można uczyć się od innych.

▪ Obiektywizm. Konsultant zapewnia niezależne, zewnętrzne spojrzenie na problemy Klienta. Dzięki swojej niezależności jest wolny od stereotypów i uprzedzeń, które Klient nabył na przestrzeni lat swojej działalności, a które same w sobie często są źródłem problemów. Konsultant może zadawać pytania, o których klient sam nie myśli, bo ze względu na utrwalone przyzwyczajenia nie uważa ich za pytania. Wreszcie konsultant jest osobą bezinteresowną w tym sensie, że jego jedynym interesem jest najskuteczniejsze rozwiązanie rzeczywistych problemów klienta i nie ma on żadnych własnych interesów w obrębie tych problemów.

Należy również zauważyć, czego konsultant nie może lub nie powinien robić dla klienta i dlaczego nie powinien być zapraszany (na przykład INTERFINANCE, www.denisshevchuk.narod.ru, www.interfinance.ru):

▪ Podejmowanie decyzji. Konsultant co do zasady nie może podejmować decyzji za klienta. Klient sam jest odpowiedzialny za swój biznes, odpowiedzialny wobec właścicieli, wykonawców, personelu i siebie samego i to on podejmuje ostateczne decyzje. Konsultant jedynie proponuje możliwe rozwiązania, podaje rekomendacje dotyczące optymalnego rozwiązania, ale sam nie podejmuje decyzji.

▪ Igranie z prawem. Konsultant nie może i w żadnym wypadku nie powinien dawać klientowi rekomendacji sprzecznych z obowiązującymi przepisami. Każda rekomendacja, której realizacja wprowadza Klienta w konflikt z prawem, stanowi zagrożenie dla biznesu Klienta i sama w sobie stwarza poważny problem.

Tym samym doradca nie może i nie powinien, rozwiązując niektóre problemy klienta, stwarzać mu inne, czasem poważniejsze problemy - problemy z prawem.

▪ Udział w konfliktach. Konsultant nie może i nie powinien uczestniczyć w wewnętrznych konfliktach klienta. Wyjątkowo nieetyczną sytuacją jest sytuacja, gdy część kadry kierowniczej klienta zaprasza konsultantów w celu „obalenia” innych. Konsultant musi zawsze wznieść się ponad konflikty osobiste lub grupowe, działać jako niezależny arbiter i szukać rozwiązań korzystnych dla firmy jako całości, a nie dla pojedynczych osób lub grup osób.

▪ Wyniki formalne. Celem pomocy doradczej jest rozwiązanie problemów Klienta, a nie napisanie raportu z konsultacji. Zadaniem konsultanta nie powinno być tworzenie pięknych w formie i pustych w treści raportów, „opaków po cukierkach”, które służą pozorom przydatnych działań zarządczych. Nie należy zatem zapraszać konsultanta do napisania takiego raportu, który będzie następnie przechowywany w szufladzie biurka i co jakiś czas wyjmowany do ekspozycji – jest to zbyt kosztowny i nieuzasadniony sposób na zrobienie wrażenia.

Na podstawie powyższego można sformułować przypadki, w których konieczne jest zaproszenie konsultantów. Najogólniej mówiąc, konsultanci powinni być wzywani, gdy pojawia się problem menedżerski, który klient chce rozwiązać. Jednak udział konsultanta jest szczególnie skuteczny w typowych sytuacjach wymienionych poniżej:

▪ Gdy problem jest złożony i ma charakter systemowy. Jeżeli skala problemu jest na tyle duża, że aby go rozwiązać konieczne są radykalne, kompleksowe zmiany w systemie zarządzania i zasadach budowania biznesu, najlepiej zaprosić zewnętrznych ekspertów, którzy wniosą świeże pomysły i zapewnią niezbędne zasoby pracy. Rozwiązywanie złożonych problemów zwykle wymaga znacznej pracy i specjalistycznej wiedzy.

▪ Gdy problem ma charakter jednorazowy i sytuacyjny. Jeśli klient staje przed problemem, który wynika ze splotu specyficznych okoliczności i nie ma charakteru powtarzającego się, rutynowego, a także wymaga szybkiego rozwiązania, skuteczniejsze jest nie tworzenie wewnętrznej zdolności organizacyjnej do jego rozwiązania, ale przeprowadzić jednorazowe zaproszenie do konsultantów. Jednocześnie zapraszanie konsultantów do rozwiązywania rutynowych, codziennych zadań, czyli prowadzenia bieżących działań zarządczych, jest nieskuteczne.

▪ Kiedy istnieją różnice w poglądach na temat problemu i sposobów jego rozwiązania w ramach kierownictwa klienta lub pomiędzy kierownictwem a właścicielami. W tej sytuacji konsultanci są optymalnym niezależnym arbitrem, potrafiącym obiektywnie ocenić problem i zaproponować obiektywnie uzasadnione sposoby jego rozwiązania.

▪ Rozwiązanie problemu może mieć poważne konsekwencje, w tym strategiczne, finansowe lub społeczne. Jest to sytuacja podobna do poprzedniej, z tą tylko różnicą, że w tym przypadku koszt rozwiązania problemu i związana z nim odpowiedzialność są dość wysokie. Dlatego kierownictwo klienta może wymagać niezależnego wsparcia eksperckiego w celu zidentyfikowania i rozwiązania problemu. Czasami jest to sposób, w jaki klient może podzielić się odpowiedzialnością z konsultantem, nie w zakresie podjęcia decyzji, ale jej opracowania.

Mogą zaistnieć inne sytuacje, kiedy lepiej zaprosić konsultanta. Wspólne kryteria dla wszystkich z nich to:

▪ Obecność problemu;

▪ Brak czasu lub zasobów ludzkich do rozwiązania problemu;

▪ Brak specjalistycznej wiedzy umożliwiającej rozwiązanie problemu;

▪ Problem wysokiej ceny.

Nie trzeba mówić, że zaproszony konsultant musi być sumiennym profesjonalistą – jest to warunek konieczny. Istnieje jednak szereg fundamentalnych czynników, które decydują o sukcesie interakcji klienta z konsultantami:

▪ Prawidłowy dobór konsultanta. Żaden konsultant nie może wiedzieć wszystkiego. Niektórzy konsultanci są dobrzy w rozwiązywaniu określonych typów problemów, inni są dobrzy w rozwiązywaniu innych.

Dlatego wybór odpowiedniego konsultanta do konkretnego problemu jest niezwykle ważny. Należy pamiętać, że znana nazwa nie zawsze gwarantuje prawidłowy wybór. Jest wielu wysoce wyspecjalizowanych i po prostu niejasnych konsultantów, o których klient może nie wiedzieć, dopóki nie napotka problemu wymagającego ich udziału. Najważniejszą rzeczą jest tutaj ocena metodologii i praktycznego doświadczenia, które konsultant oferuje w celu rozwiązania problemów klienta.

▪ Komunikacja. Konsultant i klient muszą posługiwać się podobnymi ramami koncepcyjnymi, czyli innymi słowy mówić tym samym językiem. W przeciwnym razie może dojść do sytuacji, w której konsultant, korzystając ze swoich narzędzi analitycznych, będzie w stanie zidentyfikować problem i znaleźć sposoby na jego rozwiązanie, ale klient może nie zrozumieć rekomendacji konsultanta. Dlatego konieczne jest wcześniejsze uzgodnienie znaczenia tych pojęć i terminów używanych zarówno przez klienta, jak i konsultanta.

▪ Poziom szkolenia. Zalecenia są skuteczne tylko wtedy, gdy zostaną wdrożone. Aby jednak skorzystać z zaleceń konsultanta, klient czasami musi przejść odpowiedni minimalny poziom przeszkolenia. Tak jak realizacja nawet szczegółowego procesu technologicznego wymaga pewnego poziomu wyszkolenia technicznego, tak realizacja najbardziej szczegółowych zaleceń zarządczych wymaga pewnego poziomu wyszkolenia menedżerskiego. Jeśli pojawi się taki problem, należy podjąć dodatkowe środki, aby zapewnić takie przygotowanie.

▪ Zrozumienie celów i zadań. Zdarzają się sytuacje, gdy klient nie jest pewien, czego dokładnie chce, ale jest zdeterminowany, aby to osiągnąć. Prowadzi to zwykle do najpoważniejszych problemów w interakcji klienta z konsultantem. Dlatego konieczne jest wspólne ustalenie celów i zadań, a dopiero potem rozpoczęcie pracy.

Tak więc na drugą część pytania postawionego w tytule artykułu można odpowiedzieć w następujący sposób: w każdym przypadku trzeba się uczyć – wiedza nigdy nie zaszkodzi, nawet jeśli (można powiedzieć – zwłaszcza jeśli) zaproszeni zostaną konsultanci (za pomocą przykład INTERFINANCE, www.denisshevchuk.narod.ru, www.interfinance.ru).

Zdaniem Denisa Shevchuka, Zastępcy Dyrektora Generalnego, Wiceprezesa INTERFINANCE Credit Broker (POŻYCZKI * BIZNESOWE) samo szkolenie, bez praktycznego zastosowania zdobytej wiedzy, jest niewiele warte. Kiedy ostatni raz któryś z czołowych menedżerów przedsiębiorstw miał okazję uczestniczyć w poważnym kursie edukacyjnym? A jaka część zdobytej przez nich wiedzy jest dziś faktycznie stosowana w codziennej praktyce zarządzania? W pracy z konsultantami, niezależnie od rodzaju konsultacji, wiedza jest bezpośrednio ucieleśniana w działaniach praktycznych lub odwrotnie, zdobywana w procesie rozwiązywania konkretnych problemów.

W każdym razie decyzja w sprawie pierwszej części pytania – czy zaprosić konsultantów czy nie – pozostaje w gestii klienta. Konsultanci, jak zawsze, mogą udzielić tylko niezbędnych zaleceń, co zostało zrobione w tym artykule.

Zdaniem Denisa Shevchuka, Zastępcy Dyrektora Generalnego, Wiceprezesa INTERFINANCE Credit Broker (POŻYCZKI HIPOTECZNE * KREDYTY DLA FIRM) usługa pozyskania finansowania od instytucji kredytowych jest pożądana wśród przedsiębiorstw realizujących projekty inwestycyjne, których koszt znacznie przewyższa koszt realizowanych projektów wcześniej, a także przy braku własnego doświadczenia w udzielaniu kredytów bankowych (www.deniskredit.ru).

Realizacja takich projektów może obejmować plan pracy mający na celu zwiększenie atrakcyjności inwestycyjnej przedsiębiorstwa jako Kredytobiorcy.

Zespół konsultantów, w skład którego wchodzą zdywersyfikowani wysoko wykwalifikowani specjaliści (finansiści, prawnicy, ekonomiści, marketerzy itp.) może zapewnić klientowi pełen zakres usług - od przygotowania biznesplanu po znalezienie i zidentyfikowanie źródła finansowania (bank, firma inwestycyjna, fundusz inwestycyjny, inwestorzy prywatni itp.) w celu pomocy przedsiębiorstwom i organizacjom - potencjalnym kredytobiorcom - w przygotowaniu dokumentów do uzyskania kredytu, wyborze form i metod kredytowania, wyszukiwaniu inwestorów i aranżowaniu finansowania.

Usługi i produkty doradcze oferowane przez Agencję Kredytową (pośrednika kredytowego) są jak najbardziej zbliżone do wymagań inwestorów – banków i innych instytucji kredytowych oraz firm inwestycyjnych.

Aktywnie współpracując z różnymi bankami, Agencja kredytowa oferuje klientom organizację finansowania - poszukiwanie i wybór banków do kredytowania projektów inwestycyjnych, finansowania rozwoju produkcji, jej reorganizacji i wyposażenia technicznego, a także pozyskiwania kredytów na uzupełnienie kapitału obrotowego.

W ramach usługi Doradztwo kredytowe oferujemy obsługę procedury uzyskania kredytu, a mianowicie:

▪ ogólne zapoznanie się z rynkiem kredytowym w Moskwie

▪ udzielanie informacji i wybór najbardziej optymalnego programu kredytowego i banku

▪ pomoc w zebraniu i przygotowaniu pakietu dokumentów do uzyskania kredytu

▪ uzgodnienie pakietu dokumentów z bankiem i złożenie wniosku o kredyt

Ubiegając się o konsultację kredytową, nie tylko zaoszczędzisz cenny czas poświęcony na poszukiwanie odpowiedniego programu, ale także uzyskasz najbardziej wiarygodne informacje o banku i warunkach uzyskania kredytu, które często znacznie odbiegają od tych, które zapewnia bank dla w celach reklamowych.

Kredytowanie przedsiębiorstw, zdaniem pracowników brokerów kredytowych, pomimo niestabilnego stanu gospodarki, wiąże się z możliwością podjęcia przez niektóre banki decyzji w krótkim czasie (od 1 do 10-15 dni), przed otwarciem konta, rozliczeniem zarządczym (nieoficjalne ) raportowanie, grupa spółek. Kryzysy nie są przeszkodą, jeśli skorzystasz z porad profesjonalistów.

Mimo kryzysu w rosyjskiej gospodarce większość ekspertów od kredytów dla biznesu zgadza się, że ten sektor bankowy w Rosji będzie się rozwijał.

Przyjrzyjmy się szczegółowo obecnie istniejącym możliwościom finansowania biznesu.

Osoby prawne:

Wszystkie rodzaje pożyczek, w tym:

▪ kredyt w rachunku bieżącym (pożyczka niezabezpieczona pod obrót, do 50% średniomiesięcznych wpływów na konto od kontrahentów zewnętrznych, z wyłączeniem płatności na rzecz nas samych w ramach grupy spółek);

▪ pożyczka na uzupełnienie kapitału obrotowego;

▪ pożyczka na rozwój biznesu;

▪ kredyt na zakup firmy;

▪ kredyt na zakup nieruchomości (w tym hipoteka komercyjna);

▪ kredyt na zakup sprzętu;

▪ pożyczka na pokrycie braków gotówkowych;

▪ linia kredytowa;

▪ faktoring;

▪ leasing;

▪ pożyczanie lombardów;

▪ gwarancje bankowe.

▪ inwestycje w rosyjskie przedsiębiorstwa (w tym inwestycje w nowe spółki (do roku) w Moskwie).

Aplikowanie do pośredników kredytowych, którzy mają doświadczenie w pracy na etacie w bankach (najlepiej na wyższych stanowiskach w wyspecjalizowanych pionach), pozwala na przeprowadzenie ekspresowej analizy sprawozdań finansowych i potencjalnej zdolności kredytowej, zwiększenie maksymalnych limitów kredytowych (kwot), optymalizację opodatkowania, zwiększenie atrakcyjności kredytowej i przyspieszenia rozpatrzenia wniosków, zyskaj możliwość priorytetowego preferencyjnego rozpatrywania wniosków w bankach.

Dla przedsiębiorców indywidualnych:

▪ pożyczka;

▪ linia kredytowa.

Czynniki korygujące (dyskonto) stosowane w ramach programów kredytów dla przedsiębiorstw (Według zastępcy dyrektora generalnego Denisa Aleksandrowicza Szewczuka):

Obiekty nieruchomości (budynki, budowle, poszczególne lokale w budynku, niedokończona struktura kapitałowa): nie więcej niż 0,8.

Wyposażenie: nie więcej niż 0,7.

Przedmiotem zastawu może być sprzęt biurowy i komputerowy, a także majątek osobisty osób fizycznych. Wycenę zastawu sprzętu biurowego, komputerowego, majątku osobistego przeprowadza rzecznik kredytowy na podstawie oględzin, studium dokumentacji i informacji o wartości rynkowej podobnych przedmiotów oraz zastosowania współczynnika korygującego nie większego niż 0,6 do wartości wartość rynkowa.

W przypadku zastawu wyposażenia można brać pod uwagę pawilony handlowe (rejestrowane jako konstrukcje tymczasowe) wraz z wyposażeniem technologicznym, produkcyjnym itp. Ich wartość zabezpieczenia ocenia się, stosując współczynnik korygujący nie większy niż 0,6 do wartości rynkowej.

Pojazdy: nie więcej niż 0,7.

Towary w obrocie (towary, wyroby gotowe itp.): nie więcej niż 0,6.

W przypadku towarów znajdujących się w obrocie, co do zasady, za wartość rynkową przyjmuje się cenę nabycia tych towarów przez zastawcę bez VAT (w przypadku towarów zakupionych)/koszt wytworzenia towarów (w przypadku towarów własnej produkcji). Jednocześnie kwestia konkurencyjności tej ceny na rynku musi zostać zbadana przez urzędnika kredytowego.

Przed przyjęciem nieruchomości na zastaw, urzędnik ds. kredytów, odwiedzając miejsce prowadzenia działalności, przeprowadza kontrolę i weryfikację faktycznej dostępności nieruchomości, zgodności z danymi ilościowymi i asortymentowymi (wg rodzaju i cech rodzajowych), sprawdza dostępność dokumentów potwierdzających własność. Przy zastawianiu towarów znajdujących się w obrocie należy sprawdzić certyfikaty zgodności (wybiórczo, ale nie mniej niż 10 pozycji).

Kwota pożyczki = kwota zabezpieczenia * dyskonto

Kwota zabezpieczenia to płynna wartość rynkowa (którą można szybko sprzedać, zwykle nieco poniżej normalnej wartości rynkowej).

MINIMALNE TERMINY ROZPATRYWANIA WNIOSKÓW: od 1-5 dni do miesiąca.

ELASTYCZNE PODEJŚCIE DO KOLORÓW: do 1000000 XNUMX XNUMX rubli bez zabezpieczenia, pożyczki z częściowym zabezpieczeniem. Wszelkie nieruchomości płynne (w tym zakupiony sprzęt i nieruchomości) są akceptowane jako zabezpieczenie innych kredytów. DUŻY ZAKRES SUMY.

PODSTAWOWE WYMAGANIA DLA POŻYCZKOBIORCY:

Obecność stabilnego i rentownego biznesu z okresem faktycznego istnienia co najmniej 6 miesięcy jest obowiązkowa.

Termin oficjalnej rejestracji firmy wynosi co najmniej 6 miesięcy.

Brak negatywnej historii kredytowej. Brak faktów niewypełnienia zobowiązań.

PODSTAWOWE WYMAGANIA DLA WŁAŚCICIELA BIZNESU:

Obywatelstwo Federacji Rosyjskiej.

Wiek - od 25 do 60 lat włącznie (w przypadku mężczyzn poniżej 28 roku życia sprawa rozstrzygana jest z władzami poboru).

Brak rejestru karnego.

Brak negatywnej historii kredytowej.

Przedstawiciele biznesu mają dziś wystarczający wybór wśród banków, które są gotowe dawać „pieniądze na wzrost” i wspierać różne projekty biznesowe. Przedsiębiorcy muszą jedynie dobrze zrozumieć warunki i oprocentowanie, aby wybrać dla siebie najkorzystniejszy program pożyczkowy.

Przedsiębiorców często interesuje pytanie: czy możliwość uzyskania pożyczki jest uzależniona od formy prawnej, w jakiej zarejestrowana jest mała firma. Na przykład wielu jest przekonanych, że w bankach panuje uprzedzenie dotyczące „indywidualnych przedsiębiorców”, o pożyczkę w tej formie własności jest znacznie trudniej niż np. spółce z ograniczoną odpowiedzialnością (LLC).

Jednak to ustawienie jest dalekie od rzeczywistości: w przypadku banków poważnie zaangażowanych w udzielanie pożyczek małym i średnim przedsiębiorstwom status prawny organizacji nie wpływa ani na liczbę dokumentów do uzyskania pożyczki, ani na oprocentowanie lub udzielanie pożyczek. wszystkich przedstawicieli tego sektora gospodarki, działania podlegają tym samym wymogom.

Niektóre banki mają ograniczenia dotyczące innych parametrów, na przykład udziału kapitału zagranicznego, ale forma własności firmy nie ma znaczenia. Istnieje jednak ograniczenie dla osób prawnych: udział państwa lub nierezydentów w kapitale zakładowym nie powinien przekraczać 49%.

Dokumenty wymagane do uzyskania kredytu dla małych i średnich przedsiębiorstw dotyczą głównie zarówno stanu prawnego, jak i sprawozdań finansowych. Na przykład w banku będą wymagać: zaświadczenie o rejestracji państwowej, zaświadczenie o rejestracji w urzędzie skarbowym, kopie paszportów indywidualnego przedsiębiorcy i poręczycieli, kopia rachunku zysków i strat za ostatnie dwie daty sprawozdawcze, kopie stron księgi przychodów i rozchodów na 6 miesięcy , zaświadczenia o obecności lub braku kredytów w bankach obsługujących.

Niezbędne jest również dostarczenie wyciągu z banków obsługujących z obrotów na rachunkach (obrót debetowych lub kredytowych) za poprzednie 12 miesięcy oraz informacji o obrotach miesięcznych. Dodatkowe dokumenty, o których dostarczenie często proszone są banki są bezpośrednio związane z działalnością firmy: kopie umów najmu lokali, kopie umów z nabywcami i dostawcami, kopie dokumentów potwierdzających własność oferowanej na zabezpieczenie nieruchomości (umowy, faktury, akty, dokumenty płatnicze, świadectwa majątkowe) i tak dalej.

Indywidualne podejście do każdego podmiotu prawnego można wytłumaczyć ogromną liczbą odmian parametrów małych i średnich przedsiębiorstw we współczesnej Rosji. Na uwagę analityków kredytowych wystawionych jest wszystko: od dokumentów organizacyjno-prawnych samego przedsiębiorstwa po umowy najmu lokali i rachunki za media. Jeżeli dokumenty są podzielone na grupy, to można wyróżnić dokumenty założycielskie, dokumenty finansowe, dokumenty potwierdzające własność nieruchomości przekazanej jako zabezpieczenie, a także dokumenty dodatkowe potwierdzające prowadzenie działalności. Warunki kredytowania przedsiębiorstw w każdym banku są inne.

Rozpatrzenie wniosku w bankach trwa od trzech dni roboczych do kilku tygodni, pod warunkiem dostarczenia kompletnego pakietu dokumentów, więc przedsiębiorstwa chcące otrzymać kredyt muszą z góry wziąć ten fakt pod uwagę. Często klienci narzekają, że banki długo rozpatrują ich wnioski, ale z praktyki mogę powiedzieć, że zazwyczaj tacy klienci nie postępują zgodnie z instrukcjami banku i nie wypełniają na czas wszystkiego, o co ich poproszą, tym samym opóźniając decyzję -tworzenie procesu na możliwość kredytowania.

Ze względu na koncentrację większości banków na „indywidualnym podejściu” do każdego kredytobiorcy-reprezentanta małych lub średnich przedsiębiorstw, przedsiębiorcy mają możliwość różnicowania oprocentowania. O pozyskaniu kredytu dla swojej firmy warto pomyśleć wcześniej i jak najwięcej współpracować z analitykami kredytowymi w kwestiach związanych z dokumentami: w tym przypadku możesz wybrać najkorzystniejsze dla firmy warunki kredytowania.

Znaczna oszczędność czasu, a nierzadko wiele innych kosztów, pozwolą na terminowe odwołanie się do pośredników kredytowych, ale tylko wtedy, gdy w kadrze takiej firmy wszyscy pracownicy wcześniej pracowali w bankach na wyższych stanowiskach. Mnogość tak zwanych „certyfikowanych brokerów”, którzy słuchali wykładów reklamowych w zwykłych firmach, poważnie dyskredytuje zawód pośrednika kredytowego. Najlepiej byłoby, gdyby im więcej banków pracował dla pośrednika kredytowego, tym lepiej.

Lista dokumentów dla Kredytobiorcy

1. Kwestionariusz - aplikacja w formie Banku.

2. Paszport (1) dla osób, które są:

▪ właściciele firm;

▪ strony transakcji (kredytobiorca, poręczyciele);

▪ menadżerowie (posiadający prawo pierwszego podpisu) podmiotów prawnych wchodzących w skład grupy kapitałowej Klienta.

Dla mężczyzn poniżej 28 roku życia dodatkowa kopia legitymacji wojskowej.

3. Zaświadczenie o rejestracji państwowej (3) (dokonanie wpisu do Jednolitego Państwowego Rejestru Osób Prawnych / EGRIP).

4. Zaświadczenie o rejestracji w urzędzie skarbowym (3).

5. Licencje (3) i/lub inne dokumenty uprawniające do wykonywania czynności.

6. Dokumenty składowe (3) (Artykuły i Memorandum). Dodatkowo, jeśli dotyczy: Decyzje o wprowadzeniu zmian i/lub uzupełnień do dokumentów założycielskich, a także zaświadczenia o państwowej rejestracji takich zmian i/lub uzupełnień.

7. Dokumenty potwierdzające własność (3) majątek osobisty właścicieli firm.

Dokumenty finansowe

1. Sprawozdawczość finansowa (podatkowa) (3) z pieczęcią lub pokwitowaniem pocztowym i opisem załącznika, potwierdzającego doręczenie do IMTS, według stanu na ostatni dzień sprawozdawczy (za ostatni okres sprawozdawczy).

1.1.

Bilans (formularz nr 1) i Raport o dochodach i stratach materialnych (formularz nr 2) lub

1.2.

Jednorazowe zeznanie podatkoweopłacony w związku ze stosowaniem uproszczonego systemu podatkowego, a także paragon (polecenie zapłaty) potwierdzający zapłatę jednorazowego podatku za ostatni okres, lub

1.3.

Zeznanie podatkowe za pojedynczy podatek od dochodu kalkulacyjnego za niektóre rodzaje działalności, a także paragon (polecenie zapłaty) potwierdzający zapłatę pojedynczego podatku za ostatni okres.

2. Księga przychodów i rozchodów (3) organizacje i/lub indywidualni przedsiębiorcy, którzy stosują uproszczony system opodatkowania lub są płatnikami UTII w ciągu ostatnich 3 miesięcy.

3. Dokumenty księgowe (wyciągi) zawierające informacje o wpływach do kasy oraz na rachunki rozliczeniowe w podziale na banki przez 6 miesięcy miesięcznie.

4. Podział należności i zobowiązań(1) nie później niż 1 dnia miesiąca, w którym złożono wniosek.

6. Certyfikat zaangażowania (1) w formie Banku nie później niż 1 dnia miesiąca, w którym został złożony wniosek.

7. Lista nieruchomości wykorzystywanych w pozycjach biznesowych i inwentaryzacyjnych(1) nie później niż 1 dnia miesiąca, w którym złożono wniosek.

Dokumenty potwierdzające działalność gospodarczą

1. Umowy (umowy) z głównymi dostawcami i konsumentami (3). Co najmniej 6 (co najmniej 3 z dostawcami i co najmniej 3 z konsumentami) z największymi kontrahentami pod względem rozliczeń.

2. Dokumenty potwierdzające prawo do korzystania z lokalu(3)(magazyn, biuro, punkty sprzedaży).

Formy składania dokumentów:

(1) Oryginał

(3) Kopia poświadczona przez organizację/indywidualnego przedsiębiorcę

Osoba odpowiedzialna Banku może dodatkowo zażądać innych dodatkowych dokumentów niezbędnych do podjęcia decyzji o udzieleniu kredytu.

Opcja finansowania działalności gospodarczej to pożyczka zabezpieczona mieszkaniem na dowolny cel, zasadniczo opcja hipoteczna. Dość często właściciele firm korzystają z tego produktu. Istnieją dwie opcje: hipoteka na mieszkanie i hipoteka na dom (domek).

Budynek mieszkalny będący przedmiotem zastawu musi spełniać następujące wymagania:

1.1. znajdować się w osadzie, na której terytorium znajdują się inne budynki mieszkalne nadające się do zamieszkania;

1.2. posiadać drogę dojazdową zapewniającą całoroczny dostęp do działki, na której znajduje się budynek mieszkalny, transportem samochodowym;

1.3. nadawać się do stałego zamieszkania;

1.4. mieć stałe zasilanie ze źródła zewnętrznego poprzez podłączoną sieć z organizacji energetycznej;

1.5. być wyposażone w system ogrzewania gazowego, parowego lub piecowego, a także doprowadzenie zimnej wody;

1.6. być w należytym stanie technicznym i nie mieć istotnych wad elementów konstrukcyjnych i wyposażenia inżynierskiego, które w konsekwencji mogą doprowadzić do wypadku w domu;

1.7. przejść ewidencję katastralną, przestrzegać planu kondygnacji wydanego przez organ przeprowadzający inwentaryzację techniczną nieruchomości, która jest ustalana na podstawie danych z operatu szacunkowego sporządzonego przez zawodowego rzeczoznawcę;

Działka będąca przedmiotem zastawu musi spełniać następujące wymagania:

▪ mieć dozwolone zastosowanie (przeznaczenie): do prac ogrodniczych, mieszkaniowych lub budowy domków letniskowych;

▪ wymagania określone w punktach 1.1., 1.2. i 1.9.

Ogólne wymagania. Przedmiotem zabezpieczenia mogą być zarówno Lokale Mieszkalne, na zakup których udzielono kredytu hipotecznego, jak i istniejące Lokale Mieszkalne.

1. Lokal Mieszkalny nie powinien być objęty aresztem ani zakazem, nie powinien być obciążony prawami osób trzecich, z wyjątkiem prawa pobytu, nie powinno być sporów dotyczących Lokalu Mieszkalnego. Jeżeli osoba, która nie jest jednym z właścicieli (zastawców) obciążonego hipoteką Lokalu Mieszkalnego, planuje być jedynym kredytobiorcą w ramach umowy kredytu, to należy żądać, aby jeden z właścicieli (zastawców) Lokalu Mieszkalnego był zaangażowany jako drugi kredytobiorca (współkredytobiorca).

2. Mieszkanie jest samodzielnym mieszkaniem lub samodzielnym budynkiem mieszkalnym na pobyt stały (domek lub bliźniak (kamienica)). Pomieszczenia mieszkania komunalnego mogą być zastawione tylko wtedy, gdy wszystkie pomieszczenia (lokalizacje) mieszkania komunalnego są zastawione na zabezpieczenie jednego kredytu, tj. łącznie zastawione pokoje (lokale) będą stanowiły jeden Lokal mieszkalny.

3. Lokal jest podłączony do systemów ogrzewania elektrycznego, parowego lub gazowego, które dostarczają ciepło do całego obszaru Lokalu Mieszkalnego lub posiada autonomiczny system podtrzymywania życia.

4. Mieszkanie posiada drzwi wejściowe, okna oraz dach (dla mieszkań na ostatnich kondygnacjach).

5. Przy udzielaniu kredytu zabezpieczonego istniejącym mieszkaniem Lokale mieszkalne nie będą przyjmowane jako zabezpieczenie w następujących przypadkach:

▪ Gdy właścicielami (jednym z właścicieli) Lokalu mieszkalnego są małoletnie dzieci;

▪ Gdy osoby niebędące członkami rodziny hipoteki są zameldowane w Lokalu Mieszkalnym na dłuższy okres (1 rok lub dłużej).

6. W przypadku, gdy jednym z właścicieli (zastawców) Lokalu Mieszkalnego jest osoba, która ukończyła 65 rok życia, umowa hipoteczna podlega obowiązkowi notarialnemu.

7. Budynek, w którym znajduje się przedmiot zastawu, musi spełniać następujące warunki i wymagania:

a) znajduje się w Moskwie lub regionie moskiewskim;

b) nie znajduje się w stanie awaryjnym;

c) nie mogą być zarejestrowane do poważnych napraw (jeżeli informacje są dostępne);

d) nie znajduje się w planach odbudowy lub rozbiórki (jeśli dostępne są informacje);

e) mieć fundament żelbetowy, kamienny lub ceglany;

f) amortyzacja budynku wybudowanego przed 1970 r. nie powinna przekraczać 70%.

8. Własność Lokalu Mieszkalnego musi być potwierdzona odpowiednimi dokumentami tytułowymi (zaświadczenie własności, zarejestrowana umowa sprzedaży Lokalu Mieszkalnego, umowa barterowa itp.), sporządzonymi zgodnie z wymogami obowiązującego prawa.

9. Dokumentacja techniczna (eksplikacja, plan piętra) musi być zgodna z danymi określonymi w USRR. W przypadku przemeblowania Lokalu Mieszkalnego bez stosownego zezwolenia, Lokal ten może zostać przyjęty w zastaw tylko pod warunkiem, że Zastawca zalegalizuje przebudowę w terminie 6 miesięcy od dnia zawarcia umowy hipotecznej (powstania hipoteki). z mocy prawa), a w przypadku braku możliwości zalegalizowania przebudowy, Zastawca zobowiązany jest w terminie 9 miesięcy od dnia zawarcia umowy hipotecznej (powstania hipoteki z mocy prawa) do wniesienia Lokalu mieszkalnego do stanu odpowiadającego danym określonym w dokumentacji technicznej.

10. Przy nabywaniu (obciążaniu hipoteką) oddzielnego domu mieszkalnego nabywana jest jednocześnie działka pod takim domem, wpisana w hipotekę. Własność działki musi być potwierdzona odpowiednimi dokumentami tytułowymi (zaświadczenie własności, zarejestrowana umowa kupna-sprzedaży gruntu, inna umowa), sporządzonymi zgodnie z wymogami obowiązującego prawa. Oryginał planu katastralnego działki należy dołączyć do dokumentu gruntu, który należy zastawić wraz z budynkiem mieszkalnym.

10.1. Jeżeli działka jest oddana w dzierżawę, to jednocześnie z domem należy również zastawić prawo dzierżawy do działki. Umowa dzierżawy działki musi być zawarta na okres nie krótszy niż okres trwania umowy pożyczki lub zawierać wskazanie przedłużenia umowy na nowy okres. Jeżeli umowa dzierżawy zawiera warunek uzyskania zgody wynajmującego na zastaw na prawach dzierżawy działki, to taka zgoda musi być uzyskana przed zawarciem umowy zastawu, jeżeli taki wymóg uzyskania zgody wynajmującego nie jest nie są sprzeczne z obowiązującym prawodawstwem.

10.2. Jeżeli kredytobiorca nie posiada prawa własności lub prawa dzierżawy działki gruntu znajdującej się pod Budynkiem Mieszkalnym, to przy użyczeniu pod zabezpieczenie istniejącego lokalu nieruchomość taka nie jest przyjmowana jako zabezpieczenie.

W przypadku kredytowania zabezpieczonego zakupionym mieszkaniem, Dom Mieszkalny może zostać przyjęty jako zabezpieczenie pod warunkiem, że sprzedający Dom Mieszkalny ma prawo do dzierżawy działki gruntu znajdującej się pod Domem Mieszkalnym.

Kryzys na amerykańskim rynku kredytów hipotecznych wywołał globalny kryzys na rynku pieniężnym. Wiele rosyjskich banków znalazło się w trudnej sytuacji. Brak środków finansowych i ich powszechny wzrost cen doprowadziły do niewystarczającego finansowania. W efekcie wyczerpały się zasoby finansowe szeregu banków przeznaczonych na udzielanie kredytów hipotecznych.

Ze względu na brak możliwości szybkiego uzupełnienia ich potencjału, wiele banków pospiesznie zaostrzyło warunki udzielania kredytów hipotecznych, a niektóre nawet chwilowo zrezygnowały z kredytów hipotecznych. Częstym zjawiskiem w dzisiejszej praktyce banków jest opóźnienie w rozpatrzeniu wniosku o kredyt bez wyjaśnienia przyczyn. Jednocześnie wielu kredytobiorców, którzy otrzymali już zgodę banku na udzielenie kredytu, stanęło w obliczu podwyższenia oprocentowania kredytu hipotecznego.

Problemy miały nie tylko same banki, ale także potencjalni kredytobiorcy, którzy z powodu nagłych awarii i opóźnień w udzielaniu kredytów zmuszeni byli zrezygnować z transakcji zakupu nieruchomości.

Nierzadko zdarza się, że kredytobiorcy, którzy otrzymali zgodę, czekają na swoje pieniądze przez dwa, trzy lub więcej miesięcy. W kontekście rosnących cen nieruchomości kilkumiesięczne opóźnienie prowadzi do znacznego wzrostu kosztu mieszkania.

Banki, które w mniejszym stopniu koncentrowały się na pożyczkach zagranicznych, polegając na własnych zasobach przy udzielaniu kredytów hipotecznych, kontynuują proces kredytowania kredytobiorców hipotecznych. Ogólnie rzecz biorąc, nadal wystarczająca liczba banków oferuje bardzo konkurencyjne warunki, ale podniosły oprocentowanie kredytów hipotecznych, znacznie zwiększyły wkład własny i zaostrzyły warunki kredytowania.

Pośrednik pożyczki jest zasadniczo prawnikiem finansowym. Możesz sam iść do sądu - albo możesz wynająć prawnika, możesz ściąć włosy w domu przed lustrem - albo możesz pójść do fryzjera specjalisty, ktoś sam naprawia kozaka - a ktoś oddaje swojego mercedesa do serwisu samochodowego . Błędem jest myślenie, że pośrednik pożyczkowy jest magikiem i rozdziela pożyczki dla wszystkich. Jeśli jest specjalistą, ma specjalistyczne wykształcenie wyższe (a nie tylko kursy) i doświadczenie w realnej pracy w pełnym wymiarze godzin w bankach (najlepiej w różnych i odpowiednich działach na wyższych stanowiskach, a nie tylko staże), to znacznie zwiększy prawdopodobieństwo pozytywnej decyzji kredytowej (czyli jak kompetentny prawnik zwiększy Twoje szanse w sądzie i przy przygotowywaniu dokumentów prawnych) oraz szybkość podejmowania decyzji.

Dodam, że w czasie kryzysu warto poświęcić swój wolny czas na samokształcenie, studiowanie literatury ekonomicznej i prawniczej. Pracownicy banku wpadają w złość, jeśli wnioskujący o kredyt nie potrafią czytać i pisać w kwestiach ekonomicznych i prawnych. Szerokie spojrzenie pozwala szybciej znaleźć wspólny język z bankierami, ponieważ bankowość od dawna uważana jest za jeden z najbardziej inteligentnych zawodów, niektórzy pracownicy mają 2-3 wyższe wykształcenie i stale podnoszą swoją wiedzę.

Jest wielu oszustów, którzy z reguły nie mają wcześniej nawet minimalnego doświadczenia w bankach, oferując gwarancję 100% uzyskania kredytu: jest to 100% oszustwo lub jawne przestępstwo, które w XNUMX% zostanie ujawnione prędzej lub później (z odpowiednimi konsekwencjami zarówno dla klienta, jak i fałszywego asystenta) . Jest to jasne dla każdego doświadczonego bankiera. W każdym banku kredyty gospodarcze i hipoteczne (a często także inne rodzaje kredytów) udzielane są po decyzji komitetu kredytowego, jest to organ kolegialny, natomiast klient jest wcześniej sprawdzany przez różne służby bankowe. Jedna osoba, nawet wielki szef (chyba, że jest to oczywiście właściciel banku) nie może z definicji podejmować takich decyzji samodzielnie, zwłaszcza pośrednik. Kompetentny pośrednik z pełnoetatowym doświadczeniem w bankach może znacznie zwiększyć prawdopodobieństwo zatwierdzenia - to już rzeczywistość, ale nigdy nie zagwarantuje XNUMX% kredytu. Jej rolą jest edukacja i lobbing. Pośrednictwo kredytowe jest przydatne dla każdego. Pośrednik z jednej strony upraszcza procedurę uzyskania kredytu dla klientów, z drugiej przyciąga do banków nowych „jakościowych” klientów.

Pośrednik pożyczkowy jest zasadniczo prawnikiem finansowym. Możesz sam iść do sądu - albo możesz wynająć prawnika, możesz ściąć włosy w domu przed lustrem - albo możesz pójść do fryzjera specjalisty, ktoś sam naprawia kozaka - a ktoś oddaje swojego mercedesa do serwisu samochodowego . Błędem jest myślenie, że pośrednik pożyczkowy jest magikiem i rozdziela pożyczki dla wszystkich. Jeśli jest specjalistą, ma specjalistyczne wykształcenie wyższe (a nie tylko kursy) i doświadczenie w realnej pracy w pełnym wymiarze godzin w bankach (najlepiej w różnych i odpowiednich działach na stanowiskach kierowniczych, a nie tylko staże), to znacznie zwiększy prawdopodobieństwo pozytywnej decyzji kredytowej (czyli jak kompetentny prawnik zwiększy Twoje szanse w sądzie i przy przygotowywaniu dokumentów prawnych) oraz szybkość podejmowania decyzji. Rabaty dla kupujących nasze książki (kup dowolną książkę wymienioną na stronie i uzyskaj rabat od 5 do 10%). Darmowe konsultacje telefoniczne. Jednocześnie klient często otrzymuje korzyści od banku w porównaniu do klienta z ulicy, to łatwo wytłumaczyć – obniżamy koszty obsługi klienta banku.

Współpracując z nami otrzymujesz dostęp do najlepszych ofert na rosyjskim rynku kredytowym. Współpracujemy z bankami, które faktycznie pożyczają, a nie tylko deklarują.

Nasi pracownicy posiadają doświadczenie w bankach na wyższych stanowiskach (m.in. top management, zarząd), wykształcenie ekonomiczno-prawne, autorzy książek i artykułów o tematyce ekonomicznej i prawnej w wiodących publikacjach. To odróżnia nas od konkurencji. Powierz swój biznes profesjonalistom! Wielu naszych konkurentów nie ma doświadczonych pracowników z banków, zwłaszcza tych z doświadczeniem menedżerskim w wyspecjalizowanych działach, ale zobowiązują się doradzać, a po wyższych cenach popełniać rażące błędy w dokumentach, pracować na strumieniu (może ktoś dostanie pożyczkę) ! Naszym zdaniem pośrednik pożyczkowy musi mieć doświadczenie w przyjmowaniu i promowaniu wniosków kredytowych (zarówno osób prawnych, jak i osób fizycznych) w bankach (a nie tylko znać ich nazwiska i posiadać wizytówki „zaprzyjaźnionych” bankierów, niektórzy bankierzy rozdają setki wizytówek) i znają wszystkie technologie od wewnątrz, a także wyższe wykształcenie ekonomiczne i prawnicze (nasi pracownicy mają 2-3 specjalistyczne wykształcenie wyższe).

Czas trwania prac uzależniony jest od rodzaju działalności Twojej firmy oraz wnioskowanej kwoty kredytu. Przypadki niestandardowe omawiane są indywidualnie.

Przyjmujemy oferty od banków, partnerów i inwestorów, pośredników w handlu nieruchomościami i innych brokerów. Stale poszerzamy listę produktów kredytowych.

Jaki jest powód sukcesu?

Po pierwsze, na wysokim poziomie zawodowym pracowników firmy.

Po drugie, w dostarczaniu wysokiej jakości usług w możliwie najkrótszym czasie.

Po trzecie, w indywidualnym podejściu do każdego klienta i gwarancjach jakości świadczonych usług.

Po czwarte, w rzetelności firmy, przestrzeganiu zasad etyki biznesowej i poufności.

Obecność stabilnego i dochodowego biznesu z okresem faktycznego istnienia co najmniej 6 miesięcy jest obowiązkowa dla wszystkich programów dla osób prawnych i przedsiębiorców indywidualnych.

Pośrednictwo kredytowe jest przydatne dla każdego. Pośrednik z jednej strony upraszcza procedurę uzyskania kredytu dla klientów, z drugiej przyciąga do banków nowych „jakościowych” klientów. Dla banków ciekawa jest współpraca z pośrednikami kredytowymi, ponieważ poszerzają one swoją bazę klientów, dzięki czemu uzyskują mniej „problemowych” kredytobiorców. Pośrednicy kredytowi rozpoczynają współpracę z klientem dopiero wtedy, gdy są przekonani, że naprawdę mogą mu pomóc. Jeśli pożyczkobiorca jest mało obiecujący, broker nie zabierze go nawet do banku. Współpracując z brokerami, banki obniżają koszty usług reklamowych i marketingowych – sami brokerzy przyprowadzają do nich klientów. W niektórych bankach dla klientów sprowadzonych przez brokera przewidziane są rabaty na oprocentowanie. Na Zachodzie udzielanie pożyczek małym firmom to linia montażowa działająca według standardowych zasad i procedur. To właśnie ta zasada umożliwia tworzenie dużego portfela kredytowego z małych kredytów. Nasz rynek dopiero się tam rozwija. Rozwój tej usługi może prowadzić do gwałtownego wzrostu liczby pomyślnie otrzymanych pożyczek przez przedsiębiorców oraz wzrostu alfabetyzacji pożyczkobiorców. Doradztwo kredytowe przybyło do Rosji z Zachodu, gdzie dziś rynek ten jest potężną i wysoko rozwiniętą branżą: z pomocą pośredników kredytowych ludność i małe przedsiębiorstwa otrzymują do 60-75% pożyczek. W Rosji udział pośredników w pozyskiwaniu kredytów wynosi około 1-2%. Pojawiły się jednak stosunkowo niedawno - na początku 2000 roku. Jednocześnie kształtowanie się rynku pośrednictwa kredytowego odbywało się na tle braku zaufania do pośredników ze strony potencjalnych kredytobiorców i samych bankierów.

Małe firmy często muszą przejść przez piekło, aby otrzymać pożyczkę. Wielu biznesmenów nie ma wystarczającego doświadczenia i kwalifikacji, aby umiejętnie „zapakować” i „sprzedać” swój biznesplan oficerom pożyczkowym. Przedsiębiorcy często przynoszą ze sobą garść zupełnie niepotrzebnych dokumentów, ale zapominają o jednym zaświadczeniu, bez którego bank nie będzie współpracował z kredytobiorcą. W rezultacie pójście do banków może trwać bardzo długo. Równie ważna jest jakość dokumentów. Biznesplan napisany na kolanie, zeszyt szkolny z prawdziwym raportem, zawiła struktura własności nie upraszczają procedury udzielania pożyczek. Wielu przedsiębiorców wciąż przychodzi do banku z takim właśnie zestawem. Kolejnym problemem jest niewiedza przedsiębiorców na temat wymagań banków, które wymagają potwierdzenia wypłacalności kredytobiorcy. A do tego trzeba opisać swoją firmę jako jasno, szczegółowo i w formie zrozumiałej dla bankierów, pokazać strukturę własnościową, sporządzić kompetentny biznesplan, z którego oficer pożyczkowy zrozumie, dokąd trafią pieniądze i jak szybko „odbije”. W rezultacie okazuje się to obraźliwe: przedsiębiorca, zgodnie z realnymi wskaźnikami jego działalności, mógł otrzymać kredyt, ale bank odmówił, ponieważ przedsiębiorca nie był w stanie poprawnie przedstawić swojej działalności i udowodnić skuteczności wykorzystanie pożyczonych środków.

Banki to struktury formalne, pracują z dokumentami, przywiązują dużą wagę do wykonania, a każdy przecinek ma dla nich znaczenie. Dla przedsiębiorców dokumenty nie są najważniejsze w biznesie i nigdy nie myślą o przecinkach. Okazuje się, że dla jednych ważna jest forma, a dla innych treść. Pośrednicy kredytowi pełnią tu rolę „pakujących”, którzy pomagają doświadczonymi radami ubrać treść w akceptowalną dla banków formę. Dlaczego w kraju jest tak mało kredytów? Nie dlatego, że nie ma pieniędzy. Banki mają pieniądze i to dużo. Wszystko opiera się na powolności systemu dystrybucji. Urzędnicy ds. kredytów bankowych pracują w matrycy, z której nie chcą lub nie mogą wyjść. Gdy przychodzi do nich klient, „skanują” go, a jeśli nie pasuje choć jeden przedmiot, to już nie pasuje do matrycy. Oznacza to, że pożyczka zostanie odrzucona. Obecna sytuacja przypomina zamkniętą tamę, gdy w górnej części woda już rozlewa się siłą i zalewa główne i zalewające miasta i wsie (płynność bankowa), a na drugim końcu zapory są wrota (komitety kredytowe banków), które drenaż wody (pieniądze) ściśle ograniczony ze względu na instrukcje, utrudniający uwolnienie nadmiaru płynności do sektora realnego. Zadaniem pośredników kredytowych jest wywiercenie otworów w tej tamie, otwarcie bram i ściągnięcie nadwyżki pieniędzy do realnego sektora gospodarki – czyli do biznesmenów i konsumentów. Jest wielu oszustów, którzy z reguły nie mają wcześniej nawet minimalnego doświadczenia w bankach, oferując gwarancję uzyskania 100% kredytu: jest to 100% oszustwo lub jawne przestępstwo, które w XNUMX% zostanie ujawnione prędzej lub później (z odpowiednimi konsekwencjami zarówno dla klienta, jak i fałszywego asystenta). Jest to jasne dla każdego doświadczonego bankiera. W każdym banku kredyty gospodarcze i hipoteczne (a często także inne rodzaje kredytów) udzielane są po decyzji komitetu kredytowego, jest to organ kolegialny, natomiast klient jest wcześniej sprawdzany przez różne służby bankowe. Jedna osoba, nawet wielki szef (chyba, że jest to oczywiście właściciel banku) nie może z definicji podejmować takich decyzji samodzielnie, zwłaszcza pośrednik. Kompetentny pośrednik z pełnoetatowym doświadczeniem w bankach może znacznie zwiększyć prawdopodobieństwo zatwierdzenia - to już rzeczywistość, ale nigdy nie zagwarantuje XNUMX% kredytu. Jej rolą jest edukacja i lobbing.

Mechanizm działania pośredników kredytowych jest stosunkowo prosty. Klient, który chce uzyskać kredyt, przychodzi do firmy, konsultant dowiaduje się o różnych szczegółach i niuansach jego biznesu oraz dobiera idealny produkt kredytowy w danym banku. Ale klient musi być absolutnie uczciwy, opowiedzieć wszystko bez ukrywania, w przeciwnym razie brokerowi będzie niezwykle trudno z nim współpracować.

Jednak wszystko tutaj jest tylko na pierwszy rzut oka. Na rynku istnieje kilka rodzajów graczy. Pierwszymi są półlegalni lub szczerze czarni brokerzy, którzy wykorzystując swoje koneksje i nie lekceważąc przekupstwa, po prostu biorą klienta za rękę, prowadzą go do znanego mu bankiera i znikają, mogą zaangażować się w oczywiste fałszerstwo, uszkodzona historia kredytowa jest najłatwiejsza kara ( http: //www.deniskredit.ru).

Profesjonalni uczestnicy rynku nazywają takich „pośredników” oszustami i przepowiadają ich rychłe odejście; ludzie dyskredytują całą instytucję pośredników kredytowych, ale wraz z powstaniem cywilizowanego rynku znikną. Drugi rodzaj brokerów to wyłącznie pośrednicy, którzy przetwarzają informacje przekazane przez kredytobiorcę i wskazują mu bank, który może udzielić kredytu na akceptowalnych warunkach. Trzecia grupa graczy – konsultanci – podchodzi do klienta bardziej szczegółowo. Po złożeniu wniosku broker analizuje sytuację pożyczkobiorcy, rozumie strukturę właścicielską firmy, identyfikuje czynniki pozytywne i negatywne oraz ocenia wagę każdego z nich. Następnie wybiera bank, który może zaspokoić potrzeby klienta na najkorzystniejszych warunkach, pomaga kredytobiorcy w zebraniu niezbędnych dokumentów i sprawdza je przed złożeniem ich do banku. Jednocześnie czasami zdarza się, że klientowi nie uda się uzyskać pożyczki, ale nie dlatego, że wszystko jest z nim całkowicie źle, ale tylko dlatego, że nie zadbał dostatecznie o dokumentację. Broker może wskazać klientowi niedociągnięcia, doradzić jak je poprawić, a po usunięciu usterek zabrać go do banku, powiedzieć klientowi jaki bank wybrać, omówić z nim model (warunki, zabezpieczenia) i cele zaciągnięcia kredytu.

Jak uzyskać kredyt hipoteczny

Czym są kredyty hipoteczne i mieszkaniowe

Kredyty hipoteczne stają się z roku na rok coraz bardziej popularne w Rosji. Kredyt hipoteczny pozwala na zakup domu już dziś i spłatę jego pełnego kosztu w ciągu najbliższych kilku lat. Jest to znacznie wygodniejsze niż oszczędzanie pieniędzy, narażanie znacznych oszczędności na ryzyko inflacyjne i inne.

Wskazówki dla pożyczkobiorcy

Zakup mieszkania to złożony i odpowiedzialny proces. Jeśli poświęcisz trochę czasu na studiowanie tego tematu, możesz znacznie ułatwić sobie pracę, znacznie zmniejszyć ewentualne straty i uniknąć rozczarowań. Musisz zrozumieć, że czas poświęcony na studiowanie tego zagadnienia zaprocentuje w oszczędnościach. Oto nasze wskazówki:

Nie należy wybierać banku hipotecznego tylko dlatego, że ma najniższe deklarowane oprocentowanie.

W procesie wyboru banku pożyczkodawcy ważną rolę odgrywają stopy procentowe, ale nie należy zapominać o dodatkowych opłatach za udzielenie i obsługę kredytu, które w niektórych przypadkach mogą znacząco podnieść całkowity koszt kredytu. Lepiej od razu zapytać, jakie ryczałty będziesz musiał dodatkowo uiścić i jakie dodatkowe opłaty będziesz musiał ponieść przez cały okres kredytowania.

Ponadto oprocentowanie wskazane przez bank wierzyciela nie zawsze jest naliczane od salda rzeczywistego. Na przykład zmianę zadłużenia kredytowego można uwzględnić przy naliczaniu odsetek po 3 miesiącach od faktycznej spłaty zadłużenia głównego, a to znacznie zwiększy Twoje płatności za korzystanie z kredytu. Tak więc Twoje rzeczywiste oprocentowanie pożyczki może być znacznie wyższe niż nominalne.

Nie należy również zapominać o jakości oferowanej usługi. Życzliwość i profesjonalizm specjalistów banku pozwoli Ci znacznie ułatwić procedurę uzyskania kredytu, wybrać najbardziej odpowiedni dla Ciebie produkt kredytowy i dokonać najbardziej rozsądnego wyboru w odniesieniu do zakupionego mieszkania.

Decydując się na wybór banku-wierzyciela postaraj się nie powierzać doprecyzowania warunków kredytu swoim bliskim lub znajomym, bo to może być jak granie w uszkodzony telefon: Informacje, które do Ciebie docierają, nie będą odzwierciedlać rzeczywistego stanu rzeczy.

Wymagaj pisemnego potwierdzenia zgody pożyczkodawcy na udzielenie pożyczki.

Po otrzymaniu wiadomości z banku (najprawdopodobniej słownej), że jesteś zadowolony z banku jako kredytobiorcy, musisz zażądać od banku potwierdzenia na piśmie, opisującego główne warunki zbliżającej się transakcji kredytowej.

Zastanów się, zanim skorzystasz z pośrednika sprzedaży (pośrednika w handlu nieruchomościami), który działa zarówno po stronie sprzedającego, jak i kupującego.

Tego rodzaju agent najczęściej nie może jednocześnie reprezentować i chronić interesów obu stron transakcji. W takim przypadku zazwyczaj agent zwraca większą uwagę na interesy sprzedającego niż kupującego. Jeśli kupujesz mieszkanie, spróbuj zatrudnić swojego agenta (prawnika, prawnika), który będzie reprezentował tylko Twoje interesy w tej transakcji.

Nie kupuj mieszkania bez fachowej wiedzy technicznej i należytej staranności.

Każde oświadczenie sprzedawcy o stanie technicznym mieszkania musi być udokumentowane. Pamiętaj, że kupując mieszkanie na rynku wtórnym, częściej spotykasz się z pęcznieniem parkietu lub przeciekaniem sufitu, więc spróbuj dokładnie dowiedzieć się, kiedy mieszkanie było ostatnio remontowane i remontowane.

Do sprawdzenia stanu technicznego mieszkania najlepiej zatrudnić niezależnego rzeczoznawcę technicznego, który na podstawie wyników oględzin sporządzi pisemną opinię, która wskaże wszystkie wady i zalety stanu technicznego mieszkania w momencie jego kontroli.

Szczególną uwagę należy również zwrócić na sprawdzenie czystości prawnej mieszkania. W języku fachowym taka kontrola nazywa się <sprawdzanie czystości tytułu>. Termin ten implikuje identyfikację wszystkich osób, które mają jakiekolwiek prawa do tego mieszkania lub mogą je potencjalnie posiadać, sprawdzenie pod kątem obciążeń ze strony osób trzecich oraz naruszenia praw byłych właścicieli mieszkania w poprzednich transakcjach przeniesienia własności.

Należy zauważyć, że w tej sprawie nie ma lepszego sojusznika i pomocnika niż bank wierzyciel. Bank wierzyciela jest nawet bardziej niż Ciebie zainteresowany jakością i płynnością zabezpieczenia kredytu hipotecznego.

Nie podpisuj żadnych dokumentów bez uprzedniego ich przeczytania.

Nigdy nie podpisuj dokumentów w pośpiechu. Poproś swojego kontrahenta o kopie umów, przeczytaj je uważnie, a jeśli masz jakiekolwiek pytania, postaraj się je rozwiązać z dużym wyprzedzeniem przed podpisaniem dokumentów. Lepiej byłoby ponownie uważnie przeczytać wszystkie dokumenty przed ich podpisaniem w momencie transakcji.

Zachęty podatkowe

Kupując nowe mieszkanie na kredyt, możesz cieszyć się znacznymi korzyściami w zakresie podatku dochodowego.

Od 1 stycznia 2001 r. obowiązuje nowa procedura obliczania i stosowania ulg w podatku dochodowym. Zgodnie z nowym kodeksem podatkowym podatnik może odliczyć od swojego dochodu podlegającego opodatkowaniu kwoty faktycznie wydane na nową budowę lub nabycie domu mieszkalnego lub mieszkania w Federacji Rosyjskiej, a także kwoty przeznaczone na spłatę odsetek od kredytów hipotecznych otrzymanych przez podatnik w bankach Federacji Rosyjskiej.

Całkowita kwota tego potrącenia nie może przekroczyć 1,000,000 XNUMX XNUMX rubli, z wyłączeniem kwot przeznaczonych na spłatę odsetek od kredytów hipotecznych. Już teraz możesz obliczyć kwotę oszczędności na podatku dochodowym za pomocą Kalkulatora Podatkowego.

Nawet jeśli zacząłeś korzystać z ulgi przed 1 stycznia 2001 r., zdaniem wiodących doradców podatkowych możesz nadal z niej korzystać zgodnie z ustawą o podatku dochodowym, potrącając od całkowitego dochodu podlegającego opodatkowaniu kwoty wykorzystane na spłatę kredytu hipotecznego, w tym dług główny i odsetki.

Najczęściej zadawane pytania

Jak określić mój udokumentowany miesięczny dochód?

Bank określi maksymalną kwotę kredytu, do której możesz się kwalifikować na podstawie Twoich średnich miesięcznych udokumentowanych dochodów w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy. W tym przypadku należy szczególnie zauważyć, że bank uwzględni dochód obojga małżonków.

Co się stanie, jeśli nie będę mógł spłacić pożyczki?

Jeśli w trakcie spłaty kredytu z przyczyn obiektywnych nie będziesz w stanie dokonać pełnej spłaty, bank postara się Ci pomóc i wypracować rozwiązanie akceptowalne dla obu stron. Takim rozwiązaniem mogłoby być np. odroczenie płatności z tytułu spłaty zadłużenia głównego.

Jeśli jednak te tymczasowe środki ekonomiczne nie zadziałają i nie będziesz w stanie spłacić kredytu hipotecznego, będziesz musiał sprzedać mieszkanie i wykorzystać wpływy ze sprzedaży na spłatę zadłużenia wobec banku. Za pieniądze pozostałe ze sprzedaży możesz kupić sobie kolejny dom.

Czym różni się kredyt hipoteczny na zakup nieruchomości od zwykłego kredytu?

Kredyt hipoteczny, w przeciwieństwie do innych rodzajów kredytowania, może być udzielony wyłącznie na zakup mieszkania, a głównym zabezpieczeniem jest zastaw (hipoteka) nabywanego mieszkania.

Na ile lat mogę otrzymać pożyczkę?

Kredyt udzielany jest na okres do 15-25 lat. Bank oferuje produkty kredytowe, skupiając się na różnych klientach. Jeśli masz możliwość dopłaty dodatkowej kwoty na spłatę kredytu ponad planowany harmonogram spłat, po wcześniejszym ostrzeżeniu banku, będziesz miał możliwość dokonania zarówno częściowej, jak i pełnej wcześniejszej spłaty kredytu. Bank przyjmie od Ciebie dodatkową kwotę na spłatę kredytu i przeliczy wysokość miesięcznych rat lub na Twoje żądanie skróci okres kredytowania.

Kto sprawdza prawną „czystość” mieszkania?

Dokumenty potwierdzające własność sprzedającego mieszkania i czystość tytułu są sprawdzane przez towarzystwo ubezpieczeniowe. Firma rzeczoznawcza przeprowadzi dodatkową kontrolę mieszkania.

Więc teraz kupując mieszkanie nie jesteś sam z „rynkiem”, ale możesz mieć kompetentnych sojuszników, którzy będą bronić twoich interesów.

Jak wygląda rozliczenie ze sprzedającym mieszkanie?

Bank wydaje pieniądze sprzedającemu mieszkanie po zarejestrowaniu przez państwo umowy sprzedaży mieszkania na koszt środków kredytowych i przeniesienia własności na kredytobiorcę. Dodatkowym, ale koniecznym warunkiem faktycznego udzielenia pożyczki jest udokumentowanie dowodu wpłaty zadatku.

Taki schemat płatności jest najbezpieczniejszy dla kupującego mieszkanie i niezawodny dla sprzedającego.

Jakie są średnie stawki firm ubezpieczeniowych dla trzech rodzajów ubezpieczeń?

Koszt wszystkich trzech rodzajów ubezpieczenia kredytu hipotecznego wynosi zwykle nie więcej niż 1,5 proc. pozostałej kwoty kredytu. Co do zasady umowy ubezpieczenia zawierane są na okres jednego roku z opłaceniem składki ubezpieczeniowej za ten okres.

Przy przedłużaniu polisy ubezpieczeniowej na każdy kolejny rok wysokość składki ubezpieczeniowej będzie niższa, gdyż naliczana jest zgodnie z wysokością salda kredytu na dzień zawarcia umowy ubezpieczenia (z uwzględnieniem spłaty kapitału dokonane przez pożyczkobiorcę).

Jakie ubezpieczenia towarzyszą kredytowi hipotecznemu?

Warunkiem uzyskania pożyczki jest ubezpieczenie 3 rodzajów:

▪ ubezpieczenie zakupionego mieszkania od ryzyka uszkodzenia i zniszczenia;

▪ ubezpieczenie własności przedmiotu kredytu hipotecznego (czyli kupowanego mieszkania);

▪ ubezpieczenie na życie i rentowe kredytobiorcy.

Ubezpieczenie chroni kredytobiorcę i bank przed dodatkowym ryzykiem. W przypadku zajścia zdarzenia ubezpieczeniowego firma ubezpieczeniowa przekaże bankowi niezbędną kwotę na spłatę kredytu, a kredytobiorca zostanie zwolniony z konieczności dalszej spłaty kredytu. Koszty ubezpieczenia ponosi pożyczkobiorca.

Jak długo po złożeniu dokumentów mogę liczyć na pożyczkę?

Termin rozpatrzenia przez bank wniosku o kredyt hipoteczny nie przekracza dwóch tygodni. Po uzyskaniu pozytywnej decyzji Komitetu Kredytowego Banku będziesz musiał podjąć decyzję o ostatecznym wyborze mieszkania i zawrzeć umowę kredytową.

Następnie musisz sporządzić umowę sprzedaży i hipoteki mieszkania. Po rejestracji państwowej tej transakcji staniesz się właścicielem nowego mieszkania.

Czy będę musiał płacić czynsz?

Masz na myśli alimenty? Tak, ponieważ mieszkanie należy do Ciebie i będziesz w nim mieszkać.

Ponadto jako właściciel mieszkania poniesiesz wszelkie koszty związane z opłaceniem podatku od nieruchomości, eksploatacją i remontem mieszkania, a także poniesiesz koszty związane z eksploatacją i naprawą, w tym kapitałowe, cały dom i przyległe terytorium.

Jakie są zalety kredytu hipotecznego?

Kupując mieszkanie na kredyt, masz już dziś możliwość zamieszkania we własnym nowym mieszkaniu i spłacanie go stopniowo przez kilka lat.

Jednocześnie otrzymujesz znaczną ulgę w podatku dochodowym. Zgodnie z nową ordynacją podatkową podatnik może odliczyć od dochodu do opodatkowania kwoty faktycznie wydane na zakup domu lub mieszkania, a także kwoty przeznaczone na spłatę odsetek od kredytów hipotecznych. Całkowita kwota tego potrącenia nie może przekroczyć 1,000,000 XNUMX XNUMX rubli, z wyłączeniem kwot przeznaczonych na spłatę odsetek od kredytów hipotecznych.

Aby uzyskać kredyt hipoteczny z banku, nie ma potrzeby stawiania dodatkowych zabezpieczeń oprócz zakupionego mieszkania.

Kto szuka mieszkania?

Masz możliwość poszukiwania mieszkania na własną rękę lub z pomocą firm z branży nieruchomości.

Co to jest kredyt hipoteczny?

Kredyt hipoteczny to pieniądze, które bank przekazuje klientowi na zakup mieszkania lub domu. Klient płaci bankowi odsetki za wykorzystanie udzielonego kredytu, a także co miesiąc spłaca pożyczone środki (www.denisshevchuk.narod.ru).

Nabyte mieszkanie na koszt kredytu zostanie zastawione (hipoteka) w banku do czasu pełnej spłaty kredytu hipotecznego przez klienta. Kredyt hipoteczny jest zwykle udzielany na długi okres. Maksymalny okres kredytowania to 15-25 lat.

Kto szuka firmy ubezpieczeniowej?

Bank zaoferuje Ci listę firm ubezpieczeniowych. Są to najwięksi rosyjscy ubezpieczyciele, którzy zaoferowali minimalne stawki za obowiązkowe rodzaje ubezpieczeń.

Jakie są ramy prawne udzielania kredytów hipotecznych?

Wśród licznych ustaw i aktów prawnych Federacji Rosyjskiej można wyróżnić szereg dokumentów, które bezpośrednio regulują hipoteki:

▪ Kodeks cywilny Federacji Rosyjskiej (art. 37, 131, 209, 246, 260, 329, 365, 387, 488; cały ust. 3, rozdział 23);

▪ Ustawa federalna z dnia 16 lipca 1998 r. nr 102-FZ „O hipotece (zastaw na nieruchomości)”;

▪ Ustawa federalna z dnia 21 lipca 1997 r. nr 122-FZ „W sprawie państwowej rejestracji praw do nieruchomości i transakcji z nimi”.

▪ Szewczuk D.A. Proces cywilny. - Rostów nad Donem: Phoenix, 2006.

Należy jednak pamiętać, że udzielenie kredytu hipotecznego jest czynnością bankową, dlatego specyficzny tryb udzielania i obsługi kredytów hipotecznych reguluje prawo bankowe.

Jaka jest rola towarzystwa ubezpieczeniowego?

Aby uzyskać kredyt hipoteczny, kredytobiorca musi sporządzić trzy rodzaje umów ubezpieczenia:

▪ Umowa ubezpieczenia zakupionego mieszkania od ryzyka uszkodzenia i zniszczenia;

▪ Umowa ubezpieczenia ryzyka utraty własności zakupionego mieszkania;

▪ Umowa ubezpieczenia na życie i rentowe kredytobiorcy.

Takie ubezpieczenie jest obowiązkowym wymogiem umowy kredytowej. Bank udostępnia listę ubezpieczycieli uczestniczących w programie obowiązkowego ubezpieczenia kredytu hipotecznego, które wystawiają wszystkie trzy rodzaje ubezpieczeń po stawkach minimalnych.

Bank udziela kredytów hipotecznych zarówno na rynkach mieszkań gotowych, jak i w budowie w Moskwie i obwodzie moskiewskim, Sankt Petersburgu i obwodzie leningradzkim itp.

Kredyt hipoteczny można uzyskać w ramach programów w innych miastach, za pośrednictwem sieci banków.

Uzyskanie kredytu hipotecznego w banku jest proste i przystępne dla każdego. Opracowane przez nas programy kredytów hipotecznych maksymalnie upraszczają proces uzyskania kredytu. Kredytobiorca nie wymaga dużej ilości dokumentów, nie wymaga gwarancji osób trzecich. Wszystkie procedury biurokratyczne są ograniczone do minimum (www.denisshevchuk.narod.ru).

KROK 1. WSTĘPNE OBLICZANIE KREDYTU HIPOTECZNEGO

Przede wszystkim musisz ocenić, jakiego rodzaju kredytu na mieszkanie potrzebujesz i ile możesz uzyskać kredytu na mieszkanie z miesięcznymi dochodami swojej rodziny. Dla wygody opracowaliśmy Kalkulator hipoteczny.

KROK 2. WYPEŁNIANIE KWESTIONARIUSZA WSTĘPNEGO

Po wstępnym ustaleniu kwoty kredytu za pomocą Kalkulatora Hipotecznego należy skontaktować się z pracownikami banku w celu wypełnienia wstępnej ankiety kredytobiorcy.

KROK 3. DOKUMENTACJA DO UZYSKANIA KREDYTU NA MIESZKANIE

Uzyskanie kredytu hipotecznego w naszym banku nie wymaga dużej ilości dokumentów. W wypełnieniu i odebraniu niezbędnych dokumentów pomoże Ci Twój osobisty doradca bankowy. Na podstawie przedłożonych dokumentów bank podejmuje decyzję o możliwości udzielenia kredytu.

KROK 4. WYBÓR MIESZKANIA

Po otrzymaniu potwierdzenia możliwości uzyskania kredytu z banku, możesz przystąpić do wyboru mieszkania. Nie jesteś ograniczony w wyborze sprzedawcy mieszkania - może to być dowolna firma zajmująca się obrotem nieruchomościami lub osoba fizyczna. Możesz kupić mieszkanie na wtórnym rynku mieszkaniowym lub nowe mieszkanie. Dokumenty tytułowe mieszkania zostaną sprawdzone przez towarzystwo ubezpieczeniowe, a wartość rynkową ustali niezależna firma rzeczoznawcza rekomendowana przez bank.

KROK 5. PODPISYWANIE UMÓW

Po wybraniu odpowiedniego mieszkania podpisujesz z bankiem umowę kredytową i sporządzasz umowę kupna-sprzedaży mieszkania. Po podpisaniu wszystkich umów bank udziela kredytu hipotecznego.

Słownik hipoteczny

Co to jest kredyt hipoteczny?

Po raz pierwszy termin „hipoteka” pojawił się w Grecji na początku VI wieku. W tłumaczeniu z języka greckiego „hipoteka” oznacza zastaw, w którym zastawiona nieruchomość – zwykle grunt i inne nieruchomości – pozostaje zastawiona wierzycielowi do czasu, aż osoba, która otrzymała pożyczkę, wywiąże się ze zobowiązania pieniężnego.

Obecnie kredyty hipoteczne są głównym mechanizmem rozwiązywania problemu mieszkaniowego w Europie i Ameryce, gdzie prawie 90% mieszkań i domów kupowanych jest na kredyt. Hipoteka nie jest nową usługą dla rosyjskiej gospodarki, ale nadal pozostaje nieznana wielu potencjalnym konsumentom. Wynika to z faktu, że proces udzielania kredytów hipotecznych jest otoczony wieloma uprzedzeniami, które pojawiły się w wyniku niewystarczającej świadomości Rosjan na temat możliwości tej usługi finansowej. Jednak mechanizmy, które dowiodły swojej skuteczności na całym świecie, nie mogą pozostać niezauważone w Rosji, gdzie sytuacja rozwinęła się, gdy stworzenie systemu długoterminowych kredytów hipotecznych stało się nie tylko pilnym, ale i wykonalnym zadaniem.

Kredyt hipoteczny jest atrakcyjny przede wszystkim dlatego, że pozwala w dość krótkim czasie zostać właścicielem domu, wprowadzić się do nowego mieszkania, zarejestrować wszystkich członków rodziny i spłacać jego koszt w ciągu najbliższych kilku lat bez obaw o podniesienie ceny nieruchomości. Jest to o wiele wygodniejsze niż oszczędzanie pieniędzy, narażanie znacznych oszczędności na ryzyko inflacyjne i inne, czy wynajmowanie mieszkania, ponieważ wysokość miesięcznych rat kredytu jest porównywalna z miesięcznym czynszem za podobne mieszkanie. Kolejną zaletą kupna mieszkania na kredyt jest możliwość skorzystania z ulg w podatku dochodowym, które obecnie wynoszą 1 000 000 rubli. Pewność i bezpieczeństwo zakupu mieszkania z kredytem hipotecznym polega na tym, że mieszkanie przechodzi wnikliwą kontrolę prawną przez bank i towarzystwo ubezpieczeniowe oraz zostaje w pełni zarejestrowane na własność kredytobiorcy w momencie otrzymania kredytu.

Kupowanie nieruchomości z kredytem hipotecznym jest dziś uważane za najbardziej postępowy i niezawodny sposób na rozwiązanie problemu mieszkaniowego. Pozostaje tylko wybrać najbardziej optymalny program hipoteczny, biorąc pod uwagę walutę kredytu, stawki i warunki, które Ci odpowiadają.

Aby pomóc Ci zrozumieć zawiłości związane z uzyskaniem kredytu hipotecznego, opracowaliśmy słownik terminów hipotecznych.

Amortyzacja kredytu

Amortyzacja kredytu to proces stopniowej spłaty kapitału kredytu hipotecznego i spłaty odsetek. Płatności hipoteczne są zazwyczaj dokonywane co miesiąc. Harmonogram spłat jest ustalony w umowie pożyczki pomiędzy pożyczkodawcą a pożyczkobiorcą.

gwarantowanie

Gwarantowanie to ocena wypłacalności kredytobiorcy (wystarczający dochód na pokrycie spłat kredytu), wypłacalność (poziom jakości realizacji zobowiązań kredytowych), majątku kredytobiorcy (dostępność wystarczających środków płynnych niezbędnych do wpłaty zadatku i związanych z tym kosztów transakcyjnych).

Płatności rentowe

Płatności renty - miesięczne równe płatności z tytułu spłaty pożyczki i odsetek za wykorzystanie środków kredytowych.

umowa kredytu hipotecznego

Umowa hipoteczna – umowa, na mocy której jedna strona (hipoteka), będąca wierzycielem, ma prawo do zaspokojenia swoich roszczeń pieniężnych wobec drugiej strony (hipoteki).

Umowa kredytowa

Umowa kredytowa – umowa pomiędzy instytucją kredytową (pożyczkodawcą) a pożyczkobiorcą, zgodnie z którą pożyczkodawca zobowiązuje się do udostępnienia środków (pożyczki) w wysokości i na warunkach przewidzianych tą umową w celu nabycia przez pożyczkobiorcę nieruchomości, a pożyczkobiorca zobowiązuje się zwrócić otrzymaną kwotę pieniędzy i zapłacić od niej odsetki.

Wcześniejsza spłata kredytu

Wcześniejsza spłata kredytu to dobrowolna spłata przez kredytobiorcę salda zadłużenia kredytowego przed terminem określonym w umowie kredytowej. Kredytobiorca jest odbiorcą kredytu hipotecznego, który zastawia pewną nieruchomość jako zabezpieczenie kredytu.

Hipoteczny

Hipoteka - imienny papier wartościowy, który ustanawia prawo jego właściciela do otrzymania świadczenia ze zobowiązania pieniężnego. Wydawane przez kredytobiorcę przy uzyskiwaniu kredytu hipotecznego.

Hipoteka

Hipoteka to hipoteka na nieruchomości.

Kredyt hipoteczny

Kredyt hipoteczny - środki wyemitowane na długi okres przez instytucję kredytową pod zastaw nieruchomości.

Kalkulator kredytowy

Kalkulator hipoteczny - narzędzie, które pozwala obliczyć wysokość przyszłych spłat kredytu w zależności od dochodu, okresu i wielkości kredytu.

Historia kredytowa

Historia kredytowa – informacje o tym, jakie kredyty pożyczkobiorca zaciągnął w bankach, w jaki sposób spłacano zdyscyplinowaną pożyczkę i spłacano odsetki.

Komitet Kredytowy

Komitet kredytowy jest organem kolegialnym do podejmowania decyzji kredytowych w banku, który zatwierdza lub odrzuca kandydatury konkretnych kredytobiorców i zatwierdza szczegółowe warunki kredytowania dla każdego z nich.

Zdolność kredytowa kredytobiorcy

Zdolność kredytowa kredytobiorcy to gotowość kredytobiorcy do wywiązania się z zaciągniętych zobowiązań finansowych. Określana jest na podstawie analizy jego historii kredytowej.

Wycena nieruchomości

Wycena nieruchomości to proces ustalania wartości rynkowej nieruchomości. Przeprowadzenie niezależnej wyceny nieruchomości obciążonej hipoteką jest warunkiem udzielenia kredytu hipotecznego.

Wypłacalność kredytobiorcy

Wypłacalność kredytobiorcy – zdolność kredytobiorcy do terminowej spłaty kredytu. Polega na analizie przychodów i wydatków.

Współpożyczkobiorca

Współkredytobiorca – osoba, która staje się współwłaścicielem nabywanej nieruchomości i wraz z głównym kredytobiorcą odpowiada przed kredytodawcą za spłatę kredytu. Współpożyczkobiorcą jest z reguły współmałżonek. W takim przypadku przy obliczaniu kwoty kredytu uwzględniany jest dochód współkredytobiorcy.

konto pożyczkowe

Rachunek kredytowy – osobiste konto kredytobiorcy otwarte w banku kredytobiorcy w celu przekazywania środków z kredytu i późniejszego zaksięgowania na nim spłat kredytu.

Stawka LIBOR

Stawka LIBOR jest średnią ważoną stawką dla kredytów refinansowych ustalaną przez London Interbank Exchange.

Stawka MosPrime

Stawka MosPrime jest niezależną stawką orientacyjną obliczoną przez Narodowe Stowarzyszenie Monetarne (NVA) na podstawie stóp depozytów rubla ogłaszanych przez czołowych uczestników rosyjskiego rynku pieniężnego pierwszorzędnym instytucjom finansowym. Gdy banki znajdują się na liście do ustalania stawki MosPrime, brana jest pod uwagę ich reputacja, sytuacja finansowa, wolumen transakcji i doświadczenie na moskiewskim rynku pieniężnym.

Podstawa prawna

Ordynacja podatkowa Federacji Rosyjskiej - część pierwsza z 31 lipca 1998 r. N 146-FZ i część druga z 5 sierpnia 2000 r. N 117-FZ - artykuły 20, 220;

Kodeks cywilny Federacji Rosyjskiej (art. 37, 131, 209, 246, 260, 329, 365, 387, 488, 855, 935, ust. 3, rozdział 23);

Ustawa Federacji Rosyjskiej „O podatku dochodowym od osób fizycznych”;

Instrukcja Państwowej Służby Podatkowej Federacji Rosyjskiej z dnia 29.06.1995 czerwca 35 r. N 28.04.1999 (zmieniona XNUMX kwietnia XNUMX r.) „W sprawie stosowania prawa Federacji Rosyjskiej „O podatku dochodowym od osób fizycznych””;

Szewczuk D.A. Proces cywilny. - Rostów nad Donem: Phoenix, 2006;

Shevchuk V.A., Shevchuk D.A. Prawo bankowe: proc. dodatek. - M.: Wydawnictwo RIOR, 2005;

www.denisshevchuk.narod.ru www.interfinance.ru www.interfinance.info www.pavlino-rus.narod.ru www.żeleznodorozhni.narod.ru www.corporateresources.narod.ru www.mgu-frank.narod.ru

Schemat utworzenia instytucji kredytowej

Nie jest tajemnicą, że tworzenie organizacji kredytowej (banku lub podoficera) jest procesem złożonym z ekonomicznego i prawnego punktu widzenia. W niniejszym artykule starałem się podsumować moje doświadczenie w pracy organizacyjnej i analizie dokumentów regulacyjnych dotyczących tworzenia banków i pozabankowych organizacji kredytowych.

Schemat ten został opublikowany po raz pierwszy w literaturze krajowej i jest zgodny z wymogami ustawy federalnej „O Banku Centralnym Federacji Rosyjskiej (Banku Rosji)” (Ustawodawstwo zebrane Federacji Rosyjskiej, 2002, N 28, art. 2790; 2003, N 2, art. 157), Ustawa federalna „O bankach i działalności bankowej” (Biuletyn Kongresu Deputowanych Ludowych RFSRR i Rady Najwyższej RFSRR, 1990, N 27, poz. 357; Zbiór Ustawodawstwo Federacji Rosyjskiej, 1996, N 6, poz. 492; 1998, N 31, poz. 3829; 1999, N 28, poz. 3459, 3469, 3470; 2001, N 26, poz. 2586; N 33 (część I), poz. 3424; 2002, N 12, poz. 1093; 2003, N 27 (cz. I), poz. 2700; N 50, poz. 4855; N 52, poz. 5033), Ustawy Federalnej „O spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością” (Sobraniye Zakonodatelstva Rossiyskoy Federatsii, 1998, N 7, poz. 785; N 28, poz. 3261; 1999, N 1, poz. 2; 2002, N 12, poz. 1093), Ustawa Federalna "O spółkach akcyjnych" (Ustawodawstwo Zbiorowe Federacji Rosyjskiej, 1996 , N 1, poz. 1; N 25, poz. 2956; 1999 , N 22 2672, art. 2001; 33, N 3423 (część I), art. 2002; 12, N 1093, art. 45; nr 4436, art. 2003; 9, N 805, art. 2001), ustawa federalna „O państwowej rejestracji osób prawnych i przedsiębiorców indywidualnych” (Sobraniye Zakonodatelstva Rossiyskoy Federatsii, 33, N 3431 (część I), art. 2003; 26, N 2565, art. 52; N 5037, art. 29) i zgodnie z decyzją Rady Dyrektorów Banku Rosji (protokół nr 2003 z dnia 29 grudnia XNUMX r.).

Cechy państwowej rejestracji instytucji kredytowych z inwestycjami zagranicznymi, a także procedury wydawania przez Bank Rosji licencji bankowej instytucji kredytowej, której postępowanie upadłościowe zostało zakończone z powodu spłaty zobowiązań decyzją założycieli ( uczestników) lub strony trzeciej (strony trzecie), są ustanowione innymi aktami regulacyjnymi Banku Rosji.

Przygotowanie i złożenie do Banku Rosji wniosku o możliwość posługiwania się wybraną nazwą banku lub pozabankowej instytucji kredytowej (NCO) (odpowiedź Banku Rosji w ciągu 5 dni roboczych);

Przygotowanie Wniosku o rejestrację, decyzji o utworzeniu, statutu banku, biznesplanu z zapisem o trybie prowadzenia rozliczeń, protokołu z posiedzenia rady dyrektorów w sprawie wyboru przewodniczącego rady dyrektorów;

Przygotowanie ankiet dla kandydatów na stanowiska szefa banku, głównego księgowego i jego zastępców;

Sporządzenie pisemnego zawiadomienia wskazującego listę członków zarządu oraz zawierającego informację o braku podstaw uniemożliwiających wybór tych osób do zarządu;

Sporządzenie noty wyjaśniającej w sprawie technicznego umocnienia pomieszczeń do wykonywania operacji z kosztownościami (w tym sprzętu do alarmów przeciwpożarowych i przeciwpożarowych oraz alarmów) oraz w sprawie organizacji ochrony, zapewnienia ochrony życia personelu i bezpieczeństwa kosztowności; plan lokalizacji lokalu na umieszczenie instytucji kredytowej z wyjaśnieniem (wielkość zajmowanej powierzchni i przeznaczenie lokalu); plan lokalizacji lokalu do przeprowadzania transakcji z kosztownościami z objaśnieniem (wielkość zajmowanej powierzchni i przeznaczenie lokalu); dokument (umowa intencyjna) potwierdzający zgodę firmy ochroniarskiej na zawarcie umowy o świadczenie usług ochrony z instytucją kredytową po jej rejestracji państwowej; licencje na realizację niepaństwowych (prywatnych) działań ochroniarskich firmy ochroniarskiej, z którą zawarto porozumienie o zawarciu umowy o świadczenie usług ochrony; akt przyjęcia do eksploatacji środków ochrony, sygnalizacji pożarowej i alarmowej; świadectwa zgodności wyposażenia (w tym wyposażenia ochronnego) pomieszczeń do przeprowadzania transakcji z kosztownościami; a także przygotowanie zobowiązania do udostępnienia lokalu do wynajęcia (podnajmu) oraz zgody właściciela w przypadku podnajmu;

Zapłata opłaty państwowej za rejestrację i opłatę licencyjną;

Uzyskanie zgody oddziału terytorialnego Banku Rosji na nabycie ponad 20% udziałów w kapitale zakładowym organizacji non-profit (przygotowanie wniosku, wysłanie wniosku do oddziału terytorialnego Banku Rosji, decyzja jest złożone po upływie 30 dni od dnia otrzymania ww. wniosku), a także wysłania zawiadomienia o nabyciu więcej niż 5% udziałów w kapitale zakładowym banku;

Przygotowanie listy założycieli banku;

Dokumenty do uzyskania licencji

Wysyłanie dokumentów określonych w pkt 2-9 do siedziby terytorialnej Banku Rosji (okres rozpatrzenia dokumentów wynosi trzy miesiące)

W przypadku pozytywnego rozstrzygnięcia zgodnie z paragrafem 10 dokumenty są przesyłane do Banku Rosji (okres rozpatrzenia nie przekracza 6 miesięcy od daty złożenia kompletu dokumentów w urzędzie terytorialnym Banku Rosji);

W przypadku pozytywnej decyzji w sprawie ust. 11 dokumenty są wysyłane do organu dokonującego państwowej rejestracji osób prawnych;

Po państwowej rejestracji banku i dokonaniu odpowiedniego wpisu w Jednolitym Państwowym Rejestrze Osób Prawnych dokumenty założycielskie są wysyłane do odpowiedniej instytucji terytorialnej Banku Rosji;

Po otrzymaniu przez oddział terytorialny Banku Rosji dokumentów zgodnie z klauzulą 13, w ciągu jednego dnia prześle do Banku Rosji zawiadomienie o rejestracji państwowej banku, a także powiadomi założyciela banku rejestracja państwowa banku (określa szczegóły rachunku do wpłaty kapitału docelowego) i wyślij mu oryginalne zaświadczenie o rejestracji państwowej;

W ciągu 3 dni roboczych po otrzymaniu zawiadomienia zgodnie z klauzulą 14, Bank Rosji przesyła do siedziby terytorialnej Banku Rosji następujące dokumenty: 2 kopie zaświadczenia o rejestracji państwowej banku w formie ustalonej przez Bank Rosji ; 2 kopie każdego z jego dokumentów założycielskich;

Oddział terytorialny Banku Rosji wystawia dokumenty zgodnie z paragrafem 15 w ciągu 3 dni roboczych od daty ich otrzymania

Przykładowe warunki uzyskania pożyczki dla organizacji jednego z banków w Moskwie

LISTA

dokumenty składane w celu uzyskania usługi kredytowej

(dla osób prawnych)

PIERWOTNIE ZAPEWNIONE:

Podanie o pożyczkę (zgodnie z załączonym formularzem).

Kwestionariusze (zgodnie z załączonym formularzem). [1]

RAPORTOWANIE: Bilans i formularz nr 2 w dniu 5 ostatnich dat raportowania.

Po otrzymaniu dodatkowego wniosku z Banku:

Dokumenty założycielskie (dla Pożyczkobiorcy, Poręczyciela, Zastawcy):

Memorandum of Association, Charter - kopie poświadczone przez notariusza lub organ prowadzący rejestrację państwową osób prawnych. Kopie te muszą zawierać notatkę z kierownika, potwierdzającą ich ważność.

Lista oddziałów

Zmiany w dokumentach założycielskich - ze znakiem organu dokonującego państwowej rejestracji osób prawnych; lub dostarczono kopię zaświadczenia o wpisie do Jednolitego Państwowego Rejestru Osób Prawnych w sprawie państwowej rejestracji zmian dokonanych w dokumentach założycielskich osoby prawnej, poświadczoną pieczęcią i podpisem kierownika.

Zaświadczenie o rejestracji przedsiębiorstwa - kopia poświadczona notarialnie; jeżeli osoba prawna została zarejestrowana przed 1 lipca 2002 r., dostarcza się dodatkowe zaświadczenie o wpisie do ujednoliconego państwowego rejestru osób prawnych dotyczące osoby prawnej zarejestrowanej przed 1 lipca 2002 r. - odpis poświadczony notarialnie lub odpis poświadczony pieczęcią i podpis lidera;

Zaświadczenie z urzędu skarbowego o rejestracji, zaświadczenie z urzędu statystycznego, [2]

Karta bankowa z przykładowymi podpisami, [3]

Protokół w sprawie wyboru kierownika przedsiębiorstwa; zarządzenie w sprawie powołania głównego księgowego, a jeżeli w przedsiębiorstwie nie ma stanowiska głównego księgowego, zarządzenie powierzające kierownikowi przedsiębiorstwa obowiązki księgowe; umowa (umowa o pracę) menadżera z firmą pożyczkobiorcy (lub pismo stwierdzające brak takiej umowy); paszporty kierownika i głównego księgowego (poświadczone przez posiadaczy paszportów), [4]

Wyciąg z Jednolitego Państwowego Rejestru Osób Prawnych na bieżącą datę (oryginał).

Kopia umowy najmu biura.

Zezwolenia i licencje na realizację zakredytowanych czynności regulowanych przepisami prawa.

Studium wykonalności wykorzystanie kredytu (biznesplan), który powinien odzwierciedlać:

▪ charakterystyka działalności produkcyjno-handlowej przedsiębiorstwa;

▪ informacje o potencjale produkcyjnym przedsiębiorstwa i zgodności jego wyrobów z analogami sprzedawanymi na rynku krajowym i zagranicznym;

▪ treść transakcji biznesowej, na którą wnioskowany jest kredyt;

▪ szacunkowe warunki produkcji, nabycia i sprzedaży produktów (towarów, robót budowlanych, usług) wskazujące koszt jednostki produkcji;

▪ kalkulacja zwrotu projektu pożyczkowego, podanie pełnego zestawienia kosztów realizacji projektu, wysokości przewidywanych przychodów ze sprzedaży produktów (towarów, robót, usług) oraz wyniku finansowego z realizacji projektu, ze wskazaniem kwot niezbędnych do całkowitej spłaty zadłużenia kredytowego, wszystkich płatności podatkowych oraz oczekiwanego zysku przedsiębiorstwa.

Uznane dokumenty transakcyjne

▪ kopie umów dostawy towarów lub innych umów, na spłatę których mają zostać przeznaczone środki z wnioskowanego kredytu;

▪ kopie umów sprzedaży produktów (robót, usług) w ilości i na okres zapewniający spłatę pożyczki i odsetek w żądanym terminie;

▪ kopie umów (magazynowych, usługowych lub świadectw własności) lokali biurowych i magazynowych;

▪ paszporty transakcji importowych i eksportowych (jeśli są dostępne).

Dokumenty wymagane do potwierdzenia zabezpieczenia

7.1. Przy zastawie nieruchomości - kopia umowy kupna-sprzedaży; notarialnie potwierdzony odpis aktu własności budynku; Dokumenty WIT nie starsze niż rok (wyciąg z paszportu technicznego w formularzu nr 1a, objaśnienia, plan piętra) dla budynku; kopia umowy dzierżawy gruntu pod zabudowę jednorodzinną lub notarialnie potwierdzony odpis aktu własności działki oraz plan działki poświadczony przez Moskomzem.

Nieruchomość musi wycenić firma uzgodniona z bankiem.

7.2. Przy zastawie zapasów - informacja o dostępności zastawionych składników majątku w magazynie według ostatniego dnia księgowego, ze wskazaniem nazwy produktu, jednostki miary, ceny nabycia i sprzedaży jednostkowej oraz kosztu całkowitego, a także podstawowych danych księgowych: karty księgowe magazynu, umowy (kontrakty), na podstawie których otrzymano towar, zgłoszenia celne, faktury, specyfikacje, certyfikaty itp. [5]

Nieruchomość stanowiąca zabezpieczenie usług kredytowych podlega obowiązkowemu ubezpieczeniu w uzgodnionej z bankiem firmie.

Umowa najmu lub dokumenty potwierdzające własność magazynu, w którym przechowywana jest nieruchomość.

7.3.Przy zastawie papierów wartościowych: dla akcji - odpis z rejestru o własności i braku ograniczeń, dla obligacji i weksli - oryginały.

7.4.Przy zastawie metali szlachetnych w sztabkach: dowód rejestracyjny Państwowego Inspektoratu Nadzoru Probierczego, paszport jakości (świadectwo zgodności), umowa kupna-sprzedaży.

7.5.Przy udzielaniu kredytów pod gwarancje (poręczenia) [6] - dokumenty potwierdzające wypłacalność poręczycieli (poręczycieli), w tym bilanse za ostatnie 5 dni sprawozdawczych na formularzu nr 2 oraz zaświadczenia potwierdzone przez banki o przepływach środków na bieżącym rachunek za ostatnie 6 miesięcy, kopie dokumentów założycielskich (dla osób niebędących klientami Banku).

Kopie dokumentów ubezpieczenia mienia (Jeśli znajdują się jakiekolwiek).

Raport z audytu.

Broszury reklamowe.

Dokumenty charakteryzujące sytuację finansową kredytobiorcy (dla Kredytobiorcy, Poręczyciela, Zastawcy):

▪ bilans za ostatnie 5 dni sprawozdawczych wraz z załączonym formularzem nr 2; [7]

▪ dekodowanie należności i zobowiązań ze wskazaniem nazwy dłużnika-wierzyciela, kwoty długu, daty powstania oraz planowanego terminu wykonania zobowiązań; [8]

▪ dekodowanie krótkoterminowych i długoterminowych inwestycji finansowych (konta bilansowe 06 i 58) ze wskazaniem rodzaju papierów wartościowych, emitenta, wartości księgowej lub nominalnej, terminu zapadalności, a także nazwy przedsiębiorstwa, kwoty inwestycji oraz udział w kapitale zakładowym (w przypadku udziału kredytobiorcy w innych przedsiębiorstwach);

▪ wykaz środków trwałych wskazujący nazwę, rok produkcji, wartość księgową (nieruchomości, pojazdy itp.);

▪ krótkie wyjaśnienie dotyczące przyczyn strat (jeśli występują) i perspektyw ich pokrycia;

▪ dekodowanie istniejącego zadłużenia kredytowego (otrzymanych gwarancji) wraz z dołączonymi kopiami umów kredytów (umów poręczeń) i umów zabezpieczeń;

▪ zaświadczenie o gwarancjach wystawionych przez przedsiębiorstwo na rzecz osób trzecich (ze wskazaniem zobowiązanego, kwoty gwarancji i czasu jej trwania) lub zaświadczenie o ich braku;

▪ zaświadczenie o stałych wydatkach przedsiębiorstwa:

a) wysokość przeciętnych miesięcznych opłat za czynsz, media, ochronę, wynagrodzenia, reklamę itp.;

b) wysokość średniokwartalnych podatków.

▪ zaświadczenie o obrotach na rachunkach bieżących w Bankach (od samych banków), w których firma świadczy usługi rozliczeniowe i kasowe za ostatnie 12 miesięcy, zaświadczenie o braku indeksu karty 2, obecności/braku zadłużenia kredytowego.

▪ zaświadczenie o braku przeterminowanych długów wobec budżetu federalnego, budżetów podmiotów Federacji Rosyjskiej, budżetów samorządowych i funduszy pozabudżetowych, zaległych wynagrodzeń pracowników.

komentarz:

Wszystkie kopie dokumentów składanych do Banku muszą być poświadczone pieczęcią i podpisem kierownika

Bank zastrzega sobie prawo do żądania dodatkowych informacji od Kredytobiorcy.

Pożyczkobiorca ma prawo dostarczyć dodatkowe dokumenty niewymienione w tym wykazie, pozwalające, jego zdaniem, uzyskać pełniejszy obraz jego sytuacji biznesowej i finansowej

Kredytobiorca powinien liczyć się z tym, że błędne informacje lub brak dostarczenia niezbędnych dokumentów może prowadzić do opóźnienia w podjęciu decyzji o możliwości świadczenia usług kredytowych lub do odmowy ich realizacji.

Wszelkie niezbędne informacje dotyczące tworzenia pakietu wyżej wymienionych dokumentów można uzyskać telefonicznie w Dziale Kredytowym.

Wysokość oprocentowania ustalanego przez bank oraz dostępność prowizji w zależności od rodzaju kredytu.

Standardowe stawki dla produktów kredytowych:

Kredyt w rachunku bieżącym:

Linia kredytowa:

Kredyt:

Dodatkowe prowizje za rozpatrzenie (wydanie, rozpatrzenie) pożyczki NIE SĄ POBIERANE.

W zależności od wyników finansowych organizacji, oprocentowanie pożyczek może zostać skorygowane w dół. Uwzględniane są obroty organizacji, wynik finansowy pracy organizacji z Bankiem, parametry transakcji.

Możliwość obliczenia przez bank maksymalnego limitu kredytowania przypadającego na jednego kredytobiorcę na podstawie dostarczonych dokumentów.

Maksymalny limit dla kredytobiorcy na debet, linia kredytowa ustalana jest na podstawie obrotów Organizacji przechodzących przez rachunek bieżący.

Przy ustalaniu limitu pożyczki przeprowadzana jest ocena kondycji finansowej organizacji, a Komitet Kredytowy podejmuje decyzję o wysokości pożyczki.

Następnie w ramach tego limitu kredytobiorca dobiera środki kredytowe w kontekście różnych produktów kredytowych (linia kredytowa, pożyczka, kredyt w rachunku bieżącym, leasing).

Każdy rodzaj produktu pożyczkowego ma swoje limity i procedurę.

Stopy procentowe ustalane przez bank i obecność prowizji w zależności od instrumentu kredytowego.

Patrz punkt 1.

2) Czas trwania umowy pożyczki:

▪ debet, linia kredytowa:

Okres obowiązywania umów wynosi 6 miesięcy. Umowy zawierane z klientami po raz pierwszy nie dłużej niż 2 miesiące, pod warunkiem pozytywnej współpracy okres ważności może zostać przedłużony do 6 miesięcy.

▪ wydanie jednorazowe:

od 1 do 3 lat

▪ kredyty inwestycyjne:

rozpatrywane indywidualnie. Na razie tylko projekty budowy mieszkań.

a) Wykaz dokumentów dodatkowych do uzyskania kredytu inwestycyjnego.

b) Własny limit Twojego banku na pożyczkobiorcę/grupę powiązanych pożyczkobiorców.

19 milionów dolarów

3. Jaki rodzaj zabezpieczenia preferuje bank?.

wyposażenie nieruchomości

Wysokość rabatów w zależności od rodzaju zabezpieczenia.

Nieruchomości ~ 20%

Wyposażenie ~ 50% (do negocjacji)

Papiery wartościowe ~50% (w zależności od rodzaju zabezpieczenia)

Towar na stanie ~ 50% (do negocjacji)

5. Wymogi banku dotyczące stosunku zabezpieczenia „miękkiego” (zapasy i towary w obrocie) i „twardego” (nieruchomości i urządzenia) dla emisji jednorazowej.

Stosunek nie jest ustawiony. Wszystko zależy od sytuacji Organizacji w zakresie dostępności określonych zabezpieczeń. Dyskonto ustalane jest od rodzaju zabezpieczenia.

6. Wymagania dla zakładów ubezpieczeń (ubezpieczenie zabezpieczające).

Jeżeli zabezpieczenia są już ubezpieczone - Komitet Kredytowy ocenia firmę ubezpieczeniową i decyduje o dopuszczalności ubezpieczenia.

W banku akredytowanych jest 10 towarzystw ubezpieczeniowych - do wyboru Klienta.

7. Wymagania dotyczące wyceny zabezpieczeń (firma wyceniająca).

Wycena firm do wyboru (kilka).

8. Możliwość utrzymania obrotów kredytobiorcy – nie od pierwszego miesiąca, ale według ustalonego harmonogramu – w miarę wzrostu przychodów.

Wysokość limitu w koncie oraz linii kredytowej będzie również zależeć od wielkości obrotów. Wraz ze wzrostem prędkości - wzrost limitu.

Możliwe jest uwzględnienie obrotów, które przeszły przez rachunki w innych bankach.

9. Konieczność notarialnego zawarcia umowy kredytu hipotecznego.

Udzielanie kredytów hipotecznych jest rozpatrywane indywidualnie.

10. Wymagania banku dotyczące zapewnienia polecenia zapłaty z rachunków kredytobiorcy i poręczyciela.

Decyzją Komitetu Kredytowego, indywidualnie, nie ściśle ustalonej.

11. Wymagania dotyczące rejestracji/lokalizacji pożyczkobiorcy (Moskwa, regiony itp.).

Priorytet - Moskwa, region moskiewski, regiony, w których znajdują się oddziały.

BANK rozpatruje również wnioski o pożyczkę od organizacji, których główna działalność i zabezpieczenie znajdują się w Moskwie (Obwód moskiewski), ale są zarejestrowane w innym mieście/regionie.

12. Możliwość kredytowania projektów od podstaw (finansowanie projektu).

Prawdopodobnie nie. Ale to zależy od samego projektu i samej organizacji.

13. Warunki świadczenia faktoringu.

Faktoring nie jest.

14. Dodatek.

Jako rodzaj produktu pożyczkowego: pożyczka techniczna. Optymalizacja przepływów finansowych w ramach ustawodawstwa. Jednoczesne złożenie kaucji (zakup weksla) z wydaniem pożyczki. Koszt usługi wynosi od 2% rocznie. Dostępne są opcje schematu.

WYKAZ DOKUMENTÓW WYMAGANYCH DO ROZPATRYWANIA WNIOSKU (osoba prawna)

Dokumenty prawnicze:

Kopie

1. Statut stowarzyszenia/decyzja założyciela;

2. Karta;

3. Świadectwo rejestracji państwowej;

4. Zaświadczenie o rejestracji w urzędzie skarbowym;

5. Pismo w sprawie wpisu do Jednolitego Państwowego Rejestru Osób Prawnych (dla osób prawnych zarejestrowanych przed 01.07.02);

6. Karta z próbkami podpisów;

7. Pismo informacyjne terytorialnego organu statystyki;

8. Zarządzenia w sprawie powołania Dyrektora Generalnego, Głównego Księgowego;

9. Kopia paszportów założycieli, Dyrektora Generalnego, Głównego Księgowego.

Dane księgowe

1. Raporty kwartalne (bilans + f. nr 2) za 5 ostatnich dni sprawozdawczych *;2. Analiza 41, 50, 51, 90 za poprzednie 12 miesięcy forma zgłoszenia - na miesiąc (51 rachunków prowadzonych w podziale na banki obsługujące)*;

3. Bilanse obrotów za 60, 62, 66, 76 w kontekście „kontrahentów” za ostatnie 3 miesiące, forma złożenia - na miesiąc*;

4. Zaświadczenia o dostępności/nieobecności kredytów w bankach obsługujących, poświadczone pieczęcią banku, zaświadczenia o obecności lub braku kartoteki nr 2 (dla każdego z banków obsługujących)*;

5. Wyciąg z banków obsługujących obrót na rachunku (obrót debetowy/kredytowy) za ostatnie 12 miesięcy. Informacje o obrotach - na miesiąc;

* Zweryfikuj pieczęcią organizacji i podpisem osoby odpowiedzialnej

Dane rachunkowości zarządczej

Przychody za ostatnie 12 miesięcy, forma rezerwy – miesięcznie;

Rozszyfrowanie pozycji bilansu zarządu:

▪ Wykaz środków trwałych i urządzeń wykorzystywanych przez Kredytobiorcę w prowadzeniu działalności gospodarczej (niezależnie od właściciela i tego, czy figuruje w bilansie) - nazwa, model, rok produkcji, koszt nabycia, wartość rynkowa;

▪ Świadectwo magazynowe o stanie zapasów (nazwa, ilość, koszt nabycia);

▪ Lista dłużników (uwzględniająca udzielone odroczenia płatności, przedpłaty dostawcom, udzielone pożyczki) – ze wskazaniem kontrahenta, kwoty, daty wystąpienia i daty spłaty;

▪ Lista wierzycieli (obejmująca otrzymane zaliczki, odroczone płatności, kredyty bankowe i pożyczki prywatne, zadłużenie wobec budżetu i funduszy pozabudżetowych, zadłużenie z tytułu umów leasingu i faktoringu) – ze wskazaniem kontrahenta, kwoty, daty powstania i daty spłaty;

▪ Zaświadczenie o wydatkach przedsiębiorstwa za ostatnie 6 miesięcy, miesięczne, w podziale na pozycje: towary, płace, czynsze, media, podatki (memoriałowe), koszty transportu, komunikacji, reklamy, wydatków na rozrywkę itp.

Dodatkowe dokumenty

▪ Kopie umów najmu lokali,

▪ Kopie umów z odbiorcami i dostawcami.

▪ Kopie dokumentów potwierdzających własność nieruchomości stanowiącej zabezpieczenie (umowy, faktury, akty, dokumenty płatnicze, świadectwa własności).

Uwaga: Jeżeli działalność prowadzona jest przez grupę przedsiębiorstw pod jednym kierownictwem, informacje w powyższym tomie wymagane są dla każdego z przedsiębiorstw wchodzących w skład grupy.

WYKAZ DOKUMENTÓW NIEZBĘDNYCH DO ROZPATRYWANIA WNIOSKU (PBUL, przedsiębiorca indywidualny)

Dokumenty prawnicze

▪ Kopie dokumentów: zaświadczenie o rejestracji państwowej, zaświadczenie o rejestracji w organie podatkowym, karta z wzorami podpisów, kopia zaświadczenia o włączeniu do Zjednoczonego Państwa. rejestr przedsiębiorców indywidualnych (dla prywatnych osób prawnych zarejestrowanych przed 01.01.2004), pismo informacyjne organu statystyki terytorialnej.

▪ Kopie paszportów przedsiębiorcy i poręczycieli.

Dokumenty finansowe

▪ Kopia rachunku zysków i strat, Kopie stron księgi przychodów i rozchodów.

▪ Zaświadczenie organu podatkowego o otwartych rachunkach bieżących/walutowych.

▪ Zestawienie przepływów środków na rachunkach rozliczeniowych za poprzednie 12 miesięcy, poświadczone przez Banki (z każdego banku).

▪ Zaświadczenie o dostępności/braku kredytów w innych bankach, potwierdzone pieczęcią banku, na dzień złożenia wniosku kredytowego, kopie umów kredytowych. Zaświadczenia o obecności lub braku indeksu karty nr 2 (dla każdego z banków obsługujących).

▪ Wykaz środków trwałych i wyposażenia – nazwa, model, rok produkcji, koszt nabycia, wartość rynkowa.

▪ Świadectwo magazynowe dotyczące stanu zapasów (nazwa, ilość, koszt nabycia).

▪ Lista dłużników (obejmująca udzielone odroczenia płatności, przedpłaty dostawcom, udzielone pożyczki) – ze wskazaniem kontrahenta, kwoty, daty wystąpienia i daty spłaty.

▪ Lista wierzycieli (obejmująca zaliczki otrzymane, odroczone płatności, kredyty bankowe i pożyczki prywatne, zadłużenie wobec funduszy budżetowych i pozabudżetowych, zadłużenie z tytułu umów leasingu i faktoringu) – ze wskazaniem kontrahenta, kwoty, daty wystąpienia i daty spłaty.

▪ Przychody za poprzednie 12 miesięcy w ujęciu miesięcznym, dane zarządcze.

▪ Zaświadczenie o wydatkach za ostatnie 6 miesięcy, miesięczne, z podziałem na pozycje: towary, płace, czynsz, media, podatki (memoriałowe), koszty transportu, komunikacji, reklamy, gościnności itp.

▪ Kopie umów najmu lokali, kopie umów z odbiorcami i dostawcami.

▪ Kopie dokumentów potwierdzających własność nieruchomości stanowiącej zabezpieczenie (umowy, faktury, akty, dokumenty płatnicze, świadectwa własności).

PODANIE O POŻYCZKĘ

1. Nazwa przedsiębiorstwa ____________________

2. Adres siedziby _____________________

3. Rzeczywisty adres (pocztowy)_________________

4. Założyciele_______________

5. Dostępność rachunków w innych bankach (nieokreślona w Ankiecie Kredytobiorcy)

___________________________

6. Imię i nazwisko kierownik firmy i główny księgowy

____________________________

7. Imię i nazwisko pełnomocnik przedsiębiorstwa do negocjacji z Bankiem (stanowisko, telefon)

_____________________________

8. Forma wypożyczenia (sprawdź w razie potrzeby)

9. Kwota wnioskowanej pożyczki _______ rubli / dolarów amerykańskich.

10. Okres kredytowania ______________

11. Dopuszczalne oprocentowanie __________

12. Cel pożyczki i krótki schemat transakcji

_________________________________________

13. Oferowane zabezpieczenia (nieruchomości, towary, papiery wartościowe, metale szlachetne itp.)

_________________________________________

14. Dostępność polisy ubezpieczeniowej dla proponowanego zabezpieczenia (wskazać nazwę firmy ubezpieczeniowej, sumę ubezpieczenia i datę wygaśnięcia polisy)

_________________________________________

15. Data wypełnienia wniosku _________________

Nadzorca / ____________ /

Główny księgowy / ____________ /

KWESTIONARIUSZ NR 1 POŻYCZKObiorcy (GWARANCJA) – OSOBA PRAWNA

1. Nazwa firmy

1.1. Pełny ____________________________________

1.2. Skrócony ________________________________

1.3. Zagraniczny (jeśli występuje) _________________

2. Forma prawna _______________

3. NIP ________________________________________________

4. Państwowy numer rejestracyjny _______

5. Data rejestracji (ponownej rejestracji) ___________

6. Organizacja rejestracji __________________

7. Numer dowodu rejestracyjnego ____________

8. Główne działania ___________________

9. Data rozpoczęcia działalności ______________

10. Adres:

10.1. Prawny

10.1.1. Miasto _______________________

10.1.2. Na zewnątrz _______________________

10.1.3. Dom _________________________

10.1.4. Obudowa (budynek) ____________

10.1.5. Biuro (mieszkanie) ______________

10.2. Rzeczywiste (pocztowe)

10.2.1. Miasto ________________________

10.2.2. Na zewnątrz ________________________

10.2.3. Dom __________________________

10.2.4. Obudowa (budynek) _____________

10.2.5. Biuro (mieszkanie) _______________

10.3. Magazyny (jeśli są dostępne)

10.3.1. Miasto _________________________

10.3.2. Na zewnątrz _________________________

10.3.3. Dom ___________________________

10.3.4. Obudowa (struktura) ______________

10.3.5. Biuro (mieszkanie) ________________

10.3.6. Powierzchnia (mXNUMX) ________________

11. Dane kontaktowe:

11.1. Telefon _________________________

11.2. Faks _____________________________

11.3. E-mail _________________

11.4. Stronie internetowej ______________________________

12. Kody form federalnej obserwacji statystycznej:

12.1. OKPO ______________________________

12.2. OKONH ____________________________

12.3. OKFS ______________________________

12.4. OKOPF ____________________________

12.5. OKOGU _____________________________

12.6. OKATO _____________________________

13. Dostępność kont:

13.1.1. Szacowany _________________________

13.1.2. Aktualna waluta _________________

13.2. W innych bankach

14. Kwota zarejestrowanego i opłaconego kapitału docelowego _____________

15. Dane pracowników:

15.1. CEO

15.1.1. Nazwisko ___________________

15.1.2. Nazwa ________________________

15.1.3. Drugie imię ___________________

15.1.4. Data urodzenia „___” _________ 19 __

15.1.5. Paszport:

seria _____________,

Data wydania _________,

organ wydający paszport _________________

15.2. Główny księgowy

15.2.1. Nazwisko ___________________

15.2.2. Nazwa ________________________

15.2.3. Drugie imię ___________________

15.2.4. Data urodzenia „___” _________ 19 __

15.2.5. Paszport:

seria _________________,

Data wydania ______________,

organ wydający paszport __________________

16. Założyciele – osoby prawne:

17. Założyciele – osoby fizyczne:

18. Udział w innych organizacjach (ponad 25% kapitału docelowego):

19. Oddziały, przedstawicielstwa

20. Czy organizacja jest częścią gospodarstwa (jeśli tak, proszę opisać strukturę gospodarstwa oraz podział funkcji i działalności pomiędzy osoby prawne w jego składzie, na osobnym arkuszu, schemat powiązań w gospodarstwie)

_______________________________________

21. Udział w innych organizacjach lub wspólne działania z innymi organizacjami

22. System sprzedaży (dla organizacji branżowych)

23. Główni dostawcy (nazwy pięciu największych organizacji-dostawców towarów, robót, usług oraz udział każdej z nich w całkowitym wolumenie dostaw)

24. Główni nabywcy (nazwy pięciu największych organizacji-nabywców towarów, robót, usług, udział każdego z nich w całkowitym wolumenie sprzedaży)

25. Główni konkurenci (nazwa, udział w rynku, przewagi konkurencyjne firmy)

_______________________________________

26. Liczba pracowników

26.1. Regularne ________________

26.2. Zgodnie z umową ____________

26.3. Pełny _________________

27. Istnienie sporów sądowych i sporów prawnych (Tak/nie. Jeśli tak, proszę opisać charakter sporu i decyzję podjętą przez właściwy organ).

___________________________________________

28. Historia kredytowa z ostatnich 2 lat, w tym bieżące zobowiązania:

29. Środki trwałe:

29.1. Posiadane:

29.1.1. Nieruchomości

29.1.2. Inne mienie (sprzęt, pojazdy)

29.2. Na czynsz (leasing):

29.2.1. Nieruchomości

29.2.2. Inne mienie (sprzęt, pojazdy)

30. Wpływ sezonowości i innych czynników na działalność przedsiębiorstwa

____________________________________________

31. Ulgi podatkowe (proszę poinformować nas o dostępnych ulgach podatkowych i warunkach, na jakich są przyznawane)

____________________________________________

32. Data ostatniego audytu i firmy audytorskiej _____________

Bank gwarantuje, że wszystkie informacje podane przez klienta w niniejszej ankiecie będą wykorzystywane w sposób ściśle poufny i wyłącznie w celu podjęcia decyzji co do zasadności jego wniosku do Banku.

Klient niniejszym potwierdza i gwarantuje, że wszystkie informacje zawarte w niniejszej ankiecie są prawdziwe i kompletne oraz nie sprzeciwia się prawu Banku do weryfikacji autentyczności.

Kierownik:

_____________________________________

/______/

(wskazać pełną nazwę stanowiska) (podpis) (nazwisko, inicjały)

KWESTIONARIUSZ NR 2 DLA OSÓB INDYWIDUALNYCH (CEO, założyciel, poręczyciel)

1. Nazwisko ________________________________

2. Imię _______________________

3. Drugie imię ________________________________

4. Data urodzenia „___” _________ 19 __

5. Miejsce urodzenia ____________________

6. Obywatelstwo ____________________

7. Paszport:

seria _____________,

Data wydania ______________,

organ wydający paszport ________________

8. Miejsce zamieszkania:

8.1. Przez rejestrację _______________

8.2. Rzeczywisty _______________

9. Skład rodziny:

10. Edukacja

11. Poprzednie miejsca pracy (przynajmniej dwa ostatnie)

12. Dostępność majątku, w tym majątku zarejestrowanego na bliskich krewnych (małżonek, dzieci):

12.1. Nieruchomości (mieszkalne, niemieszkalne, podmiejskie):

12.2. Pojazdy:

12.3. Akcje i udziały w innych organizacjach:

12.4. Wpłaty depozytowe:

Data __________________

Podpis _______________

Pieczęć organizacji

KWESTIONARIUSZ NR 3 DLA ZAŁOŻYCIELA OSOBY PRAWNEJ (ponad 25% kapitału zakładowego)

33. Nazwa firmy

33.1. Pełny _________________

33.2. Skrócony ________________

33.3. Zagraniczny (jeśli występuje) ____________________

34. Forma prawna __________________

35. NIP _______________

36. Państwowy numer rejestracyjny ________________

37. Data rejestracji (ponownej rejestracji) _______________

38. Organizacja rejestracyjna ______________

39. Numer dowodu rejestracyjnego _________________

40. Główne działania ________________________

41. Data rozpoczęcia działalności ___________________

42. Adres:

42.1. Prawny

42.1.1. Miasto _______________

42.1.2. Na zewnątrz _______________

42.1.3. Dom ________________

42.1.4. Obudowa (struktura) ___

42.1.5. Biuro (mieszkanie) _____

42.2. Rzeczywiste (pocztowe)

42.2.1. Miasto _______________

42.2.2. Na zewnątrz _______________

42.2.3. Dom _________________

42.2.4. Obudowa (konstrukcja) ____

42.2.5. Biuro (mieszkanie) _____

43. Dane kontaktowe:

43.1. Telefon _____________

43.2. Faks _________________

43.3. E-mail _______________

43.4. Stronie internetowej ___________________

44. Kody form federalnej obserwacji statystycznej:

44.1. OKPO ______________

44.2. OKONH ____________

44.3. OKFS ______________

44.4. OKOPF ____________

44.5. OKOGU _____________

44.6. OKATO ____________

45. Dostępność rachunków bankowych

46. Dane pracowników:

46.1. CEO

46.1.1. Nazwisko ________________

46.1.2. Nazwa _____________________

46.1.3. Drugie imię ________________

46.1.4. Data urodzenia „___” _________ 19 __

46.1.5. Paszport:

seria _______________,

Data wydania ____________,

organ wydający paszport _____________________

46.2. Główny księgowy Nazwisko

46.2.1. Nazwisko __________________

46.2.2. Nazwa ______________________

46.2.3. Drugie imię _________________

46.2.4. Data urodzenia „___” _________ 19 __

46.2.5. Paszport:

seria _______________,

Data wydania ____________,

organ wydający paszport _____________________

Klient niniejszym potwierdza i gwarantuje, że wszystkie informacje zawarte w niniejszej ankiecie są prawdziwe i kompletne oraz nie sprzeciwia się prawu Banku do weryfikacji autentyczności.

Kierownik:

________________________

/ __________________ /

(wskazać pełną nazwę stanowiska) (podpis) (nazwisko, inicjały)

ZGŁOSZENIE GWARANCJI

1. Nazwa firmy ____________________

2. Adres siedziby ___________________________

3. Aktualny adres (pocztowy) _________________

4. Założyciele _____________________

5. Dostępność rachunków w innych bankach (nieokreślona w Ankiecie Kredytobiorcy)

____________________________

6. Imię i nazwisko kierownik firmy i główny księgowy

_________________________

7. Imię i nazwisko pełnomocnik przedsiębiorstwa do negocjacji z Bankiem (stanowisko, telefon)

____________________________________

8. Kwota żądanej gwarancji wynosi ______________ rubli / dolarów amerykańskich.

9. Okres gwarancji ____________________

10. Dopuszczalne oprocentowanie _________________

11. Cel gwarancji i krótki schemat transakcji

_________________________________

12. Oferowane zabezpieczenia (nieruchomości, towary, papiery wartościowe, metale szlachetne itp.)

____________________________________

13. Dostępność polisy ubezpieczeniowej dla proponowanego zabezpieczenia (wskazać nazwę firmy ubezpieczeniowej, sumę ubezpieczenia i datę wygaśnięcia polisy)

____________________________________

14. Data wypełnienia wniosku _______________

Przełożony __________________

Główny księgowy ______________

Technologia kredytowa „Debet w rachunku bieżącym” („Linia kredytowa dla obrotu”)

1. Limit.

Limit kredytowy

Wysokość limitu określana jest jako procent średniego miesięcznego obrotu kredytowego z ostatnich 3 miesięcy, zgodnie ze skalą limitu kredytu w rachunku bieżącym.

Dla klientów przechodzących na obsługę w Banku, kredyt w rachunku bieżącym może zostać udzielony po 1 miesiącu posiadania rachunku bieżącego klienta w Banku. Jednocześnie do analizy obrotów kredytowych uwzględnia się obroty na rachunkach w Banku za ostatni miesiąc oraz obroty w poprzednim Banku za 2 miesiące.

* - Referencje o obrotach przyjmowane są z banków znajdujących się na liście 200 największych banków Federacji Rosyjskiej pod względem aktywów według stanu na ostatni dzień sprawozdawczy, opublikowanej w magazynach Expert, Money.

2. Taryfy.

** - czas trwania umów zawieranych z klientami po raz pierwszy wynosi nie więcej niż 2 miesiące, pod warunkiem pozytywnej współpracy z klientem, czas trwania umowy może zostać przedłużony do 6 miesięcy.

3. „Skala punktacji jakości obrotu kredytowego”.

*** - wartość normatywnej wartości pięciodniowej średniej ruchomej określa się jako 80% minimalnej średniej miesięcznej wartości pięciodniowej średniej ruchomej z ostatnich trzech miesięcy. Wartość normatywna średniej ruchomej może być mniejsza niż łączny limit kredytu w rachunku bieżącym ustalony dla klienta na podstawie wyników punktacji jakości obrotu.

**** - dla każdego analizowanego miesiąca obliczany jest średni miesięczny wskaźnik liczby wpływów, a minimalny średni miesięczny wskaźnik jest brany pod uwagę do oceny jakości obrotów.

4. Skala ustalania limitu kredytowego w technologii kredytu w rachunku bieżącym.

5. Standardowa forma umów zawieranych z klientami o udzielenie kredytu w technologii kredytu w rachunku bieżącym.

5.1. Oprocentowanie kredytu oraz opłata za utrzymanie limitu płatne są miesięcznie zgodnie z harmonogramem.

5.2. Umowa określa warunki utrzymania określonego wolumenu wpływów kredytowych na rachunek bieżący w miesiącu, warunek utrzymania określonego wolumenu wpływów kredytowych na rachunek bieżący przez pięć dni roboczych (normatywna wartość pięciodniowej średniej ruchomej) oraz sankcje w przypadku naruszenia tych warunków (zamknięcie limitu).

5.3. Każda transza w ramach dotychczasowej umowy jest wydawana na okres do końca umowy.

5.4. Zlecenia płatnicze Klienta z realizacją tego samego dnia przyjmowane są wyłącznie w wysokości bezpłatnego limitu w koncie.

6. Monitorowanie spełniania warunków udzielenia kredytu w rachunku bieżącym.

6.1. Głównym wskaźnikiem dobowego monitoringu w ramach obecnej umowy jest standardowa wartość 5-dniowej średniej ruchomej, która jest określana w wysokości 80% minimalnej wartości 3-dniowej średniej ruchomej w dowolnym z miesięcy dla analizowanego okres za ostatnie XNUMX miesiące.

6.2. Jeżeli w trakcie procesu monitorowania za bieżący pięciodniowy okres obrotu kredytowego na rachunku klienta jest niższy niż 95% standardowej pięciodniowej średniej ruchomej, limit kredytu w rachunku bieżącym jest automatycznie zamykany (klient nie może już korzystać z limitu , wpływy z kredytu są odpisywane na spłatę zadłużenia). W przypadku przywrócenia na rachunku kwoty obrotu kredytowego do wartości normatywnej, przywrócenie limitu następuje po 3-5 dniach, w czasie których pracownicy Banku są przekonani o przywróceniu obrotów klienta.

Finansowanie projektów jako usługa bankowa

Istota finansowania projektowego polega na tym, że przedmiotem finansowania udzielanego przez Bank jest konkretny projekt inwestycyjny, a nie całokształt działalności produkcyjno-gospodarczej przedsiębiorstwa otrzymującego środki. W konsekwencji głównym źródłem zwrotu z zainwestowanych środków jest zysk z realizacji projektu inwestycyjnego oddzielony od wyników finansowych działalności inicjatorów projektu (Szewczuk D.A. Organizacja i finansowanie inwestycji. - Rostów nad Donem: Phoenix , 2006).

Finansowanie projektu realizowane jest poprzez różne formy i źródła finansowania: kredyt, leasing finansowy, wybór inwestora i nabycie udziału w kapitale zakładowym inicjatora projektu, powołanie nowej spółki specjalnej z udziałem kapitałowym inicjatora projektu i pozyskanie współinwestorów, emisja celowych pożyczek obligacyjnych itp. Wyniki finansowe z realizacji projektu oraz spodziewana nadpłynność powinny zapewnić spłatę zobowiązań z tytułu zaciągniętych pożyczek oraz odsetek od nich, a także zapewnić akceptowalny zwrot dla inwestorów z zainwestowanych środków. kapitał.

Finansowanie projektu ma pewne zalety, które korzystnie odróżniają go od innych form finansowania:

▪ Różni się od kredytów konwencjonalnych (w tym kredytów konsorcjalnych) tym, że nie jest bezosobowy, ale ukierunkowany. Jednocześnie źródłem spłaty i zabezpieczenia pożyczki są przepływy pieniężne generowane przez sam projekt, a nie cała działalność gospodarcza firmy pożyczkowej;

▪ z finansowania typu venture w tym sensie, że nie towarzyszy mu duże ryzyko, które zawsze towarzyszy rozwojowi i wdrażaniu nowych technologii i nowych produktów. Podczas finansowania projektu Bank na wstępnym etapie dokonuje oceny akceptowalności ryzyka, doświadczenia zespołu projektowego, możliwości realizacji projektu i podejmuje zasadniczą decyzję;

▪ formy finansowania takie jak faktoring i leasing charakteryzują się bardziej rygorystycznymi technologiami w porównaniu do finansowania projektowego i wymagają zabezpieczenia w postaci wierzytelności od wiarygodnych kontrahentów (w przypadku faktoringu) lub określonego rodzaju sprzętu (w przypadku leasingu).

Główne cechy finansowania projektów to:

▪ obecność niezależnej w sensie prawnym i ekonomicznym spółki projektowej jako nośnika projektu dysponującego własnymi dochodami – źródłem zwrotu środków inwestycyjnych;

▪ proporcjonalny rozkład ryzyka pomiędzy wszystkich uczestników projektu (tj. dostawcę sprzętu, pożyczkodawcę, nabywcę, inicjatora projektu);

▪ odpowiednie zabezpieczenie kapitału własnego spółki projektowej kosztem akcjonariuszy i inwestorów;

▪ obecność szczegółowego biznesplanu z pakietem badań przeprowadzonych przez spółki, z których wnioski są uznawane przez wierzyciela lub przyciągniętego inwestora;

▪ wystarczającą wysokość przychodów (przepływów pieniężnych) na cały okres pozyskiwania środków z jednostki gospodarczej na pokrycie kosztów produkcji, a także obsługę zobowiązań wobec wierzycieli;

Zalety Project Finance (w przeciwieństwie do innych technologii inwestycyjnych) dla osoby poszukującej inwestycji są następujące:

▪ zdolność do przyciągania wolumenów zasobów inwestycyjnych znacznie przekraczających aktywa pieniężne podmiotu poszukującego inwestycji;

▪ realizacja projektów „start-upowych”;

▪ redukcja ryzyk projektowych i ich rozkład pomiędzy kilku uczestników projektu;

▪ brak rygorystycznych wymagań co do kondycji finansowej firmy pożyczkowej (w celu realizacji projektu może zostać utworzona nowa spółka);

▪ możliwość minimalizacji ryzyk krajowych poprzez utworzenie spółki projektowej w kraju pochodzenia kapitału oraz spółki operacyjnej (jako spółka w 100% zależna od spółki projektowej) w kraju jego realizacji;

▪ możliwość wprowadzenia moratorium i spłaty zadłużenia głównego za okres poniesienia kosztów kapitałowych i doprowadzenia projektu do zdolności produkcyjnej.

Jednocześnie wnioskujący o inwestycję musi zrozumieć uzasadnione wymagania Banku, jako pożyczkodawcy i współorganizatora projektu:

▪ konieczność prac przedprojektowych w celu opracowania projektu inwestycyjnego: opracowanie biznesplanu zawierającego wiedzę ekonomiczną, finansową, techniczną, środowiskową, organizacyjną, prawną, handlową i marketingową projektu;

▪ stosunkowo długi okres rozpatrywania wniosku o sam projekt w porównaniu do kredytu komercyjnego;

▪ prowizja Banku za organizację i wsparcie projektu, oprócz oprocentowania kredytu;

▪ nieuchronność zaangażowania majątku inwestora w projekt;

▪ ścisłe monitorowanie projektu przez inwestorów i wierzycieli na wszystkich etapach procesu inwestycyjnego.

Finanse korporacyjne

▪ Organizacja finansowania projektów przejęć spółek ze środków pożyczonych (transakcje LBO i MBO)

▪ Budowa kompleksowego modelu finansowego spółki, określenie optymalnej struktury finansowania i maksymalnej kwoty zadłużenia

▪ Organizacja finansowania dłużnego transakcji

▪ Strukturyzacja transakcji, prowadzenie negocjacji w sprawie nabycia spółki

Doradztwo w zakresie fuzji i przejęć, przejęć/sprzedaży spółek (kontrolowanie, blokowanie, udziały niekontrolujące, aktywa niezwiązane z podstawową działalnością)

▪ Ocena wartości rynkowej obiektów nabycia/sprzedaży, negocjacje z akcjonariuszami

▪ Ustalanie współczynnika konwersji akcji w fuzjach i przejęciach

▪ Przeprowadzenie analizy działalności finansowo-ekonomicznej spółki (due dilligence)

▪ Poszukiwanie inwestorów portfelowych i/lub strategicznych (krajowych i zagranicznych)

Organizacja przyciągnięcia pożyczki obligacyjnej

▪ Analiza potrzeb klienta w zakresie pozyskania środków poprzez obligację, badanie decyzji o kredycie obligacyjnym

▪ Oszacowanie kosztów organizacji i obsługi kredytu obligacyjnego

▪ Opracowanie pakietu prezentacyjnego dla klienta zawierającego memorandum informacyjne

▪ Wykonywanie usług organizatora emisji obligacji, wybór gwarantów i gwarantów emisji

▪ Praca z potencjalnymi nabywcami

▪ Przygotowanie prospektu emisyjnego i innych dokumentów

▪ Pełna obsługa informacyjna emisji obligacji

Organizacja plasowania akcji na rynku giełdowym i pozagiełdowym oraz wzrost kapitalizacji rynkowej

▪ Oszacowanie kosztu wejścia na giełdę

▪ Przygotowanie memorandum inwestycyjnego i materiałów prezentacyjnych dla emitenta

▪ Usługi organizatora pierwszej oferty publicznej akcji

▪ Doradztwo przy przygotowaniu emisji amerykańskich i światowych kwitów depozytowych (ADR, GDR)

▪ Obsługa restrukturyzacji spółek oraz zwiększania kapitalizacji rynkowej i płynności ich akcji

▪ Poszukiwanie inwestora strategicznego lub finansowego

(Szewczuk D.A. Organizacja i finansowanie inwestycji. – Rostów nad Donem: Phoenix, 2006)

Biznesplan: metodologia kompilacji

W praktyce światowej prawie wszystkie projekty inwestycyjne są opisywane za pomocą biznesplanów. Firmy venture dostają tysiące biznesplanów rocznie. Proszą o nie również banki komercyjne, firmy przemysłowe, inwestorzy indywidualni. Biznesplan jest ogólnie przyjętym nośnikiem informacji biznesowych.

Rozwój stosunków rynkowych w Rosji nastąpił spontanicznie, a potrzeba planowania biznesowego pojawiła się dość późno. Pierwsze biznesplany, niczym „zagraniczna ciekawostka”, pojawiły się w Rosji w latach 90., podczas gdy większość przedsiębiorstw w dalszym ciągu korzystała z bardziej konwencjonalnych studiów wykonalności.

Wraz z rozwojem gospodarki rynkowej i stosunków międzynarodowych potrzeba opracowania biznesplanu nie budzi już wątpliwości. I już w latach 1994-95. staje się obowiązkowym dokumentem używanym do „poprawy metod obliczania efektywności ekonomicznej rozwiązań projektowych i komercyjnej wykonalności inwestycji”.

Rosyjscy przedsiębiorcy czasami źle rozumieją znaczenie i cel biznesplanu i nie zwracają na to wystarczającej uwagi. W przeważającej części taka postawa jest spowodowana ideą biznesplanu jako pewnego rodzaju „raportującego”, bezużytecznego dokumentu. Uważa się, że przy opracowywaniu biznesplanów marnuje się ogromną ilość informacji, a następnie opracowany dokument wkłada się do pudełka i zapomina. To nie jest prawda. Wysiłki włożone w planowanie nigdy nie idą na marne, ponieważ zgromadzone doświadczenie pozwala uniknąć poważnych błędów i zmaksymalizować wykorzystanie dostępnych zasobów.

Czasami biznesplany są pisane przez pracowników lub kierownictwo firmy, a czasami są delegowane do firm konsultingowych.

Pięć procent kosztów projektu wydanych na planowanie pozwala zaoszczędzić do pięćdziesięciu procent całkowitych kosztów projektu!

Główny cel opracowania biznesplanu

▪ planować działalność gospodarczą spółki w okresie doraźnym i długoterminowym, zgodnie z potrzebami rynku i możliwością pozyskania niezbędnych zasobów.

Według badań INTERFINANCE dobrze opracowany biznesplan definiuje i ujawnia wszystkie główne problemy projektu, oblicza finanse przedsiębiorstwa i przewiduje różne scenariusze rozwoju sytuacji:

▪ Jak będzie rozwijać się produkcja

▪ Sposób sprzedaży produktu, wykonania pracy lub świadczenia usług

▪ Co przyniesie ten pomysł?

Jakie kroki należy podjąć w sprzyjającym środowisku (gospodarczym, politycznym, konkurencyjnym) iw nieprzewidzianych okolicznościach.

Biznesplan powinien być zawsze gotowy. Jeśli chcesz przyciągnąć pożyczki, inwestycje lub sfinansować ciekawy projekt – we wszystkich tych przypadkach pilnie potrzebujesz biznesplanu.

Zgodnie z tymi standardami struktura biznesplanu powinna zawierać następujące sekcje:

▪ Wznów

▪ Opis przedsiębiorstwa i branży

▪ Opis produktów (usług)

▪ Marketing i sprzedaż produktów (usług)

▪ Plan produkcji

▪ Plan organizacyjny

▪ Plan finansowy

▪ Koncentracja i skuteczność projektu

▪ Ryzyka i gwarancje

▪ Aplikacje

1. Wznów

CV to niezależny dokument promocyjny zawierający główne punkty wszystkiego plan biznesowy. Streszczenie to jedyna część biznesplanu, którą czytają wszyscy potencjalni inwestorzy. Podsumowanie jest sędzią całego projektu, dlatego ważne jest, aby w podsumowaniu zawrzeć zwięzłe i jasne informacje o projekcie. Podsumowanie odpowiada na główne pytania inwestora: wielkość kredytu, cel kredytu, okres spłaty, gwarancje, współinwestorzy, środki własne projektu.

Wszystkie kolejne akapity biznesplanu odszyfrowują informacje zawarte w podsumowaniu i dowodzą poprawności obliczeń.

2. Opis przedsiębiorstwa i branży

W tej sekcji opisano:

▪ Ogólne informacje o firmie

▪ Wskaźniki finansowe i ekonomiczne działalności przedsiębiorstwa

▪ Struktura zarządzania i skład personelu

▪ Obszary działalności, produkty, osiągnięcia i perspektywy

▪ Sektor gospodarczy i jego perspektywy

▪ Partnerstwa i działalność społeczna

3. Opis produktów (usług)

W przypadku każdego projektu przedsiębiorczego niezbędna jest wizualna reprezentacja produktu lub produktu wytworzonego przy użyciu Twojej technologii. Najlepiej jeśli jest to próbka naturalna, jej zdjęcie lub rysunek. Biznesplan zawiera opis osobno dla każdego rodzaju produktu.

▪ Przybliżona struktura sekcji.

▪ Nazwa produktu (usługi)

▪ Cel i zakres zastosowania

▪ Krótki opis i główne cechy

▪ Konkurencyjność produktów (usług), w jakich parametrach przewyższa konkurencję, w jakich od nich ustępuje

▪ Patentowalność i prawa autorskie

▪ Dostępność lub potrzeba licencjonowania produktu

▪ Stopień gotowości do produkcji i sprzedaży wyrobów

▪ Dostępność certyfikatu jakości produktów

▪ Bezpieczeństwo i przyjazność dla środowiska

▪ Warunki dostawy i opakowanie

▪ Gwarancje i serwis

▪ Operacja

▪ Utylizacja po zakończeniu użytkowania

4. Marketing i sprzedaż produktów (usług)

Informacje zawarte w tym dziale mają na celu przekonanie inwestora, że istnieje rynek na Twoje produkty (usługi). Kupujący dzielą się na odbiorców hurtowych, detalistów, użytkowników końcowych. Konsumenci charakteryzują się branżą, lokalizacją (jeśli są to przedsiębiorstwa) lub wiekiem, płcią itp. (jeśli jest to populacja). Wśród konsumentów wyróżniają się cechy towaru, takie jak wygląd, przeznaczenie, cena, wytrzymałość, żywotność, bezpieczeństwo użytkowania i inne.

Przykładowa struktura sekcji:

▪ Opis wymagań konsumentów wobec produktów (usług) i możliwości zaspokojenia tych wymagań

▪ Opis konkursu. Identyfikacja konkurentów oraz analiza ich mocnych i słabych stron. Analiza możliwości przedsiębiorstwa

▪ Opis rynku sprzedaży produktów (usług)

▪ Opis dostawy towaru z miejsca produkcji do miejsca sprzedaży lub konsumpcji. Pełny opis obejmuje: pakowanie, magazynowanie w miejscu produkcji, kompletację do wysyłki, transport do punktu sprzedaży, obsługę przedsprzedażową, sprzedaż, obsługę posprzedażową. Opis kanału sprzedaży produktów (usług) - sklep detaliczny, małe hurtownie lub sklepy, obsługa objazdowa (agenci, komiwojażerzy) itp.

▪ Strategia pozyskiwania konsumentów w oparciu o możliwości (możliwe opcje: kampanie reklamowe, bezpłatne próbki, udział w wystawach itp.). Cena i wielkość sprzedaży produktów. Analiza wrażliwości wolumenu sprzedaży na zmiany cen

5. Plan produkcji

Ta sekcja zawiera ogólne informacje o przedsiębiorstwie, kalkulację kosztów produkcji dla planowanej wielkości sprzedaży, bezpośrednie (zmienne) i ogólne (stałe) koszty produkcji, kalkulację kosztów produkcji, oszacowanie bieżących kosztów produkcji.

Przykładowa struktura sekcji:

Ogólne informacje o przedsiębiorstwie

▪ Opis lokalizacji przedsiębiorstwa (w wielu przypadkach czynnik decydujący o powodzeniu projektu). Dostępność niezbędnych połączeń transportowych, sieci inżynieryjnych (prąd, woda, ciepło, kanalizacja, komunikacja itp.), zasobów, a także bliskość rynku zbytu

▪ Stosowana technologia i poziom kwalifikacji wykonawców

▪ Zapotrzebowanie na przestrzeń

▪ Personel

▪ Spełnienie wymagań zapewniających produkcję przyjazną dla środowiska i bezpieczeństwa pracowników

Wielkość produkcji

Koszty personelu

Koszty personelu obejmują:

▪ koszty personelu kierowniczego (dyrektor, główny inżynier, kierownik produkcji, księgowi, planiści itp.);

▪ koszty personelu produkcyjnego (projektanci, technolodzy, pracownicy napraw itp.);

▪ koszty pozostałych pracowników (marketerzy, magazynierzy, ochrona).

Wydatki na surowce, materiały i komponenty

Kalkulacja wykonywana jest dla każdego rodzaju produktu lub usługi.

Szacunkowe koszty bieżące

W tym podrozdziale przedstawiono bieżące koszty wytworzenia produktów (usług). Koszty produkcji lub innymi słowy koszty produkcji dzieli się na bezpośrednie (zmienne, czyli zależne proporcjonalnie do zmian wielkości produkcji) i ogólne (stałe, niezależne od zmian wielkości produkcji).

Kalkulacja kosztów zmiennych

Koszty zmienne obejmują:

▪ Koszty surowców i komponentów, komponentów

▪ Koszty personelu produkcyjnego

▪ Koszty paliwa, prądu (w niektórych przypadkach)

Kalkulacja kosztów stałych

Koszty stałe obejmują:

▪ Koszty produkcji (wynajem, naprawy i konserwacja sprzętu, paliwa i energii)

▪ Koszty handlowe (reklama, działania promocyjne produktów, sprzedaż)

▪ Koszty administracyjne (wynagrodzenia personelu administracyjnego, media, usługi komunikacyjne, koszty podróży itp.)

6. Plan organizacyjny

W tej sekcji wyjaśniono, jak zorganizowana jest grupa sterująca i opisano główną rolę każdego członka. Zespół zarządzający projektami i wiodący specjaliści, wsparcie prawne, dostępne lub możliwe wsparcie i korzyści, struktura organizacyjna i harmonogram realizacji projektów, mechanizm wsparcia i motywowania kluczowych menedżerów.

7. Plan finansowy

Celem sekcji jest pokazanie głównych punktów z masy danych finansowych. Tutaj podane są normy dotyczące kalkulacji finansowo-ekonomicznych, kosztów bezpośrednich (zmiennych) i stałych produkcji wyrobów, kalkulacji kosztu wytworzenia, kosztorysów dla projektu, potrzeby i źródeł finansowania, tabeli wydatków i przychodów, przepływ realnych pieniędzy (cash flow), prognozowane saldo.

Przybliżona struktura sekcji (wg badań INTERFINANCE):

▪ Koszty okresu przygotowawczego

▪ Koszty bieżącego (głównego) okresu

▪ Kalkulacja przychodów projektu

▪ Koszty związane z obsługą kredytu (leasing)

▪ Obliczanie płatności podatkowych

▪ Pozostałe wpływy i płatności

▪ Rachunek zysków i strat

▪ Przepływ prawdziwych pieniędzy

▪ Prognozowane saldo

8. Kierunek i skuteczność projektu

Sekcja wskazuje kierunek i znaczenie projektu, wskaźniki skuteczności jego realizacji oraz analizuje wrażliwość projektu.

9. Ryzyko i gwarancje

Wykazano ryzyko przedsiębiorczości i możliwe okoliczności siły wyższej, udzielono gwarancji zwrotu środków partnerom i inwestorom.

10. Aplikacje

Aplikacje pomagają oderwać tekst główny od szczegółów i dostarczają potencjalnym partnerom i inwestorom dodatkowe materiały wizualne:

▪ potwierdzanie i udostępnianie informacji o przedsiębiorstwie (kopie dowodu rejestracyjnego, statutu i umowy założycielskiej przedsiębiorstwa, istniejących licencji i certyfikatów, dyplomów i certyfikatów honorowych, kopie materiałów prasowych o działalności przedsiębiorstwa, recenzje klientów i partnerów w wspólne działania itp.);

▪ charakterystyka produktu (zdjęcie, rysunek, rysunek, patent, recenzje, wyniki badań i certyfikacja produktu, inne informacje);

▪ potwierdzanie zapotrzebowania na produkty (materiały do badań marketingowych, dane porównawcze o konkurentach, umowy, protokoły intencji i wnioski o dostawę produktów);

▪ pokazanie możliwości produkcyjnych (zdjęcia przedsiębiorstwa, jego wiodących działów, wyposażenia, kopie dokumentów potwierdzających produkcję itp.);

▪ ujawnienie gotowości organizacyjno-prawnej projektu (schemat struktury organizacyjnej, mechanizm realizacji projektu, wyciągi z dokumentów regulacyjnych itp.);

▪ uzasadnianie obliczeń finansowo-ekonomicznych (obliczenia, tabele itp.);

▪ potwierdzenie realności środków zapobiegania ryzyku, neutralizacji okoliczności siły wyższej i realności gwarancji spłaty kredytu (listy gwarancyjne, umowy, skład i wartość zabezpieczeń, wyciągi z dokumentów legislacyjnych i regulacyjnych, inne materiały).

▪ potwierdzenie przedmiotu, znaczenia (skali) i efektywności projektu (decyzje, programy, plany, akty, pisma, przeglądy itp.)

Zazwyczaj biznesplan dla przedsiębiorstwa zawiera następujące sekcje:

▪ Podsumowanie biznesplanu przedsiębiorstwa

▪ Informacje o inicjatorze projektu

▪ Plan licencyjny i prawny

▪ Produkty gotowe

▪ Marketingowe badania rynku

▪ Plan produkcji przedsiębiorstwa

▪ Plan kadrowy

▪ Plan inwestycyjny przedsiębiorstwa

▪ Plan finansowy

▪ Czynniki ryzyka w biznesplanie przedsiębiorstwa i strategia ich ograniczania

▪ Obliczenia wskaźników efektywności biznesplanu przedsiębiorstwa

▪ Załączniki do biznesplanu przedsiębiorstwa

Dokładna treść biznesplanu przedsiębiorstwa zależy od branży i rodzaju działalności przedsiębiorstwa (Szewczuk D.A. Organizacja i finansowanie inwestycji. - Rostów nad Donem: Phoenix, 2006).

Offshore - planowanie podatkowe i finansowe

Planowanie podatkowe i finansowe to zestaw LEGALNYCH metod, aby wyrwać Twój biznes z nadmiernej kurateli państwa i uchronić Cię przed strachem przed nim. Zawsze będą istniały luki w przepisach, które można wykorzystać, ale najważniejsze jest to, jak je wykorzystać. Możesz zrobić wszystko na czole, a wtedy każdy z twoich błędów może prowadzić do znacznie gorszych konsekwencji niż banalna płatność wszystkich istniejących podatków. Dlatego najlepiej skorzystać z pomocy doradców podatkowych.

Tradycyjnie za strefę offshore uważa się kraj o korzystnym ustawodawstwie podatkowym i braku jakichkolwiek ograniczeń walutowych. Dla ułatwienia wszystkie jurysdykcje offshore możemy podzielić na dwie główne grupy (wg badań INTERFINANCE):

1. Kraje, które nie nakładają podatków od osób prawnych, pod warunkiem, że działalność spółki zarejestrowanej w takim kraju jest prowadzona poza jego granicami, a sama spółka jest własnością wyłącznie nierezydentów tego kraju. Do krajów tych należą: Bahamy, Brytyjskie Wyspy Dziewicze, Vanuatu, Niue, Kajmany, Nauru, Liberia, Turks i Caicos, Panama, Seszele itp. Kraje tej grupy z reguły nie są członkami żadnych umów międzynarodowych dotyczących unikanie podwójnego opodatkowania.

2. Kraje, w których ustala się minimalny poziom opodatkowania albo w odniesieniu do niektórych rodzajów dochodów, albo w odniesieniu do miejsca ich wydobycia, albo w odniesieniu do spółek kontrolowanych przez nierezydentów. Do tych krajów należą Cypr, Węgry, Szwajcaria, Luksemburg, Holandia. Cechą charakterystyczną krajów tej grupy jest obecność licznych umów międzyrządowych o unikaniu podwójnego opodatkowania.

Bardzo warunkowo, do jurysdykcji offshore można również zaliczyć szereg jednostek terytorialnych lub jednostek administracyjnych krajów o rygorystycznym systemie podatkowym, w których osoby prawne zarejestrowane pod jurysdykcją lokalną są zwolnione z podatków lokalnych lub płacą je w znacznie mniejszej wysokości. Należy zauważyć, że takie spółki pozostają podatnikami podatków stanowych lub federalnych. Kraje, w których istnieją podobne systemy podatkowe, to USA, Kanada, a nawet Rosja (Inguszetia, Uglicz, Ałtaj itp.).

Podstawowe wymagania do założenia spółki offshore (wg badań INTERFINANCE):

1. Wybór nazwy. Z reguły przyszły właściciel firmy musi zaproponować trzy nazwiska w kolejności preferencji. Jednak w większości jurysdykcji istnieją pewne ograniczenia przy wyborze nazwy firmy. Na przykład nie wolno umieszczać w nazwie bez specjalnego zezwolenia organu rejestrującego słów: „Bank”, „Trust”, „Ubezpieczenie”, „Królewski”, „Państwo”, „Narodowy”, „ Dobroczynność”, „Uniwersytet” itp. d.

2. Spółka może być zarejestrowana w formie spółki akcyjnej lub spółki z ograniczoną odpowiedzialnością i musi mieć zarejestrowany adres i/lub zarejestrowanego przedstawiciela w kraju rejestracji.

3. W większości przypadków dyrektorami i akcjonariuszami spółki offshore mogą być osoby fizyczne lub prawne. W celu zachowania poufności można korzystać z usług nominowanych akcjonariuszy i dyrektorów. W tym drugim przypadku dyrektorzy mianowani co do zasady udzielają faktycznemu właścicielowi spółki offshore ogólnego pełnomocnictwa do wykonywania wszelkich uprawnień niezbędnych do prowadzenia jej działalności. Należy także zauważyć, że ustawodawstwo rosyjskie zabrania rezydentom Rosji inwestowania w kapitał docelowy spółek zagranicznych bez uzyskania uprzedniej odpowiedniej zgody Banku Centralnego Federacji Rosyjskiej i jednocześnie nie zawiera żadnych ograniczeń dla rezydentów Rosji w zakresie być menadżerami lub dyrektorami takich zagranicznych podmiotów prawnych.

4. I na koniec najważniejszy wymóg: spółka offshore nie może prowadzić działalności w kraju swojej rejestracji.

Standardowy pakiet dokumentów założycielskich spółki offshore obejmuje zwykle:

▪ Świadectwo rejestracji firmy (świadectwo założenia);

▪ Statut Stowarzyszenia;

▪ Statut;

▪ Oświadczenie o powołaniu pierwszych Dyrektorów;

▪ Pieczęć firmowa;

▪ Zalegalizowane kopie dokumentów założycielskich.

Chciałbym bardziej szczegółowo omówić ostatni punkt. Do czego służy legalizacja dokumentów i na czym polega ta procedura?

Konieczność legalizacji dokumentów firmowych powstaje, gdy takie dokumenty są używane w innym kraju niż kraj, w którym firma jest zarejestrowana. W rzeczywistości legalizacja to wykonanie szeregu pewnych prawnie istotnych czynności (poświadczenie autentyczności dokumentu, poświadczenie podpisów urzędników, którzy podpisali taki dokument itp.) w celu nadania mocy prawnej na terytorium jednego państwa dokumentom pochodzącym z innego stanu.

Istnieją dwa sposoby legalizacji dokumentów:

I. Legalizacja dokumentów poprzez apostille. Procedurę tę reguluje Konwencja Haska z 5 października 1961 r., do której przystąpiło ponad 65 krajów, w tym Rosja. Zgodnie z konwencją, autentyczność dokumentu potwierdzana jest poprzez umieszczenie na takim dokumencie specjalnej pieczęci „Apostille” przez urzędnika w kraju pochodzenia dokumentu. Procedura ta pozwala na posługiwanie się w ten sposób zalegalizowanymi dokumentami na terytorium wszystkich krajów, które przystąpiły do Konwencji Haskiej.

II. Legalizacja konsularna dokumentów. Procedura ta jest regulowana Konwencją wiedeńską o stosunkach konsularnych z 1963 r. oraz wewnętrznymi przepisami zainteresowanych państw. W rzeczywistości procedura ta polega na poświadczeniu autentyczności dokumentu lub wierności kopii dokumentu z oryginałem, a następnie poświadczeniu nadchodzących podpisów i pieczęci urzędników. Np. najpierw notariusz poświadcza prawidłowość kopii dokumentu z oryginałem, następnie podpis notariusza poświadcza odpowiedni urzędnik Ministerstwa Sprawiedliwości (lub Sądu Najwyższego), następnie podpis i pieczęć urzędnika Ministerstwa Sprawiedliwości poświadcza odpowiedni urzędnik Ministerstwa Spraw Zagranicznych, po czym konsul kraju, w którym dane będą wykorzystywane dokumenty, poświadcza podpis urzędnika Ministerstwa Spraw Zagranicznych kraju pochodzenie dokumentu, a ostatecznie proces legalizacji konsularnej jest zakończony, gdy właściwy urzędnik Ministerstwa Spraw Zagranicznych w kraju, w którym dokumenty będą używane, poświadczy podpis konsula. Procedura legalizacji konsularnej zajmuje znacznie więcej czasu niż legalizacja dokumentów przez apostille, ale jest to konieczne, jeśli dokumenty będą używane w kraju, który nie jest stroną konwencji haskiej z 1961 r. o apostille. Większość krajów arabskich, Ukraina i niektóre kraje WNP, wiele krajów Azji i Afryki nie jest stronami konwencji haskiej.

W ciągu ostatnich pięćdziesięciu lat rządy wielu uprzemysłowionych krajów zagranicznych, doświadczając dotkliwego niedoboru środków niezbędnych do sfinansowania rosnących wydatków budżetowych, wielokrotnie podnosiły łączny poziom opodatkowania swoich obywateli i osób prawnych zarejestrowanych w tych krajach. Co więcej, w większości krajów uprzemysłowionych znacząco zmienił się sam system podatkowy. Organy podatkowe praktycznie przestały kierować się przy ustalaniu dochodu podlegającego opodatkowaniu tylko jednym kryterium terytorialnym, jakim jest lokalizacja źródeł przychodów. Dominującym kryterium stało się obywatelstwo, miejsce zamieszkania lub pobyt stały (miejsce zamieszkania). Jednocześnie w wielu przypadkach potwierdzeniem rezydencji dla osób prawnych zaczął być fakt ich państwowej rejestracji, a opodatkowaniu podlegały wszelkie dochody uzyskiwane zarówno w kraju siedziby osoby prawnej, jak i w każdym innym miejscu za granicą. W obliczu postępującej globalizacji handlu międzynarodowego i transakcji finansowych zmiany te nie mogły nie wpłynąć na działalność korporacji transnarodowych i spółek prowadzących wyłącznie działalność zagraniczną, co w wielu przypadkach prowadziło do podwójnego opodatkowania uzyskiwanych dochodów. Odpowiedzią na zaostrzenie reżimów podatkowych w krajach uprzemysłowionych był szybki rozwój przemysłu offshore, szczególnie w małych, nowo powstałych i biednych stanach Ameryki Łacińskiej i Oceanii.

Zwiększony popyt na usługi tworzenia spółek „wolnych od podatku” oraz modernizacja ustawodawstwa offshore w szeregu państw rajów podatkowych doprowadziły do powstania koncepcji Międzynarodowej Spółki Biznesowej. Początkowo podstawę tej koncepcji stanowiła Ustawa o międzynarodowych spółkach handlowych Brytyjskich Wysp Dziewiczych, która weszła w życie w 1984 r. (Ustawa o międzynarodowych spółkach handlowych Brytyjskich Wysp Dziewiczych, 1984). Następnie koncepcja międzynarodowej firmy biznesowej stała się powszechna w aktach prawnych większości ośrodków offshore w regionie Karaibów, Azji i Pacyfiku. Należy zauważyć, że ta sama koncepcja Międzynarodowej Spółki Biznesu stała się podstawą ustawy federalnej Federacji Rosyjskiej w sprawie Centrum Biznesu Międzynarodowego „Inguszetia”, przyjętej przez Dumę Państwową Rosji w grudniu 1995 r.

Międzynarodowe firmy handlowe charakteryzują się elastycznością i łatwością zarządzania, mają zagwarantowane zwolnienia podatkowe i nie są zobowiązane do składania sprawozdań finansowych ze swojej działalności. Inne pozytywne cechy przepisów dotyczących międzynarodowych spółek handlowych to szybki czas rejestracji, niskie koszty jej założenia i późniejszego utrzymania. Ponadto akty prawne zapewniają prawie całkowitą poufność nazwisk właścicieli i dyrektorów, ponieważ takie informacje nie tylko nie są zawarte w Rejestrze Spółek, ale w ogóle nie mogą być zgłaszane organowi rejestrującemu. Tym samym międzynarodowe firmy biznesowe są idealnym mechanizmem, który może uzupełnić większość tworzonych struktur zaufania.

Uznając takie firmy za nierezydentów, władze państwowe krajów raju podatkowego w przyszłości nie są zainteresowane ani działalnością takich firm, ani ich kondycją finansową. Jedynymi wyjątkami są firmy finansowe, bankowe, ubezpieczeniowe i firmy powiernicze.

Oczywiste jest, że taka początkowa poufność wszelkich informacji o międzynarodowej firmie biznesowej przyciąga nie tylko osoby, które chcą obniżyć ogólne podatki, ale także osoby zaangażowane w oszustwa finansowe lub działania niezgodne z prawem.

A jeśli na etapie rejestracji rzeczywiście praktycznie nie da się ustalić, kto będzie prowadził uczciwy biznes, zwłaszcza że zasada „domniemania niewinności” jest zapisana w systemach prawnych prawie wszystkich cywilizowanych krajów, to w przyszłości takie zadanie można z łatwością powierzyć bankom i innym instytucjom finansowym, które dokonują rozliczeń w imieniu swoich klientów. Rezultatem jest powszechne zaostrzenie kontroli rządu nad operacjami bankowymi. Kierując się zasadą „znaj swojego klienta” i przestraszony nie tyle skalą prania „brudnych pieniędzy”, ale surowymi karami rządowymi za ułatwianie takich operacji, instytucje bankowe w różnych krajach coraz częściej zaczęły wymagać szczegółowych informacji o wszystkich właścicielach, gdy otwarcie rachunku bankowego dla spółki offshore i dyrektorów firmy, charakter działalności, wielkość i źródła środków klienta.

Jeśli weźmiemy pod uwagę, że podstawą systemu bankowego wielu państw rajów podatkowych są oddziały dużych banków międzynarodowych, zwłaszcza angielskich, możemy stwierdzić, że wiele byłych lub obecnych kolonialnych stref offshore jest w dalszym ciągu kontrolowanych przez Bank Anglii, który ma możliwość w celu uzyskania informacji o operacjach finansowych podmiotów prawnych przeprowadzanych poprzez kontrolowane struktury bankowe.

Takie działania organów regulacyjnych w różnych krajach coraz częściej wykazują tendencję, w której środki podejmowane w celu zapobiegania nielegalnym działaniom są stosowane w takim samym stopniu do całkowicie legalnych przelewów bankowych. A przywództwo w tej sprawie bez wątpienia należy do Stanów Zjednoczonych, gdzie ustawa o tajemnicy bankowej z 1970 r., uchwalona przez Kongres w 1970 r., wymaga dostarczenia wystarczająco szczegółowych informacji władzom rządowym Stanów Zjednoczonych na temat transakcji przelewów pieniężnych przekraczających dolary amerykańskie. 10 000 zarówno w Stanach Zjednoczonych, jak i poza nimi. Ustawa o kontroli nadużywania narkotyków (USAAnti-DrugAbuseAct, 1986) i najsłynniejsza ustawa o kontroli prania pieniędzy (USMoneyLaundering ControlAct, 1986), które nastąpiły po tej ustawie, tylko zaostrzyły wymagania dotyczące dostarczania takich raportów i rozszerzyły możliwości organów regulacyjnych i służb specjalnych. Jednocześnie amerykańska służba podatkowa (InternalRevenueService-IRS), która ma swobodny dostęp do takich informacji bankowych, może je wykorzystywać do własnych celów. Np. przekazać ją władzom innego państwa – w okolicznościach niezwiązanych z żadnym śledztwem karnym lub innym – albo zgodnie z dwustronną umową podatkową (jeśli klauzula wymiany informacji przewiduje przekazanie takich informacji), lub zgodnie z umową dwustronną w sprawie wymiany informacji. Na szczególną uwagę zasługuje fakt, że przepisy większości krajów uprzemysłowionych, a przede wszystkim Stanów Zjednoczonych, uznają uchylanie się od płacenia podatków za przestępstwo, a nieprzestrzeganie wymogów nałożonych przez wspomnianą już ustawę o tajemnicy bankowej Stanów Zjednoczonych pociąga za sobą odpowiedzialność karną. .

Biorąc pod uwagę, że zdecydowana większość transakcji w dolarach amerykańskich dokonywana jest za pośrednictwem amerykańskich kont bankowych, kontrola nad rachunkami bankowymi umożliwia postawienie opłat nie tylko handlarzom narkotyków, ale wszystkim tym, którzy w taki czy inny sposób starają się zmniejszyć swoje straty podatkowe lub oszczędzaj swoje oszczędności, pozostając w cieniu.

Według jednego z wybitnych prawników z Nowego Jorku, zakres ustawy o kontroli prania pieniędzy obejmuje transakcje finansowe przeprowadzane przez cudzoziemców w dowolnym kraju na świecie, jeśli nawet najmniejsza część przekazów pieniężnych przechodzi przez terytorium Stanów Zjednoczonych.

W walce z praniem pieniędzy rząd USA wywiera pewną presję na kraje o bardziej liberalnych systemach podatkowych i atrakcyjnej polityce inwestycyjnej, w tym na jurysdykcje offshore. Tym samym pod naciskiem Stanów Zjednoczonych szwajcarskie władze finansowe zobowiązały wszystkie szwajcarskie banki do prowadzenia ścisłej ewidencji informacji o wszystkich osobach powiązanych ze spółkami offshore lub trustami, nie tylko w odniesieniu do dyrektorów, założycieli, powierników, ale także, co najważniejsze, w odniesieniu do beneficjentów, czyli właścicieli nieruchomości lub osób, które bezpośrednio lub pośrednio inwestują swój kapitał w fundusz powierniczy lub spółkę. Bankom powierzono zadanie ustalenia pochodzenia otrzymanych środków i ich źródeł. Sytuacja ta została ustanowiona w 1992 r. specjalną dyrektywą Szwajcarskiej Federalnej Komisji Bankowej i znajduje odzwierciedlenie w nowym Kodeksie Postępowania Stowarzyszenia Bankowców, zatwierdzonym przez Szwajcarskie Stowarzyszenie Bankowców.

Należy jednak zauważyć, że takie informacje nie mogą zostać ujawnione przez szwajcarskie banki osobom trzecim, chyba że na mocy orzeczenia sądu szwajcarskiego, jeśli ten ostatni zostanie przedstawiony niezbitym dowodem na to, że posiadacz rachunku lub osoby zaangażowane w ten rachunek są zaangażowane w przestępstwo wykroczenie. I choć przyjęciu takich decyzji towarzyszyły gorące debaty w krajowym parlamencie i propozycje zaostrzenia polityki i wymiany informacji z innymi krajami, w Szwajcarii panowało raczej kompromisowe i bardziej wyważone podejście, spowodowane obawą przed utratą atrakcyjnej status jednego z największych światowych centrów finansowych. Co więcej, dzięki niekontrolowanemu przekazywaniu informacji organy państwowe innych krajów będą mogły uzyskać informacje o swoich obywatelach, w taki czy inny sposób unikając podatków.

Poglądy większości szwajcarskich bankierów na ten temat znajdują odzwierciedlenie w słowach dyrektora prywatnego banku w Genewie: "Uchylanie się od płacenia podatków nie jest przestępstwem w Szwajcarii. I chociaż niektórzy uważają, że opodatkowanie jest podobne do legalnego haraczy, nie powinniśmy tak postępować „Uważamy, że jest to prywatna sprawa każdego podatnika i jego sumienia. Po prostu nie jesteśmy policjantami ani sędziami i uważamy, że nie jest naszym obowiązkiem dokonywanie jakichkolwiek moralnych lub etycznych osądów w tej sprawie”.

Podobnie jak Szwajcaria, wiele centrów finansowych również wymagało od lokalnych banków posiadania szczegółowych informacji o swoich klientach. Jednakże obecne ustawodawstwo większości jurysdykcji offshore, oparte na dobrze rozwiniętych przepisach dotyczących ochrony tajemnicy bankowej, długiej historii precedensów sądowych oraz braku dwustronnych umów w sprawie wymiany informacji z innymi krajami, stanowi istotną przeszkodę w niekontrolowane przekazanie informacji stanowiących tajemnicę bankową. System taki pozwala na otwarcie zasłony tajemnicy bankowej jedynie w wyjątkowych przypadkach, gdy istnieją przekonujące dowody działalności przestępczej i wyłącznie na mocy postanowienia sądu miejscowego, który rozpatrując konkretną sprawę będzie kierował się wyłącznie przepisami prawa krajowego. lexfori (prawa dotyczące lokalizacji sądu - łac.). Choć komplikuje to prowadzenie czynności dochodzeniowych i procedurę wnoszenia zarzutów, pozwala oddzielić „brudne pieniądze” od otrzymanego kapitału poprzez zmniejszenie strat podatkowych. Co więcej, uchylanie się od płacenia podatków nie jest uznawane przez rządy offshore za przestępstwo.

Oczywiście działania podejmowane przez społeczność światową w celu zapobiegania praniu pieniędzy nie ominą ośrodków offshore i najprawdopodobniej osiągnięty zostanie pewien kompromis między krajami uprzemysłowionymi a krajami rajów podatkowych. Jest jednak mało prawdopodobne, aby oczekiwać jakichkolwiek znaczących zmian w ogólnej polityce lub systemie podatkowym jurysdykcji offshore. Wykorzystywanie spółek offshore do celów nielegalnych, takich jak handel narkotykami, umyślne bankructwo czy oszustwa finansowe, prawdopodobnie stanie się trudniejsze, ponieważ rządy w krajach rajów podatkowych, ceniąc swoją reputację nie tyle spółki offshore, ile szanowanego centrum finansowego, będą wykorzystywać swoją systemów bankowych do podejmowania środków zapobiegawczych w celu powstrzymania działalności przestępczej.

Krótki przegląd jurysdykcji (według badań interfinansowych):

Brytyjskie Wyspy Dziewicze.

1. Status państwa – Brytyjskie Terytorium Zależne.

2. System prawny oparty jest na angielskim prawie zwyczajowym.

3. Opodatkowanie - firmy będące rezydentami płacą 15% podatek dochodowy, firmy niebędące rezydentami są zwolnione z podatków.

4. Spółki offshore działają na podstawie Ustawy o międzynarodowych spółkach handlowych z 1984 r.

5. Nazwa może być w dowolnym języku. Zakończenie musi wskazywać na ograniczoną odpowiedzialność firmy.

6. Kapitał docelowy - minimum nie jest ustalone. Wyemitowany kapitał musi być w całości opłacony.

7. Akcje mogą być imienne i na okaziciela.

8. Minimalna liczba dyrektorów to jeden, dyrektorami mogą być zarówno osoby fizyczne, jak i prawne.

9. Nie jest wymagany lokalny dyrektor.

10. Siedziba musi znajdować się na Brytyjskich Wyspach Dziewiczych.

11. Zarejestrowany agent musi znajdować się na Brytyjskich Wyspach Dziewiczych.

12. Sprawozdanie księgowe i audyt nie jest wymagane.

13. Nie ma kontroli walutowej dla nierezydentów.

14. Tajemnica handlowa – do wiadomości publicznej udostępnione są wyłącznie informacje z Rejestru Spółek: akt założycielski, adres siedziby i zarejestrowany pełnomocnik. Nazwiska i adresy dyrektorów nie są dostępne.

Bahamy.

▪ Status państwa: Niezależne państwo Wspólnoty Brytyjskiej.

▪ System prawny: oparty na angielskim prawie zwyczajowym, uzupełnionym przepisami prawa Wspólnoty Bahamów.

▪ Opodatkowanie: nie ma podatków bezpośrednich (podatki od zysków, podatki dochodowe itp.)

▪ Prawo spółek: Ustawa o międzynarodowych spółkach handlowych z 1989 r

▪ Kapitał autoryzowany: Minimalna wartość nie jest ustalona.

▪ Minimalna liczba dyrektorów: jeden.

▪ Sprawozdanie księgowe i audytowe: nie wymagane

▪ Czas rejestracji: od momentu otrzymania zamówienia do momentu otrzymania zalegalizowanych dokumentów – siedem dni roboczych.

▪ Kontrola walutowa: brak dla nierezydentów.

Vanuatu.

1. Status państwa: państwo niepodległe. Vanuatu jest częścią Brytyjskiej Wspólnoty Narodów, a także jej francuskim odpowiednikiem.

2. System prawny: angielski model prawa zwyczajowego.

3. Rodzaje firm:

▪ Firmy lokalne (lokalne),

▪ Zwolnione,

▪ Międzynarodowy.

4. Przepisy dotyczące spółek offshore: Ustawa o spółkach międzynarodowych z 1992 r.

5. Nazwa: Nazwa musi wskazywać na ograniczoną odpowiedzialność firmy ze słowami Limited lub Ltd.

6. Opodatkowanie: firmy zwolnione i międzynarodowe nie są opodatkowane.

7. Kapitał autoryzowany: minimum nie jest ustalone.

8. Akcje mogą być w dowolnej walucie, z wartością nominalną lub bez. Akcje mogą być imienne i na okaziciela.

9. Minimalna liczba dyrektorów to jeden, może on również zajmować dowolne stanowisko i być jedynym udziałowcem.

10. Dyrektorzy i sekretarz mogą być osobami korporacyjnymi.

11. Wymagana siedziba.

12. Wymagany zarejestrowany agent.

13. Sprawozdanie księgowe i audyt nie jest wymagane.

14. Tajemnica handlowa: wyłącznie informacje z Rejestru Spółek są publicznie dostępne.

15. Nie ma kontroli walutowej.

Каймановы острова.

1. Status stanu: Brytyjskie Terytorium Zależne.

2. System prawny: oparty na angielskim prawie zwyczajowym.

3. Opodatkowanie: opodatkowanie bezpośrednie (podatki od zysków, podatki dochodowe i inne podatki), całkowicie nieobecne.

4. Prawo spółek: Ustawa o spółkach Kajmanów z 1960 r., oparta na angielskiej ustawie o spółkach z 1948 r.

5. Rodzaj firmy: Firma zwolniona z podatku

6. Nazwa musi wskazywać na ograniczoną odpowiedzialność firmy.

7. Kapitał docelowy - minimum nie jest ustalone.

8. Akcje muszą mieć wartość nominalną, mogą być imienne i na okaziciela.

9. Minimalna liczba dyrektorów to jeden, dyrektorami mogą być zarówno osoby fizyczne, jak i prawne.

10. Minimalna liczba wspólników to jeden.

11. Siedziba musi znajdować się na Kajmanach.

12. Sprawozdanie księgowe i audyt nie jest wymagane.

13. Wymagany jest raport roczny.

14. Walne Zgromadzenie musi odbyć się na Kajmanach.

15. Spotkania dyrektorów mogą odbywać się w dowolnym miejscu.

16. Nie ma kontroli walutowej.

17. Tajemnica handlowa – do wiadomości publicznej udostępnione są wyłącznie informacje z Rejestru Spółek: akt założycielski, adres siedziby i zarejestrowany pełnomocnik. Nazwiska i adresy dyrektorów nie są dostępne.

Mauritius.

1. Status państwa: państwo niepodległe.

2. System prawny: oparty na kontynentalnym i anglosaskim modelu prawa.

3. Nazwa może być dowolna, końcówka musi wskazywać na ograniczoną odpowiedzialność firmy.

4. Prawo spółek: Ustawa o spółkach międzynarodowych z 1994 r.

5. Opodatkowanie: brak dla firm niebędących rezydentami.

6. Kapitał docelowy: - minimum nie jest ustalone, można go ustawić w dowolnej walucie.

7. Akcje mogą mieć wartość nominalną lub bez, mogą być imienne i na okaziciela.

8. Minimalna liczba dyrektorów to jeden, dyrektorami mogą być zarówno osoby fizyczne, jak i prawne.

9. Minimalna liczba wspólników to jeden.

10. Wymagana księgowość i audyt.

11. Siedziba musi znajdować się na Mauritiusie.

12. Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy może odbywać się w dowolnym miejscu.

13. Spotkania dyrektorów mogą odbywać się w dowolnym miejscu.

14. Nie ma kontroli walutowej.

15. Tajemnica handlowa – do wiadomości publicznej udostępnione są wyłącznie informacje z rejestru przedsiębiorców.

Niue.

1. Status państwa: samorządne państwo pod protektoratem Nowej Zelandii, jest częścią Brytyjskiej Wspólnoty Narodów.

2. System prawny: prawo zwyczajowe.

3. Prawo spółek: międzynarodowe prawo spółek handlowych z 1994 r.

4. Tytuł: Może być w dowolnym języku i musi zawierać słowo lub akronim wskazujący na ograniczoną odpowiedzialność. Jeżeli firma jest zarejestrowana w języku rosyjskim, nazwa musi być przetłumaczona na język angielski w dowodzie rejestracyjnym. Słowa „Zaufanie”, „Ubezpieczenie” są wykluczone.

5. Opodatkowanie: brak.

6. Kapitał autoryzowany: minimum nie jest ustalone.

7. Akcje mogą być w dowolnej walucie, z wartością nominalną lub bez. Akcje mogą być imienne i na okaziciela.

8. Minimalna liczba dyrektorów to jeden, może on również zajmować dowolne stanowisko i być jedynym udziałowcem.

9. Dyrektorzy i sekretarz mogą być osobami korporacyjnymi.

10. Wymagana siedziba.

11. Wymagany zarejestrowany agent.

12. Sprawozdanie księgowe i audyt nie jest wymagane.

13. Tajemnica handlowa: wyłącznie informacje z Rejestru Spółek są publicznie dostępne.

14. Nie ma kontroli walutowej.

Nevis.

1. Status państwa: niepodległe państwo, część Wspólnoty Brytyjskiej

2. System prawny: w oparciu o angielskie prawo zwyczajowe, niektóre gałęzie prawa (na przykład korporacyjne) pozostają pod znaczącym wpływem prawa amerykańskiego.

3. Nazwa może być dowolna, końcówka musi wskazywać na ograniczoną odpowiedzialność firmy.

4. Prawo spółek: Ustawa o spółkach handlowych z 1984 r.

5. Opodatkowanie mieszkańców od dochodu może sięgać nawet 50%. Spółki niebędące rezydentami nie podlegają opodatkowaniu.

6. Akcje mogą być o wartości nominalnej lub bez, imienne lub na okaziciela. Wyemitowane akcje muszą być w całości opłacone.

7. Kapitał zakładowy 100,000 USD lub 1,000 akcji bez wartości nominalnej.

8. Minimalna liczba dyrektorów: zalecanych trzech, dozwolona jest liczba dyrektorów korporacyjnych. Jeżeli liczba akcjonariuszy jest mniejsza niż trzech, liczba dyrektorów nie może być mniejsza niż liczba akcjonariuszy.

9. Sprawozdanie księgowe i audyt nie jest wymagane.

10. Raport roczny nie jest wymagany.

11. Siedziba nie jest wymagana.

12. Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy może odbywać się w dowolnym miejscu.

13. Spotkania dyrektorów mogą odbywać się w dowolnym miejscu

14. Nie ma kontroli walutowej dla nierezydentów.

15. Tajemnica handlowa – do wiadomości publicznej udostępnione są wyłącznie informacje z rejestru przedsiębiorców.

Panama.

1. Status państwa: państwo niepodległe.

2. System prawny: oparty na prawie cywilnym, z elementami prawa anglosaskiego (trustowe, prawo spółek).

3. Prawo spółek: Ustawa nr 32 z 1927 r. i niektóre przepisy Panamskiego Kodeksu Handlowego. Ustawa nr 25 z 12 lipca 1995 reguluje przepisy dotyczące prywatnych fundacji w Panamie.

4. Nazwa może być w dowolnym języku, ale zawierać wskazanie, że jest to spółka akcyjna (SA, Corp., Inc. itp. Niedozwolone jest słowo Limited lub jego skrót LTD. - ponieważ wskazuje na inny organizacje typu.).

5. Opodatkowanie: podatek franczyzowy - 150 USD, brak podatków bezpośrednich dla firm niebędących rezydentami

6. Kapitał docelowy: minimum nie jest ustalone,

7. Akcje mogą być w dowolnej walucie, z wartością nominalną lub bez. Akcje mogą być imienne i na okaziciela. Akcje na okaziciela muszą być opłacone w całości.

8. Wszystkie spotkania muszą odbywać się w Panamie, chyba że Memorandum of Association stanowi inaczej.

9. Minimalna liczba dyrektorów: trzech (dyrektor lokalny nie jest wymagany).

10. Minimalna liczba akcjonariuszy: jeden.

11. Siedziba nie jest wymagana.

12. Wymagany zarejestrowany agent.

13. Raport księgowy i audytowy nie jest wymagany, jeśli korporacja działa poza Panamą.

16. Tajemnica handlowa: wyłącznie informacje z Rejestru Spółek są dostępne publicznie:

14. Nie ma kontroli walutowej dla nierezydentów.

Niderlandy.

1. Status państwa: państwo niepodległe.

2. System prawny: kontynentalny.

3. Rodzaje firm:

▪ Firma prywatna (Besloten Vennotschap - BV),

▪ Spółka publiczna (NV).

4. Przed zarejestrowaniem firmy przez nierezydentów konieczne jest uzyskanie zgody Ministerstwa Sprawiedliwości.

5. Holenderskie firmy są zobowiązane do otwarcia konta w dowolnej instytucji finansowej w Holandii.

6. Ustawodawstwo: Kodeks Cywilny 1992

7. Opodatkowanie: stawka podatku dochodowego od osób prawnych sięga 40%, pozostałe podatki.

8. Akcje: mogą mieć tylko wartość nominalną.

9. Nazwa: nazwa musi kończyć się słowami (BV lub NV),

10. Minimalna liczba dyrektorów: jeden, dopuszczeni są dyrektorzy korporacyjni.

11. Minimalna liczba wspólników: przy rejestracji - dwóch, po rejestracji - jeden. Mogą to być osoby prawne i osoby fizyczne.

12. Siedziba musi znajdować się w Holandii.

13. Kapitał zakładowy (BV, minimum dla spółki prywatnej – 160,000 140,000 Dfl dla spółki publicznej NV, minimum XNUMX XNUMX Dfl)

14. Sprawozdanie księgowe i audytowe: wymagane.

15. Walne Zgromadzenie może odbyć się w dowolnym miejscu.

16. Nie ma kontroli walutowej dla firm niebędących rezydentami.

17. Nie ma tajemnicy handlowej.

Szwajcaria.

1. Status państwa niepodległego.

2. System prawny: kontynentalny.

3. Prawo spółek: Kodeks Cywilny 1907, Kodeks Zobowiązań 1881, Prawo Spółek 1992.

4. Główne rodzaje spółek: Spółka akcyjna z ograniczoną odpowiedzialnością (Aktiengesellschaft - AG). Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością bez udziałów (Gesellschaft mit beschrankter Haftung - GmbH).

5. Opodatkowanie: każdy kanton ma swoje własne opodatkowanie. Federalny podatek dochodowy jest pobierany według stawki progresywnej od 3,6% do 9,8%. Stawki Contonal (podatki lokalne) wahają się od 5% do 35%. Do tego dochodzi podatek od kapitału zakładowego na poziomie konfederacji – 0,825% oraz na poziomie kantonów (np. w Zurychu – 0,375%). Wiele kantonów ma preferencyjne opodatkowanie (Zug, Fryburg)

6. Akcje SA/AG mają akcje o wartości nominalnej denominowane w walucie lokalnej. SARL/GmbH nie posiada akcji.

7. Minimalny kapitał zakładowy: 100,000 40 SFr. W momencie rejestracji należy zapłacić co najmniej XNUMX%.

8. Minimalna liczba dyrektorów: jeden. Jeśli jest tylko jeden dyrektor, musi być mieszkańcem Szwajcarii. Dyrektorzy korporacyjni nie są dozwoleni.

9. Minimalna liczba wspólników: trzech. Akcjonariusze mogą być nominalni.

10. Wymagana księgowość i audyt.

11. Wymagany jest raport roczny.

12. Spotkania dyrektorów: co do zasady odbywają się na terytorium Szwajcarii, ponieważ mieszkańcy Szwajcarii stanowią większość w Radzie Dyrektorów.

13. Walne zgromadzenie roczne musi odbyć się w Szwajcarii.

14. Nie ma kontroli walutowej.

Wielka Brytania .

1. Status państwa: państwo niepodległe.

2. System prawny: anglosaski.

3. Nazwa firmy: Zakończenie musi wskazywać na ograniczoną odpowiedzialność. Zabronione jest używanie w tytule słów: (Królewski, Międzynarodowy itp.).

4. Prawo spółek: Ustawa o spółkach z 1985 r. i Ustawa o spółkach z 1989 r.

5. Rodzaje spółek: spółki z ograniczoną odpowiedzialnością.

6. Opodatkowanie: od 25% do 33% podatek dochodowy, inne podatki i opłaty.

7. Akcje muszą mieć wartość nominalną (normalna wartość nominalna - 1 GBP), być zarejestrowane. Wyemitowane akcje muszą być w pełni opłacone.

8. Minimalna liczba dyrektorów: jeden, nie może pełnić funkcji sekretarza. Dyrektor lokalny nie jest wymagany.

9. Sekretarz: co najmniej jeden.

10. Minimalna liczba akcjonariuszy: dwóch.

11. Zarejestrowana siedziba musi znajdować się w Wielkiej Brytanii.

12. Wymagany raport księgowy i audyt. Audytor musi być zatwierdzony przez Rejestr Spółek.

13. Kapitał autoryzowany: minimum nie jest ustalone.

14. Walne Zgromadzenie może odbyć się w dowolnym miejscu.

15. Nie ma kontroli walutowej.

17. Tajemnica handlowa – do publicznej wiadomości dostępne są tylko informacje z Rejestru Spółek: siedziba, nazwiska dyrektorów, wspólnicy sekretarza, umowa spółki, sprawozdanie roczne, zapłacone podatki, hipoteki.

Węgry.

1. Status państwa: państwo niepodległe.

2. System prawny jest kontynentalny.

3. Prawo spółek: Ustawa o spółkach (nr VI) z 1988 r. z późniejszymi zmianami i uzupełnieniami.

4. Rodzaje spółek: Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością (Kft) i Spółka Akcyjna (Rt).

5. Opodatkowanie: Spółki będące rezydentami Węgier płacą podatek od wszystkich swoich dochodów, niezależnie od tego, skąd pochodzą. Spółki niebędące rezydentami płacą podatek od dochodów uzyskanych wyłącznie na Węgrzech według stawki progresywnej wynoszącej do 44%. Węgierskie spółki offshore płacą podatek dochodowy od 3,25% do 5,4%. Opłata przy założeniu spółki: 2% wpłaconego kapitału zakładowego. Spółki te objęte są umowami o unikaniu podwójnego opodatkowania (z Rosją i Ukrainą), co stanowi istotny atut w budowaniu programów optymalizacji podatkowej.

6. Akcje muszą mieć wartość nominalną. Przy rejestracji Kft co najmniej 50% kapitału zakładowego należy wpłacić natychmiast, pozostałe 50% należy wpłacić w ciągu roku. Przy rejestracji (Rt) kapitał zakładowy musi zostać w całości wpłacony.

7. Minimalna liczba dyrektorów to jeden. Dyrektorzy korporacyjni nie są dozwoleni. Zgodnie z prawem węgierskim większość dyrektorów i pracowników musi być mieszkańcami Węgier.

8. Minimalna liczba wspólników to jeden.

9. Firma musi być w 100% własnością zagraniczną.

10. Firma musi posiadać konto w węgierskim banku.

11. Kapitał zakładowy wynosi 3,000,000 15,000 50. HUF (około 50 100,000 USD), XNUMX% kapitału zakładowego wpłacane jest przy rejestracji, pozostałe XNUMX% w ciągu roku. Główne składki założycieli mogą być różne, jednak wysokość poszczególnych składek głównych nie może być mniejsza niż XNUMX XNUMX HUF.

12. Wymagane jest sprawozdanie księgowe i audytowe, a audytor i księgowy muszą być mieszkańcami Węgier. Pomoc prawną na terytorium Węgier muszą zapewnić prawnicy węgierscy.

13. Firma i jej założyciele nie mogą posiadać udziałów w innych węgierskich spółkach.

14. Walne zgromadzenie roczne może odbywać się w dowolnym miejscu.

15. W przypadku spółek offshore nie ma kontroli walutowej.

16. Brak tajemnicy handlowej.

Luksemburg.

1. Status państwa: państwo niepodległe.

2. System prawny: kontynentalny.

3. Prawo spółek: Ustawa o spółkach handlowych z 1915 r., Ustawa o spółkach holdingowych z 1929 r.

4. Opodatkowanie: rezydenci podlegają dochodom uzyskiwanym w dowolnym kraju, nierezydenci są opodatkowani w Luksemburgu według różnych stawek, sięgających do 51,25% od dochodu przekraczającego 1,350,000 0,5 39,39 Flux., dodatkowo osoby fizyczne muszą płacić podatek od nieruchomości w wysokości 15%, dodatkowo podatek dochodowy niezależnie od miejsca jego otrzymania, maksymalnie 10%, podatek od dywidend 12%, od przeniesienia praw licencyjnych XNUMX-XNUMX%.

5. Spółka holdingowa z 1929 r., utworzona zgodnie z ustawą z 1929 r., jest zwolniona z podatku dochodowego, majątkowego i dywidend, ponadto nie pobiera się podatku od odsetek. Podatek od kapitału wynosi 1%, płatny przy rejestracji firmy.

6. Minimalna liczba dyrektorów: dla spółki akcyjnej (SA) – 3 dyrektorów, dla spółki z ograniczoną odpowiedzialnością (Sarl) – jeden dyrektor.

7. Akcjonariusze: Co najmniej dwóch akcjonariuszy, akcjonariuszy i dyrektorów nie ma ograniczeń narodowościowych.

8. Minimalny kapitał zakładowy: 1,250,000. STRUMIEŃ. Minimalna zapłacona kwota to 1,000,000 XNUMX XNUMX. STRUMIEŃ. Akcje mogą być wydane na okaziciela pod warunkiem pełnego opłacenia akcji.

9. Wymagane sprawozdania księgowe i audytowe

10. W przypadku spółki holdingowej muszą być spełnione następujące wskaźniki:

Zobowiązania inne niż obligacje wobec wyemitowanego kapitału 3:1,

Obligacje do kapitału wpłaconego 10:1.

13. Siedziba musi znajdować się w Luksemburgu.

14. Spotkania dyrektorów i akcjonariuszy mogą odbywać się w dowolnym miejscu.

15. Nie ma kontroli wymiany dla spółek holdingowych.

Stany Zjednoczone.

Pierwszą rzeczą, na którą chciałbym zwrócić uwagę, jest to, że w Stanach Zjednoczonych nie ma spółek offshore w takim sensie, w jakim używa się tego terminu, na przykład do określenia spółek zarejestrowanych na Bahamach czy Brytyjskich Wyspach Dziewiczych. Opodatkowanie spółek w Stanach Zjednoczonych odbywa się na dwóch poziomach: na poziomie każdego konkretnego stanu, w którym firma działa lub jest zarejestrowana oraz na poziomie federalnym. Co więcej, główne obciążenie podatkowe amerykańskich podatników dotyczy podatków federalnych: podatku dochodowego, podatku od zysków osób prawnych, akcyzy itp. Wszystkie amerykańskie podatki federalne są płacone niezależnie od tego, skąd firma osiąga dochody. Kryterium obowiązku podatkowego w zakresie podatków federalnych dla osoby prawnej będącej podatnikiem w USA jest jedynie fakt jej rejestracji w którymkolwiek z pięćdziesięciu stanów. Natomiast głównym kryterium nakładania podatków lokalnych w większości stanów jest miejsce, w którym generowany jest dochód. Tym samym, jeśli firma jest zarejestrowana w takim stanie jak Delaware, Wyoming czy Nevada i nie prowadzi tam działalności, wówczas dochody z tej działalności nie będą podlegały podatkom lokalnym w stanie, w którym firma jest zarejestrowana. Jednak w każdym przypadku każda firma zarejestrowana w Stanach Zjednoczonych będzie zobowiązana do płacenia podatków federalnych od swoich dochodów, niezależnie od tego, gdzie znajduje się źródło takiego dochodu.

▪ Status państwa: Niepodległe państwo.

▪ System prawny: oparty na angielskim prawie zwyczajowym.

▪ Opodatkowanie: Federalny podatek dochodowy od 15% do 39%, średnia stawka podatku dochodowego w każdym stanie mieści się w przedziale 5-8%.

▪ Kapitał autoryzowany: Minimalna wartość nie jest ustalona.

▪ Minimalna liczba dyrektorów: jeden.

▪ Raport księgowy: wymagany

▪ Czas rejestracji: jeden tydzień roboczy

▪ Umowy o unikaniu podwójnego opodatkowania zostały zawarte z 43 krajami, w tym z Rosją.

▪ Kontrola walutowa: brak.

Kariera bankowa. Technika zatrudnienia

Osoby szukające pracy często wpadają w panikę. Jak i gdzie szukać? Co robić? Jak w każdym biznesie krok po kroku, potrzebujesz instrukcji. Aby wszystko uporządkować. W pracy. ru takie instrukcje zostały już skompilowane.

Pierwszy krok. rozejrzeć się

Czego będziesz potrzebować?

Co robić

▪ Miejsce pracy

▪ Gazeta o zatrudnieniu.

▪ Fora zatrudnienia.

▪ Rozmowa z mądrym przyjacielem; kanapki, dżem, herbata.

▪ Przeglądaj ogłoszenia o wolnych stanowiskach w specjalnościach własnych i pokrewnych. Poznaj wymagania pracodawców i poziom wynagrodzeń.

▪ Przeczytaj przydatne artykuły w gazecie

Jeśli wynik badania rynku pracy to stracone złudzenia, to w porządku. Możesz przekwalifikować się lub pogłębić swoją wiedzę na kursach.

Drugi krok. Utwórz CV

Czego będziesz potrzebować?

Co robić

▪ Wznów próbki.

▪ Instrukcje „Jak napisać CV”.

▪ Życiorys wybranego kandydata (przyjaciela, krewnego).

Cel CV jest jeden – przekonać pracodawcę, że spełniasz jego wymagania i nadajesz się na stanowisko. Twoim zadaniem jest chwalenie się swoim wykształceniem lub doświadczeniem zawodowym. Napisz o tym przede wszystkim w swoim CV.

Wyeliminuj niepotrzebne, a nawet bardziej nieopłacalne dla siebie informacje. Lepiej pominąć informacje o swoich cechach osobistych i życiu osobistym.

Jeśli ubiegasz się o kilka różnych stanowisk, zrób kilka życiorysów - dla każdego wakatu.

Trzeci krok. Zaangażuj wszystko i wszystkich

Czego będziesz potrzebować?

Co robić

▪ Najnowszy numer gazety z ofertami pracy.

▪ Miejsce pracy.

▪ Kontakty z firmami, w których chciałbyś pracować.

▪ Kontakty agencji rekrutacyjnych, służb zatrudnienia czy targów pracy.

▪ Pomoc od bliskich i współpracowników.

Wybierz najbardziej odpowiednie dla siebie metody poszukiwania pracy. Najlepiej nie ograniczać się tylko do jednego.

Prześlij swoje CV.

Sprawdzaj oferty pracy codziennie, gdy tylko jest to możliwe.

Przestudiuj na stronie iw gazecie nie tylko „swój” nagłówek, ale także alfabetyczny indeks ofert pracy. Skorzystaj z wyszukiwania wakatów według parametrów.

Skontaktuj się bezpośrednio z działami HR wybranych firm.

Agencje rekrutacyjne interesują przede wszystkim uznanych specjalistów. Służby zatrudnienia skupiają się na problematycznych osobach poszukujących pracy. Targi pracy odbywają się od czasu do czasu i powinny być monitorowane.

Czwarty krok. Skontaktuj się z pracodawcą

Telefon.

Pożądane jest, aby wnioskodawca był dostępny dla pracodawcy o każdej porze dnia.

Skrzynka e-mail do wysyłania życiorysów i otrzymywania odpowiedzi od pracodawców. Możesz otworzyć bezpłatną skrzynkę pocztową na Yandex.ru, Rambler.ru, Mail.ru.

Pamiętaj, aby zadać pytania, zanim zadzwonisz. Pikanie i piszczenie przez telefon zniechęci pracodawcę do dalszej komunikacji.

Podczas rozmowy telefonicznej wymagana będzie od Ciebie dobra wola i uwaga. Pamiętaj, że Twoim głównym zadaniem na tym etapie jest umówienie się na rozmowę kwalifikacyjną.

Przesyłając swoje CV pocztą, koniecznie napisz krótki list motywacyjny. Na przykład: „Drogi <imię>, jestem zainteresowany Twoją ofertą pracy dla <nazwa stanowiska> w <nazwa źródła>. Moje doświadczenie odpowiada Twoim wymaganiom, więc spójrz na moje CV”.

Jeśli numer telefonu pracodawcy jest podany w ogłoszeniu o pracę, zadzwoń. Spotkaj się z oficerem personalnym, dowiedz się o jego dalszych krokach i umów się na rozmowę kontrolną.

Piąty krok. Przygotuj się na rozmowę kwalifikacyjną

Dokumenty, których może wymagać pracodawca: życiorys, zeszyt pracy, dyplomy edukacyjne, listy polecające itp.

Najlepiej garnitur biznesowy (nawet jeśli Twój zawód pozwala na ubiór freestyle).

Przygotuj obszerną opowieść o sobie, swoim doświadczeniu i osiągnięciach w pracy.

Pomyśl o kontrpytaniach: o przyszłych obowiązkach, warunkach pracy itp. Pamiętaj, że bierność kandydata podczas rozmowy kwalifikacyjnej i brak pytań oceniane są na minus.

Polecam pozbyć się złych nawyków – mogą być powodem odmowy, szczególnie w firmach zagranicznych. Nikt nie potrzebuje pracowników, którzy nieustannie chodzą na „przerwy na dym”.

Wielu mężczyzn zasadniczo ignoruje palące kobiety (zarówno w pracy, jak iw życiu osobistym).

Nie spóźnij się na rozmowę.

Rozmowa kwalifikacyjna nie jest egzaminem. To tylko wstęp do przyszłych kolegów. Nadmierne podniecenie tylko zaszkodzi. Bez paniki! I powodzenia.

Możesz skontaktować się z agencjami rekrutacyjnymi w celu uzyskania pomocy. Czasem jest płatny (jeśli jest to agencja wyspecjalizowana w bankowości), czasem nie (jeśli jest non-core).

Na przykład:

Agencja personalna LLC "Zasoby Korporacyjne" grupy firm INTERFINANCE

Konsultacje w sprawie zatrudnienia w banku - od 500 rubli.

Sporządzenie profesjonalnego CV bankowego - od 500 rubli.

Wysyłanie CV do banków i agencji rekrutacyjnych specjalizujących się w nich - od 3000 rubli.

Pomoc w odbyciu stażu w wybranym kierunku i specjalności w zaprzyjaźnionych firmach - 50-350 USD. (finanse, prawo, doradztwo, kadry, księgowość, audyt, stosunki międzynarodowe, informatyka i inne prestiżowe dziedziny).

(www.deniskredit.ru).

Wznów próbkę:

Nazwisko

nazwa

Drugie imię

adres:

Telefon:

E-mail:

CEL

zdobycie pracy jako specjalista bankowy

DOŚWIADCZENIE ZAWODOWE

OOO "Ostatnia firma"

Październik 2002 - obecnie temp. - Komunikacja specjalistów ds. sprzedaży z istniejącymi klientami poszukiwanie nowych klientów wsparcie sprzedaży marzec 2001 - wrzesień 2002 - komunikacja asystenta sprzedaży z klientami telefonicznie przygotowanie dokumentów spotkanie z klientami w biurze październik 2000 - marzec 2001 - dostarczanie dokumentów kurierem do klientów firmy realizacja drobnych Zamówienia

CJSC „Przedostatnia firma”

lipiec 1999 - październik 2000 - Sekretarka przez telefon rozmawia przez telefon z klientami firmy, szuka nowych klientów, odbiera faksy itp.

EDUKACJA

wrzesień 1994 - czerwiec 1999

Moskiewski Państwowy Uniwersytet Geodezji i Kartografii

Wydział Ekonomii i Gospodarki Terytorialnej, specjalność - "Zarządzanie organizacją"

czerwony dyplom

UMIEJĘTNOŚCI I WIEDZA ZAWODOWA

Windows, MS Office, Internet - doświadczony użytkownik duże doświadczenie w sprzedaży, obsłudze transakcji, przygotowywaniu dokumentów znajomość programów 1C, "Galaktika", "Sail"

CERTYFIKATY

certyfikat w języku angielskim

PUBLIKACJE

szereg artykułów w gazecie „Gazeta finansowa”

udział w przygotowaniu kolekcji

ZNAJOMOŚĆ JĘZYKÓW

Płynny angielski

NAGRODY

zwycięzca konkursu „Najlepszy Menedżer Sprzedaży 2002”

RÓŻNE

Nie palę, jestem żonaty, mam prawo jazdy, możliwe są podróże służbowe. Hobby - sport, czytanie

Kwalifikacja Absolwenta - Specjalista ds. Bankowości

Charakterystyka kwalifikacji absolwenta.

Absolwent musi być przygotowany do profesjonalnej działalności w zakresie realizacji i rozliczania operacji bankowych, sprawozdawczości i rozliczeń finansowo-gospodarczych w bankach i innych instytucjach finansowych.

Główne działania specjalisty bankowego:

finansowe i kredytowe:

▪ przeprowadzanie depozytów i innych operacji pozyskiwania środków;

▪ zbieranie i analiza informacji o sytuacji finansowej klientów;

▪ rejestracja operacji udzielania kredytów, kontrola ich wykorzystania i spłaty, bezpieczeństwo zabezpieczeń;

▪ przeprowadzanie operacji leasingowych, operacji na papierach wartościowych, walutach obcych oraz innych operacji i transakcji bankowych;

▪ obsługa gotówkowa klientów, monitorowanie przestrzegania przez klientów dyscypliny gotówkowej;

▪ wykonywanie obliczeń finansowo-ekonomicznych stosowanych w działalności bankowej;

▪ rejestracja, prowadzenie i przechowywanie dokumentacji transakcji i przeprowadzonych transakcji;

▪ przygotowywanie informacji gospodarczych na potrzeby analiz i syntezy;

sala księgowo-operacyjna:

▪ przeprowadzanie transakcji gotówkowych;

▪ prowadzenie rachunków osób prawnych i osób fizycznych, rachunków korespondencyjnych organizacji kredytowych.

Listy dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku

1. Wykaz dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku bieżącego, specjalnego rachunku bankowego dla osoby prawnej:

1. Wypełniony (podpisany i opieczętowany) wniosek o otwarcie rachunku

2. Zawarta umowa rachunku bankowego (przy zawieraniu umowy, która jest sporządzona na kilku arkuszach, na każdym arkuszu Umowy musi znajdować się podpis Klienta oraz upoważnionego pracownika Banku), taryfy podpisane na każdy arkusz (w formie Banku) w 2 egzemplarzach.

3. Karta lub dokument ją zastępujący oraz statut stowarzyszenia, jeśli jest to przewidziane w obowiązującym prawodawstwie - kopie poświadczone przez notariusza lub organ dokonujący państwowej rejestracji osób prawnych. Kopie te muszą zawierać notatkę kierownika lub upoważnionego przedstawiciela Klienta potwierdzającą ich ważność.

4. Kopia decyzji (protokoły) o ustanowieniu osoby prawnej poświadczona pieczęcią i podpisem kierownika lub upoważnionego przedstawiciela Klienta.

5. Notarialnie poświadczona kopia państwowego świadectwa rejestracji. Jeżeli osoba prawna została zarejestrowana przed 1 lipca 2002 r., dodatkowe zaświadczenie o wpisie do jednolitego państwowego rejestru osób prawnych o osobie prawnej zarejestrowanej przed 1 lipca 2002 r. - kopia poświadczona przez notariusza.

6. W przypadku dokonywania zmian i uzupełnień w dokumentach założycielskich organizacji, poświadczone notarialnie kopie lub kopie poświadczone przez organ rejestrujący wszelkie zmiany i uzupełnienia, a także poświadczona notarialnie kopia Zaświadczenia o wpisie do Jednolitego Rejestru Państwowego osób prawnych w sprawie państwowej rejestracji zmian dokonanych w dokumentach założycielskich.

7. Kopia protokołu (decyzji) upoważnionego organu organizacji z powołania szefa poświadczona pieczęcią i podpisem szefa lub upoważnionego przedstawiciela Klienta. W przypadkach, gdy w dokumentach założycielskich znajdują się odniesienia do dokumentów, które mogą ograniczać zakres uprawnień kierownika, konieczne jest przedłożenie kopii odpowiednich dokumentów poświadczonych podpisem kierownika i pieczęcią Klienta (umowa z kierownikiem, decyzje wyższych organów zarządzających organizacji itp.). Zamiast składać te dokumenty, można złożyć wypis z umowy z kierownikiem w sprawie jego prawa do rozporządzania mieniem organizacji bez ograniczeń lub ze wskazaniem konkretnych ograniczeń (lub „Oświadczenie o niezawarciu umowy (umowy)” (standard formularz ZAYAV / 17 z dnia 03.06.2004) , a także „Oświadczenie organu” (wzór WNIOSKU/3 z dnia 03.06.2004) Zamiast dwóch dokumentów – „Oświadczenie o niezawarciu umowy (umowy)” i „ Oświadczenie o pełnomocnictwie” można złożyć jeden wniosek – w formie zatwierdzonej przez bank.

8. Kopia polecenia powołania głównego księgowego (lub innego pracownika księgowości) poświadczona pieczęcią i podpisem kierownika lub pełnomocnika Klienta. W przypadku nieobecności w obsłudze Klienta głównego księgowego lub innego pracownika księgowości, składany jest Wniosek o akceptację dokumentów z jednym pierwszym podpisem (formularz WNIOSEK /9 z dnia 03.06.04 i/lub kopia zlecenia kierownik cesji obowiązków poświadczony pieczęcią i podpisem kierownika lub pełnomocnika do rozliczania kierownika Klienta).

9. Poświadczone pieczęcią i podpisem kierownika lub upoważnionego przedstawiciela Klienta kopie pełnomocnictw (zarządzeń) o udzieleniu prawa pierwszego podpisu dokumentów rozliczeniowych i pieniężnych innym osobom wskazanym w polu „pierwszy podpis” karta bankowa.

10. Kopie pełnomocnictw (zleceń) poświadczone pieczęcią i podpisem kierownika lub upoważnionego przedstawiciela Klienta o udzieleniu prawa do drugiego podpisu dokumentów rozliczeniowych i kasowych dla głównego księgowego innym osobom wskazanym w „drugim podpis” karty bankowej.

11. Kopia zaświadczenia o rejestracji w organach podatkowych, poświadczona przez notariusza. Egzemplarz ten musi zawierać notatkę kierownika lub upoważnionego przedstawiciela Klienta potwierdzającą jego ważność.

12. Oryginał lub kopia pisma informacyjnego o rejestracji w USREO (kody statystyczne).

13. Karta bankowa poświadczona przez notariusza lub upoważnionego pracownika Banku.

14. Ankieta klienta - osoby prawnej.

15. Kopie dokumentów potwierdzających tożsamość osób wymienionych w karcie wraz z wzorami podpisów i odcisków pieczęci oraz osoby upoważnionej, która złożyła dokumenty do otwarcia rachunku.

16. Karta migracyjna – kopia. [9]

17. Dokument potwierdzający prawo cudzoziemca (bezpaństwowca) do pobytu (pobytu) na terytorium Federacji Rosyjskiej (wiza, zezwolenie na pobyt czasowy lub zezwolenie na pobyt) - kopia. [10]

18. Pełnomocnictwo do otwarcia rachunku/do przekazania dokumentów do otwarcia rachunku (jeżeli podpisanie/złożenie dokumentów niezbędnych do otwarcia rachunku dokonuje osoba nie będąca menadżerem).

19. Inne dokumenty zgodnie z wymogami obowiązujących przepisów.

W przypadku otwarcia rachunku dla wydzielonego oddziału osoby prawnej, bank otrzymuje dodatkowo:

20. Notarialnie poświadczony odpis Regulaminu na odrębnym podrozdziale, zawierający notatkę kierownika lub upoważnionego przedstawiciela Klienta potwierdzającą jego ważność.

21. Kopia dokumentu powołania kierownika wydzielonego pododdziału, poświadczona podpisem osoby upoważnionej.

22. Pełnomocnictwo dla kierownika wydzielonego oddziału.

23. Notarialnie poświadczona kopia dokumentu o rejestracji w urzędzie skarbowym jako podatnik w miejscu wydzielonego oddziału.

24. Karta bankowa poświadczona przez notariusza lub upoważnionego pracownika Banku.

25. Wniosek osoby prawnej o otwarcie rachunku dla jej odrębnego poddziału.

Lista dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku bankowego dla indywidualnego przedsiębiorcy:

1. Wypełniony (podpisany) wniosek o otwarcie konta

3. Notarialnie poświadczona kopia zaświadczenia o państwowej rejestracji osoby fizycznej jako indywidualny przedsiębiorca lub, jeżeli indywidualny przedsiębiorca został zarejestrowany przed 1 stycznia 2004 r., Poświadczona notarialnie kopia zaświadczenia o wpisie do ujednoliconego państwowego rejestru przedsiębiorców indywidualnych o indywidualnym przedsiębiorcy zarejestrowanym do 01.01.2004

4. Kopia zaświadczenia o rejestracji w organach podatkowych, poświadczona notarialnie. Kopia ta musi zawierać oznaczenie indywidualnego przedsiębiorcy lub jego upoważnionego przedstawiciela potwierdzające jego ważność.

5. Karta bankowa poświadczona przez notariusza lub upoważnionego pracownika Banku.

6. Wypełniony kwestionariusz Klienta - przedsiębiorcy indywidualnego

7. Kopie dokumentów identyfikacyjnych osób wskazanych na karcie wraz z wzorami podpisów i odcisków pieczęci oraz osoby upoważnionej, która złożyła dokumenty do otwarcia rachunku. [jedenaście]

8. Karta migracyjna – kopia. [12]

9. Dokument potwierdzający prawo cudzoziemca (bezpaństwowca) do pobytu (pobytu) na terytorium Federacji Rosyjskiej (wiza, zezwolenie na pobyt czasowy lub zezwolenie na pobyt) - kopia. [13]

10. Pełnomocnictwo do otwarcia rachunku/do przekazania dokumentów za otwarcie rachunku (jeżeli podpisanie/złożenie dokumentów niezbędnych do otwarcia rachunku dokonuje osoba nie będąca indywidualnym przedsiębiorcą).

11. Inne dokumenty zgodnie z wymogami obowiązujących przepisów.

Lista dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku bankowego dla kierownika arbitrażu:

[14]

1. Zestaw zgodny z wykazem dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku bieżącego, specjalny rachunek bankowy dla osoby prawnej.

2. Postanowienie sądu polubownego o powołaniu kierownika arbitrażu (odpis poświadczony przez sąd lub poświadczony notarialnie). Ten odpis orzeczenia sądu musi zawierać oznaczenie kierownika arbitrażu lub jego upoważnionego przedstawiciela potwierdzające jego ważność.

Lista dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku oszczędnościowego przez założycieli nowo utworzonej osoby prawnej:

1. Wypełniony wniosek o otwarcie konta.

2. Wypełnioną umowę z Bankiem o otwarcie rachunku oszczędnościowego (według formularza Banku) (przy zawieraniu umowy, która jest sporządzona na kilku arkuszach, podpis Klienta, a także upoważnionego pracownika Banku, musi znajdować się na każdym arkuszu Umowy) - 2 egzemplarze.

3. Oryginał protokołu z zebrania założycieli (jeżeli założyciel jest w jednej osobie - decyzja) o utworzeniu organizacji.

4. Projekty statutu, statutu lub umowy o założeniu (jeżeli statut lub umowa o założeniu jest przewidziana przez obowiązujące przepisy) - oryginały lub poświadczone notarialnie kopie lub kopie poświadczone przez osobę otwierającą konto.

5. W przypadku otwarcia rachunku przez osobę prawną, oprócz powyższych dokumentów, składany jest komplet dokumentów podobny do kompletu do otwarcia rachunku bieżącego dla osoby prawnej zgodnie z wykazem dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku rachunek bieżący, specjalny rachunek bankowy dla osoby prawnej, z wyłączeniem dokumentów określonych w ust. 1. oraz 2.

6. Kopie dokumentów potwierdzających tożsamość założyciela (osoby fizycznej) zawierającej umowę oraz upoważnionego przedstawiciela (jeśli występuje). [15]

7. Karta migracyjna – kopia. [16]

8. Dokument potwierdzający prawo cudzoziemca (bezpaństwowca) do pobytu (pobytu) na terytorium Federacji Rosyjskiej (wiza, zezwolenie na pobyt czasowy lub zezwolenie na pobyt). [17]

9. Pełnomocnictwo do otwarcia rachunku/do przekazania dokumentów do otwarcia rachunku (jeżeli podpisanie/złożenie dokumentów niezbędnych do otwarcia rachunku dokonuje osoba nie będąca założycielem).

10. Wypełniony kwestionariusz Klienta - osoba fizyczna (w przypadku założenia konta przez założyciela - osoba fizyczna).

Wykaz dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku bankowego dla prawnika działającego za pośrednictwem kancelarii adwokackiej:

1. Wypełniony (podpisany i opieczętowany) wniosek o otwarcie rachunku.

3. Kopia zaświadczenia o rejestracji w organach podatkowych, poświadczona notarialnie. Kopia ta musi zawierać oznaczenie prawnika lub jego upoważnionego przedstawiciela potwierdzające jego ważność.

4. Karta bankowa poświadczona przez notariusza lub upoważnionego pracownika Banku.

5. Kopie dokumentów identyfikacyjnych osób wskazanych na karcie wraz z wzorami podpisów i odcisków pieczęci oraz osoby upoważnionej, która złożyła dokumenty do otwarcia rachunku. [jedenaście]

6. Kopia zaświadczenia adwokata poświadczona przez adwokata lub jego upoważnionego przedstawiciela.

7. Wypełniony kwestionariusz Klienta – osoby fizycznej w formie zatwierdzonej przez Bank.

8. Pełnomocnictwo do otwarcia rachunku/do przekazania dokumentów do otwarcia rachunku (jeżeli podpisanie/złożenie dokumentów niezbędnych do otwarcia rachunku dokonuje osoba nie będąca założycielem).

Wykaz dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku bankowego u notariusza:

1. Wypełniony (podpisany i opieczętowany) wniosek o otwarcie rachunku.

3. Licencja na prawo do czynności notarialnych – odpis poświadczony notarialnie. Jednocześnie kopia nie może być poświadczona przez notariusza otwierającego konto. Ten egzemplarz licencji musi zawierać znak notariusza lub jego upoważnionego przedstawiciela potwierdzający jego ważność.

4. Rozporządzenie Ministra Sprawiedliwości w sprawie powołania notariusza - odpis poświadczony notarialnie. Jednocześnie kopia nie może być poświadczona przez notariusza otwierającego konto. Ten egzemplarz zlecenia musi zawierać znak notariusza lub jego upoważnionego przedstawiciela potwierdzający jego ważność.

5. Kopia zaświadczenia o rejestracji w organach podatkowych, poświadczona notarialnie. Jednocześnie kopia nie może być poświadczona przez notariusza otwierającego konto. Kopia ta musi zawierać znak notariusza lub jego upoważnionego przedstawiciela potwierdzający jego ważność.

6. Karta bankowa poświadczona przez notariusza lub upoważnionego pracownika Banku. Jednocześnie karta bankowa nie może być poświadczona przez notariusza otwierającego konto.

7. Kopie dokumentów potwierdzających tożsamość osób wymienionych w karcie wraz z wzorami podpisów i odcisków pieczęci oraz osoby upoważnionej, która złożyła dokumenty do otwarcia rachunku.

8. Wypełniony kwestionariusz Klienta - osoba fizyczna.

10. Inne dokumenty zgodnie z wymogami obowiązujących przepisów.

Lista dokumentów wymaganych do otwarcia rachunku bankowego, specjalnego rachunku bankowego dla osoby prawnej - nierezydenta Federacji Rosyjskiej:

1. Wypełniony (podpisany i opieczętowany) wniosek o otwarcie rachunku.

3. Kopie dokumentów założycielskich poświadczone notarialnie. Kopie te muszą zawierać notatkę kierownika lub upoważnionego przedstawiciela Klienta potwierdzającą ich ważność.

4. Dokument poświadczający rejestrację państwową (lub wyciąg z rejestru handlowego (bankowego)) - kopia poświadczona notarialnie, której ważność jest potwierdzona na piśmie przez przedstawiciela nierezydenta.

5. Poświadczona notarialnie kopia zezwolenia krajowego (centralnego) banku obcego państwa, jeżeli takie zezwolenie jest wymagane do otwarcia rachunku rublowego zgodnie z ustawodawstwem kraju rejestracji nierezydenta. [19] Kopia zezwolenia musi zawierać notatkę od kierownika lub upoważnionego przedstawiciela Klienta potwierdzającą jego ważność.

6. Kopia protokołu (decyzji) upoważnionego organu organizacji z powołania szefa poświadczona pieczęcią i podpisem szefa lub upoważnionego przedstawiciela Klienta. W przypadkach, gdy w dokumentach założycielskich znajdują się odniesienia do dokumentów, które mogą ograniczać zakres uprawnień kierownika, konieczne jest przedłożenie kopii odpowiednich dokumentów poświadczonych podpisem kierownika i pieczęcią Klienta (umowa z kierownikiem, decyzje wyższych organów zarządzających organizacji itp.). Zamiast składać te dokumenty, można złożyć wypis z umowy z kierownikiem w sprawie jego prawa do rozporządzania mieniem organizacji bez ograniczeń lub ze wskazaniem konkretnych ograniczeń (lub „Oświadczenie o niezawarciu umowy (umowy)” (standard formularz ZAYAV / 17 z dnia 03.06.2004) , a także „Oświadczenie organu” (wzór WNIOSKU/3 z dnia 03.06.2004) Zamiast dwóch dokumentów – „Oświadczenie o niezawarciu umowy (umowy)” i „ Oświadczenie o pełnomocnictwie” można złożyć jeden wniosek – w formie zatwierdzonej przez bank.

7. Kopia polecenia powołania głównego księgowego (lub innego księgowego) poświadczona pieczęcią i podpisem kierownika lub pełnomocnika Klienta. W przypadku nieobecności głównego księgowego lub innego księgowego w personelu Klienta, Wniosek o akceptację dokumentów z pierwszym podpisem (formularz APP/9 z dnia 03.06.04) i/lub kopią polecenia kierownika na cesji poświadczonej pieczęcią i podpisem kierownika lub upoważnionego przedstawiciela obowiązków księgowych na kierownika Klienta.

8. Kopie pełnomocnictw (lub zleceń) poświadczone przez kierownika o przyznaniu prawa do dysponowania środkami na rachunku (lub prawa do pierwszego podpisania dokumentów rozliczeniowych i kasowych) osobom, które oprócz głowa.

9. Kopie pełnomocnictw (lub zleceń) poświadczone przez kierownika o przyznaniu prawa do drugiego podpisu dokumentów rozliczeniowych i kasowych osobom posiadającym prawo do drugiego podpisu oprócz głównego księgowego.

10. Karta bankowa poświadczona przez notariusza lub upoważnionego pracownika Banku.

11. Kopia zaświadczenia o rejestracji w organach podatkowych Federacji Rosyjskiej, poświadczona notarialnie. Egzemplarz ten musi zawierać notatkę kierownika lub upoważnionego przedstawiciela Klienta potwierdzającą jego ważność.

12. Wypełniony formularz wniosku Klienta – osoby prawnej w formie zatwierdzonej przez Bank.

13. Kopie dokumentów identyfikacyjnych osób wskazanych na karcie wraz z wzorami podpisów i odcisków pieczęci oraz osoby upoważnionej, która złożyła dokumenty do otwarcia rachunku. [jedenaście]

14. Karta migracyjna – kopia. [21]

15. Dokument potwierdzający prawo cudzoziemca (bezpaństwowca) do pobytu (pobytu) na terytorium Federacji Rosyjskiej (wiza, zezwolenie na pobyt czasowy lub zezwolenie na pobyt) - kopia. [22]

16. Pełnomocnictwo do otwarcia rachunku/do przekazania dokumentów do otwarcia rachunku (jeżeli podpisanie/złożenie dokumentów niezbędnych do otwarcia rachunku dokonuje osoba nie będąca menadżerem).

Aby otworzyć rachunek w imieniu przedstawicielstwa lub oddziału, oprócz powyższych dokumentów należy złożyć w banku następujące dokumenty:

17. Poświadczone notarialnie kopie dokumentów poświadczających ich rejestrację, a dla przedstawicielstw także akredytację.

18. Notarialnie poświadczony odpis regulaminu przedstawicielstwa (oddziału), którego ważność potwierdza pisemnie przedstawiciel nierezydenta.

19. Kopia dokumentu powołania kierownika wydzielonego pododdziału, poświadczona podpisem osoby upoważnionej.

20. Pełnomocnictwo dla kierownika oddziału uprawniające kierownika oddziału (przedstawicielstwa) do podpisania umowy i dysponowania środkami na rachunku (kopia poświadczona przez kierownika).

Wszystkie dokumenty potwierdzające status nierezydenta i wydane poza Federacją Rosyjską muszą być zalegalizowane w ambasadzie (konsulacie) Federacji Rosyjskiej za granicą lub muszą zawierać apostille zgodnie z Konwencją haską z 1961 roku. Legalizacja dokumentów (apostille ) nie jest wymagane, jeśli umowa międzynarodowa Federacji Rosyjskiej została anulowana. Wszystkie dokumenty muszą być dostarczone do Banku wraz z tłumaczeniem na język rosyjski, dokładność ich tłumaczenia musi być poświadczona przez notariusza Federacji Rosyjskiej.

WNIOSEK O OTWORZENIE RACHUNKU OSZCZĘDNOŚCIOWEGO do tworzenia kapitału docelowego zgodnie z obecną procedurą państwowej rejestracji osób prawnych w Federacji Rosyjskiej

"____" _______________________ G.

Przez to stwierdzenie

_______________________________

(dla założyciela - osoba prawna: pełna nazwa osoby prawnej, lokalizacja, dane bankowe; dla założyciela - osoba fizyczna: imię i nazwisko, dane paszportowe, obywatelstwo)

prosi o otwarcie rachunku oszczędnościowego przeznaczonego na wpłatę kapitału docelowego

_______________________________

(pełna nazwa organizacji przechodzącej rejestrację państwową)

w trakcie rejestracji państwowej

Założyciel ______________ (podpis)

WNIOSEK O OTWARCIE KONTA

Z: _____________________

(pełna i dokładna nazwa osoby prawnej/pełna nazwa indywidualnego przedsiębiorcy (prawnik, notariusz))

ADRES ZAMIESZKANIA: _________________

(lokalizacja organizacji/miejsce zamieszkania indywidualnego przedsiębiorcy (prawnika, notariusza))

PROSZĘ OTWORZYĆ ______________ (rozliczenie, aktualna waluta itp.) KONTO W WALUCIE ____________ (wskazać walutę rachunku)

PROSIMY O OŚWIADCZENIA DO OSÓB UPOWAŻNIONYCH W KOLEJNYM DNIU PO WYKONANIU OPERACJI NA ŻĄDANIE OSÓB UPOWAŻNIONYCH.

OTWARCIE KONTA DOKONYWANE JEST NA PODSTAWIE PRAWA FEDERACJI ROSYJSKIEJ „O BANKACH I DZIAŁALNOŚCI BANKOWEJ”, AKTUALNEJ INSTRUKCJI BANKU ROSJI, DOKUMENTACH WEWNĘTRZNYCH INVESTSBERBANK (SA).

ZAPOZNALIŚMY SIĘ I ZGADZAMY SIĘ Z AKTUALNYMI TARYFAMI BANKU.

O WSZYSTKICH ZMIANACH BĘDZIEMY NATYCHMIAST PISEMNIE POINFORMOWAĆ CIEBIE.

KIEROWNIK: ________________ (stanowisko, imię i nazwisko oraz podpis)

GŁÓWNY KSIĘGOWY: ______________ (imię i nazwisko oraz podpis)

"___" _______________________ G.

KWESTIONARIUSZ KLIENTA – OSOBA PRAWNA

Część 1 (wypełnia Klient Banku)

Zobowiązuję się do zgłaszania wszelkich zmian podanych informacji. Zobowiązuję się do przekazania Bankowi informacji o wszystkich beneficjentach.

/_______/ (podpis) /_________/ (transkrypcja podpisu) _______ 200___ (data)

Operacja. Jeżeli jakiekolwiek informacje podane w formularzu ulegną zmianie, wypełniony formularz z nowymi informacjami przekazywany jest do INVESTSBERBANK (OJSC)

Część 2 (Wypełnia pracownik Banku)

Informacje o reprezentantach Klienta – osobach fizycznych (dla Klientów, którzy założyli lub posiadają już rachunek w Banku – informacje o osobach wskazanych w polu „Pierwszy podpis” karty wraz ze wzorami podpisów i odcisków pieczęci, w pozostałych przypadkach – informacje o przedstawiciele działający w imieniu Klienta)

Zobowiązuję się powiadomić Cię o wszelkich zmianach powyższych informacji.

_________ (podpis) /____/(pełne imię i nazwisko) ______________200___g. (data)

M.P..

Operacja. Jeżeli jakiekolwiek informacje podane w formularzu ulegną zmianie, wypełniony formularz z nowymi informacjami jest przesyłany do BANKU (OJSC).

Załącznik nr 1 do ankiety Klienta - osoby prawnej

Informacje o przedstawicielach Klienta - osoby prawne (w tym informacje o spółce zarządzającej)

Zobowiązuję się powiadomić Cię o wszelkich zmianach powyższych informacji.

_________ (podpis) /____/(pełne imię i nazwisko) ______________200___g. (data)

M.P..

Operacja.Załącznik nr 1 wypełnia się w przypadku, gdy Klient posiada przedstawicieli – osoby prawne. Jeżeli jakiekolwiek informacje określone w załączniku ulegną zmianie, wypełniony Załącznik 1 z nowymi informacjami jest przesyłany do BANKU (OJSC).

Załącznik nr 2 do ankiety Klienta - osoby prawnej

Informacje o osobach, na rzecz których Klient (beneficjenci) działa w toku czynności bankowych i innych transakcji (w szczególności na podstawie umowy agencyjnej, umów agencyjnych, prowizji, zarządzania powierniczego)

Informacje o beneficjentach - osobach prawnych

Zobowiązuję się powiadomić Cię o wszelkich zmianach powyższych informacji.

_________ (podpis) /____/(pełne imię i nazwisko) ______________200___g. (data)

M.P..

Operacja. Załącznik 2 wypełnia się, jeśli Klientem jest osoba prawna. Jeżeli jakiekolwiek informacje określone w Załączniku 2 ulegną zmianie, do BANKU (OJSC) przekazywany jest wypełniony Załącznik 2 z nowymi informacjami.

Załącznik nr 3 do ankiety Klienta - osoby prawnej

Informacje o beneficjentach - osoby fizyczne

Zobowiązuję się powiadomić Cię o wszelkich zmianach powyższych informacji.

_________ (podpis) /____/(pełne imię i nazwisko) ______________200___g. (data)

M.P..

Najlepiej na papierze firmowym klienta

Adwokat

_____________________ (miejsce i data wystawienia słownie)

_____________________ (pełna nazwa organizacji),

zarejestrowany ____________________ (nazwa organu, numer rejestracyjny i data rejestracji)

(zwana dalej „Spółką”),

reprezentowana przez __________ (stanowisko, imię i nazwisko), działając __ na podstawie __________, upoważnia __________ (imię i nazwisko),

paszport: seria _____, nr __________, wydany przez _____________ (data i nazwa organu, który wydał paszport),

negocjować, przekazywać, otrzymywać i podpisywać wszelkie dokumenty niezbędne do otwarcia rachunków bankowych lub związane z otwarciem rachunków (z wyjątkiem prawa do podpisywania dokumentów: wnioski o otwarcie rachunków, umowy rachunku bankowego, taryfy Banku za obsługę rozliczeniową i kasową oraz ankiety Klienta), a także potwierdzić ważność przekazanych kopii dokumentów.

Poświadczam podpis. __________ (imię i nazwisko) __________ (przykładowy podpis)

____________________ (stanowisko, nazwa organizacji)

____________________ (imię i nazwisko, podpis, pieczęć)

APLIKACJA

Od ____________________ (pełna nazwa kierownika, stanowisko kierownika, pełna nazwa organizacji) (zwana dalej Organizacją)

numer konta

Oświadczam, że w chwili obecnej uprawnienia jej organów wykonawczych (uczestników, akcjonariuszy itp.) do rozporządzania majątkiem Organizacji nie są ograniczone dokumentami wewnętrznymi, decyzjami walnego zgromadzenia __________ i innych organów zarządzających Organizacji.

W przypadku ograniczeń zobowiązuję się do niezwłocznego powiadomienia Banku na piśmie oraz przedłożenia poświadczonych kopii odpowiednich dokumentów.

Ponadto informuję, że umowa (umowa) pomiędzy Organizacją a jego __________ (stanowisko kierownika Organizacji, imię i nazwisko) nie została zawarta.

Głowa __________ (podpis)

MP, "____" __________ 200__

„____” __________ 200__ g.

APLIKACJA

Ze względu na brak rozliczeń gotówkowych i gotówki w organizacji

____________________

Nr konta.

nie przedstawiamy kalkulacji limitu salda gotówkowego.

Nadzorca __________

Główny księgowy __________

APLIKACJA

Niniejszym informuję, że umowa (umowa) pomiędzy ______________ (nazwa organizacji)

i jego _____________ (imię i nazwisko, stanowisko kierownika organizacji))

nie zakończył.

Głowa __________ (podpis)

MP, "____" __________ 200__

„____” __________ 200__ g.

APLIKACJA

W związku z nałożeniem na siebie osobiście odpowiedzialności za księgowość proszę o akceptację dokumentów rozliczeniowych

_____________________

numer konta

z jednym pierwszym podpisem.

Nadzorca __________

OBLICZENIE ustalenie limitu salda gotówkowego dla przedsiębiorstwa i emisji pozwolenie na wydawanie gotówki z wpływów, przyjście do kasjera przez _____ rok

Nazwa firmy ____________________ (pieczątka)

______.

(Suma w cudzysłowie)

Proszę pozwolić, aby wpływy zostały wydane na: płace i płatności o charakterze socjalnym, zakup płodów rolnych od ludności, zakup kontenerów i rzeczy od ludności, koszty podróży, zakup artykułów biurowych i sprzętu gospodarstwa domowego, płatność za pilne naprawy, płatność za paliwa i smary , wypłata odszkodowań z tytułu strat wynikających z umów ubezpieczenia osób fizycznych .

(Podkreśl cokolwiek ma zastosowanie)

* W przypadku gwałtownych zmian przychodów lub kosztów podawane są dane za ostatni miesiąc.

** Kwota przychodu (wydatku) podzielona przez liczbę dni roboczych (godzin) przedsiębiorstwa.

*** Nowo powstałe przedsiębiorstwa wykazują oczekiwaną wielkość przychodów (kosztów).

Kierownik przedsiębiorstwa __________

Główny księgowy ___________

DECYZJA O UTWORZENIU BANKU

Ustaw limit w wysokości _____ tysięcy rubli.

____________________ (Suma w cudzysłowie).

Zezwalam na wydatkowanie wpływów na: płace i płatności o charakterze socjalnym, zakup płodów rolnych od ludności, zakup kontenerów i rzeczy od ludności, koszty podróży, zakup artykułów biurowych i sprzętu gospodarstwa domowego, płatność za pilne naprawy, płatność za paliwa i smary , wypłata odszkodowań z tytułu strat wynikających z umów ubezpieczenia osób fizycznych .

(Podkreśl cokolwiek ma zastosowanie)

Jeżeli przedsiębiorstwo ma zadłużenie w funduszach budżetowych i pozabudżetowych, prawo do wydawania wpływów pieniężnych zostaje anulowane, wszystkie wpływy pieniężne muszą być wpływane na rachunek bieżący do czasu całkowitej spłaty zadłużenia.

Kierownik instytucji bankowej ______________

Słownik terminów ekonomicznych

Abstrakcja - mentalne odwrócenie uwagi w procesie poznania od nieistotnych aspektów rozważanego zjawiska w celu ujawnienia jego istoty.

Autorytarny - władczy, oparty na ślepym posłuszeństwie władzy.

Agencja - organizacja, która wykonuje określone zadania na rzecz instytucji lub osób (np. agencja transportowa).

Zbiór - asocjacja, integracja wskaźników w grupy według jakiejś zasady.

przystosować się - dostosować się do panujących warunków.

Odpowiednie - równe, identyczne.

adept - zwolennik jakiejkolwiek idei, doktryny.

Administrować - zarządzać rozkazami, dowodzić.

Acre - jednostka powierzchni w angielskim systemie miar; 1 akr to 0,4 hektara.

majątek - część bilansu przedsiębiorstwa, w tym wszystkie rodzaje wartości materialnych (pieniądze, towary itp.).

akcji - papiery wartościowe, które świadczą o udziale ich właścicieli w spółce akcyjnej i przynoszą dywidendę (dochód).

alternatywa - każda z wzajemnie wykluczających się możliwości.

Alternatywny - umożliwienie jednej z dwóch lub więcej możliwości.

льтруизм - bezinteresowna troska o dobro innych.

Amortyzacja - Stopniowa amortyzacja środków trwałych produkcji (budynków, budowli, maszyn, urządzeń), pozwalająca na częściowe przeniesienie ich kosztu na wytwarzane produkty.

Analiza - faktyczny lub mentalny rozkład przedmiotu na jego części składowe.

Anarchia - anarchia, nieporządek, chaos.

Anomalia - nieprawidłowość, odstępstwo od normy.

Antagonista - przeciwnik, przeciwnik.

Antynomia - sprzeczność między dwoma stanowiskami uznanymi za równie poprawne.

Prawo antymonopolowe - przepisy zakazujące praktyki ograniczania konkurencji i przejmowania całego rynku przez monopole w celu podniesienia cen.

Arbiter - arbiter wybrany przez strony sporu za obopólną zgodą.

Zakres - wybór różnych rodzajów i odmian towarów.

Współpracownik - połączyć się mentalnie.

Audytor - osoba sprawdzająca działalność finansową firmy.

Obcy - przedsiębiorstwa dowolnej gałęzi produkcji, które nie należą do monopolistycznych stowarzyszeń przedsiębiorców z tej branży.

równowaga - zestaw wskaźników charakteryzujących stosunek lub równowagę w każdym stale zmieniającym się zjawisku.

Bank - instytucja finansowa przyjmująca wpłaty gotówkowe na żądanie przez określony czas, a także udzielająca kredytu (pożyczki).

Banknoty - nieoprocentowane zobowiązania (banknoty) emitowane przez banki publiczne lub prywatne, główny rodzaj pieniądza kredytowego.

System bankowy - zespół instytucji bankowych obsługujących obieg pieniądza i relacje kredytowe (dłużne). W Rosji system ten obejmuje Bank Centralny. Bank Handlu Zagranicznego, Bank Oszczędnościowy, banki komercyjne i instytucje kredytowe, które otrzymały zezwolenie na wykonywanie określonych operacji bankowych.

kapitał bankowy - kapitał pieniężny ulokowany w banku.

Upadłość - niewypłacalny dłużnik.

Bariery wejścia na rynek - przeszkody w pojawieniu się nowych uczestników rynku (ograniczenia w dostępie do źródeł surowców, duże kwoty kapitału początkowego itp.).

Płatności bezgotówkowe - przelewy w banku kwot z rachunków płatnika na rachunek beneficjenta lub poprzez wzajemne potrącenie wierzytelności bez udziału gotówki.

Bezrobotny - osoba, która może pracować, chce pracować, ale nie ma pracy.

"Białe kołnierzyki" - pracownicy zajmujący się przede wszystkim pracą umysłową (prawnicy, lekarze, pedagodzy, pracownicy biurowi itp.).

Bestseller - książka, która cieszy się dużym zainteresowaniem.

Wymiana - rynek towarów, papierów wartościowych, walut, a także instytucja zajmująca się pośredniczeniem w rekrutacji siły roboczej.

Behawioryzm - kierunek psychologia badający zachowanie ludzi i zwierząt.

Kościsty - rodzaj papierów wartościowych, zobowiązań krótkoterminowych, które dają ich posiadaczowi prawo do otrzymania określonej wartości lub usługi od określonej osoby lub instytucji w określonym terminie.

Wysięgnik - przyspieszony wzrost produkcji, cen i szeregu innych wskaźników ekonomicznych.

Budżet - 1) zestawienie dochodów i wydatków pieniężnych państwa i przedsiębiorstwa za dany okres;

2) całość dochodów i wydatków osoby lub rodziny za określony okres.

Biurokracja - najwyższa warstwa urzędników państwowych.

Wolne stanowisko - wolne stanowisko w przedsiębiorstwie lub instytucji.

Produkt Krajowy Brutto (PKB) - całkowita wartość rynkowa wszystkich wyrobów gotowych i usług wyprodukowanych w kraju w ciągu roku.

Produkt brutto - całość wszystkich towarów i usług wytworzonych w przedsiębiorstwie, sektorze gospodarki przez określony czas.

Waluta - jednostka monetarna danego państwa i banknoty państw obcych.

Kurs wymiany - cena, po której waluta narodowa jednego kraju jest wymieniana na inny.

Weksel własny - rodzaj zabezpieczenia, pisemny weksel w formie ściśle określonej przez prawo, który pożyczkobiorca wystawia wierzycielowi z obowiązkiem zapłaty w określonym terminie kwoty pieniężnej wskazanej w rachunku.

Wielka Depresja - światowy kryzys gospodarczy lat 1929-1933.

Kapitał podwyższonego ryzyka - kapitał, który służy do tworzenia innowacji naukowo-technicznych przygotowanych do wdrożenia do produkcji.

Integracja pionowa - stowarzyszenia grupy przedsiębiorstw, które realizują kolejne etapy produkcji wyrobów gotowych i są własnością jednej firmy.

Koncentracja pionowa - ekspansja przedsiębiorstwa poprzez włączenie do niego innych przedsiębiorstw lub ich oddziałów realizujących różne etapy wytwarzania wyrobu gotowego.

Produkty uzupełniające - pary produktów, dla których wzrost ceny jednego z nich prowadzi do spadku popytu na drugi produkt.

Towary zastępcze - takie pary produktów, dla których wzrost ceny jednego produktu powoduje wzrost popytu na drugi produkt.

Przypisanie - 1) wydatki na zakup i wykorzystanie niezbędnych zasobów;

2) dochód pieniężny, który firma – właściciel zasobów poświęca, wykorzystując je do własnej produkcji towarów, zamiast sprzedawać je na rynku innym konsumentom.

koszt alternatywny - dochody pieniężne przekazane przez firmę - właściciela zasobów, wykorzystując je do własnej produkcji produktów, a nie sprzedając ich na rynku innym konsumentom.

Efekt zewnętrzny - wynik produkcji lub konsumpcji dobra, którego wpływ na osoby trzecie (niebędące sprzedającymi ani kupującymi) nie znajduje odzwierciedlenia w cenie tego dobra.

Reprodukcja - ciągłe odnawianie procesu produkcji dóbr materialnych i usług.

zasiłek - programy socjalne w Stanach Zjednoczonych, zgodnie z którymi państwo udziela pomocy osobom starszym, niepełnosprawnym, bezrobotnym, dzieciom z ubogich rodzin i innym osobom, które doświadczają trudności z powodu różnych okoliczności.

Galopująca inflacja - stosunkowo szybki wzrost cen towarów i usług (z 20 do 200% rocznie).

Gwarantowana płaca minimalna - najniższa stawka płac akceptowana przez państwo, która jest ustalana z reguły dla robotników niewykwalifikowanych wszystkich przedsiębiorstw, niezależnie od formy własności.

Harmonia - spójność, harmonia w połączeniu czegoś.

Hiperinflacja - wyjątkowo szybki wzrost cen surowców (o co najmniej 50% miesięcznie) oraz podaży pieniądza w obiegu, prowadzący do zerwania normalnych więzi gospodarczych.

Hipoteza - założenie naukowe wysunięte w celu wyjaśnienia zjawiska i wymagające weryfikacji przez doświadczenie.

Hipotetyczny - domysłowe, oparte na hipotezie.

Global - na calym swiecie.

Jednorodny - posiadające te same właściwości.

Integracja pozioma - stowarzyszenie przedsiębiorstw działających w tym samym sektorze gospodarczym.

Rządowe papiery wartościowe - papiery wartościowe emitowane przez rząd (np. obligacje oszczędnościowe, rachunki skarbowe), które można łatwo wymienić na pieniądze.

Socjalizm państwowy - system społeczno-gospodarczy, w którym państwo jest właścicielem i centralnie zarządza decydującymi sektorami gospodarki, w sposób planowy reguluje poziom cen i dochodów wszystkich członków społeczeństwa.

Gulden - złota, a następnie srebrna jednostka monetarna Niemiec, Austrii i niektórych krajów sąsiednich.

Moneta dziesięciocentowa - srebrna moneta amerykańska o równowartości 1/10 dolara lub 10 centów.

Odliczenie - logiczne wnioskowanie z sądów ogólnych do sądów szczegółowych.

Cykl koniunkturalny - taki sam jak cykl gospodarczy.

Demografia - nauka o ludności.

Denacjonalizacja - przekształcenie własności państwowej w niepaństwowe formy własności (prywatne, akcyjne itp.) lub przeniesienie własności jednego kraju na własność innego państwa.

saldo pieniędzy - równość ilości pieniędzy eksportowanych z kraju do ilości importowanych.

standard pieniężny - obieg złota w postaci pieniądza.

depozyty - sumy pieniężne lub papiery wartościowe powierzone bankom do przechowywania i wykorzystania.

Świadectwo depozytowe - pisemne zaświadczenie o wniesieniu kwoty pieniężnej (depozytu) do banku.

Depresja - faza stagnacji cyklu gospodarczego, która następuje po kryzysie (spadek produkcji) i zwykle charakteryzuje się słabym popytem na towary, masowym bezrobociem, niskimi cenami towarów i usług.

destrukcyjny - zakłócanie normalnej struktury czegoś.

Determinacja - stan lub czynnik, który ma decydujący wpływ na zjawisko.

Niedobór - brak, brak czegoś.

Deflator PNB (produkt krajowy brutto) - wskaźnik cen dla wszystkich wyrobów gotowych i usług, stosowany do korelacji pieniężnego (nominalnego) PNB z wartością realnego PNB.

Deflacja - spadek ogólnego poziomu cen i wzrost siły nabywczej jednostki pieniężnej.

Decentralizacja - 1) przeniesienie części funkcji władzy centralnej na organy niższego szczebla;

2) zniszczenie lub osłabienie centralizacji.

Dywersyfikacja - Rozszerzenie asortymentu produkowanych wyrobów.

Dywidenda - część zysku, która za okres sprawozdawczy przypada członkowi spółki akcyjnej na jedną posiadaną przez niego akcję.

Model dynamiczny - teoretyczny opis procesu zmiany zjawiska.

Brak równowagi - nierównowaga głównych wskaźników ekonomicznych.

искретный - nieciągły, składający się z oddzielnych części.

Dyskryminacja - ograniczenie lub pozbawienie praw określonej grupy obywateli ze względu na rasę lub narodowość, płeć, przekonania religijne i polityczne.

Czynsz różnicowy - zróżnicowanie dochodów właściciela gruntów, które powstają w związku z tym, że produkty z działek najlepszych pod względem żyzności i lokalizacji są sprzedawane na rynku w warunkach produkcyjnych na działkach najgorszych.

Zróżnicowanie produktów - różnice fizyczne i inne pomiędzy towarami różnych firm, powodujące, że kupujący preferują towary jednej firmy nad towarami innych firm (na tym samym poziomie cenowym).

Doktryna - nauczanie, teoria naukowa.

Zdominować - dominować, dominować

Dualistyczny - podwójny, rozwidlony.

Naturalny monopol *rodzaj produkcji, który zapewnia wszystkim przedsiębiorstwom i ludności najważniejsze warunki ekonomiczne (zaopatrzenie w wodę, gaz, energię elektryczną, usługi publiczne itp.) nie pozwala na rywalizację konkurencyjną między prywatnymi firmami i daje duże oszczędności na rozbudowie gospodarki .

naturalny oligopol - kilka dużych przedsiębiorstw z tej samej branży, które dają największe korzyści ze znacznej skali masowej produkcji.

Naturalna stopa bezrobocia - odsetek bezrobotnych w całej sile roboczej, którzy są czasowo bezrobotni i poszukują pracy ze względu na ciągłe zmiany liczby miejsc pracy w gospodarce narodowej.

Cykl życia małej firmy - czas od momentu powstania małego przedsiębiorstwa do końca jego istnienia z powodu niestabilności gospodarczej i braku kapitału.

Strajk - wstrzymanie produkcji przez pracowników w celu wymuszenia na kierownictwie przedsiębiorstwa akceptacji warunków związku zawodowego.

Hipoteczny - dokument prawny potwierdzający zgodę spółki na zastaw gruntów, budynków i innych należących do niej nieruchomości na poczet jej długu oraz dający wierzycielowi prawo do otrzymania własności zastawionych wartości w przypadku niespłacenia długu.

Prawo imputowanych kosztów rosnących (prawo kosztów produkcji) - przy zastępowaniu produkcji jednego towaru produkcją innego, konieczne jest zwiększenie ilości zasobów (funduszy) wydawanych na uzyskanie coraz większej liczby dodatkowych jednostek innego produktu, gdyż zasoby nie nadają się do pełnego wykorzystania w produkcja zastępowanych produktów.

Prawo malejących zwrotów (prawo malejących zwrotów) - przy wzroście jednego i niezmienności wszystkich innych rodzajów kosztów produkcji zostanie osiągnięty punkt, powyżej którego wartość wytworzonego produktu spadnie.

Prawo Okuna - wzrost udziału bezrobotnych w ogólnej sile roboczej powyżej naturalnej stopy bezrobocia o 1% prowadzi do zmniejszenia wolumenu produkcji produktu narodowego brutto o 2,5%.

podstawienie - wybór jednego z użytecznych dóbr, wykonany z pewnych ograniczonych zasobów pieniężnych i innych.

Zatrudnienie - zapewnienie pracownikom odpowiednich miejsc pracy.

Wynagrodzenie - kwota pieniędzy zapłacona za korzystanie z czyjejś pracy.

Statystyki Zemstvo - prace statystyczne (rachunkowość ilościowa), które zostały przeprowadzone przez ziemstvos (samorządy lokalne utworzone w wielu prowincjach europejskiej Rosji) w celu zbadania głównie stanu rolnictwa i procesów jego rozwoju społeczno-gospodarczego.

złotym standardem - obieg pieniężny, w którym banki centralne lub rząd mają obowiązek kupować i sprzedawać złoto po stałej cenie wyrażonej w walucie krajowej.

Identyfikacja - identyfikacja, asymilacja.

Hierarchia - liczba stanowisk, tytułów itp. w kolejności podporządkowania i przejścia od niższego do wyższego.

koszty produkcji - koszt środków produkcji i robocizny do wytworzenia produktów.

Importuj - import towarów zagranicznych do kraju.

Import kapitału - import kapitału zagranicznego do kraju.

Inwestycja - wykorzystanie pieniędzy do nabycia kapitału rzeczowego (sprzęt, maszyny, budynki przemysłowe itp.) przeznaczonego do produkcji towarów i usług.

Dobra inwestycyjne - towary potrzebne do zwiększenia wielkości produkcji.

Indeksowanie - wzrost dochodów gotówkowych i oszczędności obywateli w wyniku wzrostu cen konsumpcyjnych.

Indeks cen - stosunek ceny nominalnej określonego zestawu towarów i usług ("koszyka rynkowego") w danym okresie do ceny tego samego zestawu w odpowiednim okresie bazowym (którego wartość przyjmuje się jako 100%) , pomnożone przez 100 (wyrażone w procentach).

Indywidualizm - pogląd przedkładający egoistyczny interes jednostki nad interes publiczny.

Indywidualny - odrębna osoba, osobowość.

Indygo - niebieski barwnik, który najpierw został wyekstrahowany z roślin, a następnie wyprodukowany chemicznie.

wskaźnik - urządzenie, urządzenie wyświetlające postęp procesu, jego cechy jakościowe i ilościowe.

Podpisać się - dokonać indosu na odwrocie papieru wartościowego - weksla, czeku, który poświadcza przeniesienie praw z tego dokumentu na inną osobę.

Indukcja - logiczny wniosek z poszczególnych, pojedynczych przypadków do ogólnego wniosku.

Innowacja - tworzenie i wdrażanie różnych innowacji generujących istotne zmiany w praktyce społeczno-gospodarczej.

Institute * 1) nazwy instytucji badawczych i wielu uczelni;

2) instytucja społeczna - określona organizacja działalności społecznej i stosunków społecznych, ucieleśniająca normy ekonomiczne, polityczne, prawne itp. życia społeczeństwa, a także społeczne zasady życia i zachowania ludzi.

instytucjonalny - związany z taką organizacją relacji społecznych, która opiera się na określonych normach i zasadach życia i zachowania ludzi.

integracja - łączenie części w całość.

Intensywny - wzmocniony, napięty.

Intensyfikacja - stosowanie coraz wydajniejszych środków produkcji oraz bardziej zaawansowanych form organizacji pracy i technologii opartych na osiągnięciach postępu naukowo-technicznego.

Interpretacja - interpretacja, wyjaśnienie konkretnego tekstu.

oczekiwania inflacyjne - zachowanie uczestników rynku, oczekujących nieuchronnego wzrostu cen.

Inflacja - wzrost cen spowodowany przepełnieniem sfery obiegu papierowym pieniądzem ponad ich normalne potrzeby.

Funkcja informacji o cenie - dane o poziomie i dynamice zmian cen na rynku, które pomagają producentom towarów lepiej określić, co tworzyć, jak to robić i dla kogo produkować, a nabywcom - określić dla nich wartość zakupów towarów i usługi.

Departament Skarbu - specjalny organ rządowy zajmujący się finansami i obsługą kasową budżetu państwa.

Kazuistyka - zaradność w udowadnianiu fałszywych lub wątpliwych twierdzeń.

Kazuistyczny - oparty na kazuistyce.

Capital - wartość środków produkcji wykorzystanych do osiągnięcia zysku.

Kartel - monopolistyczne stowarzyszenie przedsiębiorców, którego członkowie uzgadniają wielkość produkcji, rynki, warunki sprzedaży, ceny, warunki płatności itp., zachowując jednocześnie niezależność przemysłową i handlową.

kategoria - 1) ogólna koncepcja odzwierciedlająca najważniejsze właściwości i zależności zjawisk;

2) grupa obiektów, zjawisk o jakichkolwiek wspólnych cechach.

Quarta - jednostka objętości płynów i materiałów sypkich (w Wielkiej Brytanii 1,1 litra, w USA 0,9 litra).

Kontyngent - udział w całkowitej wielkości produkcji lub sprzedaży produktów ustalonej w ramach porozumienia kartelowego dla każdego z jego uczestników.

Klasa - 1) zbiór obiektów lub zjawisk mających wspólne cechy;

2) duża grupa ludzi różniąca się od innych grup różnymi cechami społeczno-ekonomicznymi.

Urzędnik - pracownik instytucji, prowadzący prace biurowe.

Klient - 1) stały nabywca lub klient;

2) osoba korzystająca z usług instytucji kredytowej, prawnika itp.

Kolonia - państwem lub terytorium pozbawionym niepodległości i znajdującym się pod panowaniem obcego państwa.

Zarządzaj ekonomią - sposób organizowania ustroju gospodarczego, w którym zasoby materialne stanowią własność państwa, a kierowanie i koordynacja działalności gospodarczej odbywa się poprzez planowanie centralne.

Połączyć - stowarzyszenie przedsiębiorstw przemysłowych różnych, ale powiązanych technologicznie sektorów produkcyjnych, w których produkty jednego przedsiębiorstwa służą jako surowce, półprodukty lub materiał pomocniczy dla drugiego.

Połączenie - kombinacja, połączenie czegoś w określonej kolejności.

Połączenie - połączenie, połączenie w dowolny związek kilku przedsiębiorstw.

Reklama w telewizji - handel.

Bank komercyjny - instytucja kredytowa, która uzyskała zezwolenie państwa na przyjmowanie środków pieniężnych i innych depozytów, a także udzielanie pożyczek, emitowanie papierów wartościowych oraz przeprowadzanie transakcji rozliczeniowych i płatniczych.

spółka - stowarzyszenia przedsiębiorców przemysłowych, handlowych, transportowych i innych.

Zrekompensować - nagradzać, rekompensować to, co zostało utracone lub zrezygnowane.

Towary uzupełniające - uzupełniające się przydatne rzeczy, a wzrost ceny jednego z nich pociąga za sobą spadek popytu na inny (na przykład benzynę i samochód).

komponent - integralna część czegoś.

Kompromis - porozumienie osiągnięte w drodze wzajemnych ustępstw.

Konglomerat - monopolistyczne stowarzyszenie przedsiębiorstw należących do jednej firmy i zajmujących się produkcją heterogenicznych produktów.

Konkurencja - walka producentów towarów o korzystniejsze warunki produkcji i sprzedaży towarów na rynku.

firma konsultingowa - firma zajmująca się doradztwem biznesowym w zakresie inwestycji kapitałowych itp.

Konserwatywny - podtrzymywanie niezmienności czegoś, obojętne, wrogie jakimkolwiek innowacjom.

Produkcja warunkowa - ustalenie w jakimś celu ilości granicznej, normy czegoś (na przykład w handlu zagranicznym, ustalenie pewnej ilości określonego produktu, który kraj może importować lub eksportować za granicę).

Umowa - umowa, umowa z wzajemnymi zobowiązaniami dla umawiających się stron.

Koncentracja kapitału - wzrost jego wielkości w jednym przedsiębiorstwie kosztem własnych dochodów i pożyczonych środków.

Koncentracja produkcji - koncentracja rosnącej wielkości produkcji w powiększających się przedsiębiorstwach.

konformizm - oportunizm, bierna akceptacja istniejącego porządku rzeczy.

Koncepcja - 1) to lub inne rozumienie zjawisk, procesów;

2) pojedynczy, określający plan, myśl przewodnia każdej pracy naukowej, pracy opublikowanej.

stan rzeczy - zestaw cech charakteryzujących obecny stan gospodarki w określonym okresie.

socjalizm spółdzielczy - teoria, która traktuje współpracę jako jeden ze sposobów pokojowego, stopniowego przekształcania kapitalizmu w socjalizm.

Współpraca - 1) forma organizacji pracy, w której duża liczba osób wspólnie uczestniczy w tych samych lub różnych, ale wzajemnie powiązanych procesach pracy;

2) forma organizacji oparta na współwłasności członków spółdzielni;

3) forma długotrwałych i stabilnych powiązań pomiędzy niezależnymi gospodarczo przedsiębiorstwami zajmującymi się wspólnym wytwarzaniem określonych produktów w oparciu o specjalizację.

Koordynacja - koordynacja, łączenie, porządkowanie.

Koszyk towarów i usług konsumpcyjnych - zestaw podstawowych dóbr i usług konsumpcyjnych (żywność, odzież, mieszkanie, paliwo, transport i opieka medyczna) typowych dla mieszkańca miasta.

Zbiorowy - dotyczące korporacji.

Corporation - 1) w niektórych krajach - nazwę spółki akcyjnej;

2) związek, grupa osób, których łączy wspólnota interesów zawodowych i klasowych.

Regulować - wprowadzić poprawki, poprawić coś.

korelat - ustalić korelację między wzajemnie powiązanymi zjawiskami.

korelacja - 1) korelacja, zgodność, współzależność zjawisk;

2) w statystyce matematycznej – pojęcie oznaczające związek przyczynowy pomiędzy zjawiskami.

Korupcja - przekupstwo, sprzedajność urzędników, osób publicznych i politycznych.

Kosmopolityzm - wyrzeczenie się suwerenności państwowej i narodowej (niepodległość), tradycji i kultury narodowej w imię światowej integracji politycznej.

Cytat - ustalanie kursu (ceny) papierów wartościowych lub waluty obcej, a także ustalanie ceny przesyłek towarów na giełdzie.

Współczynnik elastyczności popytu - wskaźnik charakteryzujący stopień ilościowej zmiany popytu (w proc.) do zmiany poziomu cen (w proc.).

Pożyczka - 1) pożyczanie towarów i pieniędzy;

2) pożyczkę pieniężną lub rzeczową na kapitał, na warunkach spłaty po określonym czasie wartości pożyczonych środków powiększonych o odsetki (dochód właściciela przekazanych wartości).

Karta kredytowa - specjalny dokument płatniczy i rozliczeniowy, który bank wystawia swoim deponentom w celu bezgotówkowej zapłaty za towary i usługi.

system kredytowy - jeden zestaw wszystkich instytucji kredytowych, które zapewniają różnym osobom (prywatnym lub prawnym) majątek lub pieniądze na określony czas, na zasadzie spłaty oraz z wypłatą odsetek (dochód instytucji kredytowej); Na czele tego systemu stoi bank centralny kraju.

ekspansja kredytowa - stymulowanie akcji kredytowej banków (polityka „taniego pieniądza”) w oczekiwaniu, że kredyt przyczyni się do ożywienia gospodarczego i wzrostu produkcji.

Wierzyciel - Pożyczkodawca, który coś pożycza.

Krzywa podaży - graficzne wyrażenie relacji między ceną produktu a ilością tego produktu, jaką sprzedawcy chcą oferować na rynku.

Krzywa popytu - graficzne przedstawienie zależności pomiędzy ceną produktu a wielkością zapotrzebowania zgłaszanego przez nabywców na ten produkt.

Krzywa Phillipsa - graficznym wyrazem następującej wzajemnej zmiany poziomu bezrobocia i inflacji w gospodarce: inflacja jest wysoka przy niskim bezrobociu i niska - przy wysokim bezrobociu.

Kryzys - powtarzające się okresowo zjawisko w rozwiniętej gospodarce rynkowej, wyrażające się nadprodukcją dóbr nierynkowych, pogorszeniem wszystkich wskaźników ekonomicznych.

kryterium - cecha probiercza, miara.

Łączny - proces, podczas którego wzrasta i kumuluje się siła i szybkość jego działania.

Cena akcji - cenę sprzedaży, która jest wprost proporcjonalna do wysokości dywidendy (zysk na akcję) i odwrotnie proporcjonalna do poziomu oprocentowania kredytów.

Płynność - łatwość, z jaką różne oszczędności i papiery wartościowe można zamienić na gotówkę i wydać na zakup towarów i usług.

Liberalizm - 1) poglądy broniące wolności przedsiębiorczości i demokracji;

2) wolnomyślicielstwo.

Liberał - zwolennik liberalizmu.

Ograniczony - ograniczony limitem czegoś.

Programowanie liniowe - znajdowanie skrajnych (ekstremalnych - minimalnych i maksymalnych) wartości funkcji liniowych (pewne zależności ilościowe).

Lokalny - lokalny, niewykraczający poza pewne granice.

Makroekonomia - dział teorii ekonomii badający gospodarkę narodową jako całość.

Manipulacja - sprytna sztuczka.

Manufaktura - przedsiębiorstwo, w którym praca fizyczna przy produkcji jednego przedmiotu jest szczegółowo podzielona na wiele oddzielnych operacji.

Marginalizm - nurt myśli ekonomicznej badający - zgodnie z teorią użyteczności krańcowej - krańcowe wartości ekonomiczne.

Zaznacz - jednostka monetarna Niemiec, nazwana według miary wagi o tej samej nazwie (pół funta srebra).

Medicare - w Stanach Zjednoczonych program bezpłatnej opieki medycznej dla osób starszych.

rekultywacja - radykalna poprawa gruntów do celów rolniczych poprzez osuszanie bagien, sztuczne nawadnianie, wzmacnianie luźnych piasków itp.

Kierownik - zatrudniony kierownik produkcji, specjalista ds. zarządzania.

Wartość wymiany - możliwość wymiany towaru na inny w określonych stosunkach wymiany.

komercja - drobna roztropność, przekupstwo.

Metamorfoza - transformacja, np. podczas wymiany rynkowej wartość towaru przeliczana jest na odpowiednią ilość pieniędzy.

Metodologia - 1) zestaw technik, metod stosowanych w dowolnej nauce;

2) doktryna naukowej metody poznania.

Metropolia - państwo będące właścicielem zdobytych kolonii.

Minimalna pensja - najniższa płaca dla robotników w większości niewykwalifikowanych, ustanowiona przez państwo dla wszystkich przedsiębiorstw i instytucji.

Mila - jednostka długości używana głównie w sprawach morskich (1,852 km).

Misjonarz - osoba zaangażowana w szerzenie religii wśród ludności wyznającej inną religię.

Mobilność - Mobilność.

Model - 1) próbkę dowolnego produktu;

2) schemat, obraz lub opis dowolnego zjawiska lub procesu w przyrodzie i społeczeństwie.

Zmodernizować - uwspółcześnij go, wprowadzając różne ulepszenia.

Modyfikacja - modyfikacja, przekształcenie czegoś, charakteryzujące się pojawieniem się nowych właściwości.

Monetaryzm - teoria ekonomii, zgodnie z którą ilość pieniądza w obiegu jest determinującą przyczyną zmian koniunktury i pojawienia się inflacji.

Monetarny - zjawisko związane z ilością pieniądza w obiegu.

Konkurencja monopolistyczna - rodzaj rywalizacji między dużą liczbą firm, które produkują podobne, ale nie do końca wymienne produkty, zwykle chronione znakiem towarowym, patentem lub marką.

monopol - wyłączne prawo produkcji i handlu należące do jednej osoby, określonej grupy osób lub państwa.

Monopson - wyłączne prawo do zakupu produktów określonego rodzaju, należących do jednego nabywcy.

Motyw - motywujący powód, powód do działania.

Motywacja - proces nakłaniania i stymulowania ludzi do działań mających na celu osiągnięcie indywidualnych i ogólnych celów organizacji.

Rysownik - liczbę, przez którą należy pomnożyć zmianę dowolnego składnika całkowitych (ogólnych) wydatków, aby otrzymać końcową wartość przyrostu dochodu.

praca najemna - pracę pracowników, którzy sprzedają swoją pracę pracodawcy.

Akumulacji kapitału - zwiększenie jej wielkości kosztem własnych dochodów firmy i pożyczonych środków.

Podatki - obowiązkowe opłaty pobierane przez państwo od przedsiębiorstw, organizacji i ludności.

Nacjonalizacja - przekształcenie własności prywatnej w własność państwową w drodze umorzenia mienia lub nieodpłatnej alienacji.

przychód narodowy - nowo wytworzona wartość w kraju na określony czas.

Naturalna ekonomia - rodzaj gospodarki, w której produkty pracy są wytwarzane do konsumpcji krajowej, a nie do sprzedaży na rynku.

Niekompetentny - brak wiedzy, aby coś ocenić.

Klasy nieprodukcyjne - publiczne grupy osób, które nie są bezpośrednio zaangażowane w produkcję dóbr materialnych (właściciele, lichwiarze itp.).

nieproduktywna praca - rodzaj pracy, która nie jest bezpośrednio związana z produkcją dóbr materialnych.

Nierozdzielone zyski - część zysku spółki akcyjnej, której spółka nie wypłaca akcjonariuszom w formie dywidendy i która pozostaje do jej dyspozycji.

Konkurencja niedoskonała to rywalizacja uczestników rynku w warunkach istnienia monopoli, konkurencji monopolistycznej, oligopolu i oligopsonu.

Niestabilność - niestabilność.

Niesprawiedliwa Rywalizacja - rodzaj konkurencji pomiędzy firmami na rynku, w której stosuje się różne metody eliminowania rywala i wykorzystywane są niedopuszczalne sposoby osiągania swoich celów (np. narzucanie innym firmom zakupu towarów, których nie potrzebują).

Nikiel - Amerykańska moneta 5-centowa.

Cena znamionowa - cena towaru wskazana w cenniku lub na samym towarze.

Nominalna stopa procentowa - stopa procentowa wyrażona w walucie krajowej po aktualnym kursie wymiany, bez korekty o inflację.

Oceniono - być czymś tylko z nazwy, ale nie spełniającym swojego celu.

nominalny PNB (produkt krajowy brutto) - wartość wszystkich wyrobów gotowych i usług, wyrażona w cenach bieżących w momencie zmiany, bez korekty o zmiany poziomu cen.

Wiedza o przepisach - wiedza oparta na osądach wartościujących ludzi na temat tego, jaka powinna być gospodarka i jakie powinny być cele gospodarcze i polityka gospodarcza.

Stopa wartości dodatkowej - stosunek wartości dodatkowej (wartości wytworzonej przez robotnika i niewypłaconej mu) do kosztu jego siły roboczej (płacy), wyrażony w procentach (pomnożony przez 100).

Stopa zwrotu - stosunek zysku do wielkości zaangażowanego kapitału lub do wysokości kosztów produkcji (kosztu produkcji), wyrażony w procentach.

Oprocentowanie - stosunek odsetek (płatności za wykorzystanie kredytu) do wysokości kapitału pożyczkowego, wyrażony w procentach.

racjonowanie - ustalenie miary, średniej wartości czegoś, na przykład stopy produkcji pracownika.

Nostalgia (społeczna) - tęsknota za dawnym stanem społeczeństwa.

Bond - rodzaj zabezpieczenia, które przynosi posiadaczom z góry określony dochód.

Wymiana - wzajemna wymiana działań między ludźmi, zachodząca w procesie produkcji lub w formie wymiany produktów pracy na rynku.

Obrót kapitałowy - jego ciągły ruch w sferach produkcji i obiegu.

Kapitał obrotowy - część kapitału, która jest wydatkowana na surowce, materiały, paliwo i energię i zwracana właścicielowi w jednej turze - czas wytworzenia gotowego produktu.

Odwołanie - proces wymiany towaru na inne za pomocą pieniędzy.

Społecznie niezbędny czas pracy - czas potrzebny do wytworzenia towarów w społecznie normalnych warunkach produkcji i przy przeciętnym poziomie pracochłonności i przeciętnych umiejętnościach pracowników.

Społeczność - pierwotna forma organizacji społecznej, która powstała na bazie naturalnych, pokrewnych więzów, a następnie przekształciła się w sąsiednią, terytorialną organizację ludności wiejskiej.

przedmiot - przedmiot, zjawisko, do którego skierowana jest wszelka aktywność ludzi.

Cel - istniejący na zewnątrz i niezależnie od świadomości, nieodłącznie związany z samym przedmiotem.

odrodzenie - faza cyklu gospodarczego, w której po kryzysie i stagnacji produkcja zaczyna podnosić się do poziomu sprzed kryzysu.

Konkurs olitopolistyczny - rodzaj rywalizacji między dużymi firmami z danej branży, która prowadzona jest o najlepszą jakość produktu, jego wysoki poziom naukowo-techniczny oraz najlepszą obsługę klienta.

Oligopol - grupa dużych firm, które sprzedają główną część produktów danej branży, co pozwala im wpływać na poziom cen.

Oligopsony - duzi nabywcy (przedsiębiorstwa lub państwo), którzy dokonują większości zakupów i we własnym interesie wpływają na ceny kupowanych produktów.

OPEC - kartel stworzony przez kraje produkujące ropę w celu regulowania produkcji i cen ropy na rynkach międzynarodowych.

Przeciwnik - 1) przeciwnik w sporze;

2) osoba sprzeciwiająca się mówcy.

Optymalny - najkorzystniejszy, najbardziej odpowiedni.

Optymalizacja - wybór najlepszej opcji z wielu możliwych.

Ceny hurtowe - ceny, po jakich przedsiębiorstwa dostarczają duże ilości swoich produktów innym firmom, a także po jakich producenci sprzedają swoje produkty pośrednikom lub hurtownikom.

Rynek hurtowy - rodzaj rynku, na którym sprzedawane są duże ilości towarów w celu późniejszej sprzedaży w handlu detalicznym.

Opcja - prawo do wyboru lub zmiany warunków transakcji giełdowej.

Organiczny skład kapitału - stosunek wartości kapitału stałego (kosztów środków produkcji) do wartości kapitału zmiennego (wynagrodzenia), który odpowiada technicznej strukturze produkcji (stosunek wartości środków produkcji do liczby zatrudnionych) .

Prawosławny - konsekwentny, konsekwentnie trzyma się każdej doktryny, światopoglądu.

Główny kapitał - część kapitału w produkcji przeznaczana na zakup maszyn, urządzeń, konstrukcji i budynków, których koszt przenoszony jest na gotowy produkt w długim czasie.

otwarta inflacja - rosnące ceny, nieskrępowane przez państwo.

Opóźnienie PNB - utrata produkcji produktu narodowego brutto spowodowana bezrobociem.

Paradygmat - teoria przyjęta jako model rozwiązywania problemów badawczych.

Paradoks - osobliwa opinia, ostro sprzeczna z opinią publiczną, przecząca (czasem pozornie) zdrowemu rozsądkowi.

Współpraca Firma będąca współwłasnością dwóch lub więcej osób, które są wspólnie odpowiedzialne za wszelkie straty firmy i dzielą się zyskami.

Paczka - bardzo mały kawałek ziemi.

Patent - zaświadczenie wydane wynalazcy przez rząd na wyłączne użytkowanie dokonanego wynalazku.

monopol patentowy - wyłączne prawo do posiadania i używania patentu nabytego przez jakąkolwiek firmę lub przedsiębiorcę indywidualnego.

paternalizm - „ojcowski” stosunek przedsiębiorców do swoich pracowników i organizowanie w tym celu imprez charytatywnych.

Zakład karny - w związku z karą.

Grosz - karta przetargowa Wielkiej Brytanii równa 1/100 funta szterlinga.

początkowa akumulacja kapitału - punkt wyjścia do formowania się kapitalizmu, który polegał na gromadzeniu od osób prywatnych znacznych środków potrzebnych do tworzenia przedsiębiorstw kapitalistycznych, a także na formowaniu masy najemnych robotników.

Społeczność Peredelnaja - gmina wiejska (terytorialna), gdzie grunty komunalne były okresowo rozdzielane między członków gminy.

Redystrybucja dochodów - wtórny podział dochodów pierwotnych (płac, odsetek, czynszów i zysków) w momencie ich opodatkowania podatkiem państwowym.

Okres obrotu kapitałowego- czas, w którym cały kapitał wydany na produkcję jest w pełni spłacany i zwracany właścicielowi.

Stały - stały, nieprzerwany.

Płynny kurs walutowy - bezpłatna cena waluty (pieniądze).

plan - praca zaplanowana na określony czas, ze wskazaniem jej celów, treści, zakresu, metod, kolejności i terminów.

Planować - zrobić plan.

gospodarka plantacyjna - duże gospodarstwo uprawiające specjalne uprawy przemysłowe (trzcina cukrowa, bawełna, herbata, kawa itp.).

Skutki uboczne działalności gospodarczej - takie same jak efekty zewnętrzne.

Spis gospodarstw domowych - Spis ludności, uwzględniający obecność gospodarstw rodzinnych na wsi.

Podatek dochodowy - główny rodzaj podatków bezpośrednich nakładanych przez państwo na dochody osób fizycznych i prawnych (wynagrodzenia, zyski itp.).

Powstań - faza cyklu gospodarczego, podczas której produkcja wzrasta na dużą skalę w porównaniu z poprzednim okresem.

Pozytywna ekonomia - część teorii ekonomii badająca fakty i relacje między nimi.

Nauki polityczne - specjalność naukowa zajmująca się badaniem życia politycznego społeczeństwa, problemów polityki wewnętrznej, stosunków międzynarodowych.

Stały kapitał - 1) koszt środka produkcji, który w procesie produkcyjnym nie zmienia swojej wartości;

2) kapitał stały.

Portfel aktywów - wszystkie rodzaje papierów wartościowych zainwestowanych w nieruchomości i będących własnością inwestora lub osoby prawnej (organizacji).

Inwestycje portfelowe - wszelkie papiery wartościowe, które są skierowane do długoterminowych inwestycji kapitałowych (krajowych lub zagranicznych) w przedsiębiorstwach różnych sektorów gospodarki narodowej.

Postulat - niepodważalna prawda, która nie wymaga dowodu.

Użyj wartości - użyteczność dobra.

Obowiązki - zbiórki pieniędzy przez odpowiednie organy państwowe (gdy pełnią one określone funkcje) w kwotach przewidzianych przez ustawodawstwo tego kraju.

Krańcowa efektywność kapitału - oczekiwaną wartość stopy zwrotu (stopień zysku kapitałowego) z kapitału dodatkowego, która maleje z każdą dodatkową jednostką kapitału.

Preferencja płynności - chęć właściciela pieniędzy do przechowywania swojego kapitału w najbardziej płynnej, mobilnej formie - w postaci gotówki.

Wartość dodatkowa - część wartości wytworzonej przez pracę robotnika, która jest wyalienowana na rzecz właściciela środków produkcji i wydatkowana na potrzeby publiczne.

Nadwyżka czasu pracy - część czasu pracy, którą pracownik spędza ponad niezbędny czas dla siebie.

nadwyżka produktu - część całkowitego produktu pracy robotnika, która trafia do właściciela środków produkcji i jest przeznaczana na cele społeczne.

Nadwyżka pracy - część pracy pracownika przekraczająca pracę niezbędną do utrzymania jego życia i zdolności do pracy.

Zysk - różnica między kwotą pieniędzy otrzymaną za sprzedane towary i usługi a całkowitymi kosztami przedsiębiorstwa za ich produkcję i sprzedaż na rynku.

Preferowane akcje - akcje, z których wypłacana jest dywidenda (dochód) przed wypłatą dywidendy z akcji zwykłych i których właściciele mają przewagę w przejęciu części majątku spółki akcyjnej po jej likwidacji.

Приоритет - wyższość (w odkryciach, wynalazkach itp.).

przewrócić się - przedłużyć czas trwania umowy, pożyczki, zobowiązania dłużnego itp.

użyteczność krańcowa - dodatkowa użyteczność, jaką konsument czerpie z jednej dodatkowej jednostki towaru lub usługi.

krańcowa skłonność do konsumpcji to odsetek wzrostu dochodów, o który wzrasta konsumpcja.

Krańcowa efektywność kapitału - osiągnięcie maksymalnej produkcji dla każdej dodatkowej jednostki kapitału trwałego, przy której przyrost produkcji dla jej ostatniej jednostki nie przekracza już kosztów jego pozyskania.

produkt krańcowy - wzrost produkcji otrzymanej przez dowolny czynnik produkcji poprzez wykorzystanie dodatkowej jednostki tego czynnika.

Propozycja - ilość towaru, jaką sprzedający są skłonni sprzedać kupującemu po określonej cenie.

Przedsiębiorca - 1) osoba zakładająca własną działalność gospodarczą w nadziei osiągnięcia zysku;

2) osoba organizująca i kierująca przedsiębiorstwem oraz podejmująca ryzyko prowadzenia dochodowego biznesu.

Zysk przedsiębiorcy - część zysku pozostająca do dyspozycji przedsiębiorcy po zapłaceniu odsetek od zaciągniętego kapitału.

Przedsiębiorczość - umiejętności kierownicze i organizacyjne niezbędne większości liderów biznesu, aby produkcja towarów i usług była opłacalna.

Domniemanie - 1) uznanie faktu prawidłowości prawnej, dopóki nie zostanie udowodnione, że jest inaczej;

2) założenie oparte na prawdopodobieństwie.

Prognoza - przewidywanie, przewidywanie na podstawie określonych danych.

Przewidzieć - sporządzać prognozy.

Projekt - sporządzać projekty - dokumenty techniczne (rysunki, obliczenia, rzuty) nowo wybudowanego środka technicznego, a także plan.

Wydajność pracy - ilość towarów i usług, które pracownicy wytwarzają w określonym czasie.

produkty produkcyjne - środki produkcji.

Praca produkcyjna - rodzaj pracy włożonej w produkcję na tworzenie bogactwa materialnego.

Funkcja produkcyjna - ilościowa zależność produkcji od wykorzystania czynników produkcji.

Możliwości produkcyjne - największy wolumen produkcji, jaki gospodarka jest w stanie wytworzyć przy pełnym wykorzystaniu dostępnych zasobów.

Proletariacki - Pracownik, który nie ma środków do produkcji.

Protekcjonizm - polityka gospodarcza mająca na celu ochronę gospodarki narodowej przed zagraniczną konkurencją poprzez nakładanie wysokich ceł na towary importowane do kraju, ograniczanie lub całkowity zakaz importu szeregu towarów zagranicznych oraz inne podobne środki.

Procent - opłata za korzystanie z czyichś pieniędzy, a także dochód uzyskany za przyznanie komuś prawa do dysponowania własnym kapitałem.

Stopa procentowa - stosunek kwoty odsetek do kwoty kapitału pożyczkowego pomnożony przez 100.

Siła robocza - 1) zdolność osoby do pracy;

2) pracownicy.

Równowaga na rynku towarów - równość zagregowanego popytu z wartością oczekiwanej produkcji dóbr przy panującym poziomie cen.

Równowaga stopa procentowa- stopa procentowa, która powstaje, gdy popyt na kapitał pożyczkowy i jego podaż na rynku kapitału pożyczkowego są równe.

Cena równowagi - cena rynkowa, po której popyt na pewne dobra jest równy wielkości ich podaży.

Kwota równowagi - równość wielkości popytu i wielkości podaży w cenie równowagi.

Równowaga poziomu zatrudnienia - zgodność wielkości podaży pracy na rynku pracy z zapotrzebowaniem przedsiębiorców.

Radykalizm - orędownictwo i stosowanie zdecydowanych, radykalnych środków w rozwiązywaniu problemów teorii i praktyki.

Rodnik - 1) radykalny, podstawowy, skuteczny;

2) zdecydowany, lewicowy.

Dystrybucja - określenie udziału uczestników produkcji w wykorzystaniu wytworzonego produktu i dochodu.

Racjonalne oczekiwania - zdolność podmiotów gospodarczych do samodzielnego przewidywania (przewidywania) rozwoju gospodarki i podejmowania najlepszych decyzji.

Realna stopa procentowa - stopa procentowa w ujęciu pieniężnym z uwzględnieniem inflacji.

Realny produkt narodowy brutto - PNB wyrażony w bieżących cenach rynkowych, skorygowany o zmiany poziomu cen.

Rzeczywisty przychód - ilość towarów i usług, które można kupić przy nominalnym (wyrażonym w pieniądzu) dochodzie.

Zrekonstruować - reorganizować, organizować w nowy sposób.

Wynajem - każdy regularnie otrzymywany dochód z kapitału, majątku lub gruntu, który nie wymaga od jego odbiorców prowadzenia działalności gospodarczej.

Rentowność - rentowność, rentowność.

Reprezentatywność - reprezentatywność, orientacyjność wszelkich obserwacji w statystyce.

Z mocą wsteczną - zmierzenie się z przeszłością, poświęcone rozpatrzeniu przeszłości.

Streszczenie - 1) stwierdzenie istoty sprawy;

2) sprawozdanie publiczne.

reeksport - powrotny wywóz z kraju towarów wcześniej sprowadzonych z zagranicy, bez ich przetworzenia.

Składka za ryzyko (składka ubezpieczeniowa) - wypłata firmie ubezpieczeniowej kwoty pieniężnej w zamian za polisę ubezpieczeniową (certyfikat), w ramach której będzie można zrekompensować straty wynikające z nieprzewidzianych okoliczności.

Lichwa - udzielanie pożyczek gotówkowych na bardzo wysokie oprocentowanie.

Rynek - sfera kupna i sprzedaży towarów i usług.

Rynek walutowy Rynek, na którym waluta jednego kraju jest wymieniana na walutę innego kraju.

Rynek inwestycyjny - rodzaj pożyczkowego rynku kapitałowego, gdzie długoterminowe inwestycje kapitałowe są sprzedawane i kupowane za określony procent.

Rynek certyfikatów - rynek, na którym sprzedaje się i kupuje certyfikaty - obligacje specjalnych kredytów rządowych i dokumenty wskazujące na duże depozyty w banku na długi czas.

Saldo - różnica między wpływami gotówkowymi a wydatkami za pewien okres.

Sankcja - domagać się czegoś własnym autorytetem, dopuszczać, zatwierdzać, uznawać za zgodne z prawem, poprawne.

Segregacja - rasistowska polityka oddzielania czarnych i innych narodów kolorowych od białych.

Syndykalizm - trend w ruchu robotniczym, negatywnie powiązany z jakąkolwiek walką państwową i polityczną, uznający osiąganie jedynie celów ekonomicznych.

Konsorcjum - monopolistyczne zrzeszenie przedsiębiorców, które przejmuje sprzedaż wszystkich wytwarzanych towarów, pozbawiając przedsiębiorstwa niezależności handlowej w celu ograniczenia konkurencji, podniesienia cen i zwiększenia zysków.

Synteza - metoda badania podmiotu w jego integralności, jedności i wzajemnym połączeniu jego części.

System - 1) zbiór jednostek gospodarczych, instytucji połączonych w jedną całość;

2) zbiór zasad stanowiących podstawę każdej doktryny;

3) forma struktury społecznej, na przykład ustrój państwowy.

System partycypacji - metoda wzmacniania siły ekonomicznej, w której duzi właściciele nabywają pakiet kontrolny w macierzystej spółce akcyjnej, która z kolei posiada pakiety kontrolne w innych spółkach – spółkach zależnych, wnukach itp., które w związku z tym są podporządkowane spółce macierzystej.

skłonność do konsumpcji - taki rozkład całkowitego dochodu społeczeństwa, w którym ludność zwiększa udział dochodu, który przeznacza się na bieżącą konsumpcję.

Ekonomia mieszana - system gospodarczy, w którym elementy własności publicznej środków produkcji łączą się z własnością prywatną, a państwowi i prywatni przedsiębiorcy odgrywają ważną rolę w organizacji gospodarki narodowej jako całości.

Suwerenne - angielska złota moneta jednego funta szterlinga.

Doskonała konkurencja - rodzaj rywalizacji na rynku produktów jednorodnych, gdzie jest wielu sprzedających i kupujących, a żaden z nich nie może indywidualnie wpływać na ceny rynkowe i nie ma pełnej wiedzy o stanie rynku.

Rada Dyrektorów - wybrani przedstawiciele spółki akcyjnej.

Całkowity przychód - suma wszystkich dochodów uzyskiwanych przez gospodarstwa domowe, przedsiębiorców i państwo.

Średnia stopa zysku - jednakowa stopa zysku na równych kapitałach, która kształtuje się w warunkach wolnej konkurencji.

Środki pracy - część materialnych czynników produkcji, za pomocą których tworzone jest materialne bogactwo.

Stabilny - stabilny, niezmienny.

Stawka płatności - wysokość wynagrodzenia adekwatna do zajmowanego stanowiska i poziomu kwalifikacji pracowników.

Stagnacja - stagnacja w produkcji, handlu itp.

Statyka - stan spoczynku lub równowagi.

Statystyki - 1) ilościowe rozliczanie zjawisk masowych;

2) nauka przetwarzająca i badająca ilościowe wskaźniki rozwoju produkcji i społeczeństwa, ich relacje i zmiany.

Standard - norma, próba, miara, podstawa.

Status - stan, stan prawny.

Stereotyp - wzór, szablon, powtarzanie bez zmian.

Bodziec - zachęta do działania, powód motywujący.

Wartość pieniądza w nowoczesnych warunkach - ilość towarów i usług, które można wymienić na jednostkę pieniężną, siłę nabywczą jednostki pieniężnej.

Koszt pracy - koszt dóbr materialnych i usług niezbędnych do reprodukcji (odtworzenia) siły roboczej.

Strategiczne - niezbędne, ważne dla osiągnięcia wspólnych celów ogólnych na każdym etapie rozwoju.

Bezrobocie strukturalne - Bezrobocie, które jest spowodowane zmianami w strukturze gospodarki narodowej, przemieszczaniem się siły roboczej z jednego obszaru do drugiego.

Subsydium - świadczenie pieniężne.

Substancja - podstawa, esencja czegoś.

zastąpić - substytut lub nowy produkt przemysłowy, który zastępuje istniejący.

podstawienie - zastępowanie jednego przez drugiego, zwykle podobnych właściwości, zgodnie z przeznaczeniem.

Temat - człowiek.

Suwerenność - supremacja, najwyższe prawa; całkowita niezależność od innych państw w sprawach wewnętrznych danego kraju.

Suwerenny - najwyższy, niezależny.

Supermarket - duży sklep samoobsługowy, supermarket.

Tautologia - definicja, która w innej formie powtarza to, co zostało powiedziane wcześniej.

Urząd celny - agencja rządowa kontrolująca transport towarów (w tym bagażu i przesyłek pocztowych) przez granice państw oraz pobierająca cła i opłaty.

Taryfy - 1) system stawek określający wysokość opłat za poszczególne usługi;

2) system stawek wynagrodzeń.

Teleologia - doktryna, zgodnie z którą wszystko w przyrodzie układa się szybko, a każdy rozwój jest realizacją z góry ustalonych celów.

termin - słowo lub kombinacja słów, które dokładnie oznaczają określone pojęcie używane w nauce, technologii, sztuce.

Технология - zestaw metod przetwarzania, wytwarzania, zmiany stanu, właściwości, postaci surowców, materiałów lub półproduktów w procesie produkcyjnym.

Technostruktura - warstwa wysoko wykwalifikowanych specjalistów (naukowcy, inteligencja inżynieryjno-techniczna, menedżerowie itp.), którzy biorą udział w zarządzaniu produkcją, opracowywaniu i realizacji polityki gospodarczej państwa.

Tytuł - podstawa każdego prawa.

Bilans handlowy - równość wartości towarów wyeksportowanych z danego kraju do wartości towarów importowanych do danego kraju.

deficyt handlu - kwotę, o jaką import towarów do kraju przewyższa ich eksport z kraju.

Kapitał handlowy - specjalny rodzaj kapitału specjalizujący się w kupnie i sprzedaży towarów.

państwo totalitarne - forma państwa charakteryzująca się całkowitą kontrolą władz państwowych nad wszystkimi sferami społeczeństwa, faktyczną eliminacją konstytucyjnych praw i wolności.

Ponadnarodowy - wychodzenie poza granice jednego państwa, międzynarodowego.

Płatności przelewem - płatności dokonywane przez rząd lub firmę na rzecz gospodarstwa domowego za pieniądze (lub transfery towarów i usług), które stanowią redystrybucję bogactwa, takie jak świadczenia z tytułu zabezpieczenia społecznego, emerytury, cele charytatywne.

Transformacja - transformacja, transformacja.

Zaufanie - monopolistyczne zrzeszenie przedsiębiorców, w którym połączone przedsiębiorstwa tracą niezależność handlową i produkcyjną i podlegają jednemu zarządowi.

Laborystyczna teoria wartości — teoria, zgodnie z którą wartość dowolnego towaru określa ilość pracy włożonej w jego produkcję.

Truizm - dobrze znana, oklepana prawda.

Mundur - mundur.

Unia osobista - zjednoczenie dwóch zamożnych rodzin przez małżeństwo między ich przedstawicielami.

Stopa bezrobocia - udział bezrobotnych w całej sile roboczej.

Serwis - użyteczny rodzaj pracy, który bezpośrednio zaspokaja każdą ludzką potrzebę.

Przecena - 1) stopę procentową, według której bank centralny udziela kredytów bankom zaciągającym pożyczki na pokrycie deficytu swoich rezerw;

2) stopę procentową stosowaną przez bank przy rejestracji (nabyciu) papierów wartościowych lub udzieleniu kredytu, którego spłata jest zabezpieczona zastawem na tych papierach wartościowych.

Zysk założyciela - różnica pomiędzy sumą cen akcji sprzedawanych po kursie a ich wartością nominalną - faktycznym kapitałem zainwestowanym w spółkę akcyjną.

Czynniki produkcyjne - rezerwy produkcyjne - kapitał, zasoby ludzkie, przedsiębiorczość i zasoby naturalne.

Fatalizm - wiara w nieuchronność losu, predestynacji, skały.

fatalny - śmiertelny, nieunikniony, nieunikniony.

System Rezerwy Federalnej - Bank centralny USA.

Bank Rezerwy Federalnej - jeden z dwunastu banków okręgowych wchodzących w skład Systemu Rezerwy Federalnej USA.

rolnik - właściciel przedsiębiorstwa rolnego, gospodarstwa rolnego.

Fetyszyzm - ślepy kult czegoś.

Stały kurs wymiany - stała cena waluty ustalona przez państwo.

Fikcyjny kapitał - kapitał ujęty w papiery wartościowe (akcje, obligacje itp.) i reprezentujący nie wartość, a jedynie prawo do uzyskania dochodu.

Filantropia - dobroczynność, pomoc potrzebującym.

Sfinansować - całość wszystkich funduszy będących w dyspozycji przedsiębiorstwa, państwa, a także system ich tworzenia, dystrybucji i wykorzystania.

biznes - przedsiębiorstwo gospodarcze, przemysłowe, handlowe, które korzysta z praw osoby prawnej (jako samodzielny podmiot praw i obowiązków obywatelskich).

Fiskalny - dotyczących interesów skarbu państwa; wykorzystanie przez państwo swoich praw do nakładania podatków i wydawania otrzymanych środków.

Frank - jednostka monetarna Francji, Belgii, Szwajcarii i wielu innych krajów, równa 100 centym.

Fracht - opłata za przewóz towarów drogą wodną.

bezrobocie frykcyjne - czasowe, stałe bezrobocie.

Fusia - połączenie dwóch lub więcej spółek akcyjnych, forma centralizacji kapitału zaangażowanego w produkcję powiązanych produktów.

Funkcjonować - działaj, pracuj.

Funkcja pieniędzy - ich przeznaczeniem, z których głównym ma być miara wartości towarów.

Funt - jednostka masy w wielu krajach, mająca różne rozmiary - od 317 do 560 gramów.

Funt - Brytyjska waluta, równa 100 pensom.

umowa futures - umowa dotycząca potencjalnej dostawy towarów lub przyszłego kupna i sprzedaży papierów wartościowych.

Cena Wartość towaru lub usługi wyrażona w pieniądzu.

Zaproponuj cenę - cena sprzedającego, poniżej której nie chce sprzedawać towaru.

Koszt produkcji - w warunkach wolnej konkurencji cena równa kosztowi wytworzenia jednostki produkcji i przeciętnemu (całkowitemu, jednakowemu dla wszystkich przedsiębiorstw) zyskowi.

Zapytaj o cenę - cena, powyżej której kupujący nie kupią towaru określonego rodzaju.

Kwalifikacja - 1) okresowe spisy ludności, przemysłu itp.;

2) warunki korzystania z określonych praw politycznych.

Papiery wartościowe - przedmiotem kupna i sprzedaży na rynku papierów wartościowych są dokumenty (akcje, obligacje itp.), które wyrażają jakiekolwiek prawa majątkowe właściciela i przynoszą określony dochód.

Dyskryminacja cenowa - sprzedaż w tym samym czasie tego samego produktu różnym nabywcom po różnych cenach.

Konkurencja cenowa - rywalizacja przedsiębiorców, która odbywa się poprzez obniżanie cen sprzedawanych towarów.

Cent - 1) amerykańska moneta o nominale 1/100 dolara;

2) monety drobne z Australii, Kanady, Holandii i niektórych innych krajów.

Centralizacja - 1) koncentracja przywództwa lub zarządzania w jednym ośrodku;

2) konsolidacja już utworzonego kapitału.

Cykliczne bezrobocie - bezrobocie występujące w jednej z faz cyklu gospodarczego - kryzysowy spadek produkcji.

Cykl gospodarczy - okresowe wahania, jakim podlega gospodarka, przechodząc przez fazy kryzysu (recesja), depresji, ożywienia i ożywienia (boom).

Sprawdź depozyt - lokata w banku komercyjnym lub instytucji oszczędnościowej, na którą można wypisać czek (specjalny dokument zawierający pisemne polecenie do banku lub instytucji oszczędnościowej wystawienia lub przelania określonej kwoty pieniężnej z rachunku bieżącego osoby podpisującej konto).

produkcja netto - całkowity koszt produkcji pomniejszony o koszt wydanych środków produkcji.

Czysty kapitalizm - system gospodarczy, w którym zasoby materialne stanowią własność prywatną, a państwo nie ingeruje w regulację gospodarki wolnorynkowej.

Szyling - 1) monetę angielską i brytyjską jednostkę rozliczeniową równą 12 pensów, czyli 1/20 funta szterlinga;

2) austriacka jednostka monetarna równa 100 groszy.

Skala popytu - tabela przedstawiająca zmianę ilości produktu, jaką można kupić w danym czasie, w zależności od zmiany ceny produktu.

Ewolucja - proces zmiany, rozwoju.

Egoizm - egoizm, przedkładanie własnych interesów nad interesy społeczeństwa.

Równowartość - coś (na przykład przedmiot, ilość), które jest równoważne lub odpowiadające pod pewnym względem, zastępujące to lub służące jako jego wyraz.

Egzogenny - pochodzenie zewnętrzne, spowodowane przyczynami zewnętrznymi.

Eklektyzm - brak jedności, integralności, spójności przekonań; pozbawione zasad połączenie poglądów heterogenicznych i przeciwstawnych.

Ekonometria - dyscyplina naukowa zajmująca się badaniem ilościowych aspektów zjawisk i procesów gospodarczych za pomocą matematyki i analizy statystycznej.

Ekonomia - nowoczesny nurt w ekonomii, który bada głównie stosowane problemy ekonomiczne związane z wykorzystaniem skąpych zasobów gospodarczych w celu maksymalizacji zaspokojenia potrzeb, a także zapewnienia równowagi w systemie rynkowym.

Polityka gospodarcza - kierunek działań zmierzających do poprawy regulacji gospodarki.

Wzrost gospodarczy - wzrost całkowitej wielkości produkcji w kraju przez pewien okres.

Ekonomia skali - obniżenie średnich kosztów produkcji wraz ze wzrostem skali produkcji, co powoduje wzrost zysków.

Ekspansja - rozszerzanie stref wpływów w gospodarce i innych sferach społeczeństwa.

Ekspert - specjalista z dowolnej dziedziny, który prowadzi badania dotyczące określonego zagadnienia, po czym przedstawia rozsądny wniosek.

Eksploatacja - zawłaszczanie produktów cudzej pracy bez rekompensaty za te wartości.

Eksportuj - 1) eksport towarów zkrajów w celu ich sprzedaży lub użytkowania w innych krajach;

2) wywóz kapitału - lokowanie go za granicą.

Wywłaszczenie - wymuszona alienacja czegoś.

Skrajny - ekstremalny, ekstremalny.

Elastyczność popytu - miara chęci nabywców do zakupu danego produktu lub usługi; zmiana żądanej ilości (wyrażona w procentach) w stosunku do procentowej zmiany ceny towaru.

Wyemigrować - przenieść się z ojczyzny do jakiegoś obcego kraju.

Emisja - emisja papierów wartościowych, banknotów, pieniędzy.

empiryczny - na podstawie doświadczenia.

Endogenny - wyjaśnione przyczynami wewnętrznymi; wynikające z przyczyn wewnętrznych.

Esej - Esej (naukowy, historyczny, publicystyczny).

Efekt - rezultat, konsekwencja czegoś, działanie jakiejś przyczyny, siły.

Wydajność produkcji - stosunek końcowego wyniku produkcji do kosztów pracy i środków produkcji do jego uzyskania.

Efektywny popyt - wielkość zagregowanego popytu, który prowadzi do wzrostu zatrudnienia, wzrostu dochodów ludności i wzrostu zysków.

Ekonomia skali Tak samo jak ekonomia skali.

Monopol prawny - wyłączne prawo do produkcji i sprzedaży niektórych towarów, oparte na wykorzystaniu patentów i innych dokumentów prawnych.

Dziedziniec - angielska miara długości, równa 0,9144 metra.

Uwagi

1. Ankiety wypełnia się w następujących przypadkach:

a) kredytobiorca składa do Banku wniosek o udzielenie kredytu po raz pierwszy;

b) korzystał z usług kredytowych Banku, ale nie wypełnił formularza; c) od dnia wypełnienia poprzedniej ankiety minęło więcej niż 9 miesięcy.

2. Wszystkie wymienione dokumenty składa się:

a) dla osób niebędących klientami Banku – kopie poświadczone notarialnie;

b) dla klientów – kopie poświadczone przez kierownika przedsiębiorstwa ze wskazaniem daty poświadczenia.

3. Składają wyłącznie osoby niebędące klientami Banku, poświadczone notarialnie lub przez bank, w którym jest otwarty rachunek bieżący.

4. Wszystkie powyższe dokumenty składa się w egzemplarzach poświadczonych przez kierownika przedsiębiorstwa.

5. Podstawowe dane księgowe są dostarczane selektywnie.

6. Uważany za dodatkowy rodzaj zabezpieczenia.

7. Dostarczane są kopie bilansów oznaczone przez inspekcję podatkową, poświadczone podpisem kierownika i pieczęcią przedsiębiorstwa.

8. W przypadku dużej liczby dłużników lub wierzycieli wskazuje się kwoty największe.

9. Dokumenty, o których mowa w ust. 16 i 17, przekazuje się, jeżeli wśród osób uprawnionych do pierwszego podpisu znajdują się cudzoziemcy (bezpaństwowcy).

10. Jeżeli umowa międzynarodowa przewiduje ruch bezwizowy, wówczas Klient nie może posiadać dokumentu potwierdzającego prawo cudzoziemca (bezpaństwowca) do pobytu (pobytu) w Federacji Rosyjskiej.

11. Dokumenty poświadcza się w sposób określony przez bank.

12. Dokumenty, o których mowa w ust. 8 i 9, są wydawane, jeżeli indywidualny przedsiębiorca jest cudzoziemcem lub bezpaństwowcem lub wśród osób z prawem pierwszego podpisu znajdują się cudzoziemcy (bezpaństwowcy).

13. Jeżeli umowa międzynarodowa przewiduje ruch bezwizowy, wówczas Klient nie może posiadać dokumentu potwierdzającego prawo cudzoziemca (bezpaństwowca) do pobytu (pobytu) w Federacji Rosyjskiej.

14. Pojęcie „arbitra” obejmuje pojęcia: menedżerów tymczasowych, zewnętrznych i konkurencyjnych.

15. Dokumenty poświadcza się w sposób określony przez bank.

16. Dokumenty określone w pkt. 7 i 8 podaje się, jeżeli założycielem jest cudzoziemiec lub bezpaństwowiec.

17. Jeżeli umowa międzynarodowa przewiduje ruch bezwizowy, wówczas Klient nie może posiadać dokumentu potwierdzającego prawo cudzoziemca (bezpaństwowca) do pobytu (pobytu) w Federacji Rosyjskiej.

18. Dokumenty poświadcza się w sposób określony przez bank.

19. Do otwarcia rachunku dla nierezydentów z Białorusi, Wietnamu, Gruzji, Kazachstanu, Litwy, Mołdawii, Tadżykistanu, Turkmenistanu, Uzbekistanu, Ukrainy wymagana jest kopia zezwolenia krajowego (centralnego) banku obcego państwa. W przypadku nierezydentów z innych krajów wymagana jest dodatkowa zgoda Dyrekcji Pomocy Prawnej (jeśli prawnik znajduje się w dodatkowym biurze, oddziale - z prawnikiem dodatkowego biura (oddziału) w sprawie udzielenia takiego zezwolenia.

20. Dokumenty poświadcza się w sposób określony przez bank.

21. Dokumenty, o których mowa w ust. 12 i 13 składa się, jeśli wśród osób z prawem pierwszego podpisu znajdują się cudzoziemcy (bezpaństwowcy).

22. Jeżeli umowa międzynarodowa przewiduje ruch bezwizowy, wówczas Klient nie może posiadać dokumentu potwierdzającego prawo cudzoziemca (bezpaństwowca) do pobytu (pobytu) w Federacji Rosyjskiej.

Autor: Szewczuk D.A.

Polecamy ciekawe artykuły Sekcja Notatki z wykładów, ściągawki:

▪ Metrologia, standaryzacja i certyfikacja. Notatki do wykładów

▪ Traumatologia i ortopedia. Kołyska

▪ Choroba zakaźna. Kołyska

Zobacz inne artykuły Sekcja Notatki z wykładów, ściągawki.

Czytaj i pisz przydatne komentarze do tego artykułu.

<< Wstecz

Najnowsze wiadomości o nauce i technologii, nowa elektronika:

Sztuczna skóra do emulacji dotyku 15.04.2024

W świecie nowoczesnych technologii, w którym dystans staje się coraz bardziej powszechny, ważne jest utrzymywanie kontaktu i poczucia bliskości. Niedawne odkrycia w dziedzinie sztucznej skóry dokonane przez niemieckich naukowców z Uniwersytetu Saary wyznaczają nową erę wirtualnych interakcji. Niemieccy naukowcy z Uniwersytetu Saary opracowali ultracienkie folie, które mogą przenosić wrażenie dotyku na odległość. Ta najnowocześniejsza technologia zapewnia nowe możliwości wirtualnej komunikacji, szczególnie tym, którzy znajdują się daleko od swoich bliskich. Ultracienkie folie opracowane przez naukowców, o grubości zaledwie 50 mikrometrów, można wkomponować w tekstylia i nosić jak drugą skórę. Folie te działają jak czujniki rozpoznające sygnały dotykowe od mamy lub taty oraz jako elementy uruchamiające, które przekazują te ruchy dziecku. Dotyk rodziców do tkaniny aktywuje czujniki, które reagują na nacisk i odkształcają ultracienką warstwę. Ten ... >>

Żwirek dla kota Petgugu Global 15.04.2024

Opieka nad zwierzętami często może być wyzwaniem, szczególnie jeśli chodzi o utrzymanie domu w czystości. Zaprezentowano nowe, ciekawe rozwiązanie od startupu Petgugu Global, które ułatwi życie właścicielom kotów i pomoże im utrzymać w domu idealną czystość i porządek. Startup Petgugu Global zaprezentował wyjątkową toaletę dla kotów, która automatycznie spłukuje odchody, utrzymując Twój dom w czystości i świeżości. To innowacyjne urządzenie jest wyposażone w różne inteligentne czujniki, które monitorują aktywność Twojego zwierzaka w toalecie i aktywują automatyczne czyszczenie po użyciu. Urządzenie podłącza się do sieci kanalizacyjnej i zapewnia sprawne usuwanie nieczystości bez konieczności ingerencji właściciela. Dodatkowo toaleta ma dużą pojemność do spłukiwania, co czyni ją idealną dla gospodarstw domowych, w których mieszka więcej kotów. Miska na kuwetę Petgugu jest przeznaczona do stosowania z żwirkami rozpuszczalnymi w wodzie i oferuje szereg dodatkowych funkcji ... >>

Atrakcyjność troskliwych mężczyzn 14.04.2024

Od dawna panuje stereotyp, że kobiety wolą „złych chłopców”. Jednak najnowsze badania przeprowadzone przez brytyjskich naukowców z Monash University oferują nowe spojrzenie na tę kwestię. Przyjrzeli się, jak kobiety reagowały na emocjonalną odpowiedzialność mężczyzn i chęć pomagania innym. Wyniki badania mogą zmienić nasze rozumienie tego, co sprawia, że mężczyźni są atrakcyjni dla kobiet. Badanie przeprowadzone przez naukowców z Monash University prowadzi do nowych odkryć na temat atrakcyjności mężczyzn w oczach kobiet. W eksperymencie kobietom pokazywano zdjęcia mężczyzn z krótkimi historiami dotyczącymi ich zachowania w różnych sytuacjach, w tym reakcji na spotkanie z bezdomnym. Część mężczyzn ignorowała bezdomnego, inni natomiast pomagali mu, kupując mu jedzenie. Badanie wykazało, że mężczyźni, którzy okazali empatię i życzliwość, byli bardziej atrakcyjni dla kobiet w porównaniu z mężczyznami, którzy okazali empatię i życzliwość. ... >>

Przypadkowe wiadomości z Archiwum

Największy i najmniejszy wąż 10.06.2009

Na wschodzie wyspy Barbados zoolodzy znaleźli maleńkiego węża, który najwyraźniej można uznać za najmniejszego węża na świecie. Średnia długość osobnika nowego gatunku wynosi 10 centymetrów.

A w kamieniołomie węgla w północnej Kolumbii paleontolodzy natknęli się na fragment kręgosłupa wymarłego węża, składający się z kilkunastu i pół kręgów, każdy o szerokości około 10 centymetrów. Nie wiadomo, czy fragment odnosi się do najszerszego czy najwęższego odcinka węża, który żył około 60 milionów lat temu, ale w porównaniu z kręgami współczesnych węży, ten żyjący w naszych czasach gad nie mógł zmieścić się przez normalne drzwi .

Jego długość wynosiła co najmniej 13 metrów, waga - ponad tonę. Najdłuższy ze współczesnych węży - pyton siatkowy - osiąga 10 metrów długości.

Inne ciekawe wiadomości:

▪ Ekologiczny sposób na recykling starych paneli słonecznych

▪ Ryby morskie są toksyczne i rakotwórcze

▪ Terminal POS z identyfikacją biometryczną

▪ Jak szybko się obudzić

▪ Samochód Volvo wykrywa zwierzęta na drodze

Wiadomości o nauce i technologii, nowa elektronika

Ciekawe materiały z bezpłatnej biblioteki technicznej:

▪ sekcja witryny Notatki z wykładów, ściągawki. Wybór artykułu

▪ artykuł Chleb i cyrki. Popularne wyrażenie

▪ artykuł Dlaczego cenimy pieniądze? Szczegółowa odpowiedź

▪ artykuł Pierwsza pomoc w przypadku zatrucia silnie toksycznymi substancjami. Opieka zdrowotna

▪ artykuł Antena odwrócona V - Windom. Encyklopedia elektroniki radiowej i elektrotechniki

▪ artykuł Efekt Peltiera. Encyklopedia elektroniki radiowej i elektrotechniki

Zostaw swój komentarz do tego artykułu:

Wszystkie języki tej strony

Strona główna | biblioteka | Artykuły | Mapa stony | Recenzje witryn